償付能力比率分析
償付能力比率也稱為長期債務比率，衡量公司履行長期義務的能力。
償付能力比率（摘要）
Motorola Solutions Inc.、償付能力比率
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
從資料中可以觀察到， Motorola Solutions Inc. 的財務結構在過去五年呈現出一定的變化趨勢。首先，債務與股東權益比率（包括經營租賃負債）在2021年達到較高的數值（51.84），之後逐步下降，至2023年降至8.31，顯示公司在該期間內減少了債務相對於股東權益的比重，反映出較為穩健的資本結構調整。
類似的趨勢亦可在負債股東權益比率（56.47到9.05）與債務與總資本比率（1.16到0.89）中觀察到。這些比率均呈現逐年下降的趨勢，代表公司在資本結構方面逐步降低債務負擔，可能著眼於降低財務風險或改善財務彈性。
在負債資產比率方面，數值略微降低（0.48至0.45），表明公司資產中負債比例稍有下降，資產負債結構逐漸轉為較為健康和穩健的狀況。同樣的趨勢也在負債比率（包括經營租賃負債）中得到反映，從0.54降低至0.49。
財務槓桿比率則顯示較為明顯的降低，從2021年的110.47大幅減少至2023年的18.42。這表示公司運用財務槓桿的程度大幅降低，進一步說明公司在此期間內採取了減少負債或控制槓桿的策略，以提升財務穩定性。
在利息覆蓋率方面，數值逐年提升（5.22至9.62），顯示公司盈利能力用以支付利息的能力在提升，反映其獲利狀況改善或融資成本降低。有相關的，固定費用覆蓋率亦從3.71逐步攀升至6.52，證明公司應對固定支出的能力逐步加強，狀況正向發展。
綜合來看，Motorola Solutions Inc. 在過去五年的財務趨勢顯示其在財務結構上持續進行調整，逐步降低負債比例及槓桿使用，以提升整體的財務穩定性與風險承受能力。公司的盈利能力也有所增強，利息及固定費用覆蓋力提升，反映出穩健和健康的財務狀況，不過仍需持續監控未來的財務策略與市場環境變化以維持這些正面趨勢。
負債率
覆蓋率
債務與股東權益比率
Motorola Solutions Inc.、債務與股東權益比率計算、與基準測試的比較
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 長期債務的流動部分 | 1,313) | 1) | 5) | 12) | 16) | |
| 長期債務，不包括流動部分 | 4,705) | 6,013) | 5,688) | 5,163) | 5,113) | |
| 總債務 | 6,018) | 6,014) | 5,693) | 5,175) | 5,129) | |
| Motorola Solutions， Inc. 股東權益合計（赤字） | 724) | 116) | (40) | (558) | (700) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 債務與股東權益比率1 | 8.31 | 51.84 | — | — | — | |
| 基準 | ||||||
| 債務與股東權益比率競爭 對手2 | ||||||
| Apple Inc. | 1.80 | 2.39 | 1.99 | 1.73 | — | |
| Arista Networks Inc. | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | — | |
| Cisco Systems Inc. | 0.19 | 0.24 | 0.28 | 0.38 | — | |
| Dell Technologies Inc. | — | — | 19.36 | — | — | |
| Super Micro Computer Inc. | 0.15 | 0.42 | 0.09 | 0.03 | — | |
| 債務與股東權益比率扇形 | ||||||
| 技術硬體和設備 | 1.34 | 1.66 | 1.65 | 1.69 | — | |
| 債務與股東權益比率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 0.66 | 0.71 | 0.83 | 0.97 | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
1 2023 計算
債務與股東權益比率 = 總債務 ÷ Motorola Solutions， Inc. 股東權益合計（赤字）
= 6,018 ÷ 724 = 8.31
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據提供的財務資料，Motorola Solutions Inc. 在2019年至2023年間展現出明顯的財務結構轉變與改善。
- 總債務
