普通股估值比率
估值比率衡量與特定索賠的擁有權（例如，企業的擁有權份額）相關的資產或缺陷（例如，收益）的數量。
當前估值比率
IQVIA Holdings Inc.、當前估值比率
| IQVIA Holdings Inc. | AbbVie Inc. | Amgen Inc. | Bristol-Myers Squibb Co. | Danaher Corp. | Eli Lilly & Co. | Gilead Sciences Inc. | Johnson & Johnson | Merck & Co. Inc. | Pfizer Inc. | Regeneron Pharmaceuticals Inc. | Thermo Fisher Scientific Inc. | Vertex Pharmaceuticals Inc. | 製藥、生物技術和生命科學 | 保健 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 | ||||||||||||||||||
| 現價 （P） | $180.01 | |||||||||||||||||
| 已發行普通股數量 | 182,500,000 | |||||||||||||||||
| 增長率 (g) | 8.50% | |||||||||||||||||
| 每股收益 (EPS) | $5.98 | |||||||||||||||||
| 明年預期每股收益 | $6.49 | |||||||||||||||||
| 每股營業利潤 | $9.86 | |||||||||||||||||
| 每股銷售額 | $78.96 | |||||||||||||||||
| 每股賬麵價值 (BVPS) | $31.59 | |||||||||||||||||
| 估值比率 | ||||||||||||||||||
| 價格與凈收入比率 （P/E） | 30.11 | 94.74 | 43.14 | — | 41.74 | 96.45 | 314.31 | 35.52 | 15.44 | 17.83 | 18.49 | 35.14 | — | 27.67 | 26.62 | |||
| 與明年的預期收益比率 | 27.75 | 217.35 | 33.98 | — | 38.26 | 75.93 | — | 31.99 | — | 16.97 | 14.96 | 30.66 | — | 25.10 | 24.03 | |||
| 市盈率增長率 (PEG) | 3.54 | — | 1.60 | — | 4.59 | 3.57 | — | 3.22 | — | 3.53 | 0.78 | 2.40 | — | 2.69 | 2.47 | |||
| 價格與營業收入比率 （P/OP） | 18.26 | 44.36 | 24.31 | — | 33.47 | 79.18 | 90.77 | 24.01 | 13.27 | 11.54 | 20.44 | 30.34 | — | 21.81 | 20.80 | |||
| 價格收入比 （P/S） | 2.28 | 7.19 | 5.51 | 2.25 | 6.82 | 22.68 | 5.27 | 5.62 | 4.12 | 2.25 | 5.74 | 5.19 | 10.41 | 6.24 | 3.90 | |||
| 價格賬麵價值比 （P/BV） | 5.70 | 121.89 | 30.02 | 6.66 | 3.28 | 71.97 | 7.80 | 6.99 | 5.70 | 1.62 | 2.78 | 4.49 | 6.99 | 7.74 | 6.60 | |||
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31).
如果公司估值比率低於基準的估值比率，那麼公司股票相對被低估。
否則，如果公司估值比率高於基準估值比率，則公司股票相對高估。
歷史估值比率（摘要）
IQVIA Holdings Inc.、歷史估值比率
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
從資料中可以觀察到，IQVIA Holdings Inc. 的「價格與凈收入比率（P/E）」在2019年達到最高點（166.58），隨後逐年呈現下降趨勢，至2022年降至38.65，顯示投資者對公司當期盈利的估值逐漸降低，可能反映市場對公司未來盈利增長的預期有所調整。
在「價格與營業收入比率（P/OP）」方面，該比率在2020年達到最高值（50.41），之後呈持續下降的趨勢，至2022年降至23.44，表明市場對公司營收的估值逐步趨低，可能反映公司營收增長預期的調整或市場所反映的風險偏好變化。
「價格收入比（P/S）」則顯現出較為穩定的走勢，雖在2019年至2020年期間有略微上升（由2.87升至3.24），但在2022年略微下滑至2.93，顯示市場對公司銷售收入的估值較為穩定，波動較小，反映出公司營收規模相對穩定的投資者評價。
「價格賬麵價值比（P/BV）」在整個期間持續上升，週期性由4.16升高至最高點7.32（2021年），2022年維持在7.31，表示市場對公司資產價值的評價不斷升高，可能由於公司資產的增值或投資者對公司長期價值的樂觀預期。
