普通股估值比率
估值比率衡量與特定索賠的擁有權（例如，企業的擁有權份額）相關的資產或缺陷（例如，收益）的數量。
當前估值比率
Albemarle Corp.、當前估值比率
| Albemarle Corp. | Linde plc | Sherwin-Williams Co. | 化學藥品 | 材料 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 | ||||||||
| 現價 （P） | $172.91 | |||||||
| 已發行普通股數量 | 117,336,441 | |||||||
| 增長率 (g) | 10.87% | |||||||
| 每股收益 (EPS) | $22.92 | |||||||
| 明年預期每股收益 | $25.42 | |||||||
| 每股營業利潤 | $21.05 | |||||||
| 每股銷售額 | $62.39 | |||||||
| 每股賬麵價值 (BVPS) | $68.03 | |||||||
| 估值比率 | ||||||||
| 價格與凈收入比率 （P/E） | 7.54 | 33.07 | 30.42 | 49.66 | 40.99 | |||
| 與明年的預期收益比率 | 6.80 | 30.82 | 20.70 | 46.48 | 37.10 | |||
| 市盈率增長率 (PEG) | 0.69 | 4.52 | 0.65 | 7.26 | 3.91 | |||
| 價格與營業收入比率 （P/OP） | 8.21 | 25.57 | 20.49 | 36.58 | 25.63 | |||
| 價格收入比 （P/S） | 2.77 | 6.71 | 3.31 | 5.52 | 5.04 | |||
| 價格賬麵價值比 （P/BV） | 2.54 | 5.97 | 16.99 | 7.10 | 6.73 | |||
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31).
如果公司估值比率低於基準的估值比率，那麼公司股票相對被低估。
否則，如果公司估值比率高於基準估值比率，則公司股票相對高估。
歷史估值比率（摘要）
Albemarle Corp.、歷史估值比率
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
- 價格與凈收入比率（P/E）
- 從2018年至2021年，該比率呈現大幅度的上升趨勢，特別是在2020年達到48.47的高點，顯示市場對公司未來盈利預期較高。然而，2022年該比率明顯下降至11.89，反映出市場對公司盈利能力的預期有所調整，或許受宏觀經濟變化或公司財務表現的影響所致。
- 價格與營業收入比率（P/OP）
- 此比率也經歷了類似的趨勢，從2018年的10.71逐漸上升至2020年的36.01，之後在2022年下降至12.94。2021年的較高值可能反映了市場對公司營收的高度期待，而2022年的下降可能代表投資者信心減弱或營收前景調整。
- 價格收入比（P/S）
- P/S比率從2018年的2.89逐步下降至2019年的2.53，但在2020年急劇上升至5.82，之後雖有波動，2022年仍維持在較低的4.37。這一趨勢顯示市場對公司營收付出較積極的評價，但在2022年趨於平穩略有回落，反映營收預期的調整。
- 價格賬麵價值比（P/BV）
- 該比率在2018年為2.72，隨後略有下降至2019年的2.31。2020年迅速上升至4.27，2021年略微下降至3.99，2022年則略微上升至4.01。整體而言，P/BV在2020年達到高點，暗示市場對公司帳面價值的評價在此期間較高，隨後略有波動，趨勢較為穩定。
價格與凈收入比率 （P/E）
Albemarle Corp.、 P/E計算、與基準測試的比較
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 已發行普通股數量1 | 117,197,977 | 117,036,615 | 116,632,439 | 106,206,157 | 105,753,864 | |
| 選定的財務數據 (美元) | ||||||
| 歸屬於雅保公司的凈利潤 (以千計) | 2,689,816) | 123,672) | 375,764) | 533,228) | 693,562) | |
| 每股收益 (EPS)2 | 22.95 | 1.06 | 3.22 | 5.02 | 6.56 | |
| 股價1, 3 | 272.79 | 191.85 | 156.17 | 85.65 | 92.28 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/E4 | 11.89 | 181.56 | 48.47 | 17.06 | 14.07 | |
| 基準 | ||||||
| P/E競爭 對手5 | ||||||