- 總債務從2019年的5,129百萬美元逐步增加至2023年的6,018百萬美元，整體呈現緩慢上升的趨勢。儘管數值持續攀升，但變化幅度較為平緩，顯示公司在此期間內可能持續透過借款擴展資金，但控制於較穩定的範圍內。
- 股東權益合計（赤字）
- 在2019年與2020年，股東權益仍處於赤字狀態，分別為-700百萬美元與-558百萬美元，顯示公司曾經面臨財務上的潛在壓力或結構性問題。至2021年，赤字縮小至-40百萬美元，展現出財務狀況的明顯改善。到2022年，公司扭轉為正值，股東權益為116百萬美元，並在2023年進一步增長至724百萬美元，反映出股東權益的持續改善與公司財務狀況的穩定。
- 債務與股東權益比率
- 由於在2022年第4季未提供完整數據，該比率的分析以2023年為代表，顯示為8.31，顯著低於2022年4季度的51.84。這一下降趨勢意味著公司在財務結構的風險控制方面取得了明顯進展，負債比例相對降低，股東權益佔比提高，反映公司財務槓桿的改善和穩健經營的跡象。
綜合來看，Motorola Solutions Inc. 在此期間內的財務狀況逐步改善，尤其是在股東權益的轉變由負轉正，以及財務比率的顯著下降，顯示公司在財務管理、資本結構和風險控制方面取得了正面進展。這些變化有助於提升公司長期的財務穩定性與投資者信心。
負債股東權益比率（包括經營租賃負債）
Motorola Solutions Inc.、債務與股東權益比率（包括經營租賃負債）計算、與基準測試的比較
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 長期債務的流動部分 | 1,313) | 1) | 5) | 12) | 16) | |
| 長期債務，不包括流動部分 | 4,705) | 6,013) | 5,688) | 5,163) | 5,113) | |
| 總債務 | 6,018) | 6,014) | 5,693) | 5,175) | 5,129) | |
| 當前經營租賃負債 | 125) | 118) | 124) | 126) | 122) | |
| 非流動經營租賃負債 | 407) | 419) | 313) | 402) | 497) | |
| 債務總額（包括經營租賃負債） | 6,550) | 6,551) | 6,130) | 5,703) | 5,748) | |
| Motorola Solutions， Inc. 股東權益合計（赤字） | 724) | 116) | (40) | (558) | (700) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 負債股東權益比率（包括經營租賃負債）1 | 9.05 | 56.47 | — | — | — | |
| 基準 | ||||||
| 負債股東權益比率（包括經營租賃負債）競爭 對手2 | ||||||
| Apple Inc. | 1.99 | 2.61 | 2.16 | 1.87 | — | |
| Arista Networks Inc. | 0.01 | 0.01 | 0.02 | 0.03 | — | |
| Cisco Systems Inc. | 0.21 | 0.27 | 0.31 | 0.41 | — | |
| Dell Technologies Inc. | — | — | 20.25 | — | — | |
| Super Micro Computer Inc. | 0.16 | 0.44 | 0.11 | 0.05 | — | |
| 負債股東權益比率（包括經營租賃負債）扇形 | ||||||
| 技術硬體和設備 | 1.46 | 1.81 | 1.78 | 1.81 | — | |
| 負債股東權益比率（包括經營租賃負債）工業 | ||||||
| 資訊技術 | 0.72 | 0.77 | 0.91 | 1.04 | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
1 2023 計算
負債股東權益比率（包括經營租賃負債） = 債務總額（包括經營租賃負債） ÷ Motorola Solutions， Inc. 股東權益合計（赤字）
= 6,550 ÷ 724 = 9.05
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據提供的財務資料，Motorola Solutions Inc.在2019年至2023年間的主要財務指標呈現出若干值得注意的趨勢與變化。
- 債務總額
- 在此期間，公司的債務總額從2019年的約5,748百萬美元略降至2020年的約5,703百萬美元，之後逐步增加，至2022年達到約6,551百萬美元，2023年維持於該水平（約6,550百萬美元）。
- 股東權益