整體而言，這些比率的變動趨勢表明，儘管短期內公司盈利和營收的市場評價有所回落，但長期來看，市場對公司資產價值依然持正向看法。這可能反映出投資者在評估公司的盈利能力與資產價值時存在不同的預期調整與風險評估，呈現出一個由市場熱烈追捧轉為更為理性的估值趨勢。
價格與凈收入比率 （P/E）
IQVIA Holdings Inc.、 P/E計算、與基準測試的比較
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 已發行普通股數量1 | 185,722,621 | 190,485,264 | 191,281,286 | 192,339,093 | 197,599,861 | |
| 選定的財務數據 (美元) | ||||||
| 歸屬於 IQVIA Holdings Inc. 的凈利潤。 (以百萬計) | 1,091) | 966) | 279) | 191) | 259) | |
| 每股收益 (EPS)2 | 5.87 | 5.07 | 1.46 | 0.99 | 1.31 | |
| 股價1, 3 | 227.03 | 232.18 | 192.66 | 165.42 | 141.49 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/E4 | 38.65 | 45.78 | 132.09 | 166.58 | 107.95 | |
| 基準 | ||||||
| P/E競爭 對手5 | ||||||
| AbbVie Inc. | 22.62 | 22.07 | 40.17 | — | — | |
| Amgen Inc. | 19.56 | 21.05 | 18.82 | — | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 23.97 | 20.92 | — | — | — | |
| Danaher Corp. | 25.65 | 29.94 | 44.49 | — | — | |
| Eli Lilly & Co. | 50.08 | 40.66 | 31.95 | — | — | |
| Gilead Sciences Inc. | 22.68 | 12.36 | 641.48 | — | — | |
| Johnson & Johnson | 22.97 | 20.93 | 28.92 | — | — | |
| Merck & Co. Inc. | 19.21 | 14.78 | 26.72 | — | — | |
| Pfizer Inc. | 7.58 | 11.76 | 19.62 | — | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 19.68 | 8.37 | 15.09 | — | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 30.55 | 27.35 | 27.89 | — | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 23.02 | 26.55 | 20.18 | — | — | |
| P/E扇形 | ||||||
| 製藥、生物技術和生命科學 | 20.23 | 19.27 | 34.89 | — | — | |
| P/E工業 | ||||||
| 保健 | 21.22 | 21.55 | 32.22 | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 數據針對拆分和股票股息進行了調整。
2 2022 計算
EPS = 歸屬於 IQVIA Holdings Inc. 的凈利潤。 ÷ 已發行普通股數量
= 1,091,000,000 ÷ 185,722,621 = 5.87
3 IQVIA Holdings Inc. 年報提交日期的收市價
4 2022 計算
P/E = 股價 ÷ EPS
= 227.03 ÷ 5.87 = 38.65
5 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從資料中可以觀察到，IQVIA Holdings Inc.的股價在2018年至2022年間呈現整體上升的趨勢。具體來說，股價由2018年底的141.49美元逐步攀升，至2021年底達到最高的232.18美元，然後在2022年略微下降至227.03美元，顯示市場對該公司股票的信心仍相對穩定或略有增強。
每股收益（EPS）在2018年為1.31美元，隨後在2019年降至0.99美元，反映出短期內的獲利壓力。然而，2019年之後，EPS快速回升，2020年達到1.46美元，並在2021年顯著增加至5.07美元，2022年再度微幅上升至5.87美元。這顯示公司在近年來的獲利能力明顯改善，特別是在2020年之後的顯著增長，可能受到其營運策略或市場需求的正面影響。
P/E（本益比）在2018年為107.95，2019年升至166.58，表示投資者在2019年對公司未來成長預期較高，願意支付較高的股價來獲得每股獲利的潛在回報。不過，自2020年起，P/E持續下降，至2020年底降低至132.09，並在2021年底大幅降低至45.78，2022年底進一步降至38.65。這一趨勢說明市場對公司未來的預期逐漸趨於保守，可能是因為公司獲利的快速增長已經反映在較低的本益比中，亦或是整體市場環境的變化所致。
- 總結：
