盈利能力分析
盈利能力比率衡量公司從其資源（資產）中產生盈利銷售的能力。
盈利能力比率（摘要）
Monolithic Power Systems Inc.、獲利率
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
自2020年至2024年期間，蒙氏系統公司（Monolithic Power Systems Inc.）的財務比率顯示整體呈現積極的成長趨勢，但亦伴隨一定程度的波動和變化。以下為逐項指標的分析摘要：
- 毛利率比率
- 毛利率在2020年至2022年間逐年攀升，分別達到55.18%、56.75%與58.44%，顯示產品毛利能力逐步提升。2023年有所回落，至56.07%，而2024年則進一步下降至55.32%。
- 營業獲利率
- 營業獲利率由2020年的18.81%上升至2022年的29.36%，展現營運效率逐步改善。2023年略有下降，為26.45%，但仍高於前幾年水準。2024年再度下降至24.44%，但仍維持較高的獲利能力水平。
- 淨獲利率
- 淨利率在2020至2022年間亦呈現穩步成長，分別為19.47%、20.04%及24.39%。2023年微幅下滑至23.47%，但2024年出現顯著激增，達到80.95%，此一異常波動可能反映非經常性項目或特殊事件的影響，值得進一步調查分析。
- 股東權益回報率（ROE）
- ROE從2020年的17.01%提升至2022年的26.23%，並在2024年激增至56.8%。此變化顯示股東獲利能力大幅改善，反映公司在提升股東價值方面取得顯著成效，特別是2024年的激增較為顯著。
- 資產回報率（ROA）
- ROA也展現類似的上升趨勢，從2020年的13.6%逐步提高，至2022年的21.26%，並在2024年份達到49.4%。這表明公司對資產的運用效率明顯提升，資產利用效益大幅改善。
綜合以上觀察，該公司在財務績效方面表現出持續改善的趨勢，尤其是在淨利率、ROE與ROA方面。值得注意的是，2024年淨利率的激增可能受到特殊因素影響，需進一步核查相關資料以確認其持續性。此外，毛利率呈現略微回落，但整體仍保持較高水平，顯示公司產品仍具競爭力。公司資產與股東權益的回報率持續攀升，顯示管理層在資源配置與經營效率方面取得良好成效。未來持續關注這些指標的變化將有助於評估公司長期經營能力與獲利潛力。
銷售回報率
投資回報率
毛利率比率
Monolithic Power Systems Inc.、毛利率比率計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 毛利 | 1,220,870) | 1,021,119) | 1,048,552) | 685,459) | 465,954) | |
| 收入 | 2,207,100) | 1,821,072) | 1,794,148) | 1,207,798) | 844,452) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| 毛利率比率1 | 55.32% | 56.07% | 58.44% | 56.75% | 55.18% | |
| 基準 | ||||||
| 毛利率比率競爭 對手2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 49.35% | 46.12% | 44.93% | 48.25% | 44.53% | |
| Analog Devices Inc. | 57.08% | 64.01% | 62.70% | 61.83% | 65.87% | |
| Applied Materials Inc. | 47.46% | 46.70% | 46.51% | 47.32% | 44.72% | |
| Broadcom Inc. | 63.03% | 68.93% | 66.55% | 61.36% | 56.58% | |
| Intel Corp. | 32.66% | 40.04% | 42.61% | 55.45% | 56.01% | |
| KLA Corp. | 59.97% | 59.81% | 61.00% | 59.93% | 57.81% | |
| Lam Research Corp. | 47.32% | 44.62% | 45.69% | 46.53% | 45.88% | |
| Micron Technology Inc. | 22.35% | -9.11% | 45.18% | 37.62% | 30.57% | |
| NVIDIA Corp. | 72.72% | 56.93% | 64.93% | 62.34% | 61.99% | |
| Qualcomm Inc. | 56.21% | 55.70% | 57.84% | 57.51% | 60.67% | |
| Texas Instruments Inc. | 58.14% | 62.90% | 68.76% | 67.47% | 64.10% | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
毛利率比率 = 100 × 毛利 ÷ 收入
