債務與股東權益比率
自 2005 年起
計算
Deckers Outdoor Corp.、債務與股東權益比率、長期趨勢計算
| 債務與股東權益比率 | = | 總債務1 | ÷ | 股東權益1 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 2023年3月31日 | 0.00 | = | —) | ÷ | 1,765,733) |
| 2022年3月31日 | 0.00 | = | —) | ÷ | 1,538,825) |
| 2021年3月31日 | 0.00 | = | —) | ÷ | 1,444,225) |
| 2020年3月31日 | 0.03 | = | 30,901) | ÷ | 1,140,120) |
| 2019年3月31日 | 0.03 | = | 31,504) | ÷ | 1,045,130) |
| 2018年3月31日 | 0.03 | = | 32,082) | ÷ | 940,779) |
| 2017年3月31日 | 0.03 | = | 32,631) | ÷ | 954,255) |
| 2016年3月31日 | 0.10 | = | 100,106) | ÷ | 967,471) |
| 2015年3月31日 | 0.04 | = | 38,537) | ÷ | 937,012) |
| 2014年12月31日 | 0.01 | = | 6,702) | ÷ | 888,849) |
| 2013年12月31日 | 0.01 | = | 9,728) | ÷ | 888,119) |
| 2012年12月31日 | 0.04 | = | 33,000) | ÷ | 738,801) |
| 2011年12月31日 | 0.00 | = | —) | ÷ | 835,936) |
| 2010年12月31日 | 0.00 | = | —) | ÷ | 652,987) |
| 2009年12月31日 | 0.00 | = | —) | ÷ | 491,358) |
| 2008年12月31日 | 0.00 | = | —) | ÷ | 384,252) |
| 2007年12月31日 | 0.00 | = | —) | ÷ | 298,638) |
| 2006年12月31日 | 0.00 | = | —) | ÷ | 210,410) |
| 2005年12月31日 | 0.00 | = | —) | ÷ | 177,555) |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-03-31), 10-K (報告日期： 2017-03-31), 10-K (報告日期： 2016-03-31), 10-K (報告日期： 2015-03-31), 10-K (報告日期： 2014-12-31), 10-K (報告日期： 2013-12-31), 10-K (報告日期： 2012-12-31), 10-K (報告日期： 2011-12-31), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-31), 10-K (報告日期： 2008-12-31), 10-K (報告日期： 2007-12-31), 10-K (報告日期： 2006-12-31), 10-K (報告日期： 2005-12-31).
1 以千美元計
- 總債務的趨勢與結構性特徵
-
以千美元計的總債務在可觀察期間顯示顯著的波動特徵。2005 年至 2013 年並無可用數值，資料缺口使早期趨勢難以完整判讀。自 2014 年起，債務水平出現兩次明顯的高點與回落週期：2014 年升至約 33,000；2015 年快速回落至約 9,728；2016 年進一步降至約 6,702；但在 2017 年再度回升至約 38,537；至 2018 年出現極端高峰，升至約 100,106，為整個期間的最高點。此後的 2019–2022 年間，債務逐年回落，分別為約 32,631、32,082、31,504、30,901；2023 年未填寫。整體看法是，期間出現一次性或特定時期的資本安排使債務急增，隨後在股東權益與其他資本變動的影響下逐步趨於穩定與下降。
若以絕對金額觀察，長期內債務水準在 2014 年的高點與 2018 年的極端高峰之後，已回落至介於 30,000–33,000 千美元的區間，顯示出在極端事件後的資本結構修正與資金需求的再平衡。資料缺口仍限制對 2019 以後更長期動態的完整判讀，需待完整年度數據披露以確認是否持續下降或出現新的波動。
- 股東權益的長期變化與結構性演變
-
