長期活動比率分析
活動比率衡量公司執行日常任務的效率，例如應收賬款的收集和庫存的管理。
長期活動比率（摘要）
Lumentum Holdings Inc.、長期活動比率
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-06-28), 10-K (報告日期： 2024-06-29), 10-K (報告日期： 2023-07-01), 10-K (報告日期： 2022-07-02), 10-K (報告日期： 2021-07-03), 10-K (報告日期： 2020-06-27).
以下是對一系列財務比率的分析，旨在揭示其在不同時間段內的變化趨勢。
- 固定資產凈周轉率
- 在觀察期內，此比率呈現下降趨勢。從2020年的4.27逐步下降至2024年的2.37，並在2025年小幅回升至2.26。這表明公司利用固定資產產生收入的能力在逐漸減弱，但2025年的微小增長可能預示著趨勢的潛在穩定。
- 固定資產淨周轉比率（包括經營租賃、使用權資產）
- 此比率的變化趨勢與固定資產凈周轉率相似，同樣呈現下降趨勢。從2020年的3.56下降至2024年的2.11，並在2025年略微回升至2.18。考慮到經營租賃和使用權資產的納入，這表明公司在更廣泛的資產基礎上，利用資產產生收入的能力也在下降，但同樣在2025年出現小幅改善。
- 總資產周轉率
- 總資產周轉率在觀察期內持續下降，從2020年的0.51下降至2024年的0.35，並在2025年略微回升至0.39。這意味著公司利用其所有資產產生收入的效率在降低。2025年的回升可能表明公司正在採取措施改善資產利用率。
- 股東權益周轉率
- 股東權益周轉率呈現上升趨勢。從2020年的0.96逐步上升至2025年的1.45。這表明公司利用股東權益產生收入的能力在增強。股東權益周轉率的持續增長，可能反映了公司在利用股東投資方面更有效率。
總體而言，數據顯示公司在利用固定資產和總資產產生收入的能力在下降，但股東權益的利用效率在提高。2025年的數據顯示，部分比率出現了微小的回升，可能預示著公司策略的調整或外部環境的變化。
固定資產凈周轉率
Lumentum Holdings Inc.、固定資產凈周轉率計算、與基準測試的比較
| 2025年6月28日 | 2024年6月29日 | 2023年7月1日 | 2022年7月2日 | 2021年7月3日 | 2020年6月27日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||
| 淨收入 | 1,645,000) | 1,359,200) | 1,767,000) | 1,712,600) | 1,742,800) | 1,678,600) | |
| 財產、廠房和設備 淨額 | 726,400) | 572,500) | 489,500) | 360,500) | 361,100) | 393,000) | |
| 長期活動率 | |||||||
| 固定資產凈周轉率1 | 2.26 | 2.37 | 3.61 | 4.75 | 4.83 | 4.27 | |
| 基準 | |||||||
| 固定資產凈周轉率競爭 對手2 | |||||||
| Apple Inc. | 8.35 | 8.56 | 8.77 | 9.36 | 9.28 | 7.47 | |
| Arista Networks Inc. | 44.34 | 70.85 | 57.69 | 46.11 | 37.49 | — | |
| Cisco Systems Inc. | 26.81 | 25.74 | 27.34 | 25.82 | 21.31 | 20.10 | |
| Dell Technologies Inc. | 15.08 | 13.75 | 16.48 | 18.69 | 14.65 | — | |
| Super Micro Computer Inc. | 43.55 | 36.21 | 24.54 | 18.17 | 12.95 | 14.28 | |
| 固定資產凈周轉率扇形 | |||||||
| 技術硬體和設備 | 10.06 | 10.07 | 10.54 | 11.11 | 10.59 | — | |
| 固定資產凈周轉率工業 | |||||||
| 資訊技術 | 3.21 | 3.48 | 3.79 | 4.45 | 4.75 | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-06-28), 10-K (報告日期： 2024-06-29), 10-K (報告日期： 2023-07-01), 10-K (報告日期： 2022-07-02), 10-K (報告日期： 2021-07-03), 10-K (報告日期： 2020-06-27).
