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Warner Bros. Discovery Inc. (NASDAQ:WBD)

這家公司已移至 存檔！ 財務數據自 2022 年 11 月 4 日以來一直沒有更新。

資產負債表結構：負債和股東權益 
季度數據

Warner Bros. Discovery Inc.、合併資產負債表結構：負債和股東權益（季度數據）

Microsoft Excel
2022年9月30日 2022年6月30日 2022年3月31日 2021年12月31日 2021年9月30日 2021年6月30日 2021年3月31日 2020年12月31日 2020年9月30日 2020年6月30日 2020年3月31日 2019年12月31日 2019年9月30日 2019年6月30日 2019年3月31日 2018年12月31日 2018年9月30日 2018年6月30日 2018年3月31日 2017年12月31日 2017年9月30日 2017年6月30日 2017年3月31日
應付帳款 1.13 0.98 1.54 1.20 0.00 0.00 0.00 1.16 1.21 1.11 1.26 1.37 1.16 0.96 0.97 1.00 0.85 0.90 0.82 1.23 1.09 1.37 1.26
應計負債 7.50 7.23 5.82 6.48 6.88 6.29 6.33 5.26 4.73 4.86 4.41 4.97 4.45 4.64 4.74 4.80 4.93 4.40 4.99 5.80 4.72 5.86 6.35
遞延收入 1.24 1.17 0.83 1.39 1.82 2.33 1.97 1.63 1.30 0.79 1.13 1.45 1.17 0.87 0.73 0.76 0.92 0.83 0.86 1.13 1.03 1.20 1.22
流動債務部分 0.92 0.77 2.35 0.98 1.02 1.69 1.04 0.98 1.00 1.02 1.82 1.81 1.86 4.98 4.28 5.71 5.02 1.93 0.44 0.13 0.14 0.65 0.83
流動負債 10.79% 10.15% 10.54% 10.05% 9.72% 10.31% 9.34% 9.04% 8.24% 7.79% 8.61% 9.60% 8.64% 11.45% 10.71% 12.28% 11.73% 8.05% 7.11% 8.30% 6.98% 9.08% 9.67%
債務的非流動部分，淨額 35.73 36.13 40.25 41.89 42.07 41.83 43.64 44.21 44.80 45.16 45.72 43.90 44.96 43.80 46.10 46.65 48.09 52.80 55.44 65.42 63.41 50.52 50.25
遞延所得稅 9.05 9.61 3.29 3.56 3.64 4.19 4.37 4.50 4.49 4.42 4.64 5.01 4.95 4.89 5.24 5.56 5.78 5.88 5.75 1.41 1.32 2.29 2.70
其他非流動負債 7.62 6.89 5.79 5.60 5.54 5.18 5.25 5.92 6.45 6.97 6.87 6.01 6.18 5.40 4.85 3.20 3.31 3.31 2.80 2.60 1.93 2.43 2.18
非流動負債 52.40% 52.63% 49.34% 51.04% 51.24% 51.19% 53.26% 54.63% 55.75% 56.55% 57.24% 54.93% 56.08% 54.09% 56.19% 55.41% 57.18% 61.98% 64.00% 69.43% 66.66% 55.24% 55.13%
總負債 63.19% 62.78% 59.87% 61.09% 60.96% 61.51% 62.60% 63.67% 63.99% 64.34% 65.85% 64.53% 64.73% 65.53% 66.90% 67.69% 68.91% 70.03% 71.11% 77.73% 73.64% 64.31% 64.80%
可贖回非控制性權益 0.23 0.23 0.99 1.05 1.04 1.03 1.06 1.12 1.32 1.34 1.32 1.31 1.36 1.31 1.36 1.27 1.26 1.22 1.21 1.83 1.56 1.47 1.57
A系列普通股：面值0.01美元 0.02 0.02 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
優先股：面值 0.01 美元 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Discovery 系列 A-1 可轉換優先股：面值 0.01 美元 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.01 0.01
Discovery 系列 C-1 可轉換優先股：面值 0.01 美元 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.01 0.01
Discovery A 系列普通股：面值 0.01 美元 0.00 0.00 0.01 0.01 0.01 0.01 0.01 0.01 0.01 0.01 0.01 0.01 0.01 0.01 0.01 0.01 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.01 0.01
Discovery B 系列可轉換普通股：面值 0.01 美元 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
Discovery C 系列普通股：面值 0.01 美元 0.00 0.00 0.01 0.01 0.01 0.01 0.01 0.01 0.01 0.02 0.01 0.01 0.02 0.01 0.02 0.02 0.02 0.01 0.01 0.02 0.02 0.02 0.03
額外實收資本 40.09 38.27 32.90 32.20 32.18 31.82 32.57 31.71 32.37 32.63 32.26 31.86 32.65 31.46 32.89 32.71 32.29 31.62 30.52 32.34 31.43 44.44 45.05
庫存股，按成本計算 -6.06 -5.80 -24.39 -23.95 -24.02 -23.85 -24.52 -24.19 -24.30 -23.87 -23.65 -21.86 -21.44 -19.91 -20.77 -20.70 -20.47 -20.12 -19.44 -29.87 -29.11 -41.72 -40.95
留存收益 3.17 4.65 29.68 27.83 27.75 27.07 25.82 25.06 24.76 24.12 23.10 21.74 20.90 19.55 17.45 16.14 15.14 14.53 13.44 20.54 25.00 35.27 33.93
累計其他綜合損失 -1.56 -1.02 -2.80 -2.41 -2.09 -1.69 -1.73 -1.91 -2.69 -3.09 -3.36 -2.44 -3.13 -2.70 -2.76 -2.41 -2.32 -2.36 -1.77 -2.59 -2.53 -3.82 -4.44
華納兄弟探索公司股東權益總額 35.66% 36.12% 35.41% 33.69% 33.83% 33.37% 32.16% 30.70% 30.17% 29.82% 28.36% 29.32% 29.00% 28.43% 26.84% 25.76% 24.66% 23.70% 22.76% 20.44% 24.80% 34.22% 33.63%
非控制性權益 0.92 0.87 3.72 4.17 4.16 4.09 4.18 4.51 4.52 4.51 4.47 4.84 4.92 4.73 4.91 5.27 5.17 5.05 4.92 0.00 0.00 0.00 0.00
總權益 36.58% 36.99% 39.13% 37.86% 38.00% 37.46% 36.34% 35.20% 34.68% 34.33% 32.83% 34.16% 33.92% 33.15% 31.75% 31.04% 29.83% 28.74% 27.68% 20.44% 24.80% 34.22% 33.63%
負債和權益合計 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00% 100.00%