= 100 × 1,220,870 ÷ 2,207,100 = 55.32%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從2020年至2024年期間的財務資料中可以觀察到以下趨勢與特點：
- 營收額變化
- 公司年度營收呈持續成長的趨勢，從2020年的約8.44億美元增加至2024年的約22.07億美元。期間每年的營收皆顯著提升，反映其市場需求的擴大與業務拓展的成功。
- 毛利額變化
- 毛利同樣展現正向增長，從2020年的約4.66億美元躍升至2024年的約12.21億美元，成長幅度較為顯著。此趨勢符合營收擴張的事實，表示公司在控制成本及提高銷售效率方面有一定的能力。
- 毛利率變化
- 毛利率在整個期間內較為穩定，但略有波動。2020年為55.18%，逐漸上升至2022年的58.44%，之後略有下滑至2023年的56.07%與2024年的55.32%。這顯示公司在獲利能力方面保持一定的穩定性，但可能受到市場競爭或成本結構變動的影響，導致毛利率略有變動。
綜合來看，該公司在觀測期間展現出營收與毛利的穩定成長，有效地擴大市場規模且保持較高的獲利水準。毛利率的微幅變動需要進一步分析成本結構或市場競爭狀況以理解其變動原因，但整體而言，財務表現呈現正面趨勢，反映公司具有良好的營運能力與成長潛力。
營業獲利率
Monolithic Power Systems Inc.、營業獲利率計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 營業利潤 | 539,358) | 481,736) | 526,785) | 262,417) | 158,882) | |
| 收入 | 2,207,100) | 1,821,072) | 1,794,148) | 1,207,798) | 844,452) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| 營業獲利率1 | 24.44% | 26.45% | 29.36% | 21.73% | 18.81% | |
| 基準 | ||||||
| 營業獲利率競爭 對手2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 7.37% | 1.77% | 5.36% | 22.20% | 14.02% | |
| Analog Devices Inc. | 21.56% | 31.07% | 27.29% | 23.12% | 26.74% | |
| Applied Materials Inc. | 28.95% | 28.86% | 30.20% | 29.87% | 25.37% | |
| Broadcom Inc. | 26.10% | 45.25% | 42.84% | 31.03% | 16.80% | |
| Intel Corp. | -21.99% | 0.17% | 3.70% | 24.62% | 30.41% | |
| KLA Corp. | 34.10% | 38.06% | 39.67% | 35.97% | 25.87% | |
| Lam Research Corp. | 28.61% | 29.69% | 31.24% | 30.64% | 26.62% | |
| Micron Technology Inc. | 5.19% | -36.97% | 31.54% | 22.68% | 14.01% | |
| NVIDIA Corp. | 54.12% | 15.66% | 37.31% | 27.18% | 26.07% | |
| Qualcomm Inc. | 25.85% | 21.74% | 35.88% | 29.16% | 26.58% | |
| Texas Instruments Inc. | 34.94% | 41.85% | 50.63% | 48.84% | 40.76% | |
| 營業獲利率扇形 | ||||||
| 半導體和半導體設備 | 21.36% | 18.50% | 27.34% | 28.30% | 25.89% | |
| 營業獲利率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 26.58% | 24.45% | 26.39% | 26.70% | 22.67% | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
營業獲利率 = 100 × 營業利潤 ÷ 收入
= 100 × 539,358 ÷ 2,207,100 = 24.44%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從2020年至2024年的財務資料中，可以觀察到以下幾點趨勢與變化：
- 營業收入
- 營收持續呈現穩定的成長趨勢。2020年為8.44億美元，至2024年已上升至22.07億美元，期間幾乎翻倍成長，顯示公司在市場上的擴展與銷售規模大幅提升。特別是在2021年到2022年間，營收增長較為顯著，反映出公司產品或服務需求的強勁增長。
- 營業利潤
