資產負債表:負債和股東權益
資產負債表為債權人、投資者和分析師提供有關公司資源(資產)及其資本來源(權益和負債)的資訊。它通常還提供有關公司資產未來盈利能力的資訊,以及可能來自應收賬款和存貨的現金流的指示。
負債代表公司因過去事件而產生的義務,預計這些義務的解決將導致實體的經濟利益流出。
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根據報告: 10-K (報告日期: 2017-12-31), 10-K (報告日期: 2016-12-31), 10-K (報告日期: 2015-12-31), 10-K (報告日期: 2014-12-31), 10-K (報告日期: 2013-12-31).
從2013年至2017年的財務資料中,可以觀察到以下幾個主要趨勢與特徵:
- 應付的索賠和回扣
- 數值逐年增加,從6,767,800千美元提升至10,188,500千美元,顯示公司在應付索賠和回扣方面的負債水平有所上升,反映出管理層可能面臨較大的索賠壓力或增加相關業務規模。
- 流動負債
- 流動負債總額自2013年的約13,235,300千美元逐步上升至2017年的17,846,400千美元,雖然在2016年略有下降,但整體呈現穩步增加的趨勢。此外,短期債務與當前到期長期債務在2014年達到高峰後,至2016年大幅下降,但2017年又稍有上升,顯示公司短期負債的變動較為頻繁。
- 非流動負債
- 非流動負債總額呈現先升後降的趨勢,從2013年的18,468,100千美元波動至2017年的18,284,100千美元附近,變動幅度不大,整體保持較為穩定的水平。
- 總負債
- 總負債在2013年為31,703,400千美元,經過幾年的波動後,於2017年略升至36,130,500千美元。這代表公司負債整體趨於增加,但變動幅度較為平緩,並且其在總資產中的比重亦未有劇烈變化。
- 股東權益
- 股東權益由2013年的21,834,800千美元逐年變動,到2017年達到18,125,300千美元,呈現一定的波動,但在2017年有所回升。與負債變動相比,股東權益在期間內呈現出較大幅度的波動,反映出公司資本結構的調整與盈餘積累狀況。
- 留存收益
- 2013年的留存收益為3,912,800千美元,到2017年激增至16,318,600千美元,顯示公司在此期間的盈餘積累顯著增加,有助於公司內部資本的擴張與長期投資。
- 股東權益合計與負債總額
- 公司總資產(負債總額與股東權益合計)在整體呈現上升趨勢,從53,548,200千美元增加至54,255,800千美元,表明公司資產規模有一定擴張。其中,股東權益與負債之間的比例在此期間保持較為平衡,但負債增加較快,可能暗示公司偏向利用負債融資以支持擴張活動。
- 其他財務特徵
- 值得一提的是,"按成本計算的國庫普通股"顯示負債數值至2017年達到負21742500千美元,反映公司可能進行了較大規模的股本回購或相關財務策略,且此項數值的下降看似與股東權益的變動相關聯。此外,"累計其他綜合收益"則呈現波動,尤其在2014年與2015年為負,反映出財務或市漲跌動態可能受到市場或匯率等非經營性因素影響。
總體而言,該公司在五年間呈現資產規模穩步擴大、負債水平和股東權益雙雙增加的趨勢。負債結構較為穩定,但在短期負債方面經歷了波動。盈餘積累穩健,且在資本運作方面進行了積極調整。未來,持續關注負債控管與盈餘生成能力將有助於公司保持財務健康與穩定成長。