償付能力比率分析
償付能力比率也稱為長期債務比率，衡量公司履行長期義務的能力。
償付能力比率（摘要）
Hubbell Inc.、償付能力比率
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
從所分析的財務比率資料中，可以觀察到幾個值得注意的趨勢與評估指標。首先，公司的負債與股東權益比率（包括經營租賃負債）呈現逐年下降的趨勢，從2018年的1.01下降至2022年的0.61，顯示公司在逐步降低財務槓桿，增加股東權益的比重，可能有助於提升財務穩健性。
類似的，負債股東權益比率（包括經營租賃負債）亦顯示類似的下降趨勢，進一步強調公司在負債管理和風險控制方面的改善。債務與總資本比率及其（包括經營租賃負債）也呈現下降狀態（約0.5下降至0.38和0.4），反映公司資本結構逐漸傾向於較低的負債依賴，這就可能降低潛在的財務風險。
在債務資產比率及負債比率（包括經營租賃負債）方面，數據亦皆逐步下降（約從0.37降至0.27），顯示公司資產負債結構逐年穩健，負債占資產的比例降低，提升資產的穩定性與償債能力。
財務槓桿比率的趨勢也明顯呈現下降（從2.74降至2.29），代表公司在擴張或籌資的過程中可能正在降低財務杠杆，進一步強化財務結構穩定性。相對地，利息覆蓋率則顯著提升，從7.45提高到14.25，表示公司償付利息的能力大幅改善，風險降低，財務彈性增加。
最後，固定費用覆蓋率亦見上升（從4.98到8.7），顯示公司有較佳的營運盈餘來覆蓋固定成本，經營安全性提升，有助於在經濟波動或不確定因素中保持經營穩定。
綜合來看，Hubbell Inc. 在此期間內表現出逐步進行資本結構優化的趨勢，財務風險控制改善，償債能力加強，企業的財務穩健性呈現正向發展。這些變化反映公司可能正朝著更為保守、穩定的財務策略邁進，從而促使公司的整體財務狀況變得更加穩定與抗風險能力更強。
負債率
覆蓋率
債務與股東權益比率
Hubbell Inc.、債務與股東權益比率計算、與基準測試的比較
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 短期債務和長期債務的流動部分 | 4,700) | 9,700) | 153,100) | 65,400) | 56,100) | |
| 長期債務，不包括流動部分 | 1,437,900) | 1,435,500) | 1,436,900) | 1,506,000) | 1,737,100) | |
| 總債務 | 1,442,600) | 1,445,200) | 1,590,000) | 1,571,400) | 1,793,200) | |
| Total Hubbell Incorporated 股東權益 | 2,360,900) | 2,229,800) | 2,070,000) | 1,947,100) | 1,780,600) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 債務與股東權益比率1 | 0.61 | 0.65 | 0.77 | 0.81 | 1.01 | |
| 基準 | ||||||
| 債務與股東權益比率競爭 對手2 | ||||||
| Boeing Co. | — | — | — | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 2.33 | 2.29 | 2.42 | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 0.51 | 0.52 | 0.54 | — | — | |
| GE Aerospace | 0.89 | 0.87 | 2.11 | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 1.17 | 1.06 | 1.28 | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 1.68 | 1.07 | 2.02 | — | — | |
| RTX Corp. | 0.44 | 0.43 | 0.44 | — | — | |
| 債務與股東權益比率扇形 | ||||||
| 資本貨物 | 1.33 | 1.26 | 1.75 | — | — | |
| 債務與股東權益比率工業 | ||||||
| 工業 | 1.42 | 1.37 | 1.82 | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 2022 計算
債務與股東權益比率 = 總債務 ÷ Total Hubbell Incorporated 股東權益
= 1,442,600 ÷ 2,360,900 = 0.61
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從資料中可以觀察到，Hubbell Inc. 在五個年度期間，公司的總債務呈現逐步下降的趨勢，從2018年的1,793,200千美元下降到2022年的1,442,600千美元。這表明公司在逐年降低其負債水平，有助於降低財務風險。與此同時，股東權益則展現持續的成長，從2018年的1,780,600千美元增加到2022年的2,360,900千美元，顯示公司在累積資本和提升財務穩定性方面表現良好。
