盈利能力分析
盈利能力比率衡量公司從其資源（資產）中產生盈利銷售的能力。
盈利能力比率（摘要）
Advanced Micro Devices Inc.、獲利率
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-25).
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 毛利率比率
- 毛利率比率在觀察期間呈現波動趨勢。2021年為48.25%，隨後在2022年下降至44.93%。2023年略有回升至46.12%，並在2024年和2025年持續增長，分別達到49.35%和49.52%。整體而言，毛利率比率呈現先降後升的趨勢，且在最後兩年達到相對較高的水平。
- 營業獲利率
- 營業獲利率在觀察期間經歷了顯著的變化。2021年為22.2%，但在2022年大幅下降至5.36%。2023年持續下降至1.77%，為觀察期間的最低點。然而，2024年和2025年營業獲利率顯著回升，分別達到7.37%和10.66%，顯示出盈利能力的改善。
- 淨獲利率
- 淨獲利率的趨勢與營業獲利率相似，但幅度略小。2021年為19.24%，2022年下降至5.59%。2023年繼續下降至3.77%，為最低點。隨後，淨獲利率在2024年和2025年分別回升至6.36%和12.51%，表明整體盈利能力正在改善。
- 股東權益回報率 （ROE）
- 股東權益回報率（ROE）在觀察期間呈現明顯的下降和回升趨勢。2021年為42.18%，但在2022年大幅下降至2.41%。2023年繼續下降至1.53%，為最低點。2024年和2025年ROE顯著回升，分別達到2.85%和6.88%，表明股東權益的盈利能力正在改善。
- 資產回報率 （ROA）
- 資產回報率（ROA）的趨勢與ROE相似，但數值較低。2021年為25.46%，2022年下降至1.95%。2023年繼續下降至1.26%，為最低點。2024年和2025年ROA顯著回升，分別達到2.37%和5.64%，表明資產的盈利能力正在改善。
總體而言，資料顯示在2022年和2023年經歷了盈利能力和回報率的下降，但在2024年和2025年呈現了顯著的回升趨勢。毛利率、營業獲利率、淨獲利率、ROE和ROA均顯示出相似的模式，表明盈利能力和投資回報率的整體改善。
銷售回報率
投資回報率
毛利率比率
Advanced Micro Devices Inc.、毛利率比率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月27日 | 2024年12月28日 | 2023年12月30日 | 2022年12月31日 | 2021年12月25日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 毛利 | 17,152) | 12,725) | 10,460) | 10,603) | 7,929) | |
| 淨收入 | 34,639) | 25,785) | 22,680) | 23,601) | 16,434) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| 毛利率比率1 | 49.52% | 49.35% | 46.12% | 44.93% | 48.25% | |
| 基準 | ||||||
| 毛利率比率競爭 對手2 | ||||||
| Analog Devices Inc. | 61.47% | 57.08% | 64.01% | 62.70% | 61.83% | |
| Applied Materials Inc. | 48.67% | 47.46% | 46.70% | 46.51% | 47.32% | |
| Broadcom Inc. | 67.77% | 63.03% | 68.93% | 66.55% | 61.36% | |
| Intel Corp. | 34.77% | 32.66% | 40.04% | 42.61% | 55.45% | |
| KLA Corp. | 60.91% | 59.97% | 59.81% | 61.00% | 59.93% | |
| Lam Research Corp. | 48.71% | 47.32% | 44.62% | 45.69% | 46.53% | |
| Micron Technology Inc. | 39.79% | 22.35% | -9.11% | 45.18% | 37.62% | |
| NVIDIA Corp. | 74.99% | 72.72% | 56.93% | 64.93% | 62.34% | |
| Qualcomm Inc. | 55.43% | 56.21% | 55.70% | 57.84% | 57.51% | |
| Texas Instruments Inc. | 57.02% | 58.14% | 62.90% | 68.76% | 67.47% | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-25).
