流動性比率分析
流動性比率（摘要）
Amgen Inc.、流動性比率
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 當前流動性比率 | 1.26 | 1.65 | 1.41 | 1.59 | 1.81 | |
| 快速流動性比率 | 0.81 | 0.99 | 0.95 | 1.06 | 1.30 | |
| 現金流動性比率 | 0.52 | 0.60 | 0.59 | 0.66 | 0.91 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
根據Amgen Inc.的年度財務資料顯示，幾項流動性比率在過去五年中存在不同程度的變動趨勢。
- 當前流動性比率
- 此比率由2020年的1.81逐步下降至2023年的1.65，雖在2024年略降至1.26，但仍維持在1以上，顯示公司短期支付能力整體較為穩健，只是存在輕微的下降趨勢。
- 快速流動性比率
- 該比率自2020年的1.3降低至2023年的0.99，且在2024年進一步下降至0.81，指示公司經過幾年後的短期償付能力有所減弱，且較少依賴存貨等較不流動資產來應付短期債務。
- 現金流動性比率
- 從2020年的0.91下降到2023年的0.6，並在2024年進一步降低到0.52，反映公司手頭上的現金及等同現金資產相對其短期負債的比例呈逐年下降趨勢，表示資金的即時可用性逐漸縮減，但仍在一定範圍內維持較為謹慎的流動性狀況。
整體而言，Amgen Inc.在過去五年間的流動性比率普遍呈現出逐步下降的趨勢，特別是快速流動性比率與現金流動性比率顯示公司在短期償債能力方面，現金及流動資產的相對水準逐年降低。雖然這些比率仍大多數維持在較為安全的範圍之內，但持續的下降趨勢提示公司可能需要進一步關注資金配置與短期資金管理策略，以維持財務穩健情況。
當前流動性比率
Amgen Inc.、當前流動性比率計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 流動資產 | 29,030) | 30,332) | 22,186) | 19,385) | 21,144) | |
| 流動負債 | 23,099) | 18,392) | 15,687) | 12,184) | 11,653) | |
| 流動比率 | ||||||
| 當前流動性比率1 | 1.26 | 1.65 | 1.41 | 1.59 | 1.81 | |
| 基準 | ||||||
| 當前流動性比率競爭 對手2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 0.66 | 0.87 | 0.96 | 0.79 | 0.84 | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 1.25 | 1.43 | 1.25 | 1.52 | 1.58 | |
| Danaher Corp. | 1.40 | 1.68 | 1.89 | 1.43 | 1.86 | |
| Eli Lilly & Co. | 1.15 | 0.94 | 1.05 | 1.23 | 1.40 | |
| Gilead Sciences Inc. | 1.60 | 1.43 | 1.29 | 1.27 | 1.40 | |
| Johnson & Johnson | 1.11 | 1.16 | 0.99 | 1.35 | 1.21 | |
| Merck & Co. Inc. | 1.36 | 1.25 | 1.47 | 1.27 | 1.02 | |
| Pfizer Inc. | 1.17 | 0.91 | 1.22 | 1.40 | 1.35 | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 4.73 | 5.69 | 5.06 | 3.56 | 3.63 | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 1.66 | 1.75 | 1.48 | 1.50 | 2.13 | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 2.69 | 3.99 | 4.83 | 4.46 | 4.33 | |
| 當前流動性比率扇形 | ||||||
| 製藥、生物技術和生命科學 | 1.24 | 1.27 | 1.30 | 1.36 | 1.37 | |
| 當前流動性比率工業 | ||||||
| 保健 | 1.21 | 1.23 | 1.23 | 1.31 | 1.30 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
當前流動性比率 = 流動資產 ÷ 流動負債
= 29,030 ÷ 23,099 = 1.26
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 流動資產分析
- 從2020年至2024年，Amgen Inc.的流動資產呈現波動性增加的趨勢。2020年的流動資產為21,144百萬美元，經歷了先升後降的波動，到2023年達到最高點30,332百萬美元，然後在2024年略微下降至29,030百萬美元。此變化可能反映公司在資產配置上的調整或短期資金變動。
- 流動負債分析
- 流動負債則顯示持續上升的趨勢，從2020年的11,653百萬美元逐步增加至2024年的23,099百萬美元，增幅較為明顯。此增長可能與公司在營運或投資活動中的短期負債增加相關，亦反映出公司在期間內的負債管理挑戰或策略調整。
- 當前流動性比率
- 該比率在2020年至2024年間呈現下降趨勢，從2021年的1.81下降至2024年的1.26，表明公司短期償債能力逐漸減弱。在2022年達到最低點1.41，之後有所回升，但仍未恢復到2020年的較高水平。這可能暗示公司雖已增加流動負債，但流動資產的增長未能完全匹配負債的擴增，使得其償債能力有所下降，需持續關注其短期财务穩定性。
快速流動性比率
Amgen Inc.、速動流動性比率計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 現金和現金等價物 | 11,973) | 10,944) | 7,629) | 7,989) | 6,266) | |
| 有價證券 | —) | —) | 1,676) | 48) | 4,381) | |
| 貿易應收賬款，淨額 | 6,782) | 7,268) | 5,563) | 4,895) | 4,525) | |
| 速動資產合計 | 18,755) | 18,212) | 14,868) | 12,932) | 15,172) | |
| 流動負債 | 23,099) | 18,392) | 15,687) | 12,184) | 11,653) | |
| 流動比率 | ||||||
| 快速流動性比率1 | 0.81 | 0.99 | 0.95 | 1.06 | 1.30 | |
| 基準 | ||||||
| 快速流動性比率競爭 對手2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 0.43 | 0.63 | 0.69 | 0.56 | 0.60 | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 0.91 | 1.04 | 0.87 | 1.20 | 1.28 | |
