盈利能力分析
盈利能力比率衡量公司從其資源（資產）中產生盈利銷售的能力。
盈利能力比率（摘要）
ON Semiconductor Corp.、獲利率
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
根據資料顯示，該公司從2019年至2023年間在多項關鍵財務比率上都展現出明顯的成長趨勢。首先，毛利率比率從2019年的35.77%逐步提升至2022年的48.97%，並於2023年微幅稍微下降至47.06%，顯示公司在利潤空間管理方面取得穩定的改善。此趨勢反映出公司營運效率及成本控制能力的提升，尤其在2021年後有顯著的上升。 營業獲利率亦由2019年的7.84%逐漸增長至2023年的30.76%，顯示營運效率的持續改善以及收入結構的改善。在此期間，營運利潤率的提升更顯著地反映公司在營運成本控制與收入增長方面的正向變化。 淨獲利率同樣展現穩健的成長，從2019年的3.84%上升至2023年的26.46%。這一比率的成長亦提示公司在稅前淨利的提升以及費用控制方面取得良好成效。 在股東回報方面，ROE從2019年的6.41%陡升至2021年的22.02%，並在2022年達到30.74%的高點，2023年略微下降至28.06%。這展現公司在投資回報率方面的顯著改善，反映出公司在資金運用與股東價值創造上取得良好績效。 資產回報率（ROA）亦由2019年的2.51%提升至2023年的16.52%，證明公司資產運用效率的明顯改善，顯示公司為了提升整體盈利能力，在資產配置與管理方面做出積極調整。 總結來看，從2019年至2023年間，該公司在毛利、營業及淨利潤率、股東回報率與資產運用效率方面都呈現穩定而顯著的成長軌跡。這些變化反映出公司在營運策略、成本控制及資產配置等方面取得了積極的成效，並展現出持續提升企業價值的能力。
銷售回報率
投資回報率
毛利率比率
ON Semiconductor Corp.、毛利率比率計算、與基準測試的比較
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 毛利 | 3,883,500) | 4,077,200) | 2,714,300) | 1,715,800) | 1,973,600) | |
| 收入 | 8,253,000) | 8,326,200) | 6,739,800) | 5,255,000) | 5,517,900) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| 毛利率比率1 | 47.06% | 48.97% | 40.27% | 32.65% | 35.77% | |
| 基準 | ||||||
| 毛利率比率競爭 對手2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 46.12% | 44.93% | 48.25% | — | — | |
| Analog Devices Inc. | 64.01% | 62.70% | 61.83% | 65.87% | — | |
| Applied Materials Inc. | 46.70% | 46.51% | 47.32% | 44.72% | — | |
| Broadcom Inc. | 68.93% | 66.55% | 61.36% | 56.58% | — | |
| Intel Corp. | 40.04% | 42.61% | 55.45% | — | — | |
| KLA Corp. | 59.81% | 61.00% | 59.93% | 57.81% | — | |
| Lam Research Corp. | 44.62% | 45.69% | 46.53% | 45.88% | — | |
| Micron Technology Inc. | -9.11% | 45.18% | 37.62% | 30.57% | — | |
| NVIDIA Corp. | 56.93% | 64.93% | 62.34% | 61.99% | — | |
| Qualcomm Inc. | 55.70% | 57.84% | 57.51% | 60.67% | — | |
| Texas Instruments Inc. | 62.90% | 68.76% | 67.47% | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
1 2023 計算
毛利率比率 = 100 × 毛利 ÷ 收入
= 100 × 3,883,500 ÷ 8,253,000 = 47.06%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 毛利的變化趨勢
- 從2019年至2022年，毛利呈現出明顯的上升趨勢，分別從1,973,600千美元增加至4,077,200千美元，達到峰值。2023年略有下降，為3,883,500千美元。整體而言，毛利的長期趨勢呈現穩步上升，但2023年略微回落，顯示公司在營收或成本結構上的變動可能影響毛利水平。
- 營收的變化趨勢
- 營收自2019年的5,517,900千美元逐步增加至2022年的8,326,200千美元，顯示公司在市場上的銷售額持續成長，2023年略有下降，為8,253,000千美元。此趨勢與毛利的變動趨向一致，指出公司在此期間的業務擴展具有一定成效，但也面臨一定的市場波動風險。
- 毛利率比率的變動及其意涵
- 毛利率在2019年為35.77%，此後逐步下降至2020年的32.65%，反映毛利率受到成本上升或價格競爭的壓力。然而，從2020年起，毛利率迅速提升，在2021年達到40.27%，並進一步於2022年攀升至48.97%，顯示公司改善了成本控制或提升了產品的利潤空間。2023年毛利率微幅下降至47.06%，仍維持在較高水準，表明公司在利潤效率方面保持較佳表現，但也需關注市場競爭可能帶來的壓力。
- 整體分析
- 整體而言，該公司在2019年至2022年間展示了營收與毛利的持續增長，毛利率也顯著提升，反映出其在營運效率及盈利能力上的改進。2023年的略微下降可能是短期間的波動，也提醒公司需持續優化成本結構並保持產品競爭力。從財務比率的變動得出，公司在此期間的經營策略具有一定成效，但亦需應對市場變化帶來的挑戰，以維持其盈利能力的穩定性。