債務與股東權益比率（Debt-to-Equity Ratio）則從2018年的1.01逐年降低，至2022年的0.61，代表公司越來越偏向以股東權益資金來支撐其資產和運作。此趨勢彰顯出公司在財務結構上逐步優化，增加股東的資本安全性。
整體來看，Hubbell Inc. 在五年期間展現出財務結構改善的跡象，負債的減少與股東權益的提升，共同推動公司財務穩定性和抗風險的能力增強。這種趨勢可能反映公司在資金管理及資本運作方面做出有效調整，亦有助於提升投資者的信心與公司長期價值的累積。
負債股東權益比率（包括經營租賃負債）
Hubbell Inc.、債務與股東權益比率（包括經營租賃負債）計算、與基準測試的比較
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 短期債務和長期債務的流動部分 | 4,700) | 9,700) | 153,100) | 65,400) | 56,100) | |
| 長期債務，不包括流動部分 | 1,437,900) | 1,435,500) | 1,436,900) | 1,506,000) | 1,737,100) | |
| 總債務 | 1,442,600) | 1,445,200) | 1,590,000) | 1,571,400) | 1,793,200) | |
| 當前經營租賃負債 | 30,500) | 27,100) | 32,100) | 29,600) | —) | |
| 非流動經營租賃負債 | 84,900) | 58,300) | 74,900) | 71,700) | —) | |
| 債務總額（包括經營租賃負債） | 1,558,000) | 1,530,600) | 1,697,000) | 1,672,700) | 1,793,200) | |
| Total Hubbell Incorporated 股東權益 | 2,360,900) | 2,229,800) | 2,070,000) | 1,947,100) | 1,780,600) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 負債股東權益比率（包括經營租賃負債）1 | 0.66 | 0.69 | 0.82 | 0.86 | 1.01 | |
| 基準 | ||||||
| 負債股東權益比率（包括經營租賃負債）競爭 對手2 | ||||||
| Boeing Co. | — | — | — | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 2.37 | 2.33 | 2.46 | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 0.54 | 0.55 | 0.57 | — | — | |
| GE Aerospace | 0.96 | 0.94 | 2.20 | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 1.23 | 1.11 | 1.32 | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 1.81 | 1.19 | 2.21 | — | — | |
| RTX Corp. | 0.47 | 0.46 | 0.47 | — | — | |
| 負債股東權益比率（包括經營租賃負債）扇形 | ||||||
| 資本貨物 | 1.39 | 1.32 | 1.81 | — | — | |
| 負債股東權益比率（包括經營租賃負債）工業 | ||||||
| 工業 | 1.59 | 1.54 | 2.00 | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 2022 計算
負債股東權益比率（包括經營租賃負債） = 債務總額（包括經營租賃負債） ÷ Total Hubbell Incorporated 股東權益
= 1,558,000 ÷ 2,360,900 = 0.66
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 債務總額（包括經營租賃負債）
- 從2018年至2022年間，債務總額呈現較為波動但整體呈略微下降的趨勢。2018年的債務總額最高，約為1,793,200千美元，隨後數據顯示在2019年略有下降至約1,672,700千美元，2020年則略升至約1,697,000千美元，之後在2021年明顯下降至約1,530,600千美元，並於2022年略升至約1,558,000千美元。總體來說，2022年的債務水平仍低於2018年，顯示公司在期間內有減少債務的趨勢。若以趨勢來看，公司在較後期逐步調整其負債結構，可能有意降低財務風險或改善財務穩健性。
- 股東權益
- 股東權益自2018年至2022年間持續穩定成長，從約1,780,600千美元增至約2,360,900千美元，約增長了32.5%。此增長反映公司在期間內獲利能力提升或資產積累增多，也可能是股利政策或資本運作的結果。由此可知，股東權益的擴大有助於提升公司整體財務穩定性，並可能提供更多資金支持未來的成長策略或資本運作。
- 負債股東權益比率（包括經營租賃負債）
