Walmart Inc.、資產負債表：負債

百萬美元

	2025年1月31日	2024年1月31日	2023年1月31日	2022年1月31日	2021年1月31日	2020年1月31日
短期借款	3,068)	878)	372)	410)	224)	575)
一年內到期的長期債務	2,598)	3,447)	4,191)	2,803)	3,115)	5,362)
一年內到期的融資租賃義務	800)	725)	567)	511)	491)	511)
長期債務，不包括一年內到期的債務	33,401)	36,132)	34,649)	34,864)	41,194)	43,714)
長期融資租賃債務，不包括一年內到期的	5,923)	5,709)	4,843)	4,243)	3,847)	4,307)
債務和融資租賃義務合計（賬麵價值）	45,790)	46,891)	44,622)	42,831)	48,871)	54,469)

以下是對所提供財務資料的分析摘要。

總體債務趨勢: 從資料中可觀察到，總體債務和融資租賃義務合計（賬面價值）在2020年至2024年間呈現波動上升的趨勢，從54469百萬美元增加到46891百萬美元。然而，在2025年，該數值略有下降至45790百萬美元。
短期債務組成: 短期借款在2020年為575百萬美元，在2021年大幅下降至224百萬美元，隨後在2022年回升至410百萬美元，並在2023年大幅增加至878百萬美元，2024年則大幅增加至3068百萬美元。2025年則降至3068百萬美元。; 一年內到期的長期債務在2020年為5362百萬美元，隨後逐年下降，至2025年降至2598百萬美元。; 一年內到期的融資租賃義務在2020年至2022年相對穩定，約在500百萬美元左右，但在2023年和2024年顯著增加，分別為567百萬美元和725百萬美元，並在2025年進一步增加至800百萬美元。
長期債務組成: 長期債務（不包括一年內到期的債務）在2020年至2022年呈現下降趨勢，從43714百萬美元下降至34864百萬美元。2023年略有下降至34649百萬美元，2024年則回升至36132百萬美元，2025年則降至33401百萬美元。; 長期融資租賃債務（不包括一年內到期的）在2020年至2024年呈現上升趨勢，從4307百萬美元增加到5709百萬美元，2025年則進一步增加至5923百萬美元。

總體而言，短期債務的波動性較大，而長期債務則相對穩定。融資租賃義務在各個期限內均呈現上升趨勢。

債務和融資租賃債務的加權平均利率: 4.41%

利率	債務金額¹	利率 × 債務金額
5.30%	3,068)	163)
3.80%	31,406)	1,193)
4.00%	1,715)	69)
5.40%	3,336)	180)
0.50%	389)	2)
6.70%	6,723)	450)
總價值	46,637)	2,057)
4.41%

¹ 百萬美元

² 加權平均利率 = 100 × 2,057 ÷ 46,637 = 4.41%

Walmart Inc. (NYSE:WMT)

債務分析