普通股估值比率
估值比率衡量與特定索賠的擁有權（例如，企業的擁有權份額）相關的資產或缺陷（例如，收益）的數量。
當前估值比率
Amgen Inc.、當前估值比率
| Amgen Inc. | AbbVie Inc. | Bristol-Myers Squibb Co. | Danaher Corp. | Eli Lilly & Co. | Gilead Sciences Inc. | Johnson & Johnson | Merck & Co. Inc. | Pfizer Inc. | Regeneron Pharmaceuticals Inc. | Thermo Fisher Scientific Inc. | Vertex Pharmaceuticals Inc. | Pharmaceuticals, Biotechnology & Life Sciences | Health Care | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 | |||||||||||||||||
| 當前股價 (P) | $289.33 | ||||||||||||||||
| 已發行普通股數量 | 538,361,851 | ||||||||||||||||
| 增長率 (g) | 26.96% | ||||||||||||||||
| 每股收益 (EPS) | $7.60 | ||||||||||||||||
| 明年預期每股收益 | $9.65 | ||||||||||||||||
| 每股營業利潤 | $13.48 | ||||||||||||||||
| 每股銷售額 | $59.49 | ||||||||||||||||
| 每股賬麵價值 (BVPS) | $10.92 | ||||||||||||||||
| 估值比率 | |||||||||||||||||
| 價格與凈收入比率 （P/E） | 38.08 | 83.20 | — | 38.41 | 59.03 | 310.56 | 29.86 | 12.07 | 17.81 | 13.49 | 28.90 | — | 41.48 | 33.56 | |||
| 與明年的預期收益比率 | 30.00 | 190.87 | — | 35.21 | 46.47 | — | 26.90 | — | 16.96 | 10.91 | 25.21 | — | 38.70 | 30.87 | |||
| 市盈率增長率 (PEG) | 1.41 | — | — | 4.22 | 2.18 | — | 2.71 | — | 3.53 | 0.57 | 1.98 | — | 5.78 | 3.86 | |||
| 價格與營業收入比率 （P/OP） | 21.46 | 38.95 | — | 30.79 | 48.46 | 89.69 | 20.19 | 10.38 | 11.53 | 14.91 | 24.95 | — | 28.60 | 23.74 | |||
| 價格收入比 （P/S） | 4.86 | 6.32 | 2.02 | 6.27 | 13.88 | 5.21 | 4.73 | 3.22 | 2.25 | 4.19 | 4.27 | 9.21 | 5.10 | 2.97 | |||
| 價格賬麵價值比 （P/BV） | 26.50 | 107.04 | 5.96 | 3.02 | 44.05 | 7.71 | 5.88 | 4.46 | 1.62 | 2.03 | 3.69 | 6.19 | 6.46 | 5.28 | |||
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31).
如果公司估值比率低於基準的估值比率，那麼公司股票相對被低估。
否則，如果公司估值比率高於基準估值比率，則公司股票相對高估。
歷史估值比率（摘要）
Amgen Inc.、歷史估值比率
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
- 價格與凈收入比率（P/E）
- 自2020年到2024年期間，該比率呈現整體上升的趨勢。2020年為18.82，2021年略升至21.05，至2022年有所下降至19.56，但在2023年顯著上升至23.14，2024年更進一步增至38.24。此趨勢顯示投資者對該公司未來盈利的預期逐漸提高，並反映出股價相對於盈利的比率增高的變化，尤其是在2024年大幅攀升，可能與公司盈利增長或投資者信心提高相關。
- 價格與營業收入比率（P/OP）
- 該比率於2020年至2022年經歷波動，2020年為14.96，2021年上升至16.24，隨後在2022年下降至13.4。進入2023年，該比率回升至19.69，並在2024年進一步上升至21.55。整體上看，該比率由2022年後顯著提升，顯示市場對公司營業收入的評價逐步提高，尤其是在2023年與2024年，反映出投資者對公司營運表現的積極預期或公司營收增長的影響。
- 價格收入比（P/S）
- 該比率在2020年為5.64，在2021年略微下降至5.1，2022年回升至5.17，2023年進一步升高至5.78，但在2024年又下降至4.88。整體來看，該比率在2020至2023年間較為平穩，2024年出現下滑，可能反映出市場對公司收入的估值略有降低，或是公司收入成長速度放緩，導致投資者支付的股價較收入比例有所下降。
- 價格賬麵價值比（P/BV）