營業獲利率
ON Semiconductor Corp.、營業獲利率計算、與基準測試的比較
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 營業利潤 | 2,538,700) | 2,360,000) | 1,287,600) | 348,700) | 432,700) | |
| 收入 | 8,253,000) | 8,326,200) | 6,739,800) | 5,255,000) | 5,517,900) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| 營業獲利率1 | 30.76% | 28.34% | 19.10% | 6.64% | 7.84% | |
| 基準 | ||||||
| 營業獲利率競爭 對手2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 1.77% | 5.36% | 22.20% | — | — | |
| Analog Devices Inc. | 31.07% | 27.29% | 23.12% | 26.74% | — | |
| Applied Materials Inc. | 28.86% | 30.20% | 29.87% | 25.37% | — | |
| Broadcom Inc. | 45.25% | 42.84% | 31.03% | 16.80% | — | |
| Intel Corp. | 0.17% | 3.70% | 24.62% | — | — | |
| KLA Corp. | 38.06% | 39.67% | 35.97% | 25.87% | — | |
| Lam Research Corp. | 29.69% | 31.24% | 30.64% | 26.62% | — | |
| Micron Technology Inc. | -36.97% | 31.54% | 22.68% | 14.01% | — | |
| NVIDIA Corp. | 15.66% | 37.31% | 27.18% | 26.07% | — | |
| Qualcomm Inc. | 21.74% | 35.88% | 29.16% | 26.58% | — | |
| Texas Instruments Inc. | 41.85% | 50.63% | 48.84% | — | — | |
| 營業獲利率扇形 | ||||||
| 半導體和半導體設備 | 18.50% | 27.34% | 28.30% | — | — | |
| 營業獲利率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 24.42% | 26.32% | 26.64% | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
1 2023 計算
營業獲利率 = 100 × 營業利潤 ÷ 收入
= 100 × 2,538,700 ÷ 8,253,000 = 30.76%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從資料中可觀察到，ON Semiconductor Corp. 在過去五年期間的財務表現顯示出明顯的改善趨勢。首先，營業利潤在2019年至2023年間逐步提升，尤其是在2021年到2023年間，營業利潤由1,287,600千美元成長至2,538,700千美元，增幅顯著，反映公司在營運效率或盈利能力方面取得顯著進展。
收益部分亦展現持續成長的趨勢，儘管2020年受到略微的下滑（由5,515,000千美元下降至5,255,000千美元），但隨後幾年迅速回升，2021年有所增加，並在2022年達到頂峰（8,326,200千美元），之後略微下降，至2023年的8,253,000千美元。整體來看，收入展現強勁的增長潛力，亦促使盈利能力的提升。
營業獲利率則呈現出相對穩定並逐漸改善的趨勢，從2019年的7.84%上升至2023年的30.76%。這一變化表明公司在擴大營收的同時，有效控制成本和提高營運效率，進而提升獲利能力。
綜合來看，ON Semiconductor Corp. 在財務績效方面經歷了明顯的正向成長，收入和營業利潤皆呈現顯著上升，而獲利率的提升則進一步佐證公司營運狀況的改善。未來若保持此趨勢，則公司具有良好的盈利潛力，亦反映出其市場競爭力的穩固與持續成長的可能性。
淨獲利率
ON Semiconductor Corp.、凈獲利率計算、與基準測試的比較
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 歸屬於安森美半導體株式會社的凈利潤 | 2,183,700) | 1,902,200) | 1,009,600) | 234,200) | 211,700) | |
| 收入 | 8,253,000) | 8,326,200) | 6,739,800) | 5,255,000) | 5,517,900) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| 淨獲利率1 | 26.46% | 22.85% | 14.98% | 4.46% | 3.84% | |
| 基準 | ||||||
| 淨獲利率競爭 對手2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 3.77% | 5.59% | 19.24% | — | — | |
| Analog Devices Inc. | 26.94% | 22.88% | 19.00% | 21.79% | — | |
| Applied Materials Inc. | 25.86% | 25.31% | 25.53% | 21.04% | — | |
| Broadcom Inc. | 39.31% | 34.62% | 24.54% | 12.39% | — | |
| Intel Corp. | 3.11% | 12.71% | 25.14% | — | — | |