- 整體而言，IQVIA Holdings Inc.的股價於五年期間呈現上升趨勢，反映出市場對其長期價值的肯定。公司每股收益的明顯提升表明其盈利能力在近年顯著改善，尤其是在2020年之後。相對地，P/E的下降則顯示投資者對公司未來成長的預期逐步修正，成為一個可能的風險與機會的指標。未來，持續追蹤該公司盈利能力與市場評價的變動，將有助於全面理解其價值變化與投資價值。
價格與營業收入比率 （P/OP）
IQVIA Holdings Inc.、 P/OP計算、與基準測試的比較
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 已發行普通股數量1 | 185,722,621 | 190,485,264 | 191,281,286 | 192,339,093 | 197,599,861 | |
| 選定的財務數據 (美元) | ||||||
| 經營收入 (以百萬計) | 1,799) | 1,393) | 731) | 777) | 741) | |
| 每股營業利潤2 | 9.69 | 7.31 | 3.82 | 4.04 | 3.75 | |
| 股價1, 3 | 227.03 | 232.18 | 192.66 | 165.42 | 141.49 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/OP4 | 23.44 | 31.75 | 50.41 | 40.95 | 37.73 | |
| 基準 | ||||||
| P/OP競爭 對手5 | ||||||
| AbbVie Inc. | 14.78 | 14.21 | 16.32 | — | — | |
| Amgen Inc. | 13.40 | 16.24 | 14.96 | — | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 18.29 | 19.84 | — | — | — | |
| Danaher Corp. | 20.97 | 25.14 | 36.91 | — | — | |
| Eli Lilly & Co. | 43.88 | 35.70 | 32.66 | — | — | |
| Gilead Sciences Inc. | 14.21 | 7.76 | 19.38 | — | — | |
| Johnson & Johnson | 17.62 | 18.68 | 21.84 | — | — | |
| Merck & Co. Inc. | 15.55 | 15.39 | 23.89 | — | — | |
| Pfizer Inc. | 6.64 | 12.74 | 21.12 | — | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 18.01 | 7.55 | 14.82 | — | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 25.30 | 21.07 | 22.81 | — | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 17.75 | 22.35 | 19.16 | — | — | |
| P/OP扇形 | ||||||
| 製藥、生物技術和生命科學 | 15.94 | 16.68 | 25.95 | — | — | |
| P/OP工業 | ||||||
| 保健 | 16.58 | 18.20 | 24.21 | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 數據針對拆分和股票股息進行了調整。
2 2022 計算
每股營業利潤 = 經營收入 ÷ 已發行普通股數量
= 1,799,000,000 ÷ 185,722,621 = 9.69
3 IQVIA Holdings Inc. 年報提交日期的收市價
4 2022 計算
P/OP = 股價 ÷ 每股營業利潤
= 227.03 ÷ 9.69 = 23.44
5 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的資料中，可以觀察到以下幾個主要趨勢與變化：
- 股價變動趨勢
- 在2018年至2021年間，股價呈現持續上升的趨勢，從141.49美元增加至202.18美元。然而，2022年股價略微下滑，至227.03美元。整體而言，股價展現了較為穩健的成長勢頭，但2022年度出現小幅回落，可能反映市場對於獲利或其他宏觀經濟因素的調整反應。
- 每股營業利潤（EPS）變化
- 每股營業利潤由2018年的3.75美元逐步提升至2022年的9.69美元，顯示公司在盈利能力上展現持續成長。2021年到2022年年度，增長速度較之前更為顯著，這可能反映公司營運效率的改善或營收的增加，從而推動獲利的提升。
- P/OP (市價對營業利潤比率)趨勢
- P/OP指數在2018年至2020年呈上升趨勢，分別為37.73、40.95與50.41，顯示市場對公司營運績效的估值逐漸提高，反映投資者較高的成長預期。然而，從2021年起，P/OP指數顯著下降至31.75，2022年更降至23.44，說明市場對公司未來成長的預期可能有所降低，或是股價相對於營業利潤有所回調。
