財務報告品質： 應計總額
收益可以分解為現金和權責發生制。研究發現，權責發生制成分（合計應計）的持久性低於現金成分，因此：（1）在其他條件相同的情況下，權責發生制成分較高的收益比權責發生制成分較小的收益的持久性較差;（2）收益的現金部分在評估公司業績時應獲得更高的權重。
基於資產負債表的權責發生率
IQVIA Holdings Inc.、資產負債表計算應計總額
百萬美元
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 經營性資產 | ||||||
| 總資產 | 25,337) | 24,689) | 24,564) | 23,251) | 22,549) | |
| 少： 現金和現金等價物 | 1,216) | 1,366) | 1,814) | 837) | 891) | |
| 少： 債務、股權和其他證券投資 | 93) | 111) | 88) | 62) | 47) | |
| 經營性資產 | 24,028) | 23,212) | 22,662) | 22,352) | 21,611) | |
| 經營負債 | ||||||
| 總負債 | 19,572) | 18,647) | 18,284) | 16,988) | 15,595) | |
| 少： 長期債務的流動部分 | 152) | 91) | 149) | 100) | 100) | |
| 少： 流動融資租賃負債 | 5) | 9) | —) | —) | —) | |
| 少： 長期債務，減去流動部分 | 12,595) | 12,034) | 12,384) | 11,545) | 10,907) | |
| 少： 長期融資租賃負債 | 224) | 177) | 122) | —) | —) | |
| 經營負債 | 6,596) | 6,336) | 5,629) | 5,343) | 4,588) | |
| 淨營業資產1 | 17,432) | 16,876) | 17,033) | 17,009) | 17,023) | |
| 基於資產負債表的應計項目合計2 | 556) | (157) | 24) | (14) | —) | |
| 財務比率 | ||||||
| 基於資產負債表的權責發生率3 | 3.24% | -0.93% | 0.14% | -0.08% | — | |
| 基準 | ||||||
| 基於資產負債表的權責發生率競爭 對手4 | ||||||
| AbbVie Inc. | -14.27% | -9.69% | — | — | — | |
| Amgen Inc. | 4.07% | 0.70% | — | — | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | -3.86% | -13.40% | — | — | — | |
| Danaher Corp. | -1.55% | 16.41% | — | — | — | |
| Eli Lilly & Co. | 11.38% | 16.60% | — | — | — | |
| Gilead Sciences Inc. | -2.92% | -2.34% | — | — | — | |
| Johnson & Johnson | 19.84% | 3.75% | — | — | — | |
| Merck & Co. Inc. | 0.46% | 25.14% | — | — | — | |
| Pfizer Inc. | 24.95% | -7.11% | — | — | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 11.07% | 43.54% | — | — | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | -1.78% | 43.38% | — | — | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 14.07% | 18.20% | — | — | — | |
| 基於資產負債表的權責發生率扇形 | ||||||
| 製藥、生物技術和生命科學 | 4.84% | 6.18% | 200.00% | — | — | |
| 基於資產負債表的權責發生率工業 | ||||||
| 保健 | 5.29% | 5.94% | 200.00% | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 2022 計算
淨營業資產 = 經營性資產 – 經營負債
= 24,028 – 6,596 = 17,432
2 2022 計算
基於資產負債表的應計項目合計 = 淨營業資產2022 – 淨營業資產2021
= 17,432 – 16,876 = 556
3 2022 計算
基於資產負債表的權責發生率 = 100 × 基於資產負債表的應計項目合計 ÷ 平均營業資產淨額
= 100 × 556 ÷ [(17,432 + 16,876) ÷ 2] = 3.24%
4 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 淨營業資產
- 淨營業資產在報告期間呈現波動趨勢。從2019年的17009百萬美元，略微增加至2020年的17033百萬美元。隨後在2021年下降至16876百萬美元，但在2022年回升至17432百萬美元。整體而言，淨營業資產在四年內變化幅度不大，顯示其相對穩定。
- 基於資產負債表的應計合計專案