- 在2019年，股東權益呈現赤字約-700百萬美元，顯示公司當時處於淨負債狀態。經過短暫改善，截至2020年，股東權益仍為赤字但較2019年有所縮小，約-558百萬美元。至2021年，股東權益大幅改善至約-40百萬美元，表明公司已接近扭虧為盈，但仍未完全轉為正值。2022年和2023年，股東權益分別轉為正值，並在2023年達到約724百萬美元，顯示公司財務狀況顯著改善，獲得盈餘並增厚股東權益。
- 負債股東權益比率
- 此比率反映公司的負債相對於股東權益的比例。在2022年，該比率為約56.47，表示負債遠高於股東權益。到2023年，該比率大幅下降至約9.05，顯示公司資本結構已調整，負債比例大幅降低，股東權益大幅增加，資本結構趨向更加穩健。
綜合以上資料可見，公司在2019年至2021年間經歷財務狀況的逐步改善，尤其是在股東權益由赤字轉為正值，並最終於2023年建立了較為穩健的資本結構。負債比例的明顯下降也顯示公司積極進行資本調整與財務改善措施，降低財務風險。整體而言，這些變化顯示公司在近年來經歷了結構性整合與盈利能力的提升，財務狀況逐步趨於穩定和健康。
債務與總資本比率
Motorola Solutions Inc.、債務與總資本比率計算、與基準測試的比較
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 長期債務的流動部分 | 1,313) | 1) | 5) | 12) | 16) | |
| 長期債務，不包括流動部分 | 4,705) | 6,013) | 5,688) | 5,163) | 5,113) | |
| 總債務 | 6,018) | 6,014) | 5,693) | 5,175) | 5,129) | |
| Motorola Solutions， Inc. 股東權益合計（赤字） | 724) | 116) | (40) | (558) | (700) | |
| 總資本 | 6,742) | 6,130) | 5,653) | 4,617) | 4,429) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 債務與總資本比率1 | 0.89 | 0.98 | 1.01 | 1.12 | 1.16 | |
| 基準 | ||||||
| 債務與總資本比率競爭 對手2 | ||||||
| Apple Inc. | 0.64 | 0.70 | 0.67 | 0.63 | — | |
| Arista Networks Inc. | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | — | |
| Cisco Systems Inc. | 0.16 | 0.19 | 0.22 | 0.28 | — | |
| Dell Technologies Inc. | 1.12 | 1.07 | 0.95 | 1.03 | — | |
| Super Micro Computer Inc. | 0.13 | 0.30 | 0.08 | 0.03 | — | |
| 債務與總資本比率扇形 | ||||||
| 技術硬體和設備 | 0.57 | 0.62 | 0.62 | 0.63 | — | |
| 債務與總資本比率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 0.40 | 0.41 | 0.45 | 0.49 | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
1 2023 計算
債務與總資本比率 = 總債務 ÷ 總資本
= 6,018 ÷ 6,742 = 0.89
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據提供的財務數據，Motorola Solutions Inc. 在2019年至2023年間展現出穩定且逐步改善的財務結構趨勢。以下為詳盡的分析：
- 總債務變動趨勢
- 從2019年到2023年，公司的總債務數字由5,129百萬美元略升至6,018百萬美元，期間呈現緩步增加的趨勢。這顯示公司在一定程度上增加了其借款或負債，但增幅較為溫和，並未出現激烈的擴張或負債負擔過重的跡象。
- 總資本變動趨勢
- 同期內，公司的總資本由4,429百萬美元逐年提昇至6,742百萬美元，累積增加了約2,300百萬美元，體現公司在擴展資產基礎或累積盈餘方面的持續努力。與總債務相比，資本的增長呈現較為積極的趨勢，顯示公司資產負債結構逐步改善。
- 債務與總資本比率分析
- 該比率從2019年的1.16下降至2023年的0.89，表明公司在資本結構方面逐漸趨向於較低的槓桿水平。這一趨勢暗示公司在逐步降低財務風險，增強財務結構的穩健性。比率的持續下降表明公司可能採取了償還債務或加強資本積累的策略，改善了債務負擔與資本之間的平衡。