- 2020年為14.53，2021年上升至18.51，2022年大幅攀升至35.01，之後於2023年降回24.94，2024年則微幅上升至26.61。此比率的變動較為劇烈，尤其是在2022年，可能是由於公司資產帳面價值增加，或市場對公司資產的評價顯著上升。2023年有所回落，但仍較2020年有顯著上升，顯示資產市場價值的波動對該比率有較大影響。此外，2024年略有回升，可能反映資產價值進一步調整或市場評價的變化。
價格與凈收入比率 （P/E）
Amgen Inc.、 P/E計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 已發行普通股數量1 | 537,204,943 | 535,918,901 | 533,976,238 | 557,029,370 | 577,566,383 | |
| 選定的財務數據 (美元) | ||||||
| 淨收入 (以百萬計) | 4,090) | 6,717) | 6,552) | 5,893) | 7,264) | |
| 每股收益 (EPS)2 | 7.61 | 12.53 | 12.27 | 10.58 | 12.58 | |
| 股價1, 3 | 291.16 | 290.07 | 240.00 | 222.66 | 236.65 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/E4 | 38.24 | 23.14 | 19.56 | 21.05 | 18.82 | |
| 基準 | ||||||
| P/E競爭 對手5 | ||||||
| AbbVie Inc. | 79.59 | 63.84 | 22.62 | 22.07 | 40.17 | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | — | 12.27 | 23.97 | 20.92 | — | |
| Danaher Corp. | 38.12 | 39.09 | 25.65 | 29.94 | 44.49 | |
| Eli Lilly & Co. | 77.63 | 135.24 | 50.08 | 40.66 | 31.95 | |
| Gilead Sciences Inc. | 296.57 | 16.17 | 22.68 | 12.36 | 641.48 | |
| Johnson & Johnson | 26.92 | 10.73 | 22.97 | 20.93 | 28.92 | |
| Merck & Co. Inc. | 13.49 | 893.99 | 19.21 | 14.78 | 26.72 | |
| Pfizer Inc. | 18.42 | 73.42 | 7.58 | 11.76 | 19.62 | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 17.76 | 25.99 | 19.68 | 8.37 | 15.09 | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 32.03 | 35.65 | 30.55 | 27.35 | 27.89 | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | — | 30.42 | 23.02 | 26.55 | 20.18 | |
| P/E扇形 | ||||||
| Pharmaceuticals, Biotechnology & Life Sciences | 45.15 | 32.80 | 20.23 | 19.27 | 34.89 | |
| P/E工業 | ||||||
| Health Care | 38.03 | 30.62 | 21.22 | 21.55 | 32.22 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 數據針對拆分和股票股息進行了調整。
2 2024 計算
EPS = 淨收入 ÷ 已發行普通股數量
= 4,090,000,000 ÷ 537,204,943 = 7.61
3 截至Amgen Inc.年報備案日的收盤價
4 2024 計算
P/E = 股價 ÷ EPS
= 291.16 ÷ 7.61 = 38.24
5 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從資料的觀察可得，Amgen Inc. 在2020年至2024年間經歷了股價的整體上升趨勢。2020年股價為236.65美元，經歷一度的下跌後，2021年降至222.66美元；然而，自2022年起股價呈現持續攀升型態，至2024年已達到291.16美元，顯示市場對其前景持續看好，尤其在2023年與2024年間，股價持續創新高。
每股收益（EPS）方面，2020年至2022年較為穩定，分別為12.58美元、10.58美元與12.27美元，2022年略有回升。而在2023年，EPS微幅上升至12.53美元，但在2024年明顯下降至7.61美元，顯示公司當年度的獲利狀況可能受到一定程度的壓力或非經常性項目影響，導致盈利下降的情況出現。
財務比率P/E（市盈率）方面，從2020年的18.82逐步上升至2024年的38.24。特別是在2023與2024年，P/E比率顯著攀升，說明投資人願意以較高的市盈率來評價公司，或反映其未來成長預期偏高。然而，這一高市盈率也可能指出股價相較於獲利過度被高估，或市場對公司未來獲利潛力充滿期待但當前獲利尚未展現出相應的增長。
