當前流動性比率
自 2005 年起
付費用戶區域
免費試用
本周免費提供Procter & Gamble Co.頁面：
資料隱藏在後面： 。
這是一次性付款。沒有自動續訂。
我們接受：
計算
Procter & Gamble Co.、當前流動性比率、長期趨勢計算
| 當前流動性比率 | = | 流動資產1 | ÷ | 流動負債1 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 2025年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2024年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2023年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2022年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2021年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2020年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2019年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2018年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2017年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2016年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2015年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2014年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2013年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2012年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2011年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2010年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2009年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2008年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2007年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2006年6月30日 | = | ÷ | |||
| 2005年6月30日 | = | ÷ |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-06-30), 10-K (報告日期： 2024-06-30), 10-K (報告日期： 2023-06-30), 10-K (報告日期： 2022-06-30), 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30), 10-K (報告日期： 2016-06-30), 10-K (報告日期： 2015-06-30), 10-K (報告日期： 2014-06-30), 10-K (報告日期： 2013-06-30), 10-K (報告日期： 2012-06-30), 10-K (報告日期： 2011-06-30), 10-K (報告日期： 2010-06-30), 10-K (報告日期： 2009-06-30), 10-K (報告日期： 2008-06-30), 10-K (報告日期： 2007-06-30), 10-K (報告日期： 2006-06-30), 10-K (報告日期： 2005-06-30).
1 百萬美元
- 摘要與主軸結論
- 三項指標顯示高度的波動性，流動資產與流動負債皆於不同時段出現顯著變動，導致近十年以來的當期償付能力多數時間維持在較低水準。2006年曾出現短暫的充裕狀況，2009年至2010年的低位亦顯示流動性緊繃；2015-2016年間出現明顯改善，流動比率達到1.0~1.1的區間，但此後逐步走弱，於2023年觸及最低點（約0.63），2024-2025年略有回穩但仍低於1。整體而言，資產與負債在不同時期的增長幅度差異，導致流動性品質呈現高波動性與結構性壓力的特徵。
- 資產與負債的長期走勢與互動
- 流動資產在2005-2009年間波動後回升，2013-2016年出現顯著上升，達到近年中相對高點（2014年約31617百萬美元、2016年約33782百萬美元）。此後資產水準再度回落，直到2020年再次出現上升但未超越2014-2016的高點，之後於2021-2022年度持續下探，2023-2025年呈現緩慢回升至約25392百萬美元。流動負債則自2005年起呈現波動上升的長期趨勢，尤其在2013-2014年、2020-2023年間顯著抬升，於2023年達到約35756百萬美元，2025年再度上升至約36058百萬美元。整體觀察，負債的上升趨勢在多數時點高於資產增長，造成流動性壓力的區間較長。
- 流動性比率的時序分析
- 2005年為0.81，2006年快速提升至1.22，顯示短期償付能力在該年為顯著充裕；此後至2009年間比率跌至0.71-0.79區間，反映流動性收緊。2010-2012年有小幅回升，2015年回到1.00，2016年達到1.10的高點，顯示期間再度出現充裕的短期償付能力。然而，2017年起比率持續走低，至2019年約0.75，2020年回升至0.85，之後2021-2023年跌至0.63-0.70區間，2024-2025年略為回升至約0.73-0.70。綜合而言，長期趨勢為先有改善再出現削弱，近年長期低於1的狀況顯著，顯示流動資產增長的動能相對於流動負債增長顯得不足。
- 期間特定洞見與可能影響因素
- 2014-2016期間資產與負債皆出現高點，且流動比率回到接近1的水準，顯示在此時期資產端的成長與負債端的增加或財務結構的調整，使短期償付能力得到暫時性改善。然後2017-2019年間，資產顯著下滑而負債仍居高，使比率降至0.75-0.88的區間，顯示結構性壓力上升。2020-2023年間，資產再度上升但增長幅度不及負債，流動比率降至0.63-0.85，呈現較為明顯的流動性緊張。2023-2025年間，儘管資產有小幅回穩與回升，但負債水準仍高，致流動比率長期維持在0.7上下。上述模式可能的推動因素包括：存貨與應收款項變動、現金及現金等價物的援引或減少、資本支出與融資結構調整，以及疫情、原材料成本波動與供應鏈變動對工作資本的影響。需注意，僅以流動比率評估流動性，無法揭示現金流量與可用信貸等更細部的資本配置，故進一步分析需結合現金流量表與其他速動性指標。
- 結論性觀察與風險提示
- 資料顯示長期以來流動性品質呈現波動與區間性惡化的特徵，近年多數時點的流動比率低於1，顯示短期償付能力存在風險。建議持續監控工作資本管理成效，聚焦縮短應收帳款週期、提升存貨周轉效率，以及評估短期與中長期融資結構的平衡，以降低對短期債務的依賴。由於缺乏現金流量與其他速動性指標的細部數據，應結合補充資訊以獲得更全面的流動性評估；在外部環境波動（如疫情及成本結構變動）下，維持穩健的現金儲備及審慎的信貸安排尤為重要。
與行業的比較： 必需消費品
Procter & Gamble Co.、當前流動性比率、長期趨勢，與行業相比： 必需消費品
| Procter & Gamble Co. | 必需消費品 | |
|---|---|---|
| 2025年6月30日 | ||
| 2024年6月30日 | ||
| 2023年6月30日 | ||
| 2022年6月30日 | ||
| 2021年6月30日 | ||
| 2020年6月30日 | ||
| 2019年6月30日 | ||
| 2018年6月30日 | ||
| 2017年6月30日 | ||
| 2016年6月30日 | ||
| 2015年6月30日 | ||
| 2014年6月30日 | ||
| 2013年6月30日 | ||
| 2012年6月30日 | ||
| 2011年6月30日 | ||
| 2010年6月30日 | ||
| 2009年6月30日 | ||
| 2008年6月30日 | ||
| 2007年6月30日 | ||
| 2006年6月30日 | ||
| 2005年6月30日 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-06-30), 10-K (報告日期： 2024-06-30), 10-K (報告日期： 2023-06-30), 10-K (報告日期： 2022-06-30), 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30), 10-K (報告日期： 2016-06-30), 10-K (報告日期： 2015-06-30), 10-K (報告日期： 2014-06-30), 10-K (報告日期： 2013-06-30), 10-K (報告日期： 2012-06-30), 10-K (報告日期： 2011-06-30), 10-K (報告日期： 2010-06-30), 10-K (報告日期： 2009-06-30), 10-K (報告日期： 2008-06-30), 10-K (報告日期： 2007-06-30), 10-K (報告日期： 2006-06-30), 10-K (報告日期： 2005-06-30).