| Linde plc | 41.34 | 38.92 | — | — | — | |
| Sherwin-Williams Co. | 28.48 | 37.32 | — | — | — | |
| P/E扇形 | ||||||
| 化學藥品 | 37.13 | 38.39 | — | — | — | |
| P/E工業 | ||||||
| 材料 | 30.05 | 28.21 | — | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 數據針對拆分和股票股息進行了調整。
2 2022 計算
EPS = 歸屬於雅保公司的凈利潤 ÷ 已發行普通股數量
= 2,689,816,000 ÷ 117,197,977 = 22.95
3 截至Albemarle Corp.年報備案日的收盤價
4 2022 計算
P/E = 股價 ÷ EPS
= 272.79 ÷ 22.95 = 11.89
5 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從資料中可以觀察到Albemarle Corp.的股價呈現顯著的波動趨勢。2018年至2020年間，股價呈現起伏，上升到2020年底達到156.17美元，不過在2021年底經歷較大幅度的下滑，至2021年底降為191.85美元。在2022年，則顯著上漲至272.79美元，顯示股價在2022年度有明顯的成長趨勢，反映市場對其未來展望較為樂觀。
在每股收益（EPS）方面，數據顯示在2018年為6.56美元，至2019年稍降至5.02美元，之後在2020年進一步下降至3.22美元，顯示公司在此期間的每股純益有所下滑。到2021年，EPS降至1.06美元，反映出在該年度公司獲利能力較低。然後在2022年，EPS大幅回升至22.95美元，與之前的數據相比呈現顯著的成長，可能代表公司經歷了特殊項目或運營改善。
P/E（市盈率）比率的變動呈現出較大的波動性。2018年為14.07，稍微升高至17.06，顯示市場開始對該公司賺錢能力表達較高的評價。2020年，P/E快速攀升至48.47，反映市場對公司未來成長的高度預期，然而隨後在2021年劇烈增加至181.56，可能是由於當年EPS大幅下降所致，使得P/E比率被推升。同一年度的高P/E也提示投資者對公司未來快速成長持有較高期待。2022年，P/E下降至11.89，表示市場評價回歸較為合理或較低的成長預期，但與EPS的顯著改善相呼應，可能也反映未來展望較樂觀。
综合观察，Albemarle Corp.在2020年和2021年間，盈利能力受到一定影響，導致EPS的降低和P/E比率的高企。而2022年間，股價與EPS雙雙大幅度上升，顯示公司改善了營運狀況或獲得較好的市場認可，投資者對其前景持正面態度。整體而言，該公司的財務指標呈現出一段短期的波動，但2022年的指標顯示出強勁的復甦跡象。
價格與營業收入比率 （P/OP）
Albemarle Corp.、 P/OP計算、與基準測試的比較
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 已發行普通股數量1 | 117,197,977 | 117,036,615 | 116,632,439 | 106,206,157 | 105,753,864 | |
| 選定的財務數據 (美元) | ||||||
| 營業利潤 (以千計) | 2,470,061) | 798,434) | 505,812) | 666,123) | 911,540) | |
| 每股營業利潤2 | 21.08 | 6.82 | 4.34 | 6.27 | 8.62 | |
| 股價1, 3 | 272.79 | 191.85 | 156.17 | 85.65 | 92.28 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/OP4 | 12.94 | 28.12 | 36.01 | 13.66 | 10.71 | |
| 基準 | ||||||
| P/OP競爭 對手5 | ||||||
| Linde plc | 31.93 | 29.87 | — | — | — | |
| Sherwin-Williams Co. | 19.16 | 27.19 | — | — | — | |
| P/OP扇形 | ||||||
| 化學藥品 | 27.35 | 28.96 | — | — | — | |
| P/OP工業 | ||||||
| 材料 | 18.79 | 17.73 | — | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 數據針對拆分和股票股息進行了調整。
2 2022 計算
每股營業利潤 = 營業利潤 ÷ 已發行普通股數量
= 2,470,061,000 ÷ 117,197,977 = 21.08
3 截至Albemarle Corp.年報備案日的收盤價
4 2022 計算
