股東權益回報率 （ROE）
自 2005 年起
計算
Medtronic PLC、 ROE、長期趨勢計算
| ROE | = | 100 | × | 歸屬於美敦力的凈利潤1 | ÷ | 股東權益1 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026年4月24日 | 9.71% | = | 100 | × | 4,801) | ÷ | 49,463) |
| 2025年4月25日 | 9.71% | = | 100 | × | 4,662) | ÷ | 48,024) |
| 2024年4月26日 | 7.32% | = | 100 | × | 3,676) | ÷ | 50,214) |
| 2023年4月28日 | 7.30% | = | 100 | × | 3,758) | ÷ | 51,483) |
| 2022年4月29日 | 9.59% | = | 100 | × | 5,039) | ÷ | 52,551) |
| 2021年4月30日 | 7.01% | = | 100 | × | 3,606) | ÷ | 51,428) |
| 2020年4月24日 | 9.44% | = | 100 | × | 4,789) | ÷ | 50,737) |
| 2019年4月26日 | 9.25% | = | 100 | × | 4,631) | ÷ | 50,091) |
| 2018年4月27日 | 6.12% | = | 100 | × | 3,104) | ÷ | 50,720) |
| 2017年4月28日 | 8.01% | = | 100 | × | 4,028) | ÷ | 50,294) |
| 2016年4月29日 | 6.80% | = | 100 | × | 3,538) | ÷ | 52,063) |
| 2015年4月24日 | 5.03% | = | 100 | × | 2,675) | ÷ | 53,230) |
| 2014年4月25日 | 15.76% | = | 100 | × | 3,065) | ÷ | 19,443) |
| 2013年4月26日 | 18.57% | = | 100 | × | 3,467) | ÷ | 18,671) |
| 2012年4月27日 | 21.14% | = | 100 | × | 3,617) | ÷ | 17,113) |
| 2011年4月29日 | 19.39% | = | 100 | × | 3,096) | ÷ | 15,968) |
| 2010年4月30日 | 21.18% | = | 100 | × | 3,099) | ÷ | 14,629) |
| 2009年4月24日 | 16.88% | = | 100 | × | 2,169) | ÷ | 12,851) |
| 2008年4月25日 | 19.34% | = | 100 | × | 2,231) | ÷ | 11,536) |
| 2007年4月27日 | 25.53% | = | 100 | × | 2,802) | ÷ | 10,977) |
| 2006年4月28日 | 27.14% | = | 100 | × | 2,547) | ÷ | 9,383) |
| 2005年4月29日 | 17.26% | = | 100 | × | 1,804) | ÷ | 10,450) |
根據報告： 10-K (報告日期： 2026-04-24), 10-K (報告日期： 2025-04-25), 10-K (報告日期： 2024-04-26), 10-K (報告日期： 2023-04-28), 10-K (報告日期： 2022-04-29), 10-K (報告日期： 2021-04-30), 10-K (報告日期： 2020-04-24), 10-K (報告日期： 2019-04-26), 10-K (報告日期： 2018-04-27), 10-K (報告日期： 2017-04-28), 10-K (報告日期： 2016-04-29), 10-K (報告日期： 2015-04-24), 10-K (報告日期： 2014-04-25), 10-K (報告日期： 2013-04-26), 10-K (報告日期： 2012-04-27), 10-K (報告日期： 2011-04-29), 10-K (報告日期： 2010-04-30), 10-K (報告日期： 2009-04-24), 10-K (報告日期： 2008-04-25), 10-K (報告日期： 2007-04-27), 10-K (報告日期： 2006-04-28), 10-K (報告日期： 2005-04-29).