綜合上述分析，Motorola Solutions Inc. 展現出穩健的財務向度，儘管總債務略有增加，但其資本規模同步擴大，且債務負擔比率逐年下降，顯示公司在財務結構調整方面具有良好的趨勢。公司似乎正朝著更加健康且抗風險能力較強的目標邁進，未來若能持續保持此改善趨勢，將有助於長期穩定的財務表現。
債務與總資本比率（包括經營租賃負債）
Motorola Solutions Inc.、債務與總資本比率（含經營租賃負債）計算、與基準測試的比較
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 長期債務的流動部分 | 1,313) | 1) | 5) | 12) | 16) | |
| 長期債務，不包括流動部分 | 4,705) | 6,013) | 5,688) | 5,163) | 5,113) | |
| 總債務 | 6,018) | 6,014) | 5,693) | 5,175) | 5,129) | |
| 當前經營租賃負債 | 125) | 118) | 124) | 126) | 122) | |
| 非流動經營租賃負債 | 407) | 419) | 313) | 402) | 497) | |
| 債務總額（包括經營租賃負債） | 6,550) | 6,551) | 6,130) | 5,703) | 5,748) | |
| Motorola Solutions， Inc. 股東權益合計（赤字） | 724) | 116) | (40) | (558) | (700) | |
| 總資本（包括經營租賃負債） | 7,274) | 6,667) | 6,090) | 5,145) | 5,048) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 債務與總資本比率（包括經營租賃負債）1 | 0.90 | 0.98 | 1.01 | 1.11 | 1.14 | |
| 基準 | ||||||
| 債務與總資本比率（包括經營租賃負債）競爭 對手2 | ||||||
| Apple Inc. | 0.67 | 0.72 | 0.68 | 0.65 | — | |
| Arista Networks Inc. | 0.01 | 0.01 | 0.02 | 0.03 | — | |
| Cisco Systems Inc. | 0.18 | 0.21 | 0.24 | 0.29 | — | |
| Dell Technologies Inc. | 1.11 | 1.06 | 0.95 | 1.03 | — | |
| Super Micro Computer Inc. | 0.14 | 0.30 | 0.10 | 0.05 | — | |
| 債務與總資本比率（包括經營租賃負債）扇形 | ||||||
| 技術硬體和設備 | 0.59 | 0.64 | 0.64 | 0.64 | — | |
| 債務與總資本比率（包括經營租賃負債）工業 | ||||||
| 資訊技術 | 0.42 | 0.44 | 0.48 | 0.51 | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
1 2023 計算
債務與總資本比率（包括經營租賃負債） = 債務總額（包括經營租賃負債） ÷ 總資本（包括經營租賃負債）
= 6,550 ÷ 7,274 = 0.90
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據提供的財務資料分析，Motorola Solutions Inc. 在五年的期間內展現出相對穩定的負債與資本結構。
- 債務總額
- 債務總額於2019年至2023年間略有變動，2019年為約5,748百萬美元，逐年波動後在2023年達到約6,550百萬美元。整體趨勢顯示負債額較為穩定，並未出現大幅上升或下降的明顯變化，顯示公司在應對資金需求方面維持一定的平衡。
- 總資本
- 總資本在同一期間逐步增加，從2019年的約5,048百萬美元增加至2023年的約7,274百萬美元，反映公司累積的淨值或資本基礎逐年擴大，展現出整體資產規模的成長與資本積累的趨勢。
- 債務與總資本比率
- 該比率從2019年的1.14逐年下降至2023年的0.9，意味著公司相較於其資本基礎，負債的比重在逐年降低。此一轉變反映出公司逐步改善財務結構，可能是進行了償債或資產負債管理的改善措施，亦或是公司行使了更謹慎的資金策略，以降低財務風險。
整體而言，Motorola Solutions Inc. 在這五年中展現出負債控制較為穩健，資本規模持續擴大，且負債比率逐年下降，表現出較為健全的財務結構與經營策略。這些趨勢有助於公司在未來面對潛在經濟波動時，維持較低的財務風險。
債務資產比率
Motorola Solutions Inc.、資產負債率計算、與基準測試的比較
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 長期債務的流動部分 | 1,313) | 1) | 5) | 12) | 16) | |
