Stock Analysis on Net

Devon Energy Corp. (NYSE:DVN)

US$19.99


公司簡介

關於德文能源公司的基本資訊


財務報表

收入證明

損益表(損益表)報告了 Devon Energy Corp.的業績,其經營活動的結果。

綜合收益表

綜合收益是指 Devon Energy Corp. 在一段時間內因非擁有者來源的交易和其他事件和情況而產生的權益(凈資產)變化。它包括一個時期內的所有股權變化,但擁有者的投資和向擁有者分配所產生的變化除外。

資產負債表:資產 

這些資產報告了德文能源公司擁有或控制的主要類別和數量的資源。

資產負債表:負債和股東權益 

負債和股東權益報告了對資產和所有者出資以及其他內部產生的資本來源的對外債權的主要類別和金額。

現金流量表

現金流量表提供有關會計期間 Devon Energy Corp. 的現金收入和現金支付的信息,顯示這些現金流量如何將期末現金餘額與 Devon Energy Corp.資產負債表上顯示的期初餘額聯繫起來。


財務報表的結構

損益表的結構

損益表組成部分(收入和費用)顯示為總銷售額的百分比。

資產負債表結構:資產

資產組成部分顯示為總資產的百分比。

資產負債表結構:負債和股東權益 

負債和股東權益部分顯示為總負債和股東權益的百分比。


財務比率分析

流動性比率分析

衡量 Devon Energy Corp. 現金資源是否足以履行其近期現金義務。


相對估值

普通股估值比率

相對估值技術通過將其與類似實體(如行業或部門)進行比較來確定 Devon Energy Corp. 的價值,該相對比率將其股票價格與影響股票價值的相關變數(如收益,賬麵價值和銷售額)進行比較。

企業價值 (EV)

企業價值是公司總價值(普通股、債務和優先股的市場價值)減去現金和短期投資的價值。

企業價值 EBITDA 比 (EV/EBITDA) 

要計算 EBITDA,分析師從淨收益開始。將利息、稅收、折舊和攤銷添加到該收益數字中。作為利息前數字的 EBITDA 是流向所有資本提供者的流量。

企業價值 FCFF 比 (EV/FCFF)

公司的自由現金流是 Devon Energy Corp. 資本供應商在支付所有運營費用並進行必要的營運和固定資本投資后可獲得的現金流。

FCFE比 (P/FCFE)

權益自由現金流是指在支付了所有運營費用、利息和本金支付,並對營運資本和固定資本進行必要的投資之後, Devon Energy Corp. 的股東可獲得的現金流。


貼現現金流估值 (DCF)

資本資產定價模型 (CAPM)

CAPM 是一種專注於根據資產的系統風險水平推導風險資產的預期收益率的理論。系統性風險是由影響所有風險資產的宏觀經濟因素引起的回報的可變性。它不能通過多樣化來消除。

股息折扣模式 (DDM)

股息貼現模型(DDM)是一種將 Devon Energy Corp. 發行的普通股的價值估算為所有未來股息的現值的技術。

自由現金流到權益的現值 (FCFE)

FCFE 估值方法將權益價值估計為按要求的權益回報率貼現的未來 FCFE 的現值。


長期趨勢

流動性比率
自 2005 年以來

流動資金比率 Devon Energy Corp. 計算為流動資產除以流動負債。

債務與股東權益比率
自 2005 年以來 

償付能力比率 Devon Energy Corp. 計算為總債務除以股東權益總額。

市凈獲利率 (P/E)
自 2005 年以來

價格與凈收入比率告訴分析師,普通股 Devon Energy Corp. 的投資者每美元支付多少當前收益。

市淨值比 (P/BV)
自 2005 年以來

市凈值比被解釋為市場判斷 Devon Energy Corp. 所需回報率與其實際回報率之間關係的指標。

本益比 (P/S)
自 2005 年以來

價格與收入比率的一個理由是,作為損益表中頂線的銷售通常比每股收益或賬麵價值等其他基本面更不受扭曲或操縱的影響。銷售也比收益更穩定,從不為負。


財務報表組成部分分析


財務報告質量

累計應計費用

財務報告品質與德文能源公司報告財務報表反映其經營業績的準確性及其對預測未來現金流量的有用性有關。
累計權責發生制,得出 Devon Energy Corp. 收入應計部分的衡量標準。