地理區域分析
地理區域資產周轉率
Enphase Energy Inc.，按地理區域劃分的資產周轉率
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 美國 | 13.67 | 32.38 | 29.42 | 32.10 | 31.25 |
| 國際 | 13.52 | 9.99 | 6.14 | 5.91 | 8.27 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
從資料中可觀察到，Enphase Energy Inc. 在美國區域的資產周轉率於2019年至2022年間相對穩定，變動範圍較窄，始終維持在約29.4至32.4之間。然而，在2023年，其資產周轉率顯著下降至13.67，顯示資產利用效率在該年度出現明顯的下降，可能反映出資產的較少利用或業務策略的變化。
相較之下，國際區域的資產周轉率則展現一個較為不同的趨勢。2019年至2021年間，其資產周轉率較低，分別為8.27、5.91和6.14，呈現穩定或略有上升的走勢，但仍處於較低水準。在2022年，其值增加至9.99，展現一定的成長。2023年，國際區域的資產周轉率進一步提升至13.52，顯示國際市場的資產利用效率有較為明顯的改善，達到較高的運作效率水平。
整體來看，Enphase Energy Inc. 在美國市場的資產周轉率表現穩定，但在2023年出現較大幅度的下降，可能暗示內部運營效率的變化或資產配置調整。另一方面，國際市場則展現持續的成長趨勢，資產利用率逐年提升，表明公司在國際市場的業務拓展或資產管理較為有效。未來若能持續關注其資產管理策略與市場環境變化，將能更全面理解其經營效率的變動原因。
地理區域資產周轉率：美國
Enphase Energy Inc.;美國;區域資產周轉率計算
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||
| 淨收入 | 1,469,108) | 1,761,846) | 1,108,801) | 637,879) | 523,577) |
| 長期資產 | 107,448) | 54,406) | 37,685) | 19,870) | 16,754) |
| 地理區域活躍率 | |||||
| 地理區域資產周轉率1 | 13.67 | 32.38 | 29.42 | 32.10 | 31.25 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
1 2023 計算
地理區域資產周轉率 = 淨收入 ÷ 長期資產
= 1,469,108 ÷ 107,448 = 13.67
- 淨收入
- 從2019年至2022年，淨收入持續呈現顯著的成長趨勢，從約5.24億美元逐步攀升至17.62億美元，反映出公司財務表現穩健，營收擴張速度較快。然而，2023年淨收入出現明顯下降，約為14.69億美元，較上年度有所縮減，可能受市場波動或營運調整的影響。
- 長期資產
- 長期資產綜觀五年間呈現持續成長，從約1.68億美元增加到約10.75億美元，反映公司在資本擴張或資產投資方面持續積極，可能旨在支援未來的業務擴展與技術研發。
- 地理區域資產周轉率
- 該比率在2019年至2022年之間保持較為穩定，約在29.42至32.38之間，顯示公司在資產運用效率方面具有一定的穩定性。然而，2023年距離下降至13.67，顯示在該年資產周轉效率大幅降低，可能代表資產運用效率下降、資產積累的速度加快，或是資產結構調整導致的變化。
地理區域資產周轉率：國際
Enphase Energy Inc.;國際;區域資產周轉率計算
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||
| 淨收入 | 821,678) | 569,007) | 273,248) | 136,546) | 100,756) |
| 長期資產 | 60,796) | 56,961) | 44,482) | 23,115) | 12,182) |
| 地理區域活躍率 | |||||
| 地理區域資產周轉率1 | 13.52 | 9.99 | 6.14 | 5.91 | 8.27 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
1 2023 計算
地理區域資產周轉率 = 淨收入 ÷ 長期資產
= 821,678 ÷ 60,796 = 13.52
分析結果顯示，Enphase Energy Inc.的淨收入在過去五年中呈現持續穩定成長的趨勢。自2019年的約1.01億美元增加至2023年的約8.22億美元，反映出公司營收規模的顯著擴張，顯示其市場佔有率和營運效率的改善。特別是在2022年和2023年，淨收入的成長速度明顯加快，可能與公司持續提升產品銷售和市場拓展策略有關。