1 2025 計算
固定資產凈周轉率 = 淨收入 ÷ 財產、廠房和設備 淨額
= 1,645,000 ÷ 726,400 = 2.26
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 淨收入
- 觀察顯示，淨收入在2020年至2023年間呈現波動上升的趨勢。從2020年的167.86億美元增長至2023年的176.7億美元。然而，2024年出現顯著下降，降至135.92億美元，隨後在2025年回升至164.5億美元。整體而言，淨收入的變化幅度較大，可能受到外部市場因素或公司內部策略調整的影響。
- 財產、廠房和設備 淨額
- 財產、廠房和設備淨額在2020年至2022年間相對穩定，約在3.6億至3.9億美元之間。2023年開始顯著增加，達到4.895億美元，並在2024年和2025年持續增長，分別達到5.725億美元和7.264億美元。這表明公司可能正在積極投資於固定資產，以支持業務擴張或技術升級。
- 固定資產凈周轉率
- 固定資產凈周轉率在2020年至2023年間呈現下降趨勢。從2020年的4.27下降至2023年的3.61。2024年和2025年則進一步下降，分別為2.37和2.26。此趨勢與財產、廠房和設備淨額的增加相呼應，表明公司雖然增加了固定資產的投資，但固定資產產生收入的能力相對下降。這可能意味著新增的固定資產尚未完全發揮效益，或者公司需要優化資產利用效率。
綜上所述，資料顯示公司在淨收入方面經歷了波動，同時積極擴大固定資產規模。然而，固定資產凈周轉率的下降值得關注，可能需要進一步分析以確定其根本原因，並評估公司資產利用效率的改善空間。
固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）
Lumentum Holdings Inc.、固定資產凈周轉率（含經營租賃、使用權資產）計算、與基準測試的比較
| 2025年6月28日 | 2024年6月29日 | 2023年7月1日 | 2022年7月2日 | 2021年7月3日 | 2020年6月27日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||
| 淨收入 | 1,645,000) | 1,359,200) | 1,767,000) | 1,712,600) | 1,742,800) | 1,678,600) | |
| 財產、廠房和設備 淨額 | 726,400) | 572,500) | 489,500) | 360,500) | 361,100) | 393,000) | |
| 經營租賃使用權資產凈額 | 27,900) | 72,800) | 77,300) | 73,600) | 67,400) | 78,700) | |
| 不動產、廠房及設備凈額（包括經營租賃、使用權資產） | 754,300) | 645,300) | 566,800) | 434,100) | 428,500) | 471,700) | |
| 長期活動率 | |||||||
| 固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）1 | 2.18 | 2.11 | 3.12 | 3.95 | 4.07 | 3.56 | |
| 基準 | |||||||
| 固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）競爭 對手2 | |||||||
| Apple Inc. | 6.82 | 6.99 | 7.05 | 7.51 | 7.39 | 6.06 | |
| Arista Networks Inc. | 44.34 | 46.44 | 37.21 | 29.52 | 20.50 | — | |
| Cisco Systems Inc. | 16.59 | 17.05 | 18.65 | 17.19 | 14.51 | 14.61 | |
| Dell Technologies Inc. | 13.66 | 12.39 | 14.75 | 16.10 | 11.02 | — | |
| Super Micro Computer Inc. | 27.53 | 33.42 | 23.02 | 16.78 | 12.07 | 12.96 | |
| 固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）扇形 | |||||||
| 技術硬體和設備 | 8.21 | 8.24 | 8.51 | 8.89 | 8.30 | — | |
| 固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）工業 | |||||||
| 資訊技術 | 2.83 | 3.05 | 3.33 | 3.85 | 4.03 | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-06-28), 10-K (報告日期： 2024-06-29), 10-K (報告日期： 2023-07-01), 10-K (報告日期： 2022-07-02), 10-K (報告日期： 2021-07-03), 10-K (報告日期： 2020-06-27).
