股東權益回報率 （ROE）
自 2005 年起
計算
DuPont de Nemours Inc.、 ROE、長期趨勢計算
| ROE | = | 100 | × | 歸屬於杜邦的凈利潤1 | ÷ | 杜邦股東權益合計1 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2019年12月31日 | 1.22% | = | 100 | × | 498) | ÷ | 40,987) |
| 2018年12月31日 | 4.06% | = | 100 | × | 3,844) | ÷ | 94,571) |
| 2017年12月31日 | 1.46% | = | 100 | × | 1,460) | ÷ | 100,330) |
| 2016年12月31日 | 16.62% | = | 100 | × | 4,318) | ÷ | 25,987) |
| 2015年12月31日 | 30.29% | = | 100 | × | 7,685) | ÷ | 25,374) |
| 2014年12月31日 | 16.82% | = | 100 | × | 3,772) | ÷ | 22,423) |
| 2013年12月31日 | 17.80% | = | 100 | × | 4,787) | ÷ | 26,898) |
| 2012年12月31日 | 5.66% | = | 100 | × | 1,182) | ÷ | 20,877) |
| 2011年12月31日 | 12.31% | = | 100 | × | 2,742) | ÷ | 22,281) |
| 2010年12月31日 | 10.58% | = | 100 | × | 2,310) | ÷ | 21,839) |
| 2009年12月31日 | 3.15% | = | 100 | × | 648) | ÷ | 20,555) |
| 2008年12月31日 | 4.29% | = | 100 | × | 579) | ÷ | 13,511) |
| 2007年12月31日 | 14.89% | = | 100 | × | 2,887) | ÷ | 19,389) |
| 2006年12月31日 | 21.82% | = | 100 | × | 3,724) | ÷ | 17,065) |
| 2005年12月31日 | 29.46% | = | 100 | × | 4,515) | ÷ | 15,324) |
根據報告： 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-K (報告日期： 2016-12-31), 10-K (報告日期： 2015-12-31), 10-K (報告日期： 2014-12-31), 10-K (報告日期： 2013-12-31), 10-K (報告日期： 2012-12-31), 10-K (報告日期： 2011-12-31), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-31), 10-K (報告日期： 2008-12-31), 10-K (報告日期： 2007-12-31), 10-K (報告日期： 2006-12-31), 10-K (報告日期： 2005-12-31).
1 百萬美元
- 整體觀察與結構性變化
- 在2005至2019年間，歸屬於該公司之凈利潤、股東權益與 ROE 三者呈現高度波動與結構性轉變。凈利潤的年度變動幅度相當大，顯示盈利能力受多重因素影響且周期性波動明顯。股東權益則顯示長期上升的趨勢，但在2017至2018年間出現單次非同尋常的放大，之後在2019年顯著回落。ROE 的走勢則高度受益於資本結構變動與同期凈利潤的變化，於2017年被股東權益急劇攀升所壓低，之後雖有短暫回升，但整體仍呈現自2017年以來較低的水平。
- 歸屬於凈利潤的趨勢與波動
- 2005年的凈利潤起點為約4515百萬美元，隨後至2008年大幅下跌至約579百萬美元，顯示全球金融危機對盈利能力造成顯著衝擊。2009年略有回升至約648百萬美元，之後在2010至2012年間保持波動，介於約1182至2310百萬美元之間。2013與2014年分別出現回升與回落，分別為約4787與3772百萬美元；2015年達到年度高點約7685百萬美元，2016年回落至約4318百萬美元。2017年再次顯著下降至約1460百萬美元，之後在2018年回升至約3844百萬美元，2019年再度大幅下降至約498百萬美元，呈現高度年度間變動與顯著波動性。
- 股東權益合計的演變與影響
- 股東權益自2005年起呈現穩健增長，於2007年左右接近19600百萬美元，2008年因外部因素回落至約13511百萬美元；之後於2010年代初重新攀升，至2013年達到約26898百萬美元，2014–2016年間維持在約22423–25987百萬美元區間，顯示長期資本結構的擴張與穩定。然在2017年出現異常放大，暴增至約100,330百萬美元，2018年雖略有回落至約94,571百萬美元，2019年再度大幅下探至約40,987百萬美元，顯示這一時期存在一次性或非經常性之資本動作，對後續年度的財務比率造成顯著影響。
- ROE 的變化與內在機制
- ROE在2005年、2006年與2007年分別為29.46%、21.82%、14.89%，顯示早期的資本回報率相對較高。2008年與2009年的ROE急跌至4.29%與3.15%，與凈利潤的下滑與經營環境惡化相符。2010年至2011年間ROE回升至10.58%、12.31%，但2012年降至5.66%，呈現盈利波動與資本結構變動的交互影響。2013至2015年間ROE再度走高，分別為17.8%、16.82%、30.29%，其中2015年的高點與同期較高的凈利潤水準相互支撐。2016年ROE回落至16.62%，2017年出現劇烈下滑至1.46%，緊接著2018年提升至4.06%，2019年再降至1.22%，顯示在2017年出現的股東權益大幅增加未伴隨相應的凈利潤增長，導致 ROE 被顯著稀釋。
與競爭對手的比較
DuPont de Nemours Inc.、 ROE、長期趨勢、與競爭對手的比較
| DuPont de Nemours Inc. | Linde plc | Sherwin-Williams Co. | |
|---|---|---|---|
| 2019年12月31日 | 1.22% | 4.66% | 37.38% |
| 2018年12月31日 | 4.06% | 8.49% | 29.72% |