| KLA Corp. | 32.27% | 36.06% | 30.04% | 20.96% | — | |
| Lam Research Corp. | 25.88% | 26.73% | 26.72% | 22.42% | — | |
| Micron Technology Inc. | -37.54% | 28.24% | 21.16% | 12.54% | — | |
| NVIDIA Corp. | 16.19% | 36.23% | 25.98% | 25.61% | — | |
| Qualcomm Inc. | 20.19% | 29.27% | 26.94% | 22.09% | — | |
| Texas Instruments Inc. | 37.16% | 43.68% | 42.35% | — | — | |
| 淨獲利率扇形 | ||||||
| 半導體和半導體設備 | 17.06% | 25.54% | 25.83% | — | — | |
| 淨獲利率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 20.33% | 22.35% | 23.54% | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
1 2023 計算
淨獲利率 = 100 × 歸屬於安森美半導體株式會社的凈利潤 ÷ 收入
= 100 × 2,183,700 ÷ 8,253,000 = 26.46%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據所提供的財務資料，對 ON Semiconductor Corp. 在2019年至2023年間的經營狀況進行分析，可以觀察到幾個值得注意的趨勢與變化方向。
- 淨利潤的變化趨勢
- 公司歸屬於安森美半導體株式會社的凈利潤在這五年期間呈現顯著成長，從2019年的約211.7萬美元增至2023年的約2183.7萬美元，累積增長超過十倍。此一幅度表示公司在淨利潤方面有明顯的擴張，可能反映了營運效率的提升、成本控制效果的增強或是營收結構的改善。
- 營收變化
- 公司年度總收入亦呈現上升趨勢，從2019年的約55.2億美元逐步增加至2023年的約82.5億美元。然而，這段期間內的營收波動較為明顯，2020年相比2019年微幅下降，而之後則呈較為穩定的增長。儘管2022年營收達到高峰，但2023年的營收略微減少，顯示營收增長略有放緩，但整體仍處於較高水平。
- 淨獲利率的變化與意義
- 淨獲利率由2019年的3.84%逐步升高至2023年的26.46%，顯示公司在獲利效率方面有顯著改善。特別是在2021年至2023年期間，淨獲利率的提升幅度較為明顯，可能代表公司在營運策略、成本控管或產品組合調整方面取得成效。較高的淨獲利率也表明公司能在較高的收入水平下獲得較佳的利潤率，增強了其盈利能力與投資吸引力。
- 綜合評估
- 綜合上述觀察，ON Semiconductor Corp.在過去五年已展現強勁的盈利成長潛力。公司營收的穩步成長與淨利潤的倍數增長，配合淨獲利率的持續提升，反映出經營效率和獲利能力的同步提升。儘管營收略有波動，但整體經營績效趨於穩健，展現出良好的未來發展潛力與競爭力。
股東權益回報率 （ROE）
ON Semiconductor Corp.、 ROE計算、與基準測試的比較
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 歸屬於安森美半導體株式會社的凈利潤 | 2,183,700) | 1,902,200) | 1,009,600) | 234,200) | 211,700) | |
| 安森美半導體公司股東權益合計 | 7,782,600) | 6,188,500) | 4,585,400) | 3,538,500) | 3,301,700) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| ROE1 | 28.06% | 30.74% | 22.02% | 6.62% | 6.41% | |
| 基準 | ||||||
| ROE競爭 對手2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 1.53% | 2.41% | 42.18% | — | — | |
| Analog Devices Inc. | 9.32% | 7.54% | 3.66% | 10.17% | — | |
| Applied Materials Inc. | 41.94% | 53.51% | 48.08% | 34.21% | — | |
| Broadcom Inc. | 58.70% | 50.62% | 26.99% | 12.40% | — | |
| Intel Corp. | 1.60% | 7.90% | 20.83% | — | — | |
| KLA Corp. | 116.01% | 237.04% | 61.53% | 45.65% | — | |
| Lam Research Corp. | 54.94% | 73.35% | 64.85% | 43.53% | — | |
| Micron Technology Inc. | -13.22% | 17.41% | 13.34% | 6.89% | — | |
| NVIDIA Corp. | 19.76% | 36.65% | 25.64% | 22.91% | — | |
| Qualcomm Inc. | 33.51% | 71.81% | 90.88% | 85.54% | — | |
| Texas Instruments Inc. | 38.53% | 60.02% | 58.27% | — | — | |
| ROE扇形 | ||||||
| 半導體和半導體設備 | 13.30% | 22.70% | 25.79% | — | — | |
| ROE工業 | ||||||
| 資訊技術 | 31.85% | 38.86% | 42.21% | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
