企業價值與 FCFF 比率 （EV/FCFF）
付費用戶區域
免費試用
本周免費提供Comcast Corp.頁面：
資料隱藏在後面： 。
這是一次性付款。沒有自動續訂。
我們接受：
公司的自由現金流 （FCFF）
Comcast Corp., FCFF計算
百萬美元
| 已結束 12 個月 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 歸屬於康卡斯特公司的凈利潤 | ||||||
| 歸屬於非控制性權益的凈（收入）虧損 | ||||||
| 淨非現金費用 | ||||||
| 經營資產和負債的變化，扣除收購和資產剝離的影響 | ||||||
| 經營活動產生的現金凈額 | ||||||
| 現金支付利息，不含稅1 | ||||||
| 資本支出 | ||||||
| 為無形資產支付的現金 | ||||||
| 公司的自由現金流 （FCFF） |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 查看詳情 »
- 經營活動產生的現金凈額
- 從2020年到2021年，該公司經營活動產生的現金凈額呈現顯著增加，從約24.7億美元增加至29.1億美元，顯示其營運現金流量有明顯成長，可能反映營運效率提升或收入結構改善。然而，2022年該數值回落，至約26.4億美元，較2021年有一定的減少，但仍高於2020年的水平。2023年再次回升至約28.5億美元，略高於2022年，顯示公司在經營活動上的現金產生能力得以修復。2024年雖有稍微下降至約27.7億美元，但仍維持在較高水準。整體而言，公司經營現金流經歷波動，但維持在一個相對穩健的水平，反映公司營運能力基本穩定，並偶有提升的跡象。
- 公司的自由現金流（FCFF）
- 公司自由現金流在2020年至2021年間亦顯著增加，從約16.05億美元增長至約19.92億美元，顯示公司在營運現金流之外的資金使用效率有所提升。2022年，自由現金流由高點回落至約14.45億美元，較前一年下降，可能與資本支出或投資活動的變化有關。然而，2023年自由現金流又重拾成長，達到約15.7億美元，且2024年略微下降至約15.65億美元，但整體仍比2020年有所增長。這些數據顯示公司在維持較高自由現金流的同時，經過短期波動，展現出一定程度的資金彈性和營運調整能力。
已付利息，稅後
Comcast Corp.、已付利息、稅後計算
百萬美元
| 已結束 12 個月 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 有效所得稅稅率 （EITR） | ||||||
| EITR1 | ||||||
| 已付利息，稅後 | ||||||
| 稅前利息現金支付 | ||||||
| 少： 支付利息、稅款的現金2 | ||||||
| 現金支付利息，不含稅 | ||||||
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 查看詳情 »
2 2024 計算
支付利息、稅款的現金 = 現金支付利息 × EITR
= × =
- 有效所得稅稅率（EITR）
- 從2020年至2024年，Comcast的有效所得稅稅率呈現較大幅度的變動。在2020年，稅率為23.92%，此後於2021年升高至27.54%，達到較高水平，顯示公司在該年稅務負擔較重。2022年稅率進一步上升至46.95%，為五年來的最高，可能反映出稅務結構調整或特殊稅務事件。然而，隨後在2023年降低至26.23%，又在2024年下降至14.97%，呈現顯著下滑趨勢。這些變化或許受到稅務策略調整、稅法更改或公司利潤結構變動等多重因素影響。整體來看，稅率的波動較大，呈現出不確定性，但最新數據顯示2024年的稅率已顯著低於2022年的高點。
- 現金支付利息，不含稅
- 在2020年至2024年間，公司每年的支付現金利息（不含稅）均保持在百萬美元範圍內，雖有些微變動，但整體趨勢較為平穩。2020年支付額為2950百萬美元，短暫下滑至2022年的1811百萬美元，之後回升2023年的2738百萬美元，並於2024年進一步增加至3110百萬美元。這表明公司在2022年經歷了支付利息的下降，可能與借款額度調整或利率變動相關，而2023年及2024年則呈現出支付額回升的趨勢，反映出公司借款或借款成本的變動。同時，整體來看，雖然年度變動較大，但公司支付利息的規模較為穩定，顯示財務成本的控制在一定範圍內。
企業價值與 FCFF 比率當前
Comcast Corp., EV/FCFF 計算、與基準測試的比較
| 選定的財務數據 (百萬美元) | |
| 企業價值 （EV） | |
| 公司的自由現金流 （FCFF） | |
| 估值比率 | |
| EV/FCFF | |
| 基準 | |
| EV/FCFF競爭 對手1 | |
| Alphabet Inc. | |
| Charter Communications Inc. | |
| Meta Platforms Inc. | |
| Netflix Inc. | |
| Walt Disney Co. | |
| EV/FCFF扇形 | |
| 媒體和娛樂 | |
| EV/FCFF工業 | |
| 通訊服務 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31).
1 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
如果公司的 EV/FCFF 低於基準的 EV/FCFF，那麼公司的價值相對較低。
否則，如果公司的 EV/FCFF 高於基準的 EV/FCFF，那麼公司就相對被高估了。
企業價值與 FCFF 比率歷史的
Comcast Corp., EV/FCFF計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 企業價值 （EV）1 | ||||||
| 公司的自由現金流 （FCFF）2 | ||||||
| 估值比率 | ||||||
| EV/FCFF3 | ||||||
| 基準 | ||||||
| EV/FCFF競爭 對手4 | ||||||
| Alphabet Inc. | ||||||
| Charter Communications Inc. | ||||||
| Meta Platforms Inc. | ||||||
| Netflix Inc. | ||||||
| Walt Disney Co. | ||||||
| EV/FCFF扇形 | ||||||
| 媒體和娛樂 | ||||||
| EV/FCFF工業 | ||||||
| 通訊服務 | ||||||
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
- 企業價值（EV）的變化趨勢
- 從2020年至2024年間，Comcast的企業價值（EV）呈現波動趨勢，尤其在2022年達到最低點的259,262百萬美元後，擴大反彈於2023年，並在2024年再次下降至219,518百萬美元，顯示公司市值在此期間經歷了多次波動，可能反映出市場對其長期經營或短期財務狀況的變化評價。
- 自由現金流（FCFF）的變化趨勢
- 在所分析期間內，公司的自由現金流（FCFF）大致穩定，2020年至2024年之間變動不大，範圍在14,457百萬美元至19,921百萬美元。2021年間達到最高值，反映出該年度公司產生較多可自由運用的現金，然而整體來看，FCFF的變動較為溫和，可能暗示公司經營現金流持續穩定，未有大幅波動。
- 企業價值對自由現金流比率（EV/FCFF）的變化
- 該比率從2020年的20.5逐年下降至2024年的14.02，顯示市場對公司每單位自由現金流的估值逐漸降低。特別是在2021年比率降至15.77後，2024年進一步下滑至14.02，可能反映出投資者在逐步降低對公司現金流的估值，或是公司整體價值相較於現金流產生能力呈現下降趨勢。值得注意的是，雖然企業價值有所波動，FCFF較為平穩，導致比率的持續下降。