在資產方面，長期資產的數值亦呈現逐步增長的趨勢，從2019年的約1,218萬美元增加至2023年的約6079萬美元。這表明公司在設備、產能擴充或投資於資本性資產方面持續投入，支援其營運擴展與產能提升。在資產累積的同時，資產規模的擴大也反映了公司長期資產結構逐步成形及擴充策略的進行。
至於地理區域資產周轉率，數值由2019年的8.27下降至2020年的5.91，但隨後在2021年略有回升，至2022年大幅提升至9.99，並在2023年進一步升至13.52。此比率變動顯示公司在資產運用效率方面呈現出較為波動但整體進步的趨勢。特別是2022年和2023年，資產周轉率的提升意味著公司在資產利用效率方面有明顯改善，意味著每單位的資產產生的營收增加，展現出更有效率的營運管理與資產配置策略。
淨收入
Enphase Energy Inc.，按地理區域劃分的凈收入
以千美元計
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 美國 | 1,469,108) | 1,761,846) | 1,108,801) | 637,879) | 523,577) |
| 國際 | 821,678) | 569,007) | 273,248) | 136,546) | 100,756) |
| 總 | 2,290,786) | 2,330,853) | 1,382,049) | 774,425) | 624,333) |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
從資料中可以觀察到，Enphase Energy Inc. 在2019年至2023年間的淨收入呈現穩定成長的趨勢。其總淨收入由2019年的約六億兩千四百萬美元，逐步增加至2022年的約二億三千三百萬美元，雖然2023年的數值略微下降至約二億二千九百萬美元，但仍處於較高水準，顯示公司營收整體維持在較高水平。
在地域層面，國際市場的淨收入顯示更為快速的成長趨勢。2019年國際收入約一億美元，至2023年達到約八億二千萬美元，增長幅度大於美國市場，反映公司在國際市場的拓展較為積極，且成長速度較快。而美國國內收入則從約五千兩百萬美元逐年增加，至2023年約一億四千六百萬美元，增幅亦顯著，但較國際收入的成長速度略為緩慢。
總結來看，Enphase Energy Inc. 的收入結構逐漸趨於多元化，國際市場的貢獻比例逐年增加，顯示公司國際業務的拓展為主要的成長驅動力。此外，雖然2023年的總淨收入相較2022年出現微幅下降，但整體而言，該公司長期的成長趨勢依然強勁，反映出其市場競爭力與擴展策略的有效性。
長期資產
Enphase Energy Inc.，按地理區域劃分的長期資產
以千美元計
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 美國 | 107,448) | 54,406) | 37,685) | 19,870) | 16,754) |
| 國際 | 60,796) | 56,961) | 44,482) | 23,115) | 12,182) |
| 總 | 168,244) | 111,367) | 82,167) | 42,985) | 28,936) |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
- 長期資產的整體趨勢
- 從資料中可以觀察到，Enphase Energy Inc.的長期資產持續呈現上升趨勢，且成長趨勢明顯。在2019年至2023年間，長期資產總額從約28,936千美元增加至168,244千美元，代表公司資產規模顯著擴大。其中，2023年的長期資產較2019年成長約四倍，顯示公司資產積累速度加快。
- 國內長期資產的變動
- 國內（美國）長期資產也持續增加，從約16,754千美元增長至107,448千美元，顯示公司在美國市場的資產投入持續增加，且成長幅度較大。尤其是2022年至2023年間，資產稍有放緩增長速度，但仍維持上升趨勢，展現公司在主要市場的資產擴張策略仍在進行中。
- 國際長期資產的變動
- 國際（非美國）長期資產同樣呈現穩定成長，從約12,182千美元增加到約60,796千美元。整體而言，國際市場的資產規模擴張比重較小於美國市場，但仍展現出積極布局與投入。其中，2021年到2022年間增長較為明顯，反映公司可能在該段期間擴大國際業務或投資。
- 資產成長的整體評估
- 兩個區域的長期資產均呈現持續增加，代表公司在資源配置和資產積累方面持續擴大，可能伴隨業務擴展和產能提升。資產的成長趨勢也是公司經營策略積極的反映，並可能為未來營收或產能擴張提供支持。然而，資產快速增加亦可能帶來資本運用效率、負債結構或資產配置的挑戰，需進一步配合其他財務指標進行完整評估。