股東權益以千美元計，展現穩健且長期的增長路徑。2005 年至 2011 年間，股東權益由約 177,555 增長至約 835,936，呈現顯著累積效應。2012 年出現輕度回落至約 738,801，之後於 2013 年回升至約 888,119；2014 年維持接近水準，並於 2015–2018 年段持續增長至約 940,779；2019 年起呈現加速成長，至 2023 年達約 1,765,733，累計增幅顯著，顯示留存收益與資本性交易的累積效應逐步放大。
該期間的股東權益走高與整體資本結構變動相互印證，顯示長期內公司資本基礎的韌性與資本充足度的提升。特別是在 2019 年後，權益基礎顯著增厚，為承受潛在財務風險提供較高緩冲能力。
- 債務與股東權益比率的動態與結構洞見
-
在可比期間中，財務比率顯示槓桿水平經歷幾個階段。2010 年大致為 0.04；2011 年與 2012 年降至約 0.01，顯示較低的槓桿水平與以股東權益為主的資本結構。2013 年回升至約 0.04；2014 年進一步攀升至約 0.10，出現短期內槓桿的顯著上升。此後 2015–2018 年間，槓桿水準回落至約 0.03 左右，顯示出在該段期間財務結構回歸相對穩定的水平。
值得注意的是，該比率在 2014 年的峰值與 2015–2018 年的回落，與同期股東權益的穩健成長相互印證：即使在 2014 年出現槓桿上升，股東權益的增長亦提供了緩衝，使整體結構未呈現長期過度杠桿的跡象。因 2019 年及以後的比率數據未披露，尚無法確定近年是否再次出現顯著槓桿變動，需待完整年度資料以做出更充分的評估。
- 洞見與風險指引
- 整體觀察顯示，股東權益的穩健增長對於降低槓桿比重與提升資本充足度具顯著作用。儘管在 2014 年與 2018 年出現兩個槓桿高點，但隨後股東權益的快速增長有助於穩定整體財務結構，呈現出資本結構的韌性。若後續披露完整的比率走勢，將有助於更清晰地評估在不同營運條件與資本市場波動下的風險承受度與調整空間。就目前數據而言，長期趨勢指向以權益為主的資本結構，且在 2019–2023 年間的股東權益增長顯著提升了財務緩衝。
與競爭對手的比較
Deckers Outdoor Corp.、債務與股東權益比率、長期趨勢、與競爭對手的比較
| Deckers Outdoor Corp. | lululemon athletica inc. | Nike Inc. | |
|---|---|---|---|
| 2023年3月31日 | 0.00 | 0.00 | 0.64 |
| 2022年3月31日 | 0.00 | 0.00 | 0.62 |
| 2021年3月31日 | 0.00 | 0.00 | 0.74 |
| 2020年3月31日 | 0.03 | 0.00 | 1.20 |
| 2019年3月31日 | 0.03 | 0.00 | 0.38 |
| 2018年3月31日 | 0.03 | 0.00 | 0.39 |
| 2017年3月31日 | 0.03 | 0.00 | 0.31 |
| 2016年3月31日 | 0.10 | 0.00 | 0.17 |
| 2015年3月31日 | 0.04 | 0.00 | 0.10 |
| 2014年12月31日 | 0.01 | 0.00 | 0.13 |
| 2013年12月31日 | 0.01 | 0.00 | 0.12 |
| 2012年12月31日 | 0.04 | 0.00 | 0.04 |
| 2011年12月31日 | 0.00 | 0.00 | 0.07 |
| 2010年12月31日 | 0.00 | 0.00 | 0.06 |
| 2009年12月31日 | 0.00 | 0.00 | 0.09 |
| 2008年12月31日 | 0.00 | 0.00 | 0.08 |
| 2007年12月31日 | 0.00 | — | 0.08 |
| 2006年12月31日 | 0.00 | — | 0.11 |
| 2005年12月31日 | 0.00 | — | 0.14 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-03-31), 10-K (報告日期： 2017-03-31), 10-K (報告日期： 2016-03-31), 10-K (報告日期： 2015-03-31), 10-K (報告日期： 2014-12-31), 10-K (報告日期： 2013-12-31), 10-K (報告日期： 2012-12-31), 10-K (報告日期： 2011-12-31), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-31), 10-K (報告日期： 2008-12-31), 10-K (報告日期： 2007-12-31), 10-K (報告日期： 2006-12-31), 10-K (報告日期： 2005-12-31).