- 營利數字亦顯著上升，從2020年的1.59億美元增加至2024年的約5.39億美元。雖然2023年營業利潤出現微幅下降，但仍維持在較高水平，整體趨勢仍為正向。這代表公司在擴張營收的同時，也成功管理成本與運營效率，維持較高的獲利能力。
- 營業獲利率
- 營業獲利率於2020年至2022年間逐步上升，2020年為18.81%，2022年達到29.36%的高點。然而，在2023年略微下降至26.45%，並在2024年進一步降至24.44%。
- 此趨勢反映公司雖然營收持續增長，但在2023年至2024年間獲利率略有壓縮，可能與成本上升、競爭壓力或投資擴張有關。儘管如此，整體獲利率仍保持在較為健康的水平，顯示公司仍有良好的獲利能力。
總體來看，Monolithic Power Systems Inc.在這段期間展現出穩健的成長動能，營收與營業利潤持續上升，僅在部分年度出現獲利率的略微波動。這種趨勢反映公司在擴展市場份額的同時，也面對成本與效率的挑戰。未來若能在保持營收增長的同時改善獲利率，將有助於進一步強化其財務績效與市場競爭力。
淨獲利率
Monolithic Power Systems Inc.、凈獲利率計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 淨收入 | 1,786,700) | 427,374) | 437,672) | 242,023) | 164,375) | |
| 收入 | 2,207,100) | 1,821,072) | 1,794,148) | 1,207,798) | 844,452) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| 淨獲利率1 | 80.95% | 23.47% | 24.39% | 20.04% | 19.47% | |
| 基準 | ||||||
| 淨獲利率競爭 對手2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 6.36% | 3.77% | 5.59% | 19.24% | 25.50% | |
| Analog Devices Inc. | 17.35% | 26.94% | 22.88% | 19.00% | 21.79% | |
| Applied Materials Inc. | 26.41% | 25.86% | 25.31% | 25.53% | 21.04% | |
| Broadcom Inc. | 11.43% | 39.31% | 34.62% | 24.54% | 12.39% | |
| Intel Corp. | -35.32% | 3.11% | 12.71% | 25.14% | 26.84% | |
| KLA Corp. | 28.15% | 32.27% | 36.06% | 30.04% | 20.96% | |
| Lam Research Corp. | 25.68% | 25.88% | 26.73% | 26.72% | 22.42% | |
| Micron Technology Inc. | 3.10% | -37.54% | 28.24% | 21.16% | 12.54% | |
| NVIDIA Corp. | 48.85% | 16.19% | 36.23% | 25.98% | 25.61% | |
| Qualcomm Inc. | 26.03% | 20.19% | 29.27% | 26.94% | 22.09% | |
| Texas Instruments Inc. | 30.68% | 37.16% | 43.68% | 42.35% | 38.69% | |
| 淨獲利率扇形 | ||||||
| 半導體和半導體設備 | 14.94% | 17.06% | 25.54% | 25.83% | 23.10% | |
| 淨獲利率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 20.61% | 20.36% | 22.42% | 23.60% | 19.65% | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
淨獲利率 = 100 × 淨收入 ÷ 收入
= 100 × 1,786,700 ÷ 2,207,100 = 80.95%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據所提供的財務資料分析，可以觀察到以下幾點趨勢與特徵：
- 收入整體呈現穩步成長
- 從2020年的8.44億美元，逐步增加至2024年的22.07億美元，顯示公司營收持續擴展，且增長速度加快。特別是在2024年度，收入較前一年約成長21%，展現出強勁的成長動能。
- 淨收入亦呈現顯著提升
- 淨收入由2020年的1.64億美元增加至2024年的17.87億美元，期間經歷較大的成長幅度，尤其是在2024年度淨收入較2023年幾乎翻倍，顯示公司盈利能力有顯著提升。
- 淨獲利率走勢強化
- 淨獲利率由2020年的約19.5%提升至2024年的超過80%，表明公司在營運效率、成本控制或市場競爭力方面有顯著改進。在2024年度，淨獲利率達到歷史高點，顯示利潤轉化率大幅提升。