- 此比率從2018年的1.01逐步下降至2022年的0.66。此趨勢表明公司負債相較於股東權益的比例持續降低，反映財務結構逐步向較為穩健的方向調整。比率的降低可能因為債務減少或股東權益增加所致，這有助於降低財務風險，增強公司抗風險能力。此外，較低的負債股東權益比率也可能促進公司獲得更好的融資條件，支持未來的資本支出或成長計畫。
債務與總資本比率
Hubbell Inc.、債務與總資本比率計算、與基準測試的比較
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 短期債務和長期債務的流動部分 | 4,700) | 9,700) | 153,100) | 65,400) | 56,100) | |
| 長期債務，不包括流動部分 | 1,437,900) | 1,435,500) | 1,436,900) | 1,506,000) | 1,737,100) | |
| 總債務 | 1,442,600) | 1,445,200) | 1,590,000) | 1,571,400) | 1,793,200) | |
| Total Hubbell Incorporated 股東權益 | 2,360,900) | 2,229,800) | 2,070,000) | 1,947,100) | 1,780,600) | |
| 總資本 | 3,803,500) | 3,675,000) | 3,660,000) | 3,518,500) | 3,573,800) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 債務與總資本比率1 | 0.38 | 0.39 | 0.43 | 0.45 | 0.50 | |
| 基準 | ||||||
| 債務與總資本比率競爭 對手2 | ||||||
| Boeing Co. | 1.39 | 1.35 | 1.40 | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 0.70 | 0.70 | 0.71 | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 0.34 | 0.34 | 0.35 | — | — | |
| GE Aerospace | 0.47 | 0.47 | 0.68 | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 0.54 | 0.51 | 0.56 | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 0.63 | 0.52 | 0.67 | — | — | |
| RTX Corp. | 0.31 | 0.30 | 0.31 | — | — | |
| 債務與總資本比率扇形 | ||||||
| 資本貨物 | 0.57 | 0.56 | 0.64 | — | — | |
| 債務與總資本比率工業 | ||||||
| 工業 | 0.59 | 0.58 | 0.65 | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 2022 計算
債務與總資本比率 = 總債務 ÷ 總資本
= 1,442,600 ÷ 3,803,500 = 0.38
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據所提供的財務資料，Hubbell Inc. 在過去五年間呈現出以下整體趨勢與變化特徵：
- 總債務變動
- 公司總債務由2018年的1,793,200千美元逐步下降至2022年的1,442,600千美元，期間有小幅波動，但整體呈現出下降的趨勢。尤其是在2019年至2021年之間，有較明顯的減少，顯示公司可能進行了債務重整或是償債策略的調整，致使債務水平逐年遞減。
- 總資本變動
- 公司總資本自2018年的3,573,800千美元逐步提升到2022年的3,803,500千美元，整體呈現穩定成長的趨勢。除了2019年略有下降外，其他年份都保持一定的增長，反映公司資本結構有所改善或是積極進行資本擴張計劃。
- 債務與總資本比率的變化
- 此比率由2018年的0.50持續降低至2022年的0.38，顯示公司債務相較於資本的比例逐步減少，代表公司可能在降低財務槓桿或提升自有資本比例。此外，該比率的下降趨勢也暗示公司財務結構逐步變得較為穩健，風險相對降低。
總結來說，Hubbell Inc. 在分析期間展現了債務的逐步減少與資本的擴增，並伴隨著財務槓桿比率的明顯下降。此趨勢可能反映公司正透過精實的資金管理和財務策略，提升資產負債表的穩健程度，進而增強其財務彈性與抗風險能力。資料中沒有出現重大突增或異常波動，呈現穩健與持續的改善趨勢。
債務與總資本比率（包括經營租賃負債）
Hubbell Inc.、債務與總資本比率（含經營租賃負債）計算、與基準測試的比較
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 短期債務和長期債務的流動部分 | 4,700) | 9,700) | 153,100) | 65,400) | 56,100) | |
| 長期債務，不包括流動部分 | 1,437,900) | 1,435,500) | 1,436,900) | 1,506,000) | 1,737,100) | |
| 總債務 | 1,442,600) | 1,445,200) | 1,590,000) | 1,571,400) | 1,793,200) | |