與工業部門的比較： 耐用消費品和服裝
Deckers Outdoor Corp.、債務與股東權益比率、長期趨勢，與工業部門相比： 耐用消費品和服裝
| Deckers Outdoor Corp. | 耐用消費品和服裝 | |
|---|---|---|
| 2023年3月31日 | 0.00 | 0.52 |
| 2022年3月31日 | 0.00 | 0.52 |
| 2021年3月31日 | 0.00 | 0.61 |
| 2020年3月31日 | 0.03 | 0.97 |
| 2019年3月31日 | 0.03 | 0.33 |
| 2018年3月31日 | 0.03 | 0.33 |
| 2017年3月31日 | 0.03 | 0.28 |
| 2016年3月31日 | 0.10 | 0.15 |
| 2015年3月31日 | 0.04 | 0.09 |
| 2014年12月31日 | 0.01 | 0.12 |
| 2013年12月31日 | 0.01 | 0.12 |
| 2012年12月31日 | 0.04 | 0.04 |
| 2011年12月31日 | 0.00 | 0.06 |
| 2010年12月31日 | 0.00 | 0.06 |
| 2009年12月31日 | 0.00 | 0.09 |
| 2008年12月31日 | 0.00 | 0.08 |
| 2007年12月31日 | 0.00 | 0.08 |
| 2006年12月31日 | 0.00 | 0.11 |
| 2005年12月31日 | 0.00 | 0.14 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-03-31), 10-K (報告日期： 2017-03-31), 10-K (報告日期： 2016-03-31), 10-K (報告日期： 2015-03-31), 10-K (報告日期： 2014-12-31), 10-K (報告日期： 2013-12-31), 10-K (報告日期： 2012-12-31), 10-K (報告日期： 2011-12-31), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-31), 10-K (報告日期： 2008-12-31), 10-K (報告日期： 2007-12-31), 10-K (報告日期： 2006-12-31), 10-K (報告日期： 2005-12-31).
與行業的比較： 非必需消費品
Deckers Outdoor Corp.、債務與股東權益比率、長期趨勢，與行業相比： 非必需消費品
| Deckers Outdoor Corp. | 非必需消費品 | |
|---|---|---|
| 2023年3月31日 | 0.00 | 1.29 |
| 2022年3月31日 | 0.00 | 1.45 |
| 2021年3月31日 | 0.00 | 1.42 |
| 2020年3月31日 | 0.03 | 2.17 |
| 2019年3月31日 | 0.03 | 2.60 |
| 2018年3月31日 | 0.03 | 2.59 |
| 2017年3月31日 | 0.03 | 2.55 |
| 2016年3月31日 | 0.10 | 2.21 |
| 2015年3月31日 | 0.04 | 1.88 |
| 2014年12月31日 | 0.01 | 1.60 |
| 2013年12月31日 | 0.01 | 1.25 |
| 2012年12月31日 | 0.04 | 1.19 |
| 2011年12月31日 | 0.00 | 1.09 |
| 2010年12月31日 | 0.00 | 1.26 |
| 2009年12月31日 | 0.00 | 2.58 |
| 2008年12月31日 | 0.00 | 4.06 |
| 2007年12月31日 | 0.00 | 2.62 |
| 2006年12月31日 | 0.00 | 2.96 |
| 2005年12月31日 | 0.00 | 2.35 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-03-31), 10-K (報告日期： 2017-03-31), 10-K (報告日期： 2016-03-31), 10-K (報告日期： 2015-03-31), 10-K (報告日期： 2014-12-31), 10-K (報告日期： 2013-12-31), 10-K (報告日期： 2012-12-31), 10-K (報告日期： 2011-12-31), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-31), 10-K (報告日期： 2008-12-31), 10-K (報告日期： 2007-12-31), 10-K (報告日期： 2006-12-31), 10-K (報告日期： 2005-12-31).