綜合上述，可看出公司在分析期間內營收與盈利水準皆持續攀升，且淨獲利率的顯著提升尤為亮眼，反映出管理效率或市場條件的改善。此外，資料顯示公司已進入一個快速成長和獲利能力強化的階段，值得持續關注其未來的財務表現與經營策略的持續推進對公司長遠發展的影響。
股東權益回報率 （ROE）
Monolithic Power Systems Inc.、 ROE計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 淨收入 | 1,786,700) | 427,374) | 437,672) | 242,023) | 164,375) | |
| 股東權益 | 3,145,767) | 2,049,939) | 1,668,602) | 1,243,985) | 966,587) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| ROE1 | 56.80% | 20.85% | 26.23% | 19.46% | 17.01% | |
| 基準 | ||||||
| ROE競爭 對手2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 2.85% | 1.53% | 2.41% | 42.18% | 42.66% | |
| Analog Devices Inc. | 4.65% | 9.32% | 7.54% | 3.66% | 10.17% | |
| Applied Materials Inc. | 37.77% | 41.94% | 53.51% | 48.08% | 34.21% | |
| Broadcom Inc. | 8.71% | 58.70% | 50.62% | 26.99% | 12.40% | |
| Intel Corp. | -18.89% | 1.60% | 7.90% | 20.83% | 25.79% | |
| KLA Corp. | 82.00% | 116.01% | 237.04% | 61.53% | 45.65% | |
| Lam Research Corp. | 44.82% | 54.94% | 73.35% | 64.85% | 43.53% | |
| Micron Technology Inc. | 1.72% | -13.22% | 17.41% | 13.34% | 6.89% | |
| NVIDIA Corp. | 69.24% | 19.76% | 36.65% | 25.64% | 22.91% | |
| Qualcomm Inc. | 38.60% | 33.51% | 71.81% | 90.88% | 85.54% | |
| Texas Instruments Inc. | 28.39% | 38.53% | 60.02% | 58.27% | 60.90% | |
| ROE扇形 | ||||||
| 半導體和半導體設備 | 11.77% | 13.30% | 22.70% | 25.79% | 24.53% | |
| ROE工業 | ||||||
| 資訊技術 | 29.31% | 31.93% | 39.07% | 42.41% | 35.69% | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
ROE = 100 × 淨收入 ÷ 股東權益
= 100 × 1,786,700 ÷ 3,145,767 = 56.80%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 淨收入趨勢
- 從2020年至2024年，淨收入呈現顯著的成長趨勢。2020年淨收入為1,643.75萬美元，在2021年增長至2.42億美元，約為2020年的1.5倍。2022年更進一步達到4.38億美元，較前一年幹翻倍，顯示公司在該年度有明顯的收益放大。2023年淨收入略有回落，為4.27億美元，但仍保持較高水準。2024年淨收入大幅跳升至17.87億美元，較上一年度有顯著的增加，顯示公司在最近一年中經營表現有爆發性增長。
- 股東權益變化
- 股東權益數值自2020年至2024年也經歷了穩定且顯著的成長。由966.59百萬美元增長至3,145.77百萬美元，約三倍以上的增加，反映公司累積的盈餘及資本擴張。此趨勢支持公司獲利能力的提高，並有助於提升股東價值。
- 股東權益回報率（ROE）變動
- ROE在不同年份之間波動較大。2020年為17.01%，2021年小幅上升至19.46%，顯示當年投資回報率有所改善。2022年ROE進一步提升至26.23%，反映公司在該年度獲利效率大幅提高。2023年ROE略微下降至20.85%，但仍高於前兩年平均水平，顯示投資回報能力仍穩健。2024年ROE顯著飆升至56.8%，顯示公司在該年度將淨收入與股東權益的比率大幅提升，呈現極佳的資金運用效率，可能受到經營策略調整或特殊獲利因素驅動。
- 整體分析結論
-
綜合各項資料觀察，Monolithic Power Systems Inc.在過去五年間表現出了強烈的成長動能，特別是在2024年，淨收入與ROE皆出現爆發性成長，顯示公司在市場中的競爭優勢逐步突顯。股東權益的穩健增加