| 2017年12月31日 | 1.46% | 20.72% | 48.00% |
| 2016年12月31日 | 16.62% | 29.87% | 60.30% |
| 2015年12月31日 | 30.29% | 35.25% | 121.42% |
| 2014年12月31日 | 16.82% | 30.13% | 86.90% |
| 2013年12月31日 | 17.80% | 26.55% | 42.41% |
| 2012年12月31日 | 5.66% | 27.90% | 35.22% |
| 2011年12月31日 | 12.31% | 30.47% | 29.13% |
| 2010年12月31日 | 10.58% | 20.63% | 28.74% |
| 2009年12月31日 | 3.15% | 23.59% | 29.23% |
| 2008年12月31日 | 4.29% | 30.21% | 29.70% |
| 2007年12月31日 | 14.89% | 22.89% | 34.47% |
| 2006年12月31日 | 21.82% | 21.70% | 28.91% |
| 2005年12月31日 | 29.46% | 18.61% | 26.77% |
根據報告： 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-K (報告日期： 2016-12-31), 10-K (報告日期： 2015-12-31), 10-K (報告日期： 2014-12-31), 10-K (報告日期： 2013-12-31), 10-K (報告日期： 2012-12-31), 10-K (報告日期： 2011-12-31), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-31), 10-K (報告日期： 2008-12-31), 10-K (報告日期： 2007-12-31), 10-K (報告日期： 2006-12-31), 10-K (報告日期： 2005-12-31).
與工業部門的比較： 化學藥品
DuPont de Nemours Inc.、 ROE、長期趨勢，與工業部門相比： 化學藥品
| DuPont de Nemours Inc. | 化學藥品 | |
|---|---|---|
| 2019年12月31日 | 1.22% | 7.19% |
| 2018年12月31日 | 4.06% | 9.92% |
| 2017年12月31日 | 1.46% | 31.09% |
| 2016年12月31日 | 16.62% | 38.16% |
| 2015年12月31日 | 30.29% | 49.47% |
| 2014年12月31日 | 16.82% | 38.67% |
| 2013年12月31日 | 17.80% | 29.91% |
| 2012年12月31日 | 5.66% | 29.57% |
| 2011年12月31日 | 12.31% | 30.18% |
| 2010年12月31日 | 10.58% | 22.39% |
| 2009年12月31日 | 3.15% | 24.83% |
| 2008年12月31日 | 4.29% | 30.06% |
| 2007年12月31日 | 14.89% | 25.88% |
| 2006年12月31日 | 21.82% | 23.89% |
| 2005年12月31日 | 29.46% | 21.11% |
根據報告： 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-K (報告日期： 2016-12-31), 10-K (報告日期： 2015-12-31), 10-K (報告日期： 2014-12-31), 10-K (報告日期： 2013-12-31), 10-K (報告日期： 2012-12-31), 10-K (報告日期： 2011-12-31), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-31), 10-K (報告日期： 2008-12-31), 10-K (報告日期： 2007-12-31), 10-K (報告日期： 2006-12-31), 10-K (報告日期： 2005-12-31).
與行業的比較： 材料
DuPont de Nemours Inc.、 ROE、長期趨勢，與行業相比： 材料
| DuPont de Nemours Inc. | 材料 | |
|---|---|---|
| 2019年12月31日 | 1.22% | 5.74% |
| 2018年12月31日 | 4.06% | 12.42% |
| 2017年12月31日 | 1.46% | 27.34% |
| 2016年12月31日 | 16.62% | -11.75% |
| 2015年12月31日 | 30.29% | -73.64% |
| 2014年12月31日 | 16.82% | 5.03% |
| 2013年12月31日 | 17.80% | 17.62% |
| 2012年12月31日 | 5.66% | 21.12% |
| 2011年12月31日 | 12.31% | 29.47% |
| 2010年12月31日 | 10.58% | 30.11% |
| 2009年12月31日 | 3.15% | 27.87% |
| 2008年12月31日 | 4.29% | -82.36% |
| 2007年12月31日 | 14.89% | 18.96% |
| 2006年12月31日 | 21.82% | 33.59% |
| 2005年12月31日 | 29.46% | 29.22% |
根據報告： 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-K (報告日期： 2016-12-31), 10-K (報告日期： 2015-12-31), 10-K (報告日期： 2014-12-31), 10-K (報告日期： 2013-12-31), 10-K (報告日期： 2012-12-31), 10-K (報告日期： 2011-12-31), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-31), 10-K (報告日期： 2008-12-31), 10-K (報告日期： 2007-12-31), 10-K (報告日期： 2006-12-31), 10-K (報告日期： 2005-12-31).