| 當前經營租賃負債 | 30,500) | 27,100) | 32,100) | 29,600) | —) | |
| 非流動經營租賃負債 | 84,900) | 58,300) | 74,900) | 71,700) | —) | |
| 債務總額（包括經營租賃負債） | 1,558,000) | 1,530,600) | 1,697,000) | 1,672,700) | 1,793,200) | |
| Total Hubbell Incorporated 股東權益 | 2,360,900) | 2,229,800) | 2,070,000) | 1,947,100) | 1,780,600) | |
| 總資本（包括經營租賃負債） | 3,918,900) | 3,760,400) | 3,767,000) | 3,619,800) | 3,573,800) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 債務與總資本比率（包括經營租賃負債）1 | 0.40 | 0.41 | 0.45 | 0.46 | 0.50 | |
| 基準 | ||||||
| 債務與總資本比率（包括經營租賃負債）競爭 對手2 | ||||||
| Boeing Co. | 1.37 | 1.34 | 1.39 | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 0.70 | 0.70 | 0.71 | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 0.35 | 0.36 | 0.36 | — | — | |
| GE Aerospace | 0.49 | 0.49 | 0.69 | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 0.55 | 0.53 | 0.57 | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 0.64 | 0.54 | 0.69 | — | — | |
| RTX Corp. | 0.32 | 0.31 | 0.32 | — | — | |
| 債務與總資本比率（包括經營租賃負債）扇形 | ||||||
| 資本貨物 | 0.58 | 0.57 | 0.64 | — | — | |
| 債務與總資本比率（包括經營租賃負債）工業 | ||||||
| 工業 | 0.61 | 0.61 | 0.67 | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 2022 計算
債務與總資本比率（包括經營租賃負債） = 債務總額（包括經營租賃負債） ÷ 總資本（包括經營租賃負債）
= 1,558,000 ÷ 3,918,900 = 0.40
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從資料中可觀察到，Hubbell Inc. 在2018年至2022年間，債務總額呈現一定的波動性，但整體趨勢略為下降。經由2018年的高點（約1,793,200千美元），債務於2019年略降至約1,672,700千美元，之後略有回升至2020年的約1,697,000千美元，但在2021年和2022年則逐步下降至約1,530,600千美元及1,558,000千美元，顯示公司在近年持續進行債務縮減策略。
相較之下，總資本在同期內持續增加，從2018年的約3,573,800千美元逐步上升至2022年的約3,918,900千美元，展現公司資本規模擴大的趨勢。這一增長可能反映公司在推動營運擴展或資本結構調整方面的努力。
在債務與總資本比率方面，數據呈現出逐步降低的趨勢，由2018年的0.5下降至2022年的0.4，意即公司在資本結構中的負債比例逐年降低。這可能表示公司在財務風險管理方面具有一定的改善，透過降低債務比例來提升財務穩健性及降低負債壓力。
債務資產比率
Hubbell Inc.、資產負債率計算、與基準測試的比較
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 短期債務和長期債務的流動部分 | 4,700) | 9,700) | 153,100) | 65,400) | 56,100) | |
| 長期債務，不包括流動部分 | 1,437,900) | 1,435,500) | 1,436,900) | 1,506,000) | 1,737,100) | |
| 總債務 | 1,442,600) | 1,445,200) | 1,590,000) | 1,571,400) | 1,793,200) | |
| 總資產 | 5,402,600) | 5,281,500) | 5,085,100) | 4,903,000) | 4,872,100) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 債務資產比率1 | 0.27 | 0.27 | 0.31 | 0.32 | 0.37 | |
| 基準 | ||||||
| 債務資產比率競爭 對手2 | ||||||
