Mosaic Co. (NYSE:MOS)

以下是對年度財務資料的分析摘要。

當前負債

當前負債在報告期間呈現波動趨勢。2017年為負數，表明存在當前資產超過當前負債的情況。2018年轉為正數，且數值顯著增加，顯示當前負債大幅上升。2019年負債數額大幅下降，但仍維持正值。2020年負債再次增加，但增幅較小。2021年則呈現顯著增長，達到報告期內最高水平。

遞延負債

遞延負債的變化趨勢與當前負債截然不同。2017年為正數且數額較大，表明存在較高的遞延收入或負債。2018年遞延負債轉為負數，且數值較小，意味著遞延負債減少。2019年和2020年，遞延負債持續為負數，且數值絕對值不斷增大，顯示遞延負債持續減少。2021年遞延負債再次轉為正數，且數值顯著增加，表明遞延負債開始累積。

所得稅（從中受益）的規定

所得稅（從中受益）的規定數值波動幅度最大。2017年為正數且數額龐大，表明存在大量的所得稅遞延收益。2018年數值大幅下降，但仍維持正值。2019年和2020年則轉為負數，且數值絕對值持續增大，顯示所得稅遞延費用增加。2021年數值再次轉為正數，且數值顯著增加，表明所得稅遞延收益再次累積。

整體而言，各項負債的變化呈現複雜的相互關係。當前負債和遞延負債的趨勢呈現反向變化，而所得稅（從中受益）的規定則在不同年份之間頻繁變換正負號。這些變化可能反映了公司在財務管理、會計政策以及稅務規劃方面的策略調整。

以下是對年度財務資料的分析摘要。

美國聯邦法定稅率

美國聯邦法定稅率在2017年從35%大幅下降至21%，並在後續年份保持不變。此變動可能反映了稅務政策的重大調整。

州和地方所得稅，扣除聯邦所得稅優惠

州和地方所得稅的百分比在2017年為負0.1%，隨後在2018年和2019年呈現增長趨勢，分別達到2%和2.6%。2020年出現顯著下降，降至-7%，2021年回升至1.2%。此項目的波動性較大，可能受到當地稅務政策或公司營運地點變化的影響。

超過基差的消耗百分比

超過基差的消耗百分比在2017年為-13.2%，2018年和2019年分別為-6.7%和2.5%。2020年再次下降至-10.3%，2021年則為-1.1%。此數據的變化可能與資產的折舊或減值有關。

非美國的影響收益

非美國的影響收益在2017年為-46.9%，2018年大幅增長至11.8%，2019年為5.3%。2020年出現顯著增長，達到42.1%，2021年回落至6.3%。此數據的波動性表明，公司在海外市場的收益對整體稅務狀況有顯著影響。

估價備抵的變動

估價備抵的變動在2017年為148.8%，2018年為-15.2%，2019年為-3.1%。2020年出現大幅下降，降至-330%，2021年則為-0.3%。此項目的劇烈波動可能與資產價值評估的變化有關，尤其是在2020年。

磷酸鹽商譽減值

2019年出現磷酸鹽商譽減值，但具體百分比數值缺失。後續年份沒有相關數據。

非美國激勵措施

非美國激勵措施在2018年和2019年數據缺失。2020年為-35.6%，2021年為-5.7%。此數據的出現表明公司在海外可能獲得了某些稅收優惠或激勵措施。

基於股份的超額成本（收益）

基於股份的超額成本（收益）在2017年為2%，2018年為0.7%，2019年和2020年數據缺失。此數據可能與員工股票期權或其他基於股份的薪酬計劃有關。

其他專案

其他專案的百分比在2017年為6.7%，2018年為0.4%，2019年為-5.4%。2020年數據缺失，2021年為5.5%。此項目包含多種稅務調整，其影響具有不確定性。

實際稅率

實際稅率在2017年為132.3%，2018年為14%，2019年為17.9%。2020年出現顯著下降，降至-319.8%，2021年回升至26.9%。實際稅率的波動性很大，可能受到上述各項稅務調整的綜合影響。2020年的負值表明可能存在遞延稅務資產的實現或其他特殊情況。

