流動性比率分析
季度數據
流動性比率（摘要）
Sherwin-Williams Co.、流動性比率（季度數據）
根據報告： 10-Q (報告日期： 2025-06-30), 10-Q (報告日期： 2025-03-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-Q (報告日期： 2024-09-30), 10-Q (報告日期： 2024-06-30), 10-Q (報告日期： 2024-03-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-Q (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-06-30), 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31).
根據所提供的財務比率數據，顯示基於2020年至2025年期間，Sherwin-Williams Co.的流動性狀況經歷了若干變化，並呈現一定的整體趨勢與波動性。以下為詳細分析：
- 當前流動性比率
- 該比率在2020年3月為0.94，至2020年9月略升至1.19，之後呈現出一段波動但相對穩定的狀況，並在2022年達到最高點（接近1），之後則逐步走低，於2023年末及2024年中期略有所回升，但整體水平維持在0.78至0.94之間。這表明公司的短期償付能力在幾年中變化較小，且整體偏向中下水平，反映出公司在流動性管理方面存在一定的挑戰或策略調整的空間。
- 快速流動性比率
- 在2020年3月，此比率為0.48，至2020年9月上升至0.71，顯示公司能較快變現短期資產以應對短期負債。此後比率持續波動，但常低於0.5（2024年多數時間維持在0.4至0.52之間），代表公司的流動資產中，有較大比例並非能立即變現，反映出較低的短期償付緩衝，可能存在一定的流動性壓力或資產結構特徵。
- 現金流動性比率
- 此比率較為低迷，2020年3月為0.05，至2020年9月曾升至0.14，然而大部分時期較為穩定，且普遍低於0.1，甚至在2022年與2023年均維持在約0.02至0.03之間。此趨勢顯示公司在短期現金流方面較為不足，可能依賴其他資產或融資渠道來支持運營，且現金保有量層面並不充足，反映一定的流動資金有限的現狀或資金運作較為緊張。
整體而言，Sherwin-Williams Co.的流動性比率在觀察期間內維持於較為波動的狀態，尤其以短期償付能力與現金／流動資金比例偏低為特徵。雖然比率在某些時期曾短暫提升，但整體趨勢並不表明公司具有強大的流動資金充足性。該公司或需關注與調整現金管理策略，以提升短期償付能力及降低潛在的財務風險，特別是在快速流動性與現金流動性方面。經濟環境與企業經營策略的變動，亦可能對未來流動性狀況產生顯著影響。
當前流動性比率
Sherwin-Williams Co.、當前流動性比率、計算 （季度數據）
| 2025年6月30日 | 2025年3月31日 | 2024年12月31日 | 2024年9月30日 | 2024年6月30日 | 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 流動資產 | 6,425,300) | 6,039,700) | 5,400,800) | 5,974,300) | 6,050,600) | 5,842,400) | 5,512,900) | 6,198,800) | 6,350,600) | 6,292,800) | 5,907,700) | 6,117,200) | 6,259,500) | 6,086,400) | 5,053,700) | 5,378,400) | 5,185,700) | 5,109,600) | 4,591,400) | 5,175,600) | 4,883,200) | 4,928,000) | |||||||
| 流動負債 | 8,196,400) | 7,876,700) | 6,808,700) | 7,218,100) | 7,466,600) | 7,483,500) | 6,626,900) | 6,623,200) | 6,339,100) | 6,306,000) | 5,960,700) | 6,096,000) | 7,198,200) | 6,953,100) | 5,719,500) | 6,478,500) | 6,190,400) | 5,651,600) | 4,594,400) | 4,358,300) | 4,459,600) | 5,220,200) | |||||||
| 流動比率 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 當前流動性比率1 | 0.78 | 0.77 | 0.79 | 0.83 | 0.81 | 0.78 | 0.83 | 0.94 | 1.00 | 1.00 | 0.99 | 1.00 | 0.87 | 0.88 | 0.88 | 0.83 | 0.84 | 0.90 | 1.00 | 1.19 | 1.09 | 0.94 | |||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 當前流動性比率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||||||
| Linde plc | 0.93 | 0.94 | 0.89 | 0.96 | 0.95 | 0.91 | 0.80 | 0.83 | 0.78 | 0.73 | 0.79 | 0.74 | 0.74 | 0.84 | 0.74 | 0.81 | 0.71 | 0.74 | 0.80 | 0.83 | 0.80 | 0.74 | |||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2025-06-30), 10-Q (報告日期： 2025-03-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-Q (報告日期： 2024-09-30), 10-Q (報告日期： 2024-06-30), 10-Q (報告日期： 2024-03-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-Q (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-06-30), 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31).