綜合上述趨勢，Amgen Inc. 的股價在過去數年呈現穩步提升，顯示市場對其前景持樂觀態度，但由於2024年EPS明顯下降，值得關注公司未來的獲利能力與盈利表現能否持續支撐其股價或合理的市盈率水準。長期投資者或分析師應持觀望態度，密切關注公司未來的營運與財務策略調整。
價格與營業收入比率 （P/OP）
Amgen Inc.、 P/OP計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 已發行普通股數量1 | 537,204,943 | 535,918,901 | 533,976,238 | 557,029,370 | 577,566,383 | |
| 選定的財務數據 (美元) | ||||||
| 營業利潤 (以百萬計) | 7,258) | 7,897) | 9,566) | 7,639) | 9,139) | |
| 每股營業利潤2 | 13.51 | 14.74 | 17.91 | 13.71 | 15.82 | |
| 股價1, 3 | 291.16 | 290.07 | 240.00 | 222.66 | 236.65 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/OP4 | 21.55 | 19.69 | 13.40 | 16.24 | 14.96 | |
| 基準 | ||||||
| P/OP競爭 對手5 | ||||||
| AbbVie Inc. | 37.26 | 24.34 | 14.78 | 14.21 | 16.32 | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | — | 13.53 | 18.29 | 19.84 | — | |
| Danaher Corp. | 30.56 | 35.64 | 20.97 | 25.14 | 36.91 | |
| Eli Lilly & Co. | 63.73 | 109.75 | 43.88 | 35.70 | 32.66 | |
| Gilead Sciences Inc. | 85.65 | 12.05 | 14.21 | 7.76 | 19.38 | |
| Johnson & Johnson | 18.20 | 17.78 | 17.62 | 18.68 | 21.84 | |
| Merck & Co. Inc. | 11.60 | 138.56 | 15.55 | 15.39 | 23.89 | |
| Pfizer Inc. | 11.92 | 121.63 | 6.64 | 12.74 | 21.12 | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 19.63 | 25.39 | 18.01 | 7.55 | 14.82 | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 27.65 | 31.16 | 25.30 | 21.07 | 22.81 | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | — | 28.74 | 17.75 | 22.35 | 19.16 | |
| P/OP扇形 | ||||||
| Pharmaceuticals, Biotechnology & Life Sciences | 31.13 | 32.68 | 15.94 | 16.68 | 25.95 | |
| P/OP工業 | ||||||
| Health Care | 26.90 | 27.48 | 16.58 | 18.20 | 24.21 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 數據針對拆分和股票股息進行了調整。
2 2024 計算
每股營業利潤 = 營業利潤 ÷ 已發行普通股數量
= 7,258,000,000 ÷ 537,204,943 = 13.51
3 截至Amgen Inc.年報備案日的收盤價
4 2024 計算
P/OP = 股價 ÷ 每股營業利潤
= 291.16 ÷ 13.51 = 21.55
5 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據資料顯示，Amgen Inc.的股價自2020年以來呈現整體上升的趨勢，從2020年底的236.65美元逐步上升至2024年底的291.16美元，期間經歷了波動，但長期趨勢為上行，反映出市場對該公司的長期價值持續看好。
另一方面，每股營業利潤在2020年至2024年間並未呈現單一直線的變動，而是有一定的波動性。2020年達到15.82美元的高點後，2021年有所下降至13.71美元，然後在2022年反彈到17.91美元的較高水平，但在隨後的2023年和2024年又出現下滑，分別為14.74美元和13.51美元。此趨勢可能表明公司在盈利能力方面受到某些短期因素的影響，或是營運成本的變動影響，然後在不同年度之間出現一定的恢復與下降。
P/OP（本期股價／每股營業利潤）比率則顯示了市場對公司盈利能力的評價變化。2020年為14.96，之後於2021年上升至16.24，表明市場對盈利的估值增加。然而，2022年此比率下降至13.4，顯示市場的評價相對較低，可能是由於盈利波動或其他市場因素影響。從2023年開始，此比率顯著上升至公司歷史新高的19.69，2024年進一步攀升至21.55，表明投資者對於該公司盈利前景的樂觀情緒持續增強，而市場願意為較高的股價支付更高的估值溢價。