從提供的數據中，可以觀察到一系列財務項目的年度變化趨勢。整體而言，數據呈現出複雜的模式，部分項目呈現增長，部分項目則呈現下降或波動。

遞延收入

在2017年至2018年間缺失數據，2019年大幅下降，2020年顯著增加，但數據不完整，難以判斷其長期趨勢。

替代性最低稅收抵免結轉

2017年至2018年期間增加，之後數據缺失，無法評估其後續發展。

資本損失結轉

2017年至2018年大幅增加，之後數據缺失，2020年回落至接近2017年的水平。

外國扣抵免結轉

在整個觀察期內持續增長，表明可能存在持續增加的國際業務或稅務抵免需求。

淨營業虧損結轉

2017年至2019年期間大幅增加，2020年和2021年則呈現下降趨勢，可能反映了盈利能力的變化。

養老金計劃和其他福利

2017年至2019年期間增加，2020年和2021年則下降，可能與公司福利政策或員工結構的調整有關。

資產報廢義務

在整個觀察期內持續增長，可能反映了公司資產的更新換代或環境保護方面的支出增加。

§163（j）規定的不允許的利息支出

2018年首次出現數據，之後增加，2021年大幅下降，可能與公司融資結構或稅務法規的變化有關。

其他資產

2017年至2018年大幅增加，之後波動，2021年再次增加，可能反映了公司投資或資產收購活動。

遞延所得稅資產

在整個觀察期內持續增長，表明公司可能存在未實現的稅務利益。

估價備抵

數值為負，且在整個觀察期內波動，2020年大幅減少，2021年再次增加，可能反映了對資產價值評估的調整。

遞延所得稅資產淨額

2017年至2020年期間大幅增長，2021年略有下降，反映了遞延所得稅資產和估價備抵之間的淨影響。

折舊和攤銷

數值為負，且在整個觀察期內波動，可能反映了公司資產的折舊和攤銷情況。

枯竭

數值為負，且在整個觀察期內波動，可能反映了公司自然資源的消耗情況。

合夥企業稅基差異

數值為負，且在整個觀察期內相對穩定，可能反映了公司合夥企業投資的稅務影響。

非美國未分配收益子公司

數值為負，且在整個觀察期內相對穩定，可能反映了公司海外子公司未分配收益的稅務影響。

其他負債

數值為負，且在整個觀察期內波動，可能反映了公司其他負債的變化。

遞延所得稅負債

數值為負，且在整個觀察期內波動，可能反映了公司遞延所得稅負債的變化。

遞延所得稅資產（負債）凈額

數值為負，且在整個觀察期內波動，2020年轉為正數，2021年再次轉為負數，反映了公司遞延所得稅資產和負債之間的淨影響。

總體而言，數據顯示公司財務狀況的複雜性，需要進一步分析和背景信息才能得出更深入的結論。 數據缺失的情況也限制了對某些趨勢的全面評估。

以下為針對所提供財務資料的分析報告。

遞延所得稅資產

從2017年至2020年，遞延所得稅資產呈現顯著增長趨勢。從2017年的254,600千美元增長至2020年的1,179,400千美元，增長幅度超過360%。然而，在2021年，該數值略有下降，降至997,100千美元。整體而言，過去五年內，遞延所得稅資產的規模大幅擴大，但在最近一年出現了小幅回落。

遞延所得稅負債

遞延所得稅負債在2017年至2020年間相對穩定，維持在1,040,700千美元至1,117,300千美元之間。雖然各年之間存在波動，但整體變化幅度不大。2021年，該數值進一步下降至1,016,200千美元，為過去五年中的最低點。這表明在最近一年，與所得稅相關的未來義務有所減少。