| Boeing Co. | 0.42 | 0.42 | 0.42 | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 0.45 | 0.46 | 0.47 | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 0.25 | 0.25 | 0.25 | — | — | |
| GE Aerospace | 0.17 | 0.18 | 0.30 | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 0.31 | 0.30 | 0.35 | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 0.29 | 0.23 | 0.24 | — | — | |
| RTX Corp. | 0.20 | 0.20 | 0.20 | — | — | |
| 債務資產比率扇形 | ||||||
| 資本貨物 | 0.28 | 0.28 | 0.32 | — | — | |
| 債務資產比率工業 | ||||||
| 工業 | 0.31 | 0.30 | 0.33 | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 2022 計算
債務資產比率 = 總債務 ÷ 總資產
= 1,442,600 ÷ 5,402,600 = 0.27
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 總債務
- 從2018年至2022年間，總債務呈現持續下降的趨勢，尤其由2018年的1,793,200千美元下降至2022年的1,442,600千美元。此趨勢顯示公司在此期間可能進行了債務減少或杠杆率的控制，減輕財務負擔。
- 總資產
- 整體來看，總資產呈現穩定且逐年增長的趨勢，從2018年的4,872,100千美元上升至2022年的5,402,600千美元，顯示公司在資產規模上持續擴張，可能伴隨著營收的成長或資產配置的改善。
- 債務資產比率
- 債務資產比率由2018年的0.37逐步降低至2022年的0.27。此比率的下降反映公司在管理負債方面更為謹慎，資產增長相對於負債來得較快，有助於鞏固財務結構的穩健性。該比率的降低也可能表示公司債務比例調整合理，較少依賴負債進行擴張。
- 總結
- 綜合來看，Hubbell Inc.在觀察期間展示出財務結構的改善：負債總額降低，資產持續擴張，而債務資產比率的逐步降低彰顯公司加強財務穩定性。公司似乎在資金運用上趨於謹慎，並在資產成長與負債控管之間取得一定的平衡，反映其財務策略偏向維持長期穩定和降低財務風險。
負債比率（包括經營租賃負債）
Hubbell Inc.、資產負債率（含經營租賃負債）計算、與基準測試的比較
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 短期債務和長期債務的流動部分 | 4,700) | 9,700) | 153,100) | 65,400) | 56,100) | |
| 長期債務，不包括流動部分 | 1,437,900) | 1,435,500) | 1,436,900) | 1,506,000) | 1,737,100) | |
| 總債務 | 1,442,600) | 1,445,200) | 1,590,000) | 1,571,400) | 1,793,200) | |
| 當前經營租賃負債 | 30,500) | 27,100) | 32,100) | 29,600) | —) | |
| 非流動經營租賃負債 | 84,900) | 58,300) | 74,900) | 71,700) | —) | |
| 債務總額（包括經營租賃負債） | 1,558,000) | 1,530,600) | 1,697,000) | 1,672,700) | 1,793,200) | |
| 總資產 | 5,402,600) | 5,281,500) | 5,085,100) | 4,903,000) | 4,872,100) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 負債比率（包括經營租賃負債）1 | 0.29 | 0.29 | 0.33 | 0.34 | 0.37 | |
| 基準 | ||||||
| 負債比率（包括經營租賃負債）競爭 對手2 | ||||||
| Boeing Co. | 0.43 | 0.43 | 0.43 | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 0.46 | 0.46 | 0.48 | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 0.26 | 0.27 | 0.27 | — | — | |
| GE Aerospace | 0.19 | 0.19 | 0.31 | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 0.33 | 0.32 | 0.36 | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 0.32 | 0.26 | 0.26 | — | — | |
| RTX Corp. | 0.21 | 0.21 | 0.21 | — | — | |