綜合來看，Amgen Inc.的股價整體呈現上升趨勢，反映出市場對其長期成長的信心。雖然其每股營業利潤有一定的波動，但短期內仍維持在較高水準，加上P/OP比率的上升亦反映市場對公司盈利預期的改善。這些指標顯示公司在營運和市場評價層面都展現出一定的穩定成長態勢，受益於其產品線和市場策略的調整與優化。
價格收入比 （P/S）
Amgen Inc.、 P/S計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 已發行普通股數量1 | 537,204,943 | 535,918,901 | 533,976,238 | 557,029,370 | 577,566,383 | |
| 選定的財務數據 (美元) | ||||||
| 產品銷售 (以百萬計) | 32,026) | 26,910) | 24,801) | 24,297) | 24,240) | |
| 每股銷售額2 | 59.62 | 50.21 | 46.45 | 43.62 | 41.97 | |
| 股價1, 3 | 291.16 | 290.07 | 240.00 | 222.66 | 236.65 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/S4 | 4.88 | 5.78 | 5.17 | 5.10 | 5.64 | |
| 基準 | ||||||
| P/S競爭 對手5 | ||||||
| AbbVie Inc. | 6.04 | 5.72 | 4.61 | 4.53 | 4.05 | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 2.36 | 2.19 | 3.29 | 3.16 | 3.16 | |
| Danaher Corp. | 6.23 | 7.76 | 5.79 | 6.37 | 7.01 | |
| Eli Lilly & Co. | 18.25 | 20.77 | 10.96 | 8.01 | 8.06 | |
| Gilead Sciences Inc. | 4.98 | 3.40 | 3.86 | 2.85 | 3.24 | |
| Johnson & Johnson | 4.26 | 4.43 | 4.34 | 4.66 | 5.15 | |
| Merck & Co. Inc. | 3.60 | 5.43 | 4.71 | 3.96 | 3.93 | |
| Pfizer Inc. | 2.32 | 2.61 | 2.35 | 3.15 | 4.42 | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 5.52 | 7.84 | 7.01 | 4.20 | 6.24 | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 4.73 | 4.99 | 4.73 | 5.39 | 5.52 | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 10.78 | 11.16 | 8.56 | 8.21 | 8.82 | |
| P/S扇形 | ||||||
| Pharmaceuticals, Biotechnology & Life Sciences | 5.55 | 5.89 | 4.56 | 4.50 | 4.90 | |
| P/S工業 | ||||||
| Health Care | 3.36 | 3.52 | 3.11 | 3.28 | 3.31 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 數據針對拆分和股票股息進行了調整。
2 2024 計算
每股銷售額 = 產品銷售 ÷ 已發行普通股數量
= 32,026,000,000 ÷ 537,204,943 = 59.62
3 截至Amgen Inc.年報備案日的收盤價
4 2024 計算
P/S = 股價 ÷ 每股銷售額
= 291.16 ÷ 59.62 = 4.88
5 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 股價分析
- 從2020年至2024年期間，Amgen Inc.的股價呈現出整體上升的趨勢。2020年底的股價為236.65美元，經歷了一度的波動後，在2023年達到高點290.07美元，2024年稍微回落至291.16美元。該走勢顯示股價在此段期間內呈現穩步上升的趨勢，尤其是2023年到2024年間相對穩定，反映出投資者對公司未來展望的積極評價和市場信心的提升。
- 每股銷售額分析
- 每股銷售額由2020年的41.97美元逐年增長，至2024年達到59.62美元，顯示公司在銷售效率或營收規模上持續擴大。此一穩定的成長趨勢表明公司在銷售及市場佔有率方面取得一定進展，並且能夠將其增長轉化為每股的收益，進一步支撐股價表現。
- 市銷率（P/S比率）分析
- P/S比率由2020年的5.64下降至2024年的4.88，展現出逐年下降的趨勢。儘管公司銷售數據持續成長，但P/S比率的下降反映出相較於銷售額，股價的升幅較為緩慢或有所調整，可能代表市場對於公司未來成長潛力的預期有所調整或風險上升。此外，P/S比率的下降或許也暗示公司資產價值的相對估值正在走向更合理甚至偏低的範圍。