綜合上述，該公司在過去五年間展現出營收和獲利的穩定成長，股價亦隨之上揚，反映投資者對其長期前景的肯定。不過，2022年P/OP的明顯下降提示市場估值的調整，可能是受到宏觀經濟變數或行業競爭環境變動等因素影響。整體來看，公司財務表現穩健，具備一定的成長潛力，但亦需關注市場所反映的風險與預期調整。
價格收入比 （P/S）
IQVIA Holdings Inc.、 P/S計算、與基準測試的比較
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 已發行普通股數量1 | 185,722,621 | 190,485,264 | 191,281,286 | 192,339,093 | 197,599,861 | |
| 選定的財務數據 (美元) | ||||||
| 收入 (以百萬計) | 14,410) | 13,874) | 11,359) | 11,088) | 10,412) | |
| 每股銷售額2 | 77.59 | 72.84 | 59.38 | 57.65 | 52.69 | |
| 股價1, 3 | 227.03 | 232.18 | 192.66 | 165.42 | 141.49 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/S4 | 2.93 | 3.19 | 3.24 | 2.87 | 2.69 | |
| 基準 | ||||||
| P/S競爭 對手5 | ||||||
| AbbVie Inc. | 4.61 | 4.53 | 4.05 | — | — | |
| Amgen Inc. | 5.17 | 5.10 | 5.64 | — | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 3.29 | 3.16 | 3.16 | — | — | |
| Danaher Corp. | 5.79 | 6.37 | 7.01 | — | — | |
| Eli Lilly & Co. | 10.96 | 8.01 | 8.06 | — | — | |
| Gilead Sciences Inc. | 3.86 | 2.85 | 3.24 | — | — | |
| Johnson & Johnson | 4.34 | 4.66 | 5.15 | — | — | |
| Merck & Co. Inc. | 4.71 | 3.96 | 3.93 | — | — | |
| Pfizer Inc. | 2.35 | 3.15 | 4.42 | — | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 7.01 | 4.20 | 6.24 | — | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 4.73 | 5.39 | 5.52 | — | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 8.56 | 8.21 | 8.82 | — | — | |
| P/S扇形 | ||||||
| 製藥、生物技術和生命科學 | 4.56 | 4.50 | 4.90 | — | — | |
| P/S工業 | ||||||
| 保健 | 3.11 | 3.28 | 3.31 | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 數據針對拆分和股票股息進行了調整。
2 2022 計算
每股銷售額 = 收入 ÷ 已發行普通股數量
= 14,410,000,000 ÷ 185,722,621 = 77.59
3 IQVIA Holdings Inc. 年報提交日期的收市價
4 2022 計算
P/S = 股價 ÷ 每股銷售額
= 227.03 ÷ 77.59 = 2.93
5 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據提供的財務資料，IQVIA Holdings Inc. 在2018年至2022年間的股價呈現持續上升的趨勢。具體而言，股價由2018年底的141.49美元逐步攀升，至2021年底達到最高的232.18美元，然後在2022年底略微回落至227.03美元。
在每股銷售額方面，該公司也展現出穩定增長的狀況。從2018年的52.69美元增加至2022年的77.59美元，顯示公司的銷售規模逐年擴大，反映出業績的改善或市場佔有率的成長。此外，2020年與2021年期間每股銷售額的持續提升，進一步證明公司營收的正向發展趨勢。
P/S（市銷比率）在此期間呈現波動，但整體變化區間較為有限。從2018年的2.69上升到2020年底的3.24，隨後在2021年底回落至3.19，並在2022年底進一步下降至2.93。這種波動或許反映了市場對於公司價值與銷售額之間關係的不同評估，也可能受到公司股價波動或市場整體情況的影響。然而，整體而言，P/S維持在較為穩定的水平，顯示投資者對公司未來成長的看法較為積極，但也保持一定的風險警覺。
綜合來看，在分析期間内，IQVIA Holdings Inc. 展現了營收的穩步增長，股價同步上揚，反映市場對公司表現的肯定。P/S比率的變動則提供了一個衡量公司股價相對營收的視角，提示投資者在考慮估值時仍需關注市場對公司未來成長潛力的預期變化。在未來監測中，持續觀察營收增長的持續性與估值變化，將有助於深入理解公司價值的變動趨勢。