- 基於資產負債表的應計合計專案的數值在報告期間經歷了顯著變化。2019年為-14百萬美元，2020年大幅增加至24百萬美元。2021年則出現大幅下降，降至-157百萬美元，並在2022年大幅反彈至556百萬美元。此項目的波動性表明其可能受到特定會計調整或業務活動的影響。
- 資產負債表應計比率
- 資產負債表應計比率與基於資產負債表的應計合計專案的變化趨勢相符。2019年為-0.08%，2020年上升至0.14%。2021年大幅下降至-0.93%，隨後在2022年顯著增加至3.24%。此比率的變化幅度較大，可能反映了應計項目的相對重要性，以及其對整體財務狀況的影響。從負值轉為正值，且數值大幅增加，可能表示應計收入或應計費用發生了重大變化。
總體而言，資料顯示淨營業資產相對穩定，而基於資產負債表的應計合計專案和資產負債表應計比率則呈現較大的波動性。後兩項目的變化值得進一步關注，以了解其背後的具體原因和潛在影響。
基於現金流量表的應計比率
IQVIA Holdings Inc.、應計專案總額的現金流量表計算
百萬美元
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 歸屬於 IQVIA Holdings Inc. 的凈利潤。 | 1,091) | 966) | 279) | 191) | 259) | |
| 少： 經營活動產生的現金凈額 | 2,260) | 2,942) | 1,959) | 1,417) | 1,254) | |
| 少： 投資活動中使用的現金凈額 | (2,006) | (2,103) | (796) | (1,190) | (810) | |
| 基於現金流量表的應計項目合計 | 837) | 127) | (884) | (36) | (185) | |
| 財務比率 | ||||||
| 基於現金流量表的應計比率1 | 4.88% | 0.75% | -5.19% | -0.21% | — | |
| 基準 | ||||||
| 基於現金流量表的應計比率競爭 對手2 | ||||||
| AbbVie Inc. | -16.25% | -10.28% | — | — | — | |
| Amgen Inc. | 8.81% | -12.87% | — | — | — | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | -9.10% | -12.73% | — | — | — | |
| Danaher Corp. | 1.44% | 18.48% | — | — | — | |
| Eli Lilly & Co. | 10.32% | 5.30% | — | — | — | |
| Gilead Sciences Inc. | -4.95% | -4.86% | — | — | — | |
| Johnson & Johnson | 10.78% | 8.23% | — | — | — | |
| Merck & Co. Inc. | 0.61% | 29.09% | — | — | — | |
| Pfizer Inc. | 18.46% | 13.18% | — | — | — | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 18.61% | 49.24% | — | — | — | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | -0.06% | 34.69% | — | — | — | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | -14.45% | 1.38% | — | — | — | |
| 基於現金流量表的應計比率扇形 | ||||||
| 製藥、生物技術和生命科學 | 2.52% | 8.19% | 21.65% | — | — | |
| 基於現金流量表的應計比率工業 | ||||||
| 保健 | 4.25% | 7.53% | 17.33% | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 2022 計算
基於現金流量表的應計比率 = 100 × 基於現金流量表的應計項目合計 ÷ 平均營業資產淨額
= 100 × 837 ÷ [(17,432 + 16,876) ÷ 2] = 4.88%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 淨營業資產
- 淨營業資產在報告期間呈現相對穩定的趨勢。從2019年的17009百萬美元到2022年的17432百萬美元，雖然有波動，但整體增長幅度不大。2021年略有下降，但在2022年有所回升，顯示資產規模維持在一個相對穩定的水平。
- 基於現金流量表的應計項目合計專案
- 基於現金流量表的應計項目合計專案的數值在報告期間經歷了顯著的變化。2019年為-36百萬美元，2020年大幅下降至-884百萬美元，表明應計項目的負債增加。2021年則出現顯著改善，轉為正值127百萬美元，顯示應計項目開始產生現金流入。2022年進一步增長至837百萬美元，表明應計項目對現金流的貢獻持續增加。
- 基於現金流量表的應計比率
- 基於現金流量表的應計比率與應計項目合計專案的趨勢相符。2019年為-0.21%，2020年大幅下降至-5.19%，反映了應計項目的負面影響。2021年轉為正值0.75%，表明應計項目對營業收入的貢獻開始增加。2022年進一步上升至4.88%，顯示應計項目對營業收入的影響顯著增強。此比率的變化表明公司應計項目的管理策略和現金流狀況發生了顯著的轉變。
總體而言，資料顯示公司在淨營業資產方面保持穩定，但在應計項目和相關比率方面經歷了顯著的變化，從最初的負面影響轉變為正向貢獻。這可能反映了公司在營運管理、信用政策或收入確認方面的調整。