1 Q2 2025 計算
當前流動性比率 = 流動資產 ÷ 流動負債
= 6,425,300 ÷ 8,196,400 = 0.78
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據所提供的資料，Sherwin-Williams Co. 的流動資產在2020年到2024年間呈現逐步成長的趨勢。從2020年第一季的4,928,000千美元逐漸增加，至2024年第三季達到5,970,300千美元，展現出公司資產規模的擴大。然而，2024年第四季度的流動資產則有略微下降的趨勢，但整體仍保持在較高水準。
反觀流動負債，則呈現持續上升的狀況。從2020年第一季的5,220,200千美元增長至2024年第三季的7,218,100千美元，且在2024年度的某些季度尤為明顯，顯示公司的短期負債規模有擴大的趨勢。值得注意的是，流動負債的增長速度較流動資產略快，導致該公司在多數季度的當前流動比率低於1，反映短期償付能力的波動與約略偏緊張。
在2020年前期，流動比率曾一度超過1（最高到2020年9月的1.19），但在2021年之後逐步下降，2023年與2024年多數季度維持在0.75到0.83的範圍內。此趨勢表示公司在近期內的短期資金流動性較為緊繃，資產較少於負債，但整體仍維持正向，未出現明顯的流動性危機。
綜合而言，Sherwin-Williams Co. 在這段期間展現了規模擴張的趨勢，資產持續增長，但相對的負債增幅亦較快，使得短期償付能力有所壓力。公司應持續監控流動比率的變動，並在資金管理上謀求平衡，以維持財務穩健度。此外，雖然表現略偏緊，但目前數據仍顯示公司具有一定的流動性緩衝能力，未立即面臨流動性危機。
快速流動性比率
Sherwin-Williams Co.、速動流動性比率、計算 （季度數據）
| 2025年6月30日 | 2025年3月31日 | 2024年12月31日 | 2024年9月30日 | 2024年6月30日 | 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 現金和現金等價物 | 269,800) | 199,800) | 210,400) | 238,200) | 200,000) | 179,900) | 276,800) | 503,400) | 209,400) | 151,400) | 198,800) | 130,500) | 312,600) | 401,100) | 165,700) | 313,300) | 219,600) | 314,700) | 226,600) | 619,900) | 188,100) | 238,500) | |||||||
| 應收賬款，淨額 | 3,111,900) | 2,813,100) | 2,388,800) | 2,973,400) | 3,048,100) | 2,809,100) | 2,467,900) | 2,940,900) | 3,117,800) | 2,909,200) | 2,563,600) | 2,897,600) | 2,982,500) | 2,783,600) | 2,352,400) | 2,598,000) | 2,590,600) | 2,414,100) | 2,078,100) | 2,454,500) | 2,472,500) | 2,291,500) | |||||||
| 速動資產合計 | 3,381,700) | 3,012,900) | 2,599,200) | 3,211,600) | 3,248,100) | 2,989,000) | 2,744,700) | 3,444,300) | 3,327,200) | 3,060,600) | 2,762,400) | 3,028,100) | 3,295,100) | 3,184,700) | 2,518,100) | 2,911,300) | 2,810,200) | 2,728,800) | 2,304,700) | 3,074,400) | 2,660,600) | 2,530,000) | |||||||
| 流動負債 | 8,196,400) | 7,876,700) | 6,808,700) | 7,218,100) | 7,466,600) | 7,483,500) | 6,626,900) | 6,623,200) | 6,339,100) | 6,306,000) | 5,960,700) | 6,096,000) | 7,198,200) | 6,953,100) | 5,719,500) | 6,478,500) | 6,190,400) | 5,651,600) | 4,594,400) | 4,358,300) | 4,459,600) | 5,220,200) | |||||||
| 流動比率 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 快速流動性比率1 | 0.41 | 0.38 | 0.38 | 0.44 | 0.44 | 0.40 | 0.41 | 0.52 | 0.52 | 0.49 | 0.46 | 0.50 | 0.46 | 0.46 | 0.44 | 0.45 | 0.45 | 0.48 | 0.50 | 0.71 | 0.60 | 0.48 | |||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 快速流動性比率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||||||
| Linde plc | 0.70 | 0.73 | 0.67 | 0.73 | 0.73 | 0.70 | 0.61 | 0.62 | 0.57 | 0.56 | 0.61 | 0.56 | 0.56 | 0.65 | 0.55 | 0.63 | 0.52 | 0.56 | 0.59 | 0.64 | 0.61 | 0.54 | |||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2025-06-30), 10-Q (報告日期： 2025-03-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-Q (報告日期： 2024-09-30), 10-Q (報告日期： 2024-06-30), 10-Q (報告日期： 2024-03-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-Q (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-06-30), 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31).