資產負債結構變化

觀察兩項數據的變化，可以發現遞延所得稅資產的增長速度明顯快於遞延所得稅負債。這可能意味著公司在利用稅務優惠或損失結轉方面有所增加。2021年，兩項數據均呈現下降趨勢，可能反映了稅務政策或公司經營狀況的變化。遞延所得稅資產與負債的差額在2020年達到峰值，隨後在2021年縮小，顯示公司稅務狀況的變化。

從提供的數據來看，總資產在觀察期間呈現波動趨勢。2017年至2018年期間，總資產顯著增長，但隨後在2019年下降。2020年略有回升，並在2021年達到最高點。調整后的總資產的變化趨勢與總資產大致相同，但數值差異存在。

資產負債結構

總負債在整個期間內持續增加，但增長速度相對穩定。調整后的總負債也呈現相似的增長趨勢。股東權益總額的變化則較為複雜，2017年至2018年增長，2019年大幅下降，之後在2021年回升至較高水平。調整后的股東權益總額的變化趨勢與未調整的數據存在差異，尤其是在2019年和2020年。

淨收益（虧損）的波動性較大。2017年出現虧損，2018年大幅轉盈，但2019年再次出現較大虧損。2020年盈利有所改善，而2021年則實現顯著的盈利增長。調整后的淨收益（虧損）的變化趨勢與未調整的數據相似，但數值差異較大，尤其是在2019年和2020年。

趨勢分析

整體而言，數據顯示公司資產負債規模在擴大，但盈利能力存在較大波動。股東權益的變化與淨收益的變化存在一定相關性。調整后的數據與未調整的數據存在差異，可能反映了會計處理或估計的影響。

值得注意的是，2019年和2020年數據的差異較大，可能需要進一步分析以了解其背後的原因。2021年的盈利增長值得關注，但需要評估其可持續性。

從提供的數據來看，在觀察期間內，盈利能力指標呈現波動趨勢。淨獲利率在2017年為負值，隨後在2018年轉為正值，但在2019年再次大幅下降至負值，並在2020年和2021年顯著改善。調整後的淨利率比率的變化趨勢與淨獲利率相似，但幅度有所不同。

盈利能力

股東權益回報率和資產回報率的趨勢與淨獲利率相似，在2019年為負值，隨後在2021年大幅增長。調整後的股東權益回報率和資產回報率也呈現類似的模式，但數值存在差異。整體而言，盈利能力在觀察期內經歷了顯著的波動，並在最後一年顯著提升。

資產周轉率在2017年至2020年間相對穩定，約在0.4到0.48之間，但在2021年顯著增加至0.56。調整後的總資產周轉率的趨勢與未調整的數據相似，但數值略有不同，同樣在2021年有所提升。

效率

資產周轉率的提升可能表明公司在利用其資產產生收入方面變得更加有效率。然而，需要進一步分析以確定這種提升是否具有持續性。

財務槓桿比率在觀察期間內相對穩定，在1.94到2.1之間波動。調整後的財務槓桿比率的變化趨勢與未調整的數據相似，但數值略低。這表明公司在利用債務融資方面保持了一定的穩定性。

償債能力

財務槓桿比率的穩定性可能表明公司在管理其財務風險方面採取了謹慎的態度。然而，需要考慮行業平均水平以評估該比率是否合理。

總體而言，數據顯示公司在觀察期間內經歷了盈利能力和效率的波動。在2021年，盈利能力指標和資產周轉率均有所改善，財務槓桿比率保持穩定。這些趨勢表明公司可能正在採取有效的策略來提高盈利能力和效率，同時保持穩健的財務狀況。

以下是對年度財務資料的分析報告。

盈利能力趨勢

從資料中可觀察到，應占淨收益（虧損）在各年度間波動顯著。2017年呈現虧損狀態，2018年大幅轉虧為盈，但2019年再次陷入虧損，且虧損金額較2017年更高。2020年雖有改善，但仍處於盈利相對較低的水平。至2021年，應占淨收益顯著增長，達到最高水平。

調整后歸屬於公司的淨收益（虧損）的趨勢與應占淨收益相似，但數值差異較大。調整后的淨收益在2017年和2018年分別為正數，但在2019年出現大幅虧損，2020年虧損幅度減小，2021年則大幅增長，超過2018年的水平。