1 2025 計算
毛利率比率 = 100 × 毛利 ÷ 淨收入
= 100 × 17,152 ÷ 34,639 = 49.52%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 毛利
- 從資料顯示，毛利在觀察期間呈現顯著增長趨勢。從2021年的7929百萬美元增長至2025年的17152百萬美元，增長幅度超過一倍。雖然2022年與2021年相比增長顯著，但2023年略有下降，隨後在2024年和2025年再次加速增長。這表明公司在控制生產成本和提高產品價格方面可能取得了一定程度的成功，但增長並非完全線性。
- 淨收入
- 淨收入的趨勢與毛利相似，也呈現持續增長。從2021年的16434百萬美元增長至2025年的34639百萬美元，同樣增長幅度超過一倍。2022年和2024年的增長尤為顯著。雖然2023年淨收入略有下降，但整體而言，淨收入的增長軌跡表明公司盈利能力持續提升。
- 毛利率比率
- 毛利率比率在觀察期間呈現波動上升的趨勢。2022年，毛利率比率從2021年的48.25%下降至44.93%，但隨後在2023年回升至46.12%。2024年和2025年，毛利率比率持續上升，分別達到49.35%和49.52%。這表明公司在提高產品附加值或降低生產成本方面取得了一定成效，最終提升了盈利能力。雖然存在短期波動，但整體趨勢表明公司在維持或改善盈利能力方面具有韌性。
綜上所述，資料顯示公司在觀察期間的毛利、淨收入和毛利率比率均呈現增長趨勢。儘管存在一些短期波動，但整體表現表明公司盈利能力持續提升。需要注意的是，這些趨勢僅基於提供的數據，更全面的分析需要考慮更多財務指標和外部因素。
營業獲利率
Advanced Micro Devices Inc.、營業獲利率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月27日 | 2024年12月28日 | 2023年12月30日 | 2022年12月31日 | 2021年12月25日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 營業利潤 | 3,694) | 1,900) | 401) | 1,264) | 3,648) | |
| 淨收入 | 34,639) | 25,785) | 22,680) | 23,601) | 16,434) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| 營業獲利率1 | 10.66% | 7.37% | 1.77% | 5.36% | 22.20% | |
| 基準 | ||||||
| 營業獲利率競爭 對手2 | ||||||
| Analog Devices Inc. | 26.61% | 21.56% | 31.07% | 27.29% | 23.12% | |
| Applied Materials Inc. | 29.22% | 28.95% | 28.86% | 30.20% | 29.87% | |
| Broadcom Inc. | 39.89% | 26.10% | 45.25% | 42.84% | 31.03% | |
| Intel Corp. | -4.19% | -21.99% | 0.17% | 3.70% | 24.62% | |
| KLA Corp. | 39.28% | 34.10% | 38.06% | 39.67% | 35.97% | |
| Lam Research Corp. | 32.01% | 28.61% | 29.69% | 31.24% | 30.64% | |
| Micron Technology Inc. | 26.14% | 5.19% | -36.97% | 31.54% | 22.68% | |
| NVIDIA Corp. | 62.42% | 54.12% | 15.66% | 37.31% | 27.18% | |
| Qualcomm Inc. | 27.90% | 25.85% | 21.74% | 35.88% | 29.16% | |
| Texas Instruments Inc. | 34.06% | 34.94% | 41.85% | 50.63% | 48.84% | |
| 營業獲利率扇形 | ||||||
| 半導體和半導體設備 | 35.12% | 21.36% | 18.50% | 27.34% | 28.30% | |
| 營業獲利率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 30.87% | 26.60% | 24.42% | 26.32% | 26.64% | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-25).