1 百萬美元
淨利潤在觀察期間內呈現波動上升的趨勢。從2005年的18.04億美元起步，至2026年的預測值48.01億美元，整體獲利規模顯著擴大。在2005年至2013年期間，淨利潤雖有波動但呈增長態勢；2018年後則進入較高區間，儘管在2020年與2023年出現短期下滑，但隨後均能恢復增長，顯示出獲利能力的韌性。
- 資本結構分析
- 股東權益在2005年至2014年間維持穩健增長，從104.5億美元增加至194.43億美元。然而，在2015年出現劇烈跳增，數值由前一年的194.43億美元激增至532.3億美元。此後，股東權益進入平台期，長期維持在480億至530億美元之間，未再出現先前的快速增長模式。
- 權益報酬率（ROE）變動
- ROE的走勢與股東權益的變動高度相關。在2015年之前，ROE維持在較高水平，最高曾達27.14%，最低亦有15.76%，顯示當時資本利用效率較高。自2015年股東權益大幅增加後，ROE顯著下降，隨後長期在5%至10%的區間內波動。這表明雖然淨利潤絕對值在增加，但由於資本基數的大幅擴張，導致權益報酬率被稀釋。
- 獲利與資本效率的關聯
- 分析顯示，獲利能力與資本效率在2015年前後出現了明顯的分水嶺。前期特徵為低資本基數與高報酬率；後期特徵則轉變為高資本基數與較低但穩定的報酬率。近期數據（2021年至2026年）顯示，ROE在7%至10%之間趨於穩定，且淨利潤在2023年後重新進入上升通道，預示著資本利用率正逐步回升。
與競爭對手的比較
Medtronic PLC、 ROE、長期趨勢、與競爭對手的比較
| Medtronic PLC | Abbott Laboratories | Elevance Health Inc. | Intuitive Surgical Inc. | UnitedHealth Group Inc. | |
|---|---|---|---|---|---|
| 2026年4月24日 | 9.71% | — | — | — | — |
| 2025年4月25日 | 9.71% | 12.51% | 12.90% | 16.02% | 12.81% |
| 2024年4月26日 | 7.32% | 28.12% | 14.47% | 14.13% | 15.55% |
| 2023年4月28日 | 7.30% | 14.83% | 15.23% | 13.51% | 25.22% |
| 2022年4月29日 | 9.59% | 18.90% | 16.59% | 11.98% | 25.87% |
| 2021年4月30日 | 7.01% | 19.75% | 16.93% | 14.32% | 24.09% |
| 2020年4月24日 | 9.44% | 13.71% | 13.77% | 10.90% | 23.52% |
| 2019年4月26日 | 9.25% | 11.86% | 15.15% | 16.69% | 24.02% |
| 2018年4月27日 | 6.12% | 7.76% | 13.14% | 16.89% | 23.19% |
| 2017年4月28日 | 8.01% | 1.54% | 14.50% | 13.97% | 22.10% |
| 2016年4月29日 | 6.80% | 6.82% | 9.84% | 12.74% | 18.33% |
| 2015年4月24日 | 5.03% | 20.85% | 11.11% | 13.63% | 17.18% |
| 2014年4月25日 | 15.76% | 10.61% | 10.60% | 12.39% | 17.31% |
| 2013年4月26日 | 18.57% | 10.23% | 10.05% | 19.16% | 17.50% |
| 2012年4月27日 | 21.14% | 22.32% | 11.16% | 18.34% | 17.72% |
| 2011年4月29日 | 19.39% | 19.35% | 11.36% | 18.71% | 18.17% |
| 2010年4月30日 | 21.18% | 20.66% | 12.12% | 18.74% | 17.94% |
| 2009年4月24日 | 16.88% | 25.14% | 19.09% | 15.13% | 16.19% |
| 2008年4月25日 | 19.34% | 27.92% | 11.62% | 16.13% | 14.33% |
| 2007年4月27日 | 25.53% | 20.28% | 14.55% | 16.26% | 23.20% |
| 2006年4月28日 | 27.14% | 12.22% | 12.59% | 12.22% | 19.99% |
| 2005年4月29日 | 17.26% | 23.39% | 9.86% | 21.27% | 18.61% |
根據報告： 10-K (報告日期： 2026-04-24), 10-K (報告日期： 2025-04-25), 10-K (報告日期： 2024-04-26), 10-K (報告日期： 2023-04-28), 10-K (報告日期： 2022-04-29), 10-K (報告日期： 2021-04-30), 10-K (報告日期： 2020-04-24), 10-K (報告日期： 2019-04-26), 10-K (報告日期： 2018-04-27), 10-K (報告日期： 2017-04-28), 10-K (報告日期： 2016-04-29), 10-K (報告日期： 2015-04-24), 10-K (報告日期： 2014-04-25), 10-K (報告日期： 2013-04-26), 10-K (報告日期： 2012-04-27), 10-K (報告日期： 2011-04-29), 10-K (報告日期： 2010-04-30), 10-K (報告日期： 2009-04-24), 10-K (報告日期： 2008-04-25), 10-K (報告日期： 2007-04-27), 10-K (報告日期： 2006-04-28), 10-K (報告日期： 2005-04-29).
