流動性比率分析
流動性比率（摘要）
PepsiCo Inc.、流動性比率
| 2025年12月27日 | 2024年12月28日 | 2023年12月30日 | 2022年12月31日 | 2021年12月25日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 當前流動性比率 | 0.85 | 0.82 | 0.85 | 0.80 | 0.83 | |
| 快速流動性比率 | 0.64 | 0.62 | 0.66 | 0.58 | 0.56 | |
| 現金流動性比率 | 0.29 | 0.29 | 0.32 | 0.20 | 0.23 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-25).
以下為對所提供財務資料的分析報告。
- 當前流動性比率
- 從資料顯示，當前流動性比率在觀察期間呈現相對穩定的趨勢。2021年為0.83，隨後在2022年略降至0.8。2023年回升至0.85，但在2024年小幅下降至0.82，最後在2025年再次回升至0.85。整體而言，該比率在0.8到0.85之間波動，顯示短期償債能力維持在相對一致的水平。
- 快速流動性比率
- 快速流動性比率在觀察期間亦呈現增長趨勢。2021年為0.56，2022年略微增加至0.58。2023年顯著增長至0.66，隨後在2024年回落至0.62，並在2025年小幅回升至0.64。此趨勢表明，公司排除存貨等較不易變現的資產後，短期償債能力逐步改善。
- 現金流動性比率
- 現金流動性比率的變化幅度較大。2021年為0.23，2022年下降至0.2。2023年大幅增長至0.32，但2024年和2025年則維持在0.29的水平。此比率的波動可能反映了現金及現金等價物在短期負債中的相對比例變化，以及公司現金管理策略的影響。
總體而言，觀察期間，各項流動性比率的變化趨勢顯示公司在短期償債能力方面維持相對穩定的狀態，且快速流動性比率的增長趨勢表明公司在排除存貨影響下的短期償債能力有所改善。現金流動性比率的波動則需要進一步分析以了解其背後的原因。
當前流動性比率
PepsiCo Inc.、當前流動性比率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月27日 | 2024年12月28日 | 2023年12月30日 | 2022年12月31日 | 2021年12月25日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 流動資產 | 27,949) | 25,826) | 26,950) | 21,539) | 21,783) | |
| 流動負債 | 32,764) | 31,536) | 31,647) | 26,785) | 26,220) | |
| 流動比率 | ||||||
| 當前流動性比率1 | 0.85 | 0.82 | 0.85 | 0.80 | 0.83 | |
| 基準 | ||||||
| 當前流動性比率競爭 對手2 | ||||||
| Coca-Cola Co. | — | 1.03 | 1.13 | 1.15 | 1.13 | |
| Mondelēz International Inc. | 0.59 | 0.68 | 0.62 | 0.60 | 0.74 | |
| Philip Morris International Inc. | 0.96 | 0.88 | 0.75 | 0.72 | 0.92 | |
| 當前流動性比率扇形 | ||||||
| 食品、飲料和煙草 | — | 0.86 | 0.85 | 0.82 | 0.91 | |
| 當前流動性比率工業 | ||||||
| 必需消費品 | — | 0.85 | 0.84 | 0.87 | 0.93 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-25).
1 2025 計算
當前流動性比率 = 流動資產 ÷ 流動負債
= 27,949 ÷ 32,764 = 0.85
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為財務資料的分析報告。
- 流動資產
- 在觀察期間，流動資產呈現波動趨勢。2022年相較於2021年略有下降，但2023年大幅增加。2024年則呈現小幅下降，隨後在2025年再次回升，達到觀察期內的最高點。整體而言，流動資產規模在觀察期間維持在相對穩定的高水平。
- 流動負債
- 流動負債在觀察期間持續增加。從2021年到2025年，流動負債呈現穩定的上升趨勢，且增長幅度相對一致。這表明在觀察期內，短期債務負擔逐漸增加。
- 當前流動性比率
- 當前流動性比率的變化與流動資產和流動負債的趨勢相互影響。比率在觀察期間維持在0.80至0.85之間，呈現小幅波動。2022年比率最低，2023年和2025年比率最高。儘管比率在觀察期內有所波動，但整體而言，其值接近1，表明短期償債能力相對穩定，但可能存在一定的風險。需要注意的是，比率低於1可能意味著短期內可能難以償還所有到期債務。
總體而言，資料顯示在觀察期間，短期債務負擔持續增加，而流動資產規模則呈現波動。當前流動性比率的穩定性表明短期償債能力維持在一定水平，但需要持續關注流動負債的增長趨勢及其對流動性比率的影響。
快速流動性比率
PepsiCo Inc.、速動流動性比率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月27日 | 2024年12月28日 | 2023年12月30日 | 2022年12月31日 | 2021年12月25日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 現金和現金等價物 | 9,159) | 8,505) | 9,711) | 4,954) | 5,596) | |
| 短期投資 | 371) | 761) | 292) | 394) | 392) | |
| 應收賬款和票據淨額 | 11,506) | 10,333) | 10,815) | 10,163) | 8,680) | |
| 速動資產合計 | 21,036) | 19,599) | 20,818) | 15,511) | 14,668) | |
| 流動負債 | 32,764) | 31,536) | 31,647) | 26,785) | 26,220) | |
| 流動比率 | ||||||
| 快速流動性比率1 | 0.64 | 0.62 | 0.66 | 0.58 | 0.56 | |
| 基準 | ||||||
| 快速流動性比率競爭 對手2 | ||||||
| Coca-Cola Co. | — | 0.72 | 0.72 | 0.77 | 0.81 | |
| Mondelēz International Inc. | 0.32 | 0.32 | 0.33 | 0.35 | 0.48 | |
| Philip Morris International Inc. | 0.42 | 0.39 | 0.28 | 0.29 | 0.44 | |
| 快速流動性比率扇形 | ||||||
| 食品、飲料和煙草 | — | 0.53 | 0.51 | 0.49 | 0.58 | |
| 快速流動性比率工業 | ||||||
| 必需消費品 | — | 0.38 | 0.37 | 0.38 | 0.43 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-25).