| 負債比率（包括經營租賃負債）扇形 | ||||||
| 資本貨物 | 0.30 | 0.29 | 0.33 | — | — | |
| 負債比率（包括經營租賃負債）工業 | ||||||
| 工業 | 0.34 | 0.34 | 0.36 | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 2022 計算
負債比率（包括經營租賃負債） = 債務總額（包括經營租賃負債） ÷ 總資產
= 1,558,000 ÷ 5,402,600 = 0.29
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的財務資料中可以觀察到幾個重要的趨勢與變化。首先，債務總額（包括經營租賃負債）在五年期間內呈現出波動但大致趨於穩定的趨勢。其數值由2018年的1,793,200千美元略降至2019年的1,672,700千美元，之後小幅上升至2020年的1,697,000千美元，再下降至2021年的1,530,600千美元，最後略微增加至2022年的1,558,000千美元。這表明公司在債務管理方面趨向於控制債務規模，尤其是在2021年達到較低水平後，2022年略為回升。
公司總資產在同一期間持續增加，從2018年的4,872,100千美元成長至2022年的5,402,600千美元，增長幅度約為11%左右。這反映出公司資產規模有所擴張，可能是由於營運成長或投資活動推動的結果。資產的穩定增加也與債務管理的趨勢相呼應，顯示公司有能力在擴張資產的同時保持債務水平的控制。
此外，負債比率（包括經營租賃負債）則呈現出明顯下降的趨勢，從2018年的0.37逐步下降至2022年的0.29。這表示公司在控制負債比例方面取得了成效，或是在資產增長的同時保持負債比例較低，顯示較為謹慎的財務槓桿策略。負債比例的下降有助於降低財務風險，提高公司對未來財務波動的抵禦能力。
綜合分析，Hubbell Inc. 的財務狀況展現出資產逐步擴張、負債比例逐年下降的正面趨勢，顯示公司在保持資產規模的同時，實現風險控管與財務穩健的策略。未來若能持續穩定管理負債水平，並在資產運用上持續有效配置，將有助於公司長遠的財務健康與穩定成長。
財務槓桿比率
Hubbell Inc.、財務槓桿率計算、與基準測試的比較
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 總資產 | 5,402,600) | 5,281,500) | 5,085,100) | 4,903,000) | 4,872,100) | |
| Total Hubbell Incorporated 股東權益 | 2,360,900) | 2,229,800) | 2,070,000) | 1,947,100) | 1,780,600) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 財務槓桿比率1 | 2.29 | 2.37 | 2.46 | 2.52 | 2.74 | |
| 基準 | ||||||
| 財務槓桿比率競爭 對手2 | ||||||
| Boeing Co. | — | — | — | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 5.16 | 5.02 | 5.11 | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 2.06 | 2.07 | 2.13 | — | — | |
| GE Aerospace | 5.16 | 4.93 | 7.13 | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 3.73 | 3.47 | 3.68 | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 5.71 | 4.64 | 8.43 | — | — | |
| RTX Corp. | 2.19 | 2.21 | 2.25 | — | — | |
| 財務槓桿比率扇形 | ||||||
| 資本貨物 | 4.71 | 4.55 | 5.54 | — | — | |
| 財務槓桿比率工業 | ||||||
| 工業 | 4.65 | 4.52 | 5.49 | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 2022 計算
財務槓桿比率 = 總資產 ÷ Total Hubbell Incorporated 股東權益
= 5,402,600 ÷ 2,360,900 = 2.29
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據提供的財務資料，Hubbell Inc. 的總資產自2018年至2022年間展現緩慢而持續的成長趨勢，從約4,872,100千美元逐年增加至5,402,600千美元，反映出公司在此期間的規模逐步擴張。同期，公司的股東權益也持續上升，從約1,780,600千美元增加至2,360,900千美元，顯示公司累積的盈餘與資本實力有所增強。