1 2025 計算
固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產） = 淨收入 ÷ 不動產、廠房及設備凈額（包括經營租賃、使用權資產）
= 1,645,000 ÷ 754,300 = 2.18
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下是對年度財務資料的分析報告。
- 淨收入
- 在觀察期間，淨收入呈現波動趨勢。從2020年到2021年，淨收入略有增長。2022年則出現小幅下降，隨後在2023年回升。然而，2024年淨收入顯著下降，但在2025年再次回升，接近2023年的水平。整體而言，淨收入的變化幅度較大，顯示公司營運可能受到外部因素或內部策略調整的影響。
- 不動產、廠房及設備凈額（包括經營租賃、使用權資產）
- 不動產、廠房及設備凈額在2020年到2022年間呈現下降趨勢，但在2023年開始顯著增長。此增長趨勢在2024年和2025年持續，表明公司可能正在積極投資於其固定資產，以支持業務擴張或技術升級。這種投資可能與淨收入的波動有關，需要進一步分析以確定因果關係。
- 固定資產淨周轉比率（包括經營租賃、使用權資產）
- 固定資產淨周轉比率在2020年到2023年呈現持續下降趨勢。這意味著公司產生每一單位淨收入所需的固定資產投入越來越多。2024年比率下降幅度較大，顯示固定資產的使用效率降低。2025年比率略有回升，但仍遠低於早期水平。周轉比率的下降可能與固定資產的增加以及淨收入的波動有關，也可能反映了公司營運效率的變化。
綜上所述，資料顯示公司在淨收入和固定資產投資方面存在顯著的變化。固定資產淨周轉比率的下降值得關注，可能需要進一步調查以確定其根本原因和潛在影響。
總資產周轉率
Lumentum Holdings Inc.、總資產周轉率計算、與基準測試的比較
| 2025年6月28日 | 2024年6月29日 | 2023年7月1日 | 2022年7月2日 | 2021年7月3日 | 2020年6月27日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||
| 淨收入 | 1,645,000) | 1,359,200) | 1,767,000) | 1,712,600) | 1,742,800) | 1,678,600) | |
| 總資產 | 4,218,700) | 3,931,900) | 4,632,100) | 4,162,200) | 3,551,600) | 3,292,600) | |
| 長期活動率 | |||||||
| 總資產周轉率1 | 0.39 | 0.35 | 0.38 | 0.41 | 0.49 | 0.51 | |
| 基準 | |||||||
| 總資產周轉率競爭 對手2 | |||||||
| Apple Inc. | 1.16 | 1.07 | 1.09 | 1.12 | 1.04 | 0.85 | |
| Arista Networks Inc. | 0.46 | 0.50 | 0.59 | 0.65 | 0.51 | — | |
| Cisco Systems Inc. | 0.46 | 0.43 | 0.56 | 0.55 | 0.51 | 0.52 | |
| Dell Technologies Inc. | 1.20 | 1.08 | 1.14 | 1.09 | 0.76 | — | |
| Super Micro Computer Inc. | 1.57 | 1.53 | 1.94 | 1.62 | 1.59 | 1.74 | |
| 總資產周轉率扇形 | |||||||
| 技術硬體和設備 | 1.00 | 0.93 | 0.99 | 1.01 | 0.89 | — | |
| 總資產周轉率工業 | |||||||
| 資訊技術 | 0.60 | 0.58 | 0.61 | 0.65 | 0.62 | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-06-28), 10-K (報告日期： 2024-06-29), 10-K (報告日期： 2023-07-01), 10-K (報告日期： 2022-07-02), 10-K (報告日期： 2021-07-03), 10-K (報告日期： 2020-06-27).
