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Oracle Corp. (NYSE:ORCL)

資產負債表:負債和股東權益 

資產負債表為債權人、投資者和分析師提供有關公司資源(資產)及其資本來源(權益和負債)的資訊。它通常還提供有關公司資產未來盈利能力的資訊,以及可能來自應收賬款和存貨的現金流的指示。

負債代表公司因過去事件而產生的義務,預計這些義務的解決將導致實體的經濟利益流出。

Oracle Corp.、合併資產負債表:負債和股東權益

百萬美元

Microsoft Excel
2025年5月31日 2024年5月31日 2023年5月31日 2022年5月31日 2021年5月31日 2020年5月31日
應付票據和其他借款,流動 7,271 10,605 4,061 3,749 8,250 2,371
應付帳款 5,113 2,357 1,204 1,317 745 637
應計薪酬和相關福利 2,243 1,916 2,053 1,944 2,017 1,453
遞延收入 9,387 9,313 8,970 8,357 8,775 8,002
融資租賃負債,流動 257
其他流動負債 8,372 7,353 6,802 4,144 4,377 4,737
流動負債 32,643 31,544 23,090 19,511 24,164 17,200
應付票據和其他非流動借款 85,297 76,264 86,420 72,110 75,995 69,226
應交所得稅 10,269 10,817 11,077 12,210 12,345 12,463
經營租賃負債,非流動負債 11,536 6,255 3,984 2,931 2,118 1,523
融資租賃負債,非流動 2,677
其他非流動負債 4,970 6,857 8,257 8,303 10,533 2,309
非流動負債 114,749 100,193 109,738 95,554 100,991 85,521
總負債 147,392 131,737 132,828 115,065 125,155 102,721
優先股,面值0.01美元;未償付:無
普通股,面值0.01美元和額外實收資本 37,107 32,764 30,215 26,808 26,533 26,486
累計赤字 (15,481) (22,628) (27,620) (31,336) (20,120) (12,696)
累計其他綜合損失 (1,175) (1,432) (1,522) (1,692) (1,175) (1,716)
Oracle Corporation 股東權益合計(赤字) 20,451 8,704 1,073 (6,220) 5,238 12,074
非控制性權益 518 535 483 452 714 643
股東權益總額(赤字) 20,969 9,239 1,556 (5,768) 5,952 12,717
負債總額和股東權益(赤字) 168,361 140,976 134,384 109,297 131,107 115,438

根據報告: 10-K (報告日期: 2025-05-31), 10-K (報告日期: 2024-05-31), 10-K (報告日期: 2023-05-31), 10-K (報告日期: 2022-05-31), 10-K (報告日期: 2021-05-31), 10-K (報告日期: 2020-05-31).


根據財務資料顯示,Oracle Corporation在2020年至2025年的財務狀況具有一定的變動趨勢。整體來看,公司在負債和股東權益方面經歷了顯著的波動,體現出其資產負債結構的調整與經營策略的變化。以下為具體分析:

流動資產及流動負債變化
2020年到2025年期間,應付票據和其他借款的流動部分大幅上升,尤其從2021年的8,250百萬美元攀升至2025年的7,271百萬美元,顯示公司在短期借款上有所增加。流動負債也由2020年的17,200百萬美元升至2025年的32,643百萬美元,反映出短期及長期負債的擴張。
非流動負債的變化
非流動負債方面亦呈現上升趨勢,尤其是經營租賃負債由2020年的1,523百萬美元增加至2025年的11,536百萬美元,顯示公司在租賃安排方面進行較大規模的負債調整。同時,非流動負債總和從85,521百萬美元攀升至114,749百萬美元。
股東權益的變動
股東權益整體展現復甦跡象。2020年股東權益合計為12,717百萬美元,至2022年一度出現負值(-5,768百萬美元),但之後逐步回升,2025年達到20,969百萬美元,顯示公司在經歷一定的虧損後逐步改善,特別是普通股及額外實收資本的增加,支撐了股東權益的增長。
累計赤字與綜合損失
累計赤字自2020年的-12,696百萬美元擴大至2022年的-31,336百萬美元,之後逐步收縮,2025年達到-15,481百萬美元,反映公司在過去的虧損逐步改善。此外,累計其他綜合損失亦呈現縮減趨勢,表明公司在非經常性損失方面逐漸穩定。
總負債與權益結構
至2025年,負債總額由2020年的115,438百萬美元上升到168,361百萬美元,整體負債比例較高,但股東權益亦顯著改善,顯示公司在負債擴張的同時,亦在增強淨資產基礎。

綜合來看,Oracle Corporation在2020年至2025年間經歷了由負向赤字逐步轉向正向盈利的過程,資產負債結構逐步調整,並且在負債規模擴大下,股東權益亦有所改善。公司在負債管理與資本結構調整方面展現一定的戰略規劃能力,但仍需關注長期負債壓力及盈利持續性,以維持未來的財務穩定與成長。