| 長期債務，不包括流動部分 | 4,705) | 6,013) | 5,688) | 5,163) | 5,113) | |
| 總債務 | 6,018) | 6,014) | 5,693) | 5,175) | 5,129) | |
| 總資產 | 13,336) | 12,814) | 12,189) | 10,876) | 10,642) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 債務資產比率1 | 0.45 | 0.47 | 0.47 | 0.48 | 0.48 | |
| 基準 | ||||||
| 債務資產比率競爭 對手2 | ||||||
| Apple Inc. | 0.32 | 0.34 | 0.36 | 0.35 | — | |
| Arista Networks Inc. | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | — | |
| Cisco Systems Inc. | 0.08 | 0.10 | 0.12 | 0.15 | — | |
| Dell Technologies Inc. | 0.33 | 0.29 | 0.39 | 0.44 | — | |
| Super Micro Computer Inc. | 0.08 | 0.19 | 0.04 | 0.02 | — | |
| 債務資產比率扇形 | ||||||
| 技術硬體和設備 | 0.27 | 0.29 | 0.32 | 0.33 | — | |
| 債務資產比率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 0.26 | 0.26 | 0.29 | 0.31 | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
1 2023 計算
債務資產比率 = 總債務 ÷ 總資產
= 6,018 ÷ 13,336 = 0.45
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據提供的財務資料，可以觀察到 Motorola Solutions Inc. 在2019年至2023年間的財務狀況具有一些明顯的趨勢與變化。
- 總債務
- 總債務在此期間呈現逐步增加的趨勢，從2019年的約51億美元增長至2023年的約60億美元。這表示公司在這五年間累積的負債總額呈現略微上升，但增幅較為平緩，未出現急劇擴張的跡象。
- 總資產
- 總資產亦持續擴張，由2019年的約106億美元增加至2023年的約133億美元。資產成長的幅度高於債務，顯示公司在此期間的資產基礎有良好的擴展，但同時也維持著一定的資產規模規模並進行擴充。
- 債務資產比率
- 債務資產比率由2019年的0.48略降至2023年的0.45，整體幅度較小，顯示公司負債比例相對穩定，並未出現顯著的債務比例變動。這反映了公司在借貸與資產管理方面保持一定的平衡，未有明顯的槓桿風險提升或降低的趨勢。
綜合來看，Motorola Solutions Inc. 在該期間保持穩定的成長態勢，資產規模持續擴大，而負債規模亦同步增加，但負債比例保持較為穩定的水平，顯示公司在資金運用與負債管理方面較為謹慎。此外，債務與資產的延續增加沒有出現過大的波動，有助於維持其財務結構的穩健性。未來若公司能在資產增長的同時，持續控制負債比例，則有助於進一步提升財務穩定性和經營韌性。
負債比率（包括經營租賃負債）
Motorola Solutions Inc.、資產負債率（含經營租賃負債）計算、與基準測試的比較
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 長期債務的流動部分 | 1,313) | 1) | 5) | 12) | 16) | |
| 長期債務，不包括流動部分 | 4,705) | 6,013) | 5,688) | 5,163) | 5,113) | |
| 總債務 | 6,018) | 6,014) | 5,693) | 5,175) | 5,129) | |
| 當前經營租賃負債 | 125) | 118) | 124) | 126) | 122) | |
| 非流動經營租賃負債 | 407) | 419) | 313) | 402) | 497) | |
| 債務總額（包括經營租賃負債） | 6,550) | 6,551) | 6,130) | 5,703) | 5,748) | |
| 總資產 | 13,336) | 12,814) | 12,189) | 10,876) | 10,642) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 負債比率（包括經營租賃負債）1 | 0.49 | 0.51 | 0.50 | 0.52 | 0.54 | |