1 2025 計算
營業獲利率 = 100 × 營業利潤 ÷ 淨收入
= 100 × 3,694 ÷ 34,639 = 10.66%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 營業利潤
- 在觀察期間，營業利潤呈現波動趨勢。2021年錄得相對較高的數值，隨後在2022年大幅下降，並於2023年降至最低點。2024年出現顯著回升，且2025年進一步增長，達到接近2021年的水平。此變化可能反映了市場環境、競爭態勢或公司營運策略的調整。
- 淨收入
- 淨收入的趨勢與營業利潤相似，同樣呈現波動。2021年和2022年之間經歷了顯著增長，但2023年略有下降。2024年和2025年則持續增長，且2025年的淨收入遠高於其他年份。此趨勢可能受到營業利潤變動、非營業性收入或稅務因素的影響。
- 營業獲利率
- 營業獲利率在觀察期間內經歷了顯著變化。2021年的營業獲利率相對較高，但隨後在2022年和2023年大幅下降，顯示盈利能力受到壓力。2024年營業獲利率開始回升，並於2025年達到雙位數，表明盈利能力得到改善。營業獲利率的變化與營業利潤和淨收入的趨勢相符，反映了公司控制成本和提高銷售價格的能力。
總體而言，資料顯示公司在觀察期間經歷了盈利能力和營運表現的波動。儘管在某些年份面臨挑戰，但近年來呈現出改善的趨勢，尤其是在2024年和2025年，營業利潤、淨收入和營業獲利率均有所增長。這些變化值得進一步研究，以了解其背後的具體原因和潛在影響。
淨獲利率
Advanced Micro Devices Inc.、凈獲利率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月27日 | 2024年12月28日 | 2023年12月30日 | 2022年12月31日 | 2021年12月25日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 淨收入 | 4,335) | 1,641) | 854) | 1,320) | 3,162) | |
| 淨收入 | 34,639) | 25,785) | 22,680) | 23,601) | 16,434) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| 淨獲利率1 | 12.51% | 6.36% | 3.77% | 5.59% | 19.24% | |
| 基準 | ||||||
| 淨獲利率競爭 對手2 | ||||||
| Analog Devices Inc. | 20.58% | 17.35% | 26.94% | 22.88% | 19.00% | |
| Applied Materials Inc. | 24.67% | 26.41% | 25.86% | 25.31% | 25.53% | |
| Broadcom Inc. | 36.20% | 11.43% | 39.31% | 34.62% | 24.54% | |
| Intel Corp. | -0.51% | -35.32% | 3.11% | 12.71% | 25.14% | |
| KLA Corp. | 33.41% | 28.15% | 32.27% | 36.06% | 30.04% | |
| Lam Research Corp. | 29.06% | 25.68% | 25.88% | 26.73% | 26.72% | |
| Micron Technology Inc. | 22.84% | 3.10% | -37.54% | 28.24% | 21.16% | |
| NVIDIA Corp. | 55.85% | 48.85% | 16.19% | 36.23% | 25.98% | |
| Qualcomm Inc. | 12.51% | 26.03% | 20.19% | 29.27% | 26.94% | |
| Texas Instruments Inc. | 28.28% | 30.68% | 37.16% | 43.68% | 42.35% | |
| 淨獲利率扇形 | ||||||
| 半導體和半導體設備 | 30.55% | 14.94% | 17.06% | 25.54% | 25.83% | |
| 淨獲利率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 25.77% | 20.64% | 20.33% | 22.35% | 23.54% | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-25).