1 Q2 2025 計算
快速流動性比率 = 速動資產合計 ÷ 流動負債
= 3,381,700 ÷ 8,196,400 = 0.41
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據資料，可以觀察到該公司在2020年至2025年期間的流動資產、流動負債以及快動比率的趨勢與變化。
首先，速動資產在此期間呈現整體上升的趨勢，從2020年第一季的約2,530,000千美元逐步增加至2025年第二季的約3,381,700千美元，顯示公司具有逐步擴大的短期資源，以因應變動的營運需求。然而，在2020年第四季及2021年第四季，速動資產略有波動和下降，可能受到季度內營運或資產調整所影響。
其次，流動負債方面，則顯示出較為明顯的增加趨勢，從2020年第一季約5,220,200千美元，持續上升至2025年第二季的約8,196,400千美元。此趨勢可能反映公司在擴展營運規模或資金結構改變，導致短期負債負擔逐步增加。
在比率層面，快速流動比率由2020年3月的0.48逐漸提高至2021年9月的0.52，稍後則回落至2024年初的0.38，末期回升至0.41。整體而言，該比率在較長期間內保持相對較為稳定，但在近期有略微下降的趨勢，反映短期資產相較負債的緊張狀況有所變化，可能受到流動負債增加的影響而降低短期償付能力的評價。
綜合而言，該公司在此期間展現了營運規模的擴大和資產流動性的提升，但同時也面臨負債增加的壓力。雖然短期償付能力在某些時點有所波動，但整體保持在一定的安全範圍之內。未來注意短期負債增長對流動性比率的潛在壓力，將是維持財務穩健的重要考量。
現金流動性比率
Sherwin-Williams Co.、現金流動性比率、計算 （季度數據）
| 2025年6月30日 | 2025年3月31日 | 2024年12月31日 | 2024年9月30日 | 2024年6月30日 | 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 現金和現金等價物 | 269,800) | 199,800) | 210,400) | 238,200) | 200,000) | 179,900) | 276,800) | 503,400) | 209,400) | 151,400) | 198,800) | 130,500) | 312,600) | 401,100) | 165,700) | 313,300) | 219,600) | 314,700) | 226,600) | 619,900) | 188,100) | 238,500) | |||||||
| 現金資產總額 | 269,800) | 199,800) | 210,400) | 238,200) | 200,000) | 179,900) | 276,800) | 503,400) | 209,400) | 151,400) | 198,800) | 130,500) | 312,600) | 401,100) | 165,700) | 313,300) | 219,600) | 314,700) | 226,600) | 619,900) | 188,100) | 238,500) | |||||||
| 流動負債 | 8,196,400) | 7,876,700) | 6,808,700) | 7,218,100) | 7,466,600) | 7,483,500) | 6,626,900) | 6,623,200) | 6,339,100) | 6,306,000) | 5,960,700) | 6,096,000) | 7,198,200) | 6,953,100) | 5,719,500) | 6,478,500) | 6,190,400) | 5,651,600) | 4,594,400) | 4,358,300) | 4,459,600) | 5,220,200) | |||||||
| 流動比率 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 現金流動性比率1 | 0.03 | 0.03 | 0.03 | 0.03 | 0.03 | 0.02 | 0.04 | 0.08 | 0.03 | 0.02 | 0.03 | 0.02 | 0.04 | 0.06 | 0.03 | 0.05 | 0.04 | 0.06 | 0.05 | 0.14 | 0.04 | 0.05 | |||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 現金流動性比率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||||||
| Linde plc | 0.33 | 0.37 | 0.33 | 0.37 | 0.34 | 0.34 | 0.30 | 0.27 | 0.23 | 0.28 | 0.33 | 0.25 | 0.24 | 0.31 | 0.21 | 0.32 | 0.21 | 0.27 | 0.27 | 0.35 | 0.33 | 0.26 | |||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2025-06-30), 10-Q (報告日期： 2025-03-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-Q (報告日期： 2024-09-30), 10-Q (報告日期： 2024-06-30), 10-Q (報告日期： 2024-03-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-Q (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-06-30), 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31).
1 Q2 2025 計算
現金流動性比率 = 現金資產總額 ÷ 流動負債
= 269,800 ÷ 8,196,400 = 0.03
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
資料顯示，該公司於2020年第一季的現金資產總額約為2.39億美元，並在2020年第二季有所下降，至約1.88億美元。而在2020年第三季，現金資產大幅增至約6.2億美元，可能反映出公司在某一期間進行了較大的現金流入或資產調整。此後，至2020年底，現金資產回落至約2.27億美元。整體而言，2020年至2021年間，現金資產呈較大的波動，但整體水準在逐步提升，並到2021年末突破3億美元大關，至2022年中更升至約4億美元的高點。
在流動負債方面，數據顯示，2020年第一季的負債約為52.2億美元，並在後續期間大幅增加，至2022年和2023年都超過70億美元，有時甚至逼近80億美元的水平。從趨勢來看，流動負債持續呈上升態勢，顯示公司的短期負債規模在逐步擴大。
現金流動性比率方面，資料顯示，2020年第三季達到0.14的高點，代表公司在該季度的流動資產相對於流動負債較為充裕，具有較佳的短期償債能力。然而，大部分時期，此比率均低於0.1，甚至在2020年至2023年間多數時期維持在0.02至0.08的範圍，顯示公司在短期償債能力方面相對偏緊，流動資金的充裕程度較低。
總結來看，該公司在期間內的現金資產經歷了較大的波動，尤其是在2020年第三季出現明顯高點，可能與特定資產調整或現金流動策略有關。流動負債則呈持續上升趨勢，反映出公司在擴張或運營上的短期資金需求增加。儘管如此，短期流動性比率常低於安全範圍，提示公司可能在短期償債能力上有一定的壓力。整體而言，財務結構需要注意流動資金管理與負債控制，以維持長期的財務穩健。