另一方面，財務槓桿比率呈逐年下降趨勢，從2018年的2.74降至2022年的2.29。這一變化表明公司在資金結構上逐步降低負債比例，可能是為了降低財務風險或追求更穩健的資本配置。此趨勢亦可能反映公司在擴張與資金運用策略上的轉變，轉向較為保守的財務管理方式，以應對市場環境或內部策略調整。
綜合而言，Hubbell Inc. 在五年間經歷了穩健的資產與股東權益擴增，同時財務槓桿比率逐步降低，展現出公司持續成長且在資本結構管理上偏向穩健的經營策略。這些趨勢共同指向公司在提升財務穩定性與降低財務風險方面的努力，可能對未來的經營持續性與投資者信心具有正面影響。
利息覆蓋率
Hubbell Inc.、利息覆蓋率計算、與基準測試的比較
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 歸屬於 Hubbell Incorporated 的凈利潤 | 545,900) | 399,500) | 351,200) | 400,900) | 360,200) | |
| 更多： 歸屬於非控制性權益的凈利潤 | 5,500) | 6,100) | 4,800) | 6,500) | 5,900) | |
| 少： 非持續經營業務收入，稅後 | 34,600) | 34,500) | —) | —) | —) | |
| 更多： 所得稅費用 | 140,200) | 88,200) | 97,500) | 113,100) | 100,900) | |
| 更多： 利息支出，凈額 | 49,600) | 54,700) | 60,300) | 69,400) | 72,400) | |
| 息稅前盈利 （EBIT） | 706,600) | 514,000) | 513,800) | 589,900) | 539,400) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 利息覆蓋率1 | 14.25 | 9.40 | 8.52 | 8.50 | 7.45 | |
| 基準 | ||||||
| 利息覆蓋率競爭 對手2 | ||||||
| Boeing Co. | -0.98 | -0.88 | -5.71 | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 20.80 | 17.88 | 8.80 | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 21.22 | 21.11 | 12.72 | — | — | |
| GE Aerospace | 1.88 | -0.96 | 2.59 | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 16.41 | 22.09 | 17.75 | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 11.72 | 14.27 | 14.93 | — | — | |
| RTX Corp. | 5.64 | 4.71 | -0.65 | — | — | |
| 利息覆蓋率扇形 | ||||||
| 資本貨物 | 4.84 | 3.98 | 1.99 | — | — | |
| 利息覆蓋率工業 | ||||||
| 工業 | 4.98 | 5.14 | 1.25 | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 2022 計算
利息覆蓋率 = EBIT ÷ 利息支出
= 706,600 ÷ 49,600 = 14.25
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據所提供的財務資料，Hubbell Inc. 在2018年至2022年間呈現出數據的明顯變化與趨勢，值得進一步分析其潛在的經營狀況與財務健康狀況。
- 息稅前盈利（EBIT）
- 在此期間，息稅前盈利展現出一定的波動性。2018年的數值為539,400千美元，於2019年上升至589,900千美元，展現出盈利能力的增加。然而，2020年相較之下有所下降，降至513,800千美元，可能反映出當年經營環境或成本結構的挑戰。2021年則略微持平，維持在514,000千美元；至2022年，盈利再次大幅提升至706,600千美元，突破過去數年的水平，顯示公司在最後一年成功改善盈利狀況或從市場中獲得較佳的經營成果。
- 利息支出，凈額
- 利息支出在2018年至2022年間呈現出逐步下降的趨勢，從72,400千美元下降到49,600千美元。此趨勢可能代表公司在經營期間逐年降低負債，或透過改善資金結構，減少借款成本，以降低利息負擔，進而提升獲利能力與財務穩定性。
- 利息覆蓋率
- 利息覆蓋率指示公司以息稅前盈利來支付利息支出的能力。在此期間，利息覆蓋率逐步提升，從2018年的7.45增加到2022年的14.25，顯示公司儘管盈利波動，但其支付利息的能力顯著增強。特別是在2022年，利息覆蓋率的突破，表明公司在利潤的支持下能更有效地履行債務責任，財務狀況較為穩健。
綜合上述，Hubbell Inc. 在所分析期間展現出盈利能力的波動，然後在2022年達到較高水平。同時，公司成功降低了利息支出並提高了利息覆蓋率，強化了其財務結構的韌性。這些趨勢反映出公司在經營策略上可能進行了調整，並在後期取得了較佳的財務績效，為未來的經營提供了較為穩固的底盤。
固定費用覆蓋率
Hubbell Inc.、固定費用覆蓋率計算、與基準測試的比較