價格賬麵價值比 （P/BV）
IQVIA Holdings Inc.、 P/BV計算、與基準測試的比較
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 已發行普通股數量1 | 185,722,621 | 190,485,264 | 191,281,286 | 192,339,093 | 197,599,861 | |
| 選定的財務數據 (美元) | ||||||
| 歸屬於 IQVIA Holdings Inc. 股東的權益 (以百萬計) | 5,765) | 6,042) | 6,001) | 6,003) | 6,714) | |
| 每股賬麵價值 (BVPS)2 | 31.04 | 31.72 | 31.37 | 31.21 | 33.98 | |
| 股價1, 3 | 227.03 | 232.18 | 192.66 | 165.42 | 141.49 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/BV4 | 7.31 | 7.32 | 6.14 | 5.30 | 4.16 | |
| 基準 | ||||||
| P/BV競爭 對手5 | ||||||
| AbbVie Inc. | 15.52 | 16.53 | 14.18 | — | — | |
| Amgen Inc. | 35.01 | 18.51 | 14.53 | — | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 4.88 | 4.07 | 3.55 | — | — | |
| Danaher Corp. | 3.64 | 4.16 | 3.93 | — | — | |
| Eli Lilly & Co. | 29.36 | 25.28 | 35.07 | — | — | |
| Gilead Sciences Inc. | 4.90 | 3.65 | 4.33 | — | — | |
| Johnson & Johnson | 5.37 | 5.90 | 6.72 | — | — | |
| Merck & Co. Inc. | 6.07 | 5.05 | 7.46 | — | — | |
| Pfizer Inc. | 2.48 | 3.35 | 2.98 | — | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 3.77 | 3.60 | 4.81 | — | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 4.83 | 5.18 | 5.15 | — | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 5.50 | 6.16 | 6.30 | — | — | |
| P/BV扇形 | ||||||
| 製藥、生物技術和生命科學 | 5.66 | 5.72 | 5.99 | — | — | |
| P/BV工業 | ||||||
| 保健 | 5.26 | 5.48 | 5.37 | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 數據針對拆分和股票股息進行了調整。
2 2022 計算
BVPS = 歸屬於 IQVIA Holdings Inc. 股東的權益 ÷ 已發行普通股數量
= 5,765,000,000 ÷ 185,722,621 = 31.04
3 IQVIA Holdings Inc. 年報提交日期的收市價
4 2022 計算
P/BV = 股價 ÷ BVPS
= 227.03 ÷ 31.04 = 7.31
5 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從資料中可以觀察到，IQVIA Holdings Inc.的股價在2018年至2022年間呈現整體上升的趨勢，尤其是在2019年到2021年間，股價顯著提高，2021年達到高點232.18美元，之後在2022年略微回落至227.03美元。這顯示公司股價在此期間有良好的成長動能，或反映市場對其未來展望的積極評價。
每股賬麵價值（BVPS）則保持較為穩定，從2018年的33.98美元略降至2022年的31.04美元。儘管波動較小，但整體呈現微幅下降的趨勢，可能暗示公司累積的留存盈餘或資產價值有所變動。
財務比率（P/BV）在2018年為4.16，之後逐步上升，到2021年達到7.32，2022年稍微降至7.31。此數值的提升意味著投資者願意為公司每單位賬面價值支付更高的市價，反映市場對公司未來成長的看好或公司資產的市場價值相較於賬面價值較為高漲。微幅下降的P/BV可能表示市場所估值的公司資產價值較之前略有調整，但整體仍屬於較高的範圍，顯示投資者仍然有較高的信心。
綜合而言，IQVIA Holdings Inc.在過去五年中展示了股價的明顯升勢，儘管每股賬面價值略有下降，但其市場估值（P/BV）持續上升，表明市場對其未來成長潛力持積極態度。這些趨勢反映公司可能在市場定位與資產價值方面具有一定優勢，但亦需關注每股賬面價值的穩定性，以評估公司資產厚度與財務穩健性之變化。