1 2025 計算
淨獲利率 = 100 × 淨收入 ÷ 淨收入
= 100 × 4,335 ÷ 34,639 = 12.51%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 淨收入趨勢
- 從資料中可觀察到，淨收入在2022年大幅下降，隨後在2023年持續下滑至最低點。然而，2024年出現顯著反彈，並在2025年達到最高水平。整體而言，淨收入呈現波動性增長趨勢，初期經歷衰退後，隨後強勁復甦。
- 總收入趨勢
- 總收入在各年度均呈現增長趨勢。雖然增長幅度在不同年份有所差異，但整體而言，總收入持續增加。2024年和2025年的增長尤為顯著，顯示出業務規模的擴大。
- 淨獲利率趨勢
- 淨獲利率在2021年達到相對較高的水平，但在2022年和2023年大幅下降，表明盈利能力受到壓力。2024年淨獲利率有所回升，但仍低於2021年的水平。2025年則呈現顯著改善，淨獲利率大幅提升，達到最高點，顯示盈利能力得到有效改善。
- 綜合分析
- 整體而言，資料顯示公司經歷了一個從盈利能力下降到盈利能力改善的過程。淨收入的波動與淨獲利率的變化相互呼應，表明公司在應對市場變化和提高盈利能力方面採取了有效措施。總收入的持續增長為盈利能力的改善提供了基礎。
股東權益回報率 （ROE）
Advanced Micro Devices Inc.、 ROE計算、與基準測試的比較
| 2025年12月27日 | 2024年12月28日 | 2023年12月30日 | 2022年12月31日 | 2021年12月25日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 淨收入 | 4,335) | 1,641) | 854) | 1,320) | 3,162) | |
| 股東權益 | 62,999) | 57,568) | 55,892) | 54,750) | 7,497) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| ROE1 | 6.88% | 2.85% | 1.53% | 2.41% | 42.18% | |
| 基準 | ||||||
| ROE競爭 對手2 | ||||||
| Analog Devices Inc. | 6.70% | 4.65% | 9.32% | 7.54% | 3.66% | |
| Applied Materials Inc. | 34.28% | 37.77% | 41.94% | 53.51% | 48.08% | |
| Broadcom Inc. | 28.45% | 8.71% | 58.70% | 50.62% | 26.99% | |
| Intel Corp. | -0.23% | -18.89% | 1.60% | 7.90% | 20.83% | |
| KLA Corp. | 86.56% | 82.00% | 116.01% | 237.04% | 61.53% | |
| Lam Research Corp. | 54.33% | 44.82% | 54.94% | 73.35% | 64.85% | |
| Micron Technology Inc. | 15.76% | 1.72% | -13.22% | 17.41% | 13.34% | |
| NVIDIA Corp. | 91.87% | 69.24% | 19.76% | 36.65% | 25.64% | |
| Qualcomm Inc. | 26.13% | 38.60% | 33.51% | 71.81% | 90.88% | |
| Texas Instruments Inc. | 30.73% | 28.39% | 38.53% | 60.02% | 58.27% | |
| ROE扇形 | ||||||
| 半導體和半導體設備 | 27.66% | 11.77% | 13.30% | 22.70% | 25.79% | |
| ROE工業 | ||||||
| 資訊技術 | 34.76% | 29.36% | 31.85% | 38.86% | 42.21% | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-25).
1 2025 計算
ROE = 100 × 淨收入 ÷ 股東權益
= 100 × 4,335 ÷ 62,999 = 6.88%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 淨收入
- 觀察顯示，淨收入在報告期間呈現波動趨勢。2021年達到3162百萬美元的峰值，隨後在2022年大幅下降至1320百萬美元。2023年持續下滑至854百萬美元的最低點。2024年出現回升，達到1641百萬美元，並在2025年顯著增長至4335百萬美元，超過了2021年的水平。
- 股東權益
- 股東權益在報告期間整體呈現增長趨勢，但增長速度不均勻。2022年股東權益大幅增加，從2021年的7497百萬美元增長至54750百萬美元，增長幅度顯著。2023年增長趨勢放緩，為55892百萬美元。2024年小幅增長至57568百萬美元，2025年則進一步增長至62999百萬美元。