| 基準 | ||||||
| 負債比率（包括經營租賃負債）競爭 對手2 | ||||||
| Apple Inc. | 0.35 | 0.38 | 0.39 | 0.38 | — | |
| Arista Networks Inc. | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.02 | — | |
| Cisco Systems Inc. | 0.09 | 0.11 | 0.13 | 0.16 | — | |
| Dell Technologies Inc. | 0.34 | 0.30 | 0.41 | 0.45 | — | |
| Super Micro Computer Inc. | 0.08 | 0.19 | 0.05 | 0.03 | — | |
| 負債比率（包括經營租賃負債）扇形 | ||||||
| 技術硬體和設備 | 0.29 | 0.31 | 0.34 | 0.35 | — | |
| 負債比率（包括經營租賃負債）工業 | ||||||
| 資訊技術 | 0.28 | 0.29 | 0.31 | 0.33 | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
1 2023 計算
負債比率（包括經營租賃負債） = 債務總額（包括經營租賃負債） ÷ 總資產
= 6,550 ÷ 13,336 = 0.49
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據提供的財務資料，Motorola Solutions Inc. 在2019年至2023年期間的財務狀況展現出一些值得關注的趨勢。首先，公司的總資產呈現持續成長，從2019年的10642百萬美元增加至2023年的13336百萬美元，累積增加約25%，顯示公司在此期間資產規模穩步擴大，有助於支撐長期的業務成長與經營規模擴張。
在負債方面，債務總額（包含經營租賃負債）略有波動但整體趨勢較為平穩，從2019年的5748百萬美元，略減至2020年的5703百萬美元，隨後逐步上升至2023年的6550百萬美元。这反映公司在資產擴張的同時，也增加了負債，但增幅較為溫和，可能考慮到資金籌措與資金運用之間的平衡策略。
值得注意的是，負債比率的變化展現出公司儘管負債水平有所增加，但其負債相對於總資產的比例持續下降，從2019年的0.54逐步降低至2023年的0.49。這表示公司在財務結構上逐漸趨於穩健，增加了資產規模的同時，負債的比例有所降低，可能具有較好的財務安全性與償付能力。
總結而言，Motorola Solutions Inc. 在過去五年中展現出資產逐年增加、負債規模穩定上升以及負債比率逐步降低的整體趨勢。這些動態反映公司在擴大營運規模的同時，亦著重於保持相對穩健的財務結構，有助於其長期的經營穩定性與市場競爭力。
財務槓桿比率
Motorola Solutions Inc.、財務槓桿率計算、與基準測試的比較
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 總資產 | 13,336) | 12,814) | 12,189) | 10,876) | 10,642) | |
| Motorola Solutions， Inc. 股東權益合計（赤字） | 724) | 116) | (40) | (558) | (700) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 財務槓桿比率1 | 18.42 | 110.47 | — | — | — | |
| 基準 | ||||||
| 財務槓桿比率競爭 對手2 | ||||||
| Apple Inc. | 5.67 | 6.96 | 5.56 | 4.96 | — | |
| Arista Networks Inc. | 1.38 | 1.39 | 1.44 | 1.43 | — | |
| Cisco Systems Inc. | 2.30 | 2.36 | 2.36 | 2.50 | — | |
| Dell Technologies Inc. | — | — | 49.78 | — | — | |
| Super Micro Computer Inc. | 1.86 | 2.25 | 2.05 | 1.80 | — | |
| 財務槓桿比率扇形 | ||||||
| 技術硬體和設備 | 4.95 | 5.78 | 5.18 | 5.13 | — | |
| 財務槓桿比率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 2.55 | 2.68 | 2.89 | 3.12 | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
1 2023 計算