與工業部門的比較： 醫療保健設備與服務
Medtronic PLC、 ROE、長期趨勢，與工業部門相比： 醫療保健設備與服務
| Medtronic PLC | 醫療保健設備與服務 | |
|---|---|---|
| 2026年4月24日 | 9.71% | — |
| 2025年4月25日 | 9.71% | 12.41% |
| 2024年4月26日 | 7.32% | 16.02% |
| 2023年4月28日 | 7.30% | 17.13% |
| 2022年4月29日 | 9.59% | 18.40% |
| 2021年4月30日 | 7.01% | 17.28% |
| 2020年4月24日 | 9.44% | 15.80% |
| 2019年4月26日 | 9.25% | 15.85% |
| 2018年4月27日 | 6.12% | 13.28% |
| 2017年4月28日 | 8.01% | 12.21% |
| 2016年4月29日 | 6.80% | 10.70% |
| 2015年4月24日 | 5.03% | 11.84% |
| 2014年4月25日 | 15.76% | 13.81% |
| 2013年4月26日 | 18.57% | 14.22% |
| 2012年4月27日 | 21.14% | 17.99% |
| 2011年4月29日 | 19.39% | 17.02% |
| 2010年4月30日 | 21.18% | 17.62% |
| 2009年4月24日 | 16.88% | 19.50% |
| 2008年4月25日 | 19.34% | 17.63% |
| 2007年4月27日 | 25.53% | 20.02% |
| 2006年4月28日 | 27.14% | 16.70% |
| 2005年4月29日 | 17.26% | 16.22% |
根據報告： 10-K (報告日期： 2026-04-24), 10-K (報告日期： 2025-04-25), 10-K (報告日期： 2024-04-26), 10-K (報告日期： 2023-04-28), 10-K (報告日期： 2022-04-29), 10-K (報告日期： 2021-04-30), 10-K (報告日期： 2020-04-24), 10-K (報告日期： 2019-04-26), 10-K (報告日期： 2018-04-27), 10-K (報告日期： 2017-04-28), 10-K (報告日期： 2016-04-29), 10-K (報告日期： 2015-04-24), 10-K (報告日期： 2014-04-25), 10-K (報告日期： 2013-04-26), 10-K (報告日期： 2012-04-27), 10-K (報告日期： 2011-04-29), 10-K (報告日期： 2010-04-30), 10-K (報告日期： 2009-04-24), 10-K (報告日期： 2008-04-25), 10-K (報告日期： 2007-04-27), 10-K (報告日期： 2006-04-28), 10-K (報告日期： 2005-04-29).
與行業的比較： 保健
Medtronic PLC、 ROE、長期趨勢，與行業相比： 保健
| Medtronic PLC | 保健 | |
|---|---|---|
| 2026年4月24日 | 9.71% | — |
| 2025年4月25日 | 9.71% | 21.47% |
| 2024年4月26日 | 7.32% | 15.74% |
| 2023年4月28日 | 7.30% | 19.40% |
| 2022年4月29日 | 9.59% | 24.82% |
| 2021年4月30日 | 7.01% | 25.44% |
| 2020年4月24日 | 9.44% | 16.70% |
| 2019年4月26日 | 9.25% | 23.30% |
| 2018年4月27日 | 6.12% | 21.27% |
| 2017年4月28日 | 8.01% | 13.77% |
| 2016年4月29日 | 6.80% | 18.53% |
| 2015年4月24日 | 5.03% | 18.52% |
| 2014年4月25日 | 15.76% | 19.17% |
| 2013年4月26日 | 18.57% | 18.81% |
| 2012年4月27日 | 21.14% | 18.20% |
| 2011年4月29日 | 19.39% | 15.90% |
| 2010年4月30日 | 21.18% | 14.85% |
| 2009年4月24日 | 16.88% | 20.14% |
| 2008年4月25日 | 19.34% | 20.29% |
| 2007年4月27日 | 25.53% | 17.87% |
| 2006年4月28日 | 27.14% | 20.49% |
| 2005年4月29日 | 17.26% | 18.28% |
根據報告： 10-K (報告日期： 2026-04-24), 10-K (報告日期： 2025-04-25), 10-K (報告日期： 2024-04-26), 10-K (報告日期： 2023-04-28), 10-K (報告日期： 2022-04-29), 10-K (報告日期： 2021-04-30), 10-K (報告日期： 2020-04-24), 10-K (報告日期： 2019-04-26), 10-K (報告日期： 2018-04-27), 10-K (報告日期： 2017-04-28), 10-K (報告日期： 2016-04-29), 10-K (報告日期： 2015-04-24), 10-K (報告日期： 2014-04-25), 10-K (報告日期： 2013-04-26), 10-K (報告日期： 2012-04-27), 10-K (報告日期： 2011-04-29), 10-K (報告日期： 2010-04-30), 10-K (報告日期： 2009-04-24), 10-K (報告日期： 2008-04-25), 10-K (報告日期： 2007-04-27), 10-K (報告日期： 2006-04-28), 10-K (報告日期： 2005-04-29).