| Danaher Corp. | 0.83 | 1.18 | 1.30 | 0.89 | 1.36 | |
| Eli Lilly & Co. | 0.59 | 0.52 | 0.63 | 0.80 | 0.85 | |
| Gilead Sciences Inc. | 1.20 | 1.06 | 0.99 | 0.95 | 1.08 | |
| Johnson & Johnson | 0.78 | 0.82 | 0.71 | 1.04 | 0.91 | |
| Merck & Co. Inc. | 0.84 | 0.68 | 0.93 | 0.73 | 0.58 | |
| Pfizer Inc. | 0.74 | 0.50 | 0.80 | 1.00 | 0.78 | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 3.86 | 4.82 | 4.16 | 2.98 | 2.86 | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 1.14 | 1.27 | 1.06 | 1.00 | 1.63 | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 2.17 | 3.60 | 4.46 | 4.04 | 4.02 | |
| 快速流動性比率扇形 | ||||||
| 製藥、生物技術和生命科學 | 0.82 | 0.85 | 0.91 | 0.98 | 0.98 | |
| 快速流動性比率工業 | ||||||
| 保健 | 0.88 | 0.90 | 0.93 | 1.00 | 0.99 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
快速流動性比率 = 速動資產合計 ÷ 流動負債
= 18,755 ÷ 23,099 = 0.81
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 速動資產合計
- 資料顯示，Amgen Inc. 的速動資產從2020年的約15172百萬美元經歷起伏後，在2023年達到最高點18212百萬美元，並於2024年略微增加至18755百萬美元，展示出公司在短期資產管理上逐步擴張的趨勢。
- 流動負債
- 流動負債在2020年至2024年間呈現逐步上升趨勢，從11653百萬美元增加至23099百萬美元。該趨勢反映出公司的短期負債規模在逐年擴大，可能涉及營運資金需求的增加或借款結構的調整。
- 快速流動性比率
- 快速流動性比率由2020年的1.3下降至2024年的0.81，顯示公司短期資產（除存貨外）相對於流動負債的比例持續下降。尤其是在2022年時比率略有下降，並在2023年和2024年進一步降低，暗示公司短期資產相對於流動負債的償付能力相對減弱。比率低於1可能指出公司在較短期間內償還流動負債的能力受到一定壓力，或資產結構正逐步轉變以符合企業策略調整需求。
現金流動性比率
Amgen Inc.、現金流動性比率計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 現金和現金等價物 | 11,973) | 10,944) | 7,629) | 7,989) | 6,266) | |
| 有價證券 | —) | —) | 1,676) | 48) | 4,381) | |
| 現金資產總額 | 11,973) | 10,944) | 9,305) | 8,037) | 10,647) | |
| 流動負債 | 23,099) | 18,392) | 15,687) | 12,184) | 11,653) | |
| 流動比率 | ||||||
| 現金流動性比率1 | 0.52 | 0.60 | 0.59 | 0.66 | 0.91 | |
| 基準 | ||||||
| 現金流動性比率競爭 對手2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 0.14 | 0.34 | 0.31 | 0.28 | 0.30 | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 0.46 | 0.55 | 0.42 | 0.78 | 0.83 | |
| Danaher Corp. | 0.31 | 0.71 | 0.71 | 0.32 | 0.82 | |
| Eli Lilly & Co. | 0.12 | 0.11 | 0.13 | 0.26 | 0.29 | |
| Gilead Sciences Inc. | 0.83 | 0.64 | 0.57 | 0.56 | 0.65 | |
| Johnson & Johnson | 0.49 | 0.50 | 0.42 | 0.70 | 0.59 | |
| Merck & Co. Inc. | 0.48 | 0.28 | 0.54 | 0.34 | 0.30 | |
| Pfizer Inc. | 0.48 | 0.27 | 0.54 | 0.73 | 0.47 | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 2.28 | 3.17 | 2.46 | 1.45 | 1.33 | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 0.42 | 0.58 | 0.50 | 0.33 | 1.00 | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 1.72 | 3.16 | 3.93 | 3.51 | 3.55 | |
| 現金流動性比率扇形 | ||||||
| 製藥、生物技術和生命科學 | 0.45 | 0.47 | 0.52 | 0.58 | 0.59 | |
| 現金流動性比率工業 | ||||||
| 保健 | 0.46 | 0.50 | 0.54 | 0.60 | 0.60 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
現金流動性比率 = 現金資產總額 ÷ 流動負債
= 11,973 ÷ 23,099 = 0.52
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 現金資產總額趨勢分析
- 從2020年至2024年，Amgen Inc.的現金資產總額呈現逐步上升的趨勢，尤其是在2021年達到最低點後，至2024年已經顯著回升並超過2020年的水平。這反映公司在整體現金儲備上逐年增加，顯示公司在資金管理方面有積極的擴充或儲備策略，儘管期間存在短暫波動，但長期趨勢是向上的。
- 流動負債變動趨勢
- 流動負債自2020年至2024年亦呈現持續上升的趨勢，特別是在2022年和2023年期間，增幅較為顯著。這一趨勢可能反映公司在這段期間内增加的短期負債或是支付義務的增加，可能是由於經營擴張、投資活動或營運資金需求的提升所致。值得注意的是，流動負債的增長速度較現金資產的增長較快，可能對短期償付能力產生壓力。
- 現金流動性比率變化
- 該比率自2020年起由0.91下降至2024年的0.52，呈現持續下降的趨勢。由此可推測，公司相對於其流動負債的現金資產比率逐步縮減，可能暗示其短期償債能力有所削弱。尤其在2021年和2022年左右，比率下降較為明顯，可能反映出短期流動性壓力的增加或是流動負債擴張的速度較快於現金資產的增長。