價格賬麵價值比 （P/BV）
Amgen Inc.、 P/BV計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 已發行普通股數量1 | 537,204,943 | 535,918,901 | 533,976,238 | 557,029,370 | 577,566,383 | |
| 選定的財務數據 (美元) | ||||||
| 股東權益 (以百萬計) | 5,877) | 6,232) | 3,661) | 6,700) | 9,409) | |
| 每股賬麵價值 (BVPS)2 | 10.94 | 11.63 | 6.86 | 12.03 | 16.29 | |
| 股價1, 3 | 291.16 | 290.07 | 240.00 | 222.66 | 236.65 | |
| 估值比率 | ||||||
| P/BV4 | 26.61 | 24.94 | 35.01 | 18.51 | 14.53 | |
| 基準 | ||||||
| P/BV競爭 對手5 | ||||||
| AbbVie Inc. | 102.40 | 29.97 | 15.52 | 16.53 | 14.18 | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 6.98 | 3.35 | 4.88 | 4.07 | 3.55 | |
| Danaher Corp. | 3.00 | 3.47 | 3.64 | 4.16 | 3.93 | |
| Eli Lilly & Co. | 57.93 | 65.80 | 29.36 | 25.28 | 35.07 | |
| Gilead Sciences Inc. | 7.36 | 4.01 | 4.90 | 3.65 | 4.33 | |
| Johnson & Johnson | 5.30 | 5.48 | 5.37 | 5.90 | 6.72 | |
| Merck & Co. Inc. | 4.99 | 8.68 | 6.07 | 5.05 | 7.46 | |
| Pfizer Inc. | 1.68 | 1.75 | 2.48 | 3.35 | 2.98 | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 2.67 | 3.96 | 3.77 | 3.60 | 4.81 | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 4.09 | 4.57 | 4.83 | 5.18 | 5.15 | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 7.24 | 6.26 | 5.50 | 6.16 | 6.30 | |
| P/BV扇形 | ||||||
| Pharmaceuticals, Biotechnology & Life Sciences | 7.03 | 6.77 | 5.66 | 5.72 | 5.99 | |
| P/BV工業 | ||||||
| Health Care | 5.99 | 5.94 | 5.26 | 5.48 | 5.37 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 數據針對拆分和股票股息進行了調整。
2 2024 計算
BVPS = 股東權益 ÷ 已發行普通股數量
= 5,877,000,000 ÷ 537,204,943 = 10.94
3 截至Amgen Inc.年報備案日的收盤價
4 2024 計算
P/BV = 股價 ÷ BVPS
= 291.16 ÷ 10.94 = 26.61
5 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 股價
- 從2020年至2024年，Amgen Inc. 的股價呈現出較為波動的趨勢。2020年股價為236.65美元，之後在2021年小幅下跌至222.66美元，隨後2022年升至240美元，展現一定的回升。進入2023年，股價顯著上升至290.07美元，並在2024年略微增加至291.16美元，顯示出較為穩定的正向趨勢，尤其是在2023年後的顯著升幅。
- 每股賬麵價值 (BVPS)
- 2020年BVPS為16.29美元，但在2021年下降到12.03美元，這可能反映出公司在該年度的資產凈值有所減少或資產重估。2022年BVPS進一步降低至6.86美元，表明資產凈值進一步下滑。然而，到了2023年，BVPS大幅回升至11.63美元，顯示公司資產價值有所改善，2024年略有下降至10.94美元，仍維持較2022年高的水準。
- P/BV（股價對每股賬麵價值比率）
- 該比率由2020年的14.53上升至2021年的18.51，之後在2022年飆升至35.01，顯示投資者對公司未來成長的預期大增，對資產帳面價值的溢價程度加大。雖然2023年比率略降至24.94，但仍高於前幾年的水平，2024年稍微升至26.61，表明市場對公司價值的評價依然偏高，並且維持在較高的溢價水準。
整體來看，Amgen Inc. 的股價在2023年迎來顯著的上升，反映出市場對公司未來展望的樂觀。與此同時，BVPS的波動透露出公司資產價值的變動，尤其是在2022年經歷較大幅度的下降，之後的回升則反映出一定的修復。高企的P/BV比率則顯示市場的評價普遍偏向溢價，期待公司未來的持續成長，尤其是在股價同步提升的背景下。