根據報告： 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-Q (報告日期： 2018-09-30), 10-Q (報告日期： 2018-06-30), 10-Q (報告日期： 2018-03-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-Q (報告日期： 2017-09-30), 10-Q (報告日期： 2017-06-30), 10-Q (報告日期： 2017-03-31).

從檔案中的資料可以觀察到， Warner Bros. Discovery Inc.的財務結構在分析期間內呈現出較為穩定但逐步調整的趨勢。整體而言，公司負債比重較重且呈現較高水準，特別是非流動負債經常占據總負債的半數左右，並在部分期間有略微降低的趨勢，顯示公司可能持續進行負債結構的優化或調整。

應付帳款與應計負債兩者在不同時點的比例變動有限，且整體佔比維持在較低水準（約1-7%），顯示公司在營運資金管理方面相對穩健，未見明顯負債壓力積累。然而，應付帳款比例曾一度略向上升，可能反映營運周轉或供應商信任度的變動。

遞延收入比例在分析期間內持續下降，顯示公司實收款項回收較為快速或營收確認方式調整，但也有在2020年底前略微回升的跡象，可能與產品交付或合約條款的調整有關。如此變動情況可能反映公司在經營策略或合約管理上的調整。

在負債架構部分，債務的非流動部分長期佔比均維持約45%-66%的區間，表示公司大部分負債具有較長的償還期限，免除短期償付壓力。流動負債比例則在8-12%之間浮動，保持較低且穩定的流動負債水平，顯示公司在短期資金安排上較為審慎。

公司總負債比例在約64-78%之間，展示其負債比重較高，且整體趨勢未有顯著變動。此外，流動負債比例與流動比率的變動具有一定相關性，反映公司短期負債管理較為穩健，避免過度負債帶來的財務風險。

股東權益部分，總權益佔比在30%左右，並伴隨逐步小幅增加，尤其是留存收益的比例逐年上升（約20%增加至約29%），顯示公司積累的留存盈餘逐步提升，增強了自有資本金額和財務穩定性。額外實收資本在一定期間內保持相對穩定，但後期有所上升，可能代表新增股本或資本調整措施。

庫存股部分為負值，持續約-24%，反映公司在持有的股份回購方面持續進行，可能用於股東回饋或股票市值管理。此項操作在公司策略中扮演重要角色，能影響每股盈利與股價走勢。

綜合各項指標與變動趨勢， Warner Bros. Discovery Inc.在緊張的市場環境下，持續透過增加股東權益、調整資本結構維持財務穩定，並控制負債比例。長期負債比例較高且在合理範圍內，但仍需關注負債成本與償付能力。資本結構中，留存收益逐年成長，提供公司未來的經營彈性與抗風險能力。

最後，整體來說，公司財務結構較為穩健，負債比例較高但長期性質較明確，且持續透過股東權益的累積，逐步強化財務基礎。未來應持續監控負債成本、資金來源以及股東回饋策略的變化，以確保公司長期的財務健康與經營彈性。