1 2023 計算
ROE = 100 × 歸屬於安森美半導體株式會社的凈利潤 ÷ 安森美半導體公司股東權益合計
= 100 × 2,183,700 ÷ 7,782,600 = 28.06%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 盈利能力的趨勢
- 從2019年至2023年，歸屬於安森美半導體的淨利潤呈現持續成長的趨勢。2019年淨利約為2.117億美元，至2023年已增長到約2.1837億美元，期間經歷了較為顯著的增幅，尤其在2021及2022年，可見淨利的顯著躍升，反映公司在此期間的盈利能力大幅提升。
- 股東權益的變化
- 股東權益由2019年的約3.3017億美元逐步擴張至2023年的約7.7826億美元，呈現穩健的成長。此一增長趨勢顯示公司在累積資本或留存盈餘方面表現持續改善，有助於支撐未來的擴張策略與資本運作。
- 股東權益報酬率（ROE）的變動
- ROE由2019年的6.41%略升至2020年的6.62%，期間維持較穩定水準。2021年ROE大幅提升至22.02%，顯示公司盈利效率顯著改善，之後在2022年攀升至30.74%，雖然2023年有所回落，但仍維持在28.06%。這反映公司在營運效率及資產運用上的整體改善，但也可能受到不同年度經營策略或市場條件變動的影響。
- 綜合分析
- 整體而言，安森美半導體於數據期間內展現出穩定提升的獲利能力與資產運用效率。淨利與股東權益持續增加，配合ROE的顯著改善，說明公司在營運績效、資本管理方面均有正向發展。然而，ROE於高點之後出現些微回落，為管理層保持盈利效率穩定仍為重要課題。此外，資料期間內未體現資本結構或其他財務比率變動，需結合其他財務指標進行更全面的評估。
資產回報率 （ROA）
ON Semiconductor Corp.、 ROA計算、與基準測試的比較
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 歸屬於安森美半導體株式會社的凈利潤 | 2,183,700) | 1,902,200) | 1,009,600) | 234,200) | 211,700) | |
| 總資產 | 13,215,200) | 11,978,500) | 9,626,000) | 8,668,000) | 8,425,500) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| ROA1 | 16.52% | 15.88% | 10.49% | 2.70% | 2.51% | |
| 基準 | ||||||
| ROA競爭 對手2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 1.26% | 1.95% | 25.46% | — | — | |
| Analog Devices Inc. | 6.79% | 5.46% | 2.66% | 5.69% | — | |
| Applied Materials Inc. | 22.31% | 24.41% | 22.80% | 16.19% | — | |
| Broadcom Inc. | 19.33% | 15.69% | 8.91% | 3.90% | — | |
| Intel Corp. | 0.88% | 4.40% | 11.80% | — | — | |
| KLA Corp. | 24.07% | 26.37% | 20.23% | 13.11% | — | |
| Lam Research Corp. | 24.02% | 26.78% | 24.59% | 15.47% | — | |
| Micron Technology Inc. | -9.08% | 13.11% | 9.96% | 5.01% | — | |
| NVIDIA Corp. | 10.61% | 22.07% | 15.05% | 16.15% | — | |
| Qualcomm Inc. | 14.17% | 26.39% | 21.93% | 14.60% | — | |
| Texas Instruments Inc. | 20.12% | 32.16% | 31.48% | — | — | |
| ROA扇形 | ||||||
| 半導體和半導體設備 | 7.41% | 12.68% | 13.62% | — | — | |
| ROA工業 | ||||||
| 資訊技術 | 12.47% | 14.49% | 14.60% | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31).
1 2023 計算
ROA = 100 × 歸屬於安森美半導體株式會社的凈利潤 ÷ 總資產
= 100 × 2,183,700 ÷ 13,215,200 = 16.52%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據所提供的財務資料，ON Semiconductor Corp. 在2019年至2023年間展現了顯著的成長趨勢。該公司在此期間的凈利潤持續增加，從201,700千美元增長至2,183,700千美元，展現出持續且穩定的獲利能力。特別是2021年後，凈利潤幅度明顯擴大，反映出公司在營運效率或市場需求方面的改善。
總資產方面，資料顯示公司資產規模不斷擴大，從2018年的8,425,500千美元增加至2023年的13,215,200千美元。這一趨勢暗示公司在資本投入、資產擴張或業務擴展方面持續投入，可能反映其對長期發展的積極規劃與執行。
從資產報酬率（ROA）來看，公司在此期間的表現亦顯著提升。2019年的ROA為2.51%，至2023年已經提升至16.52%。這說明公司在運用資產產生利潤方面的效率顯著改善，反映出盈利能力的提升或資產利用率的增加。ROA的快速提升尤其在2021年後加速，與凈利潤的高速成長相呼應。
整體來看，ON Semiconductor Corp. 在過去五年間展現出營運及財務表現的持續改善，包括盈利能力、資產規模擴張和資產運用效率提升，反映公司具有穩健的成長態勢與正向的財務績效展現。未來若能持續保持這樣的成長動能，將有助於公司在競爭激烈的半導體產業中鞏固其市場地位。