- 股東權益報酬率 (ROE)
- 股東權益報酬率的變化與淨收入的變化呈現一定程度的相關性。2021年ROE為42.18%，隨後在2022年大幅下降至2.41%。2023年持續下降至1.53%的最低點。2024年ROE略有回升至2.85%，並在2025年顯著增長至6.88%，但仍未達到2021年的水平。
綜上所述，資料顯示淨收入在經歷一段時間的下降後，於報告期末呈現顯著增長。股東權益則保持了整體增長趨勢，但增長速度有所波動。ROE的變化與淨收入的變化趨勢一致，反映了公司盈利能力對股東權益報酬的影響。
資產回報率 （ROA）
Advanced Micro Devices Inc.、 ROA計算、與基準測試的比較
| 2025年12月27日 | 2024年12月28日 | 2023年12月30日 | 2022年12月31日 | 2021年12月25日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 淨收入 | 4,335) | 1,641) | 854) | 1,320) | 3,162) | |
| 總資產 | 76,926) | 69,226) | 67,885) | 67,580) | 12,419) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| ROA1 | 5.64% | 2.37% | 1.26% | 1.95% | 25.46% | |
| 基準 | ||||||
| ROA競爭 對手2 | ||||||
| Analog Devices Inc. | 4.72% | 3.39% | 6.79% | 5.46% | 2.66% | |
| Applied Materials Inc. | 19.28% | 20.86% | 22.31% | 24.41% | 22.80% | |
| Broadcom Inc. | 13.52% | 3.56% | 19.33% | 15.69% | 8.91% | |
| Intel Corp. | -0.13% | -9.55% | 0.88% | 4.40% | 11.80% | |
| KLA Corp. | 25.28% | 17.90% | 24.07% | 26.37% | 20.23% | |
| Lam Research Corp. | 25.10% | 20.42% | 24.02% | 26.78% | 24.59% | |
| Micron Technology Inc. | 10.31% | 1.12% | -9.08% | 13.11% | 9.96% | |
| NVIDIA Corp. | 65.30% | 45.28% | 10.61% | 22.07% | 15.05% | |
| Qualcomm Inc. | 11.05% | 18.39% | 14.17% | 26.39% | 21.93% | |
| Texas Instruments Inc. | 14.46% | 13.51% | 20.12% | 32.16% | 31.48% | |
| ROA扇形 | ||||||
| 半導體和半導體設備 | 16.02% | 6.42% | 7.41% | 12.68% | 13.62% | |
| ROA工業 | ||||||
| 資訊技術 | 15.43% | 11.95% | 12.47% | 14.49% | 14.60% | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-25).
1 2025 計算
ROA = 100 × 淨收入 ÷ 總資產
= 100 × 4,335 ÷ 76,926 = 5.64%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 淨收入
- 淨收入在觀察期間呈現波動趨勢。2021年達到3162百萬美元的峰值，隨後在2022年大幅下降至1320百萬美元。2023年持續下降至854百萬美元的最低點。2024年出現回升，達到1641百萬美元，並在2025年顯著增長至4335百萬美元，超過2021年的水平。
- 總資產
- 總資產在2022年經歷了顯著增長，從2021年的12419百萬美元大幅增加至67580百萬美元。隨後兩年，總資產分別為67885百萬美元和69226百萬美元，增長幅度放緩。2025年總資產進一步增長至76926百萬美元，顯示資產規模持續擴大，但增長速度相較於2022年有所減緩。
- 資產報酬率 (ROA)
- 資產報酬率在觀察期間呈現明顯的變化。2021年ROA為25.46%，為最高點。2022年大幅下降至1.95%，隨後在2023年降至1.26%的最低點。2024年ROA略有回升至2.37%，並在2025年顯著增長至5.64%，儘管仍未達到2021年的水平，但顯示資產利用效率有所改善。ROA的變化與淨收入的變化趨勢存在一定程度的相關性。
總體而言，資料顯示公司在淨收入和資產報酬率方面經歷了顯著的波動。儘管總資產規模持續擴大，但淨收入和ROA的表現並非持續增長，而是呈現週期性變化。2025年的數據顯示淨收入和ROA均有顯著改善，可能預示著公司經營狀況的轉好。