| 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 歸屬於 Hubbell Incorporated 的凈利潤 | 545,900) | 399,500) | 351,200) | 400,900) | 360,200) | |
| 更多： 歸屬於非控制性權益的凈利潤 | 5,500) | 6,100) | 4,800) | 6,500) | 5,900) | |
| 少： 非持續經營業務收入，稅後 | 34,600) | 34,500) | —) | —) | —) | |
| 更多： 所得稅費用 | 140,200) | 88,200) | 97,500) | 113,100) | 100,900) | |
| 更多： 利息支出，凈額 | 49,600) | 54,700) | 60,300) | 69,400) | 72,400) | |
| 息稅前盈利 （EBIT） | 706,600) | 514,000) | 513,800) | 589,900) | 539,400) | |
| 更多： 經營租賃的租金費用 | 35,700) | 34,100) | 37,100) | 39,100) | 44,800) | |
| 固定費用和稅項前的利潤 | 742,300) | 548,100) | 550,900) | 629,000) | 584,200) | |
| 利息支出，凈額 | 49,600) | 54,700) | 60,300) | 69,400) | 72,400) | |
| 經營租賃的租金費用 | 35,700) | 34,100) | 37,100) | 39,100) | 44,800) | |
| 固定費用 | 85,300) | 88,800) | 97,400) | 108,500) | 117,200) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 固定費用覆蓋率1 | 8.70 | 6.17 | 5.66 | 5.80 | 4.98 | |
| 基準 | ||||||
| 固定費用覆蓋率競爭 對手2 | ||||||
| Boeing Co. | -0.70 | -0.64 | -4.75 | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 14.92 | 12.73 | 6.58 | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 10.01 | 10.40 | 6.24 | — | — | |
| GE Aerospace | 1.35 | -0.22 | 1.93 | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 11.00 | 13.67 | 11.49 | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 8.44 | 9.95 | 11.12 | — | — | |
| RTX Corp. | 4.40 | 3.66 | -0.22 | — | — | |
| 固定費用覆蓋率扇形 | ||||||
| 資本貨物 | 3.61 | 3.06 | 1.66 | — | — | |
| 固定費用覆蓋率工業 | ||||||
| 工業 | 3.30 | 3.44 | 1.12 | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31).
1 2022 計算
固定費用覆蓋率 = 固定費用和稅項前的利潤 ÷ 固定費用
= 742,300 ÷ 85,300 = 8.70
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從資料中可以觀察到，Hubbell Inc. 在五個財務年度內，固定費用和稅項前的利潤經歷了逐漸波動的變化。
- 利潤趨勢與變動
- 在2018年，固定費用和稅項前的利潤為約58.42萬美元，之後在2019年上升至約62.9萬美元，顯示出當年度獲利能力有所提升。然而，2020年利潤回落至約55.09萬美元，反映出經濟或內部因素可能影響獲利能力，之後在2021年略有回升至約54.81萬美元，2022年則大幅提升至約74.23萬美元，顯示公司在該年度獲利大幅改善。
- 固定費用的變化
- 在五年期間內，固定費用持續下降，從2018年的約11.72萬美元逐年降低到2022年的約8.53萬美元。這種趨勢表明公司可能逐步優化成本結構或實施了成本控制措施，致使固定費用持續減少，進而提升利潤空間。
- 固定費用覆蓋率的趨勢
- 固定費用覆蓋率顯示公司盈利能力對固定費用的覆蓋狀況。數值由2018年的約4.98上升至2022年的約8.7，顯示公司在此期間內，利潤相對固定費用的覆蓋能力逐步提升。這可能是由於利潤增加與固定費用下降共同作用，提升了公司抵禦固定成本壓力的能力，反映出經營績效的改善與風險控制能力的加強。
綜合來看，Hubbell Inc. 在這段期間內，其利潤表現具有一定的波動，尤其在2022年顯著提升，可能反映出經營策略調整或外部環境改善帶來的正面效應。同時，固定費用的持續下降與覆蓋率的逐步增強，表明公司在成本管理及盈利能力方面取得了積極進展，整體財務狀況展現出較好的改善趨勢。