P/OP = 股價 ÷ 每股營業利潤
= 272.79 ÷ 21.08 = 12.94
5 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據提供的 Albemarle Corp. 財務資料，將對其股價與每股營業利潤變化趨勢進行分析，以辨識公司財務績效及市場表現的趨勢與異動特徵。
- 股價趨勢
- 從2018年至2022年間，阿貝馬爾公司股價呈現顯著成長趨勢。2018年股價為92.28美元，經歷短暫波動後，於2020年達到高點156.17美元。隨後2021年進一步升至191.85美元，並在2022年突破至272.79美元，顯示市場對公司價值持續看好，特別是在2020年之後，股價有明顯上升趨勢，可能反映公司業績的改善或市場對其未來成長的預期。
- 每股營業利潤
- 在同一期間內，每股營業利潤（EPS）表現出較大波動。2018年為8.62美元，至2019年下降至6.27美元，2020年進一步下滑至4.34美元，顯示公司盈利能力在此段期間有明顯的收縮。2021年，EPS回升到6.82美元，並在2022年大幅增長至21.08美元，這可能反映公司經營效率提升或一次性收益的出現。整體來看，雖然在2020年前盈餘表現較為波動，但2022年顯示出顯著的盈利復甦與放大。
- P/OP比率
- P/OP（市價與營運利潤比率）變化展現了市場評價與公司盈利能力的相關趨勢。2018年此比率為10.71，至2019年上升至13.66，代表市場對公司盈利能力增強的持續肯定或股價相對營運利潤的提高。2020年此比率大幅攀升至36.01，可能是因股價快速上漲而營運利潤未同步放大所致，或反映市場預期的調整。2021年略為下降至28.12，但仍遠高於2018年，表示市場仍持較高評價。2022年顯著下降至12.94，與2022年股價大幅上漲形成對比，或暗示在此期間市場對公司盈利定價已趨於合理甚至偏保守。
綜合分析，Albemarle Corp. 在2020年以前經歷了盈利能力的波動，股價則在2020年後呈現強勁上漲，反映出公司營運改善或外部市場因素的正向影響。2022年的數據尤為突出，不僅股價顯著升高，盈利能力亦有顯著提升，顯示公司整體財務狀況在近期得到強化。另一方面，P/OP比率的變化則提示市場對公司未來展望的調整與再評估，值得持續留意。整體而言，公司在近期展現了營收和盈利的成長動能，並受到市場的積極評價，但過去的波動亦提醒投資者需留意盈利穩定性與市場評價的變化。
價格收入比 （P/S）
Albemarle Corp.、 P/S計算、與基準測試的比較
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 已發行普通股數量1 | 117,197,977 | 117,036,615 | 116,632,439 | 106,206,157 | 105,753,864 | |
| 選定的財務數據 (美元) | ||||||
| 淨銷售額 (以千計) | 7,320,104) | 3,327,957) | 3,128,909) | 3,589,427) | 3,374,950) | |
| 每股銷售額2 | 62.46 | 28.44 | 26.83 | 33.80 | 31.91 | |
| 股價1, 3 | 272.79 | 191.85 | 156.17 | 85.65 | 92.28 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/S4 | 4.37 | 6.75 | 5.82 | 2.53 | 2.89 | |
| 基準 | ||||||
| P/S競爭 對手5 | ||||||
| Linde plc | 5.14 | 4.84 | — | — | — | |
| Sherwin-Williams Co. | 2.60 | 3.49 | — | — | — | |
| P/S扇形 | ||||||
| 化學藥品 | 4.13 | 4.31 | — | — | — | |
| P/S工業 | ||||||
| 材料 | 3.70 | 3.83 | — | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 數據針對拆分和股票股息進行了調整。
2 2022 計算
每股銷售額 = 淨銷售額 ÷ 已發行普通股數量
= 7,320,104,000 ÷ 117,197,977 = 62.46
3 截至Albemarle Corp.年報備案日的收盤價
4 2022 計算
P/S = 股價 ÷ 每股銷售額
= 272.79 ÷ 62.46 = 4.37
5 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據資料顯示，Albemarle Corp. 的股價呈現顯著上升的趨勢，從2018年的92.28美元逐步攀升至2022年的272.79美元，期間經歷了不同的變化，但整體呈現上升走勢，尤其是在2020年後的增長較為明顯。