1 2025 計算
總資產周轉率 = 淨收入 ÷ 總資產
= 1,645,000 ÷ 4,218,700 = 0.39
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 淨收入
- 從資料中可觀察到，淨收入在2020年至2021年期間呈現增長趨勢，由167.86億美元增至174.28億美元。然而，2021年至2022年期間略有下降，降至171.26億美元。2022年至2023年期間，淨收入再次增長至176.7億美元。2023年到2024年則呈現顯著下降，降至135.92億美元。最後，在2024年至2025年期間，淨收入顯著回升至164.5億美元。
- 總資產
- 總資產在分析期間內持續增長。從2020年的32.93億美元增長至2022年的41.62億美元，並進一步增長至2023年的46.32億美元。2023年至2024年期間，總資產略有下降，降至39.32億美元。2024年至2025年期間，總資產再次增長至42.19億美元。
- 總資產周轉率
- 總資產周轉率呈現下降趨勢。從2020年的0.51下降至2023年的0.38。2023年至2024年期間，周轉率進一步下降至0.35，為分析期間內的最低點。然而，在2024年至2025年期間，周轉率略有回升至0.39。整體而言，周轉率的下降表明公司利用其資產產生收入的效率有所降低，但2025年的數據顯示可能出現趨勢逆轉。
綜上所述，儘管總資產持續增長，但總資產周轉率的下降值得關注。淨收入的波動也顯示出公司營運狀況的變化。2025年的數據顯示淨收入和周轉率均有回升，可能預示著未來營運狀況的改善。
股東權益周轉率
Lumentum Holdings Inc.、股東權益周轉率計算、與基準測試的比較
| 2025年6月28日 | 2024年6月29日 | 2023年7月1日 | 2022年7月2日 | 2021年7月3日 | 2020年6月27日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||
| 淨收入 | 1,645,000) | 1,359,200) | 1,767,000) | 1,712,600) | 1,742,800) | 1,678,600) | |
| 股東權益 | 1,134,700) | 957,300) | 1,355,800) | 1,875,000) | 1,972,800) | 1,749,200) | |
| 長期活動率 | |||||||
| 股東權益周轉率1 | 1.45 | 1.42 | 1.30 | 0.91 | 0.88 | 0.96 | |
| 基準 | |||||||
| 股東權益周轉率競爭 對手2 | |||||||
| Apple Inc. | 5.64 | 6.87 | 6.17 | 7.78 | 5.80 | 4.20 | |
| Arista Networks Inc. | 0.73 | 0.70 | 0.81 | 0.90 | 0.74 | — | |
| Cisco Systems Inc. | 1.21 | 1.18 | 1.29 | 1.30 | 1.21 | 1.30 | |
| Dell Technologies Inc. | — | — | — | — | 38.01 | — | |
| Super Micro Computer Inc. | 3.49 | 2.77 | 3.61 | 3.64 | 3.25 | 3.13 | |
| 股東權益周轉率扇形 | |||||||
| 技術硬體和設備 | 4.33 | 4.78 | 4.89 | 5.76 | 4.55 | — | |
| 股東權益周轉率工業 | |||||||
| 資訊技術 | 1.35 | 1.42 | 1.57 | 1.74 | 1.79 | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-06-28), 10-K (報告日期： 2024-06-29), 10-K (報告日期： 2023-07-01), 10-K (報告日期： 2022-07-02), 10-K (報告日期： 2021-07-03), 10-K (報告日期： 2020-06-27).
1 2025 計算
股東權益周轉率 = 淨收入 ÷ 股東權益
= 1,645,000 ÷ 1,134,700 = 1.45
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 淨收入
- 從資料中可觀察到，淨收入在2020年至2021年期間呈現增長趨勢。然而，2021年至2022年之間略有下降。2022年至2023年再次呈現增長，但2023年至2024年則大幅下降，隨後在2025年有所回升，接近2023年的水平。整體而言，淨收入的變化幅度較大，顯示其受外部因素影響的可能性較高。
- 股東權益
- 股東權益在2020年至2021年期間呈現顯著增長。2021年至2022年之間略有下降，但下降幅度小於淨收入的下降。2022年至2023年股東權益大幅下降，且2023年至2024年持續下降，降至最低水平。2024年至2025年股東權益有所回升，但仍未恢復至2021年的水平。股東權益的變化趨勢與淨收入的變化趨勢相似，但幅度較小。
- 股東權益周轉率
- 股東權益周轉率在2020年至2021年期間呈現下降趨勢。2021年至2022年之間略有回升。2022年至2023年大幅上升，顯示公司利用股東權益產生收入的能力增強。2023年至2024年周轉率持續上升，並在2025年進一步提升，達到最高水平。股東權益周轉率的持續上升，可能表示公司在管理股東權益方面更加有效率，或是在相同股東權益下產生了更多的收入。
綜上所述，淨收入和股東權益的變化呈現一定的波動性，而股東權益周轉率則呈現持續上升的趨勢。股東權益周轉率的上升，部分抵消了淨收入和股東權益下降帶來的影響，顯示公司在提升資產利用效率方面取得了一定的成效。