財務槓桿比率 = 總資產 ÷ Motorola Solutions， Inc. 股東權益合計（赤字）
= 13,336 ÷ 724 = 18.42
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據提供的財務資料，Motorola Solutions Inc. 在五個年度中展現出穩定的資產成長與股東權益的顯著改善。其總資產由2019年的約10.64億美元逐步增加至2023年的約13.33億美元，累計增幅超過25%。
在股東權益方面，公司從2019年的負700百萬美元逐步改善至2023年的正724百萬美元，顯示公司財務結構經歷了明顯的轉變，由長期虧損轉為盈餘狀態。值得注意的是，2019年至2021年間，股東權益持續由負轉正，且在2022年達到高點，隨後2023年進一步擴大，反映管理層有效改善了公司內部的財務狀況及資本運作。
財務槓桿比率（Debt/Equity Ratio）於2022年達到高峰的110.47，顯示公司在該年度期間可能採取較高的負債杠桿策略，以促進資產成長或投資，但隨後在2023年大幅下降至18.42，這表明公司在較短時間內顯著降低了負債比重，提升了資本結構的穩健性。此趨勢暗示公司在經營策略或資本管理方面進行了調整，以降低財務風險以及加強長期財務狀況。
整體而言，Motorola Solutions Inc. 在2019年至2023年間的財務動態展現出由較高負債和負值股東權益逐步轉向穩健的資產擴張與盈餘改善的趨勢。公司在財務槓桿的運用逐步合理化，資產與權益狀況的改善有助於提升未來的營運穩定性與投資者信心。
利息覆蓋率
Motorola Solutions Inc.、利息覆蓋率計算、與基準測試的比較
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| Motorola Solutions， Inc. 應占淨收益 | 1,709) | 1,363) | 1,245) | 949) | 868) | |
| 更多： 歸屬於非控制性權益的凈利潤 | 5) | 4) | 5) | 4) | 3) | |
| 更多： 所得稅費用 | 432) | 148) | 302) | 221) | 130) | |
| 更多： 利息支出 | 249) | 240) | 215) | 233) | 237) | |
| 息稅前盈利 （EBIT） | 2,395) | 1,755) | 1,767) | 1,407) | 1,238) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 利息覆蓋率1 | 9.62 | 7.31 | 8.22 | 6.04 | 5.22 | |
| 基準 | ||||||
| 利息覆蓋率競爭 對手2 | ||||||
| Apple Inc. | 29.92 | 41.64 | 42.29 | 24.35 | — | |
| Arista Networks Inc. | — | — | — | — | — | |
| Cisco Systems Inc. | 36.87 | 41.21 | 31.56 | 24.88 | — | |
| Dell Technologies Inc. | 3.64 | 4.84 | 2.54 | 1.00 | — | |
| Super Micro Computer Inc. | 72.55 | 53.71 | 48.81 | 40.01 | — | |
| 利息覆蓋率扇形 | ||||||
| 技術硬體和設備 | 25.22 | 30.22 | 24.25 | 14.35 | — | |
| 利息覆蓋率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 17.52 | 22.44 | 19.79 | 14.14 | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
1 2023 計算
利息覆蓋率 = EBIT ÷ 利息支出
= 2,395 ÷ 249 = 9.62
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從資料中可以觀察到，摩托羅拉解決方案公司在2019年至2023年間的財務狀況呈現穩定且成長的趨勢。
首先，息稅前盈利（EBIT）在2019年底為1,238百萬美元，經過數年的變動，於2023年底達到2,395百萬美元，展現出逐步上升的趨勢。特別是在2021年後，EBIT有較明顯的提升，反映公司在營運獲利能力方面持續增強。
其次，利息支出方面呈現較為穩定的水平，從2019年的237百萬美元略微波動至2023年的249百萬美元。這反映公司在利息負擔中的管理相對穩定，沒有明顯的增加或減少。
最後，利息覆蓋率（EBIT／利息支出）自2019年的5.22逐步改善到2023年的9.62，意味著公司用利潤來支付利息的能力逐漸增強。這一進步反映公司盈利能力的提升，可能源自於營收成長或成本控制的改善，進而增強公司對負債的償付能力。