在每股銷售額方面，數值在2018年至2019年間較為穩定，分別為31.91美元與33.8美元，但於2020年出現下降，降至26.83美元。然後在2021年至2022年間迅速回升，2022年達到62.46美元，反映公司在近年成功提升每股銷售額，尤其是在2022年實現較大的增長，可能與產品需求增加或市場擴展策略有關。
P/S（市銷率）方面，則呈現較為波動的趨勢。2018年和2019年分別為2.89和2.53，反映市場對公司銷售額的評價較為保守。2020年市銷率大幅升高至5.82，這可能反映投資者對公司未來成長的樂觀預期，或是股價大幅上漲相較於銷售額的變動。此外，2021年和2022年市銷率持續上升至6.75與4.37，呈現波動但仍維持於較高水準，顯示市場對公司未來展望仍較為積極，特別是在2021年高點時期。 總結來看，Albemarle Corp. 在2021年以後股價顯著上升，與每股銷售額的增加相呼應，反映市場對公司盈餘前景的樂觀看法。儘管市銷率在2020年至2021年間有較大波動，但整體趨勢顯示市場對其銷售能力及成長潛力持較正面的評價。
價格賬麵價值比 （P/BV）
Albemarle Corp.、 P/BV計算、與基準測試的比較
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 已發行普通股數量1 | 117,197,977 | 117,036,615 | 116,632,439 | 106,206,157 | 105,753,864 | |
| 選定的財務數據 (美元) | ||||||
| 雅保公司股東權益合計 (以千計) | 7,982,627) | 5,625,266) | 4,268,227) | 3,932,250) | 3,585,321) | |
| 每股賬麵價值 (BVPS)2 | 68.11 | 48.06 | 36.60 | 37.02 | 33.90 | |
| 股價1, 3 | 272.79 | 191.85 | 156.17 | 85.65 | 92.28 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/BV4 | 4.01 | 3.99 | 4.27 | 2.31 | 2.72 | |
| 基準 | ||||||
| P/BV競爭 對手5 | ||||||
| Linde plc | 4.28 | 3.38 | — | — | — | |
| Sherwin-Williams Co. | 18.55 | 28.55 | — | — | — | |
| P/BV扇形 | ||||||
| 化學藥品 | 5.31 | 4.70 | — | — | — | |
| P/BV工業 | ||||||
| 材料 | 4.93 | 4.66 | — | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 數據針對拆分和股票股息進行了調整。
2 2022 計算
BVPS = 雅保公司股東權益合計 ÷ 已發行普通股數量
= 7,982,627,000 ÷ 117,197,977 = 68.11
3 截至Albemarle Corp.年報備案日的收盤價
4 2022 計算
P/BV = 股價 ÷ BVPS
= 272.79 ÷ 68.11 = 4.01
5 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據所提供的資料，Albemarle Corp.的股價在觀察期間呈現顯著的上升趨勢。從2018年到2022年，其股價由92.28美元逐步上升至272.79美元，期間經歷了起伏，但整體走高，顯示投資者對公司未來的成長持樂觀態度或市場對其價值的重新評價。
公司每股帳面價值（BVPS）在此期間也呈現穩定的成長趨勢，從33.9美元增加至68.11美元。這反映出公司資產淨值的擴增，可能是公司盈利能力提升或資產積累的結果。值得注意的是，BVPS的增長速度相較於股價較為平緩，表明股價的漲幅部分超出帳面價值的提升，可能包含市場對未來盈利預期的反應。
財務比率方面，P/BV（市價帳面比率）在不同年份波動較大。2018年為2.72，隨後在2019年下降至2.31，意味著市場在當時對公司資產的相對評價偏低。然而，到了2020年，P/BV大幅上升至4.27，反映出股價相對於帳面價值有了較大提升，投資者的樂觀情緒可能被加強，進一步在2021年和2022年維持在接近4的水平（4.01），顯示市場對公司長期價值的持續正向評價與較高的溢價。
綜合分析
整體而言，Albemarle Corp.在觀察期間展現出股價顯著的成長，並伴隨著公司資產淨值的同步增加。股價與帳面價值之比的波動反映出市場情緒的變化，尤其在2020年出現了明顯的上升，可能受到宏觀經濟環境或公司特定事件的影響。企業的資產淨值持續提高，顯示其資產管理及盈利能力的改善，而較高的P/BV比率表明市場對公司長期價值的信心較高。然而，投資者也應留意比率的波動，以全面評估公司估值的合理性。