1 2025 計算
快速流動性比率 = 速動資產合計 ÷ 流動負債
= 21,036 ÷ 32,764 = 0.64
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為財務資料的分析報告。
- 速動資產合計
- 在觀察期間，速動資產合計呈現波動上升的趨勢。從2021年的14668百萬美元，增至2023年的20818百萬美元，顯示短期償債能力有所增強。然而，2024年略有下降至19599百萬美元，隨後在2025年回升至21036百萬美元。整體而言，速動資產合計在五年內呈現增長趨勢。
- 流動負債
- 流動負債在觀察期間持續增加。從2021年的26220百萬美元，逐步增長至2025年的32764百萬美元。這表明短期債務壓力也在增加，需要關注其對財務穩定的影響。
- 快速流動性比率
- 快速流動性比率的變化與速動資產和流動負債的趨勢相互作用。從2021年的0.56，上升至2023年的0.66，表明短期償債能力有所改善。2024年略微下降至0.62，但2025年回升至0.64。儘管有所波動，但整體而言，該比率在觀察期間呈現上升趨勢，顯示公司在應付短期債務方面具有一定的能力。然而，該比率仍低於1，意味著公司可能需要依賴其他資源來滿足其短期負債。
總體而言，數據顯示公司速動資產和流動負債均在增加，但快速流動性比率的增長速度相對較慢。這意味著雖然短期償債能力有所改善，但仍需持續關注流動負債的增長，並確保公司擁有足夠的流動資產來應付潛在的財務風險。
現金流動性比率
PepsiCo Inc.、現金流動性比率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月27日 | 2024年12月28日 | 2023年12月30日 | 2022年12月31日 | 2021年12月25日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 現金和現金等價物 | 9,159) | 8,505) | 9,711) | 4,954) | 5,596) | |
| 短期投資 | 371) | 761) | 292) | 394) | 392) | |
| 現金資產總額 | 9,530) | 9,266) | 10,003) | 5,348) | 5,988) | |
| 流動負債 | 32,764) | 31,536) | 31,647) | 26,785) | 26,220) | |
| 流動比率 | ||||||
| 現金流動性比率1 | 0.29 | 0.29 | 0.32 | 0.20 | 0.23 | |
| 基準 | ||||||
| 現金流動性比率競爭 對手2 | ||||||
| Coca-Cola Co. | — | 0.58 | 0.58 | 0.59 | 0.63 | |
| Mondelēz International Inc. | 0.10 | 0.07 | 0.10 | 0.11 | 0.25 | |
| Philip Morris International Inc. | 0.19 | 0.18 | 0.12 | 0.12 | 0.23 | |
| 現金流動性比率扇形 | ||||||
| 食品、飲料和煙草 | — | 0.30 | 0.28 | 0.24 | 0.34 | |
| 現金流動性比率工業 | ||||||
| 必需消費品 | — | 0.23 | 0.22 | 0.23 | 0.30 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-25).
1 2025 計算
現金流動性比率 = 現金資產總額 ÷ 流動負債
= 9,530 ÷ 32,764 = 0.29
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為財務資料的分析報告。
- 現金資產總額
- 在觀察期間，現金資產總額呈現波動趨勢。2022年相較於2021年顯著下降，但2023年則大幅增加，達到觀察期內的最高點。隨後，2024年和2025年分別呈現小幅下降和增加，但整體數值仍維持在較高的水平。此變動可能反映了公司在不同期間的現金管理策略、投資活動或融資需求。
- 流動負債
- 流動負債在觀察期間內持續增加。雖然增長幅度在不同年份有所差異，但整體趨勢明確。2022年和2023年的增長幅度較大，而2024年和2025年的增長則相對緩和。此趨勢可能與公司業務擴張、營運資金需求增加或債務結構調整有關。
- 現金流動性比率
- 現金流動性比率的數值相對較低，且在觀察期間內維持在0.2至0.32之間。2021年和2022年的比率較低，2023年有所改善，但2024年和2025年則趨於穩定。此比率反映了公司償還短期債務的能力，數值較低可能表示短期流動性風險較高。然而，需要注意的是，此比率的解讀應結合公司所處行業的特性以及其他財務指標進行綜合考量。
總體而言，資料顯示公司在現金資產管理和流動負債方面存在一定的變化。現金流動性比率的維持在相對較低水平，值得持續關注。