淨獲利率的變化與淨收益的趨勢一致。2017年為負值，表示虧損；2018年轉為正值，但幅度較小；2019年大幅下降至負值，2020年略有回升，2021年則顯著提高，達到最高水平。

淨利率比率（調整后）的趨勢也呈現波動。2017年和2018年為正值，2019年大幅下降至負值，2020年接近零，2021年則大幅增長，達到最高水平。調整后的淨利率比率通常高於未調整的淨獲利率，表明調整后的盈利能力更強。

整體觀察

整體而言，資料顯示公司盈利能力在過去五年內經歷了顯著的波動。從2019年到2021年，盈利能力呈現顯著改善趨勢，淨獲利率和淨利率比率均大幅提升。然而，過去幾年的波動表明公司盈利能力對外部環境或內部因素的敏感性較高。需要進一步分析導致這些波動的原因，以評估公司未來盈利能力的穩定性。

以下是對年度財務資料的分析報告。

總資產

從2017年至2021年，總資產呈現波動趨勢。2018年相較於2017年顯著增長，達到2011.92百萬美元。隨後，在2019年略有下降至1929.85百萬美元。2020年總資產增長趨勢放緩，僅增長至1978.98百萬美元。然而，2021年總資產大幅增長，達到2203.64百萬美元，為觀察期內最高值。

調整后總資產

調整后總資產的變化趨勢與總資產相似，但數值略低。2018年同樣呈現顯著增長，2019年略有下降，2020年增長趨勢放緩，2021年則大幅增長至2103.93百萬美元。調整后總資產的數值變化幅度略小於總資產，可能反映了資產調整的影響。

總資產周轉率

總資產周轉率在2017年至2020年間相對穩定，維持在0.4至0.48之間。2021年，總資產周轉率顯著提升至0.56，表明資產的使用效率有所提高。這可能與銷售額的增長或資產管理策略的優化有關。

調整后總資產周轉率

調整后總資產周轉率的趨勢與總資產周轉率相似，但數值略高。2017年至2019年維持在0.4至0.48之間，2020年為0.47。2021年，調整后總資產周轉率大幅提升至0.59，表明在調整資產後，資產的使用效率進一步提高。調整后周轉率的提升幅度大於總資產周轉率，可能意味著資產調整對提高資產效率起到了積極作用。

總體而言，觀察期內資產規模呈現波動增長趨勢，而資產周轉率在2021年顯著提升，表明資產的使用效率得到了改善。調整后周轉率的變化與總資產周轉率趨勢一致，且在2021年提升幅度更大，可能與資產調整策略有關。

從提供的數據來看，總資產在觀察期間呈現波動趨勢。2017年至2018年期間，總資產顯著增長，由1863.34百萬美元增加至2011.92百萬美元。然而，2019年總資產出現下降，降至1929.85百萬美元。2020年略有回升至1978.98百萬美元，但在2021年則大幅增長至2203.64百萬美元，達到觀察期內的最高點。

調整后總資產

調整后總資產的趨勢與總資產相似，同樣在2017年至2018年期間增長，2019年下降，2020年小幅回升，並在2021年顯著增長。調整后的數值略低於總資產，可能反映了某些資產的調整或重新評估。

股東權益總額也呈現波動的趨勢。2017年至2018年期間，股東權益總額從961.75百萬美元增長至1039.73百萬美元。2019年則大幅下降至918.55百萬美元。2020年小幅回升至958.14百萬美元，2021年則增長至1060.41百萬美元。

調整后股東權益總額

調整后股東權益總額的變化趨勢與股東權益總額相似，但數值較高。這可能表明調整后的股東權益更準確地反映了公司的實際財務狀況。

財務槓桿比率在觀察期間相對穩定，始終維持在1.9至2.1之間。2017年和2018年的財務槓桿比率為1.94。2019年略有上升至2.1，隨後在2020年和2021年分別降至2.07和2.08。