總結來說，該公司在觀察期間展現出穩定成長軌跡，特別是在盈利能力方面的進步，提高了其財務健康程度和長期經營的穩定性。
固定費用覆蓋率
Motorola Solutions Inc.、固定費用覆蓋率計算、與基準測試的比較
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| Motorola Solutions， Inc. 應占淨收益 | 1,709) | 1,363) | 1,245) | 949) | 868) | |
| 更多： 歸屬於非控制性權益的凈利潤 | 5) | 4) | 5) | 4) | 3) | |
| 更多： 所得稅費用 | 432) | 148) | 302) | 221) | 130) | |
| 更多： 利息支出 | 249) | 240) | 215) | 233) | 237) | |
| 息稅前盈利 （EBIT） | 2,395) | 1,755) | 1,767) | 1,407) | 1,238) | |
| 更多： 經營租賃成本 | 140) | 130) | 133) | 130) | 133) | |
| 固定費用和稅項前的利潤 | 2,535) | 1,885) | 1,900) | 1,537) | 1,371) | |
| 利息支出 | 249) | 240) | 215) | 233) | 237) | |
| 經營租賃成本 | 140) | 130) | 133) | 130) | 133) | |
| 固定費用 | 389) | 370) | 348) | 363) | 370) | |
| 償付能力比率 | ||||||
| 固定費用覆蓋率1 | 6.52 | 5.09 | 5.46 | 4.23 | 3.71 | |
| 基準 | ||||||
| 固定費用覆蓋率競爭 對手2 | ||||||
| Apple Inc. | 20.17 | 25.65 | 26.13 | 16.34 | — | |
| Arista Networks Inc. | 73.83 | 49.20 | 31.02 | 24.95 | — | |
| Cisco Systems Inc. | 18.98 | 20.30 | 16.92 | 14.79 | — | |
| Dell Technologies Inc. | 3.14 | 4.16 | 2.26 | 1.00 | — | |
| Super Micro Computer Inc. | 40.95 | 24.03 | 12.52 | 10.45 | — | |
| 固定費用覆蓋率扇形 | ||||||
| 技術硬體和設備 | 17.24 | 19.84 | 16.62 | 10.51 | — | |
| 固定費用覆蓋率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 11.26 | 13.34 | 12.15 | 9.03 | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
1 2023 計算
固定費用覆蓋率 = 固定費用和稅項前的利潤 ÷ 固定費用
= 2,535 ÷ 389 = 6.52
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據提供的財務資料，可以對 Motorola Solutions Inc. 在2019年至2023年的經營狀況進行如下分析：
- 固定費用和稅項前的利潤
- 該指標呈逐年上升的趨勢，從2019年的1,371百萬美元增長至2023年的2,535百萬美元。此趨勢顯示公司在利潤層面持續擴大，反映出營運獲利能力的整體改善。特別是在2022年，該項目有所下降，但2023年再次明顯提升，可能代表公司在某些成本控制或營收增長策略上取得較佳成果。
- 固定費用
- 固定費用在五年期間內趨於穩定，略有波動，由370百萬美元（2019年）變為2023年的389百萬美元。雖然有些微上升，表明公司在控制固定成本方面較為謹慎，且費用波動範圍不大，顯示固定成本結構較為穩定。
- 固定費用覆蓋率
- 此比例由2019年的3.71逐年攀升至2023年的6.52，顯示公司在利潤用來支付固定費用的能力逐年增强。此趨勢意味著公司在維持較高盈利水平的同時，能較為有效地覆蓋其固定費用，增加經營的彈性與安全性。尤其是從2021年起，該比率明顯擴大，表明公司在營運效率或成本管理方面可能取得改善。
綜合觀察，Motorola Solutions Inc. 在過去五年展現出持續的盈利增長，尤其是固定費用覆蓋率的提升，彰顯公司經營穩健及財務結構持續改善的趨勢。儘管固定費用略有上升，但整體表現出公司具有良好的盈利能力和成本管理能力，未來若能持續保持此成長勢頭，將有助於其長期的財務健康與價值創造。