財務槓桿比率（調整后）

調整后的財務槓桿比率略低於未調整的比率，但趨勢相似。調整后的比率在觀察期間從1.75（2017年）緩慢增長至1.98（2021年），表明公司的財務風險在一定程度上得到了控制。

總體而言，數據顯示公司資產和股東權益在觀察期間經歷了波動。財務槓桿比率保持相對穩定，表明公司在利用債務融資方面保持了一定的保守態度。2021年資產和股東權益的顯著增長值得進一步關注，以了解其背後的原因和潛在影響。

從提供的數據來看，在觀察期間內，淨收益呈現顯著的波動。2017年出現虧損，其後在2018年大幅轉虧為盈，但2019年再次出現較大的虧損。2020年虧損規模縮小，至2021年則實現顯著的盈利增長。

淨收益

應占淨收益（虧損）在2017年為負值，表明該年產生虧損。2018年大幅改善，但2019年再次陷入虧損，且虧損額度接近2017年的水平。2020年虧損規模明顯縮減，而2021年則呈現強勁的盈利增長趨勢。

調整後淨收益

調整後歸屬於Mosaic的淨收益（虧損）的趨勢與應占淨收益相似，但數值差異較大。2017年和2019年的調整後淨收益的負值均高於應占淨收益，而2018年和2021年的調整後淨收益則相對應占淨收益較低。2020年調整後淨收益為負，但數值較小。

股東權益

Mosaic股東權益總額在2017年至2018年期間有所增長，隨後在2019年略有下降。2020年股東權益總額增長趨勢放緩，2021年則再次呈現增長。調整后Mosaic股東權益總額的變化趨勢與未調整的股東權益總額基本一致。

股東權益回報率

股東權益回報率的波動與淨收益的變化密切相關。2017年為負值，反映了當年的虧損。2018年回報率大幅提升，但2019年再次轉為負值。2020年回報率為正，但幅度較小，2021年則顯著提高。調整后股東權益回報率的趨勢與未調整的回報率相似，但數值存在差異，尤其是在2017年和2019年，調整后的回報率為負值，幅度較大。

總體而言，數據顯示在觀察期間內，盈利能力存在較大波動，而股東權益則呈現相對穩定的增長趨勢。股東權益回報率的變化與盈利能力的波動直接相關。調整后數據與未調整數據的差異表明，某些調整項目對盈利能力和股東權益回報率的影響較大。

從提供的數據中，可以觀察到一段時期內的財務表現呈現出顯著的波動。

盈利能力

應占淨收益（虧損）在觀察期間內經歷了大幅度的變化。2017年呈現虧損狀態，隨後在2018年轉為盈利，但2019年再次陷入虧損。2020年盈利有所改善，而2021年則實現了顯著的盈利增長。調整后歸屬於公司的淨收益（虧損）的趨勢與應占淨收益（虧損）相似，但數值差異較大，表明調整項目對淨收益的影響較為顯著。

資產規模

總資產和調整后總資產在觀察期間內均呈現增長趨勢，但增長速度並不一致。總資產在2018年增長較快，隨後在2019年略有下降，2020年增長趨緩，而2021年則再次加速增長。調整后總資產的變化趨勢與總資產相似，但數值略有差異，可能反映了資產估值的調整。

盈利能力指標

資產回報率（ROE）的波動與淨收益的變化相呼應。2017年為負值，表明資產未能產生盈利。2018年轉為正值，但2019年再次下降至負值。2020年ROE有所回升，而2021年則大幅提升，表明資產的盈利能力顯著增強。調整后資產回報率的趨勢與資產回報率相似，但數值差異表明調整后的資產基礎對ROE的影響較大。

總體而言，數據顯示公司在觀察期間內經歷了盈利和資產規模的顯著變化。盈利能力在不同年份之間波動較大，而資產規模則呈現持續增長的趨勢。調整后的財務數據與未調整的數據之間存在差異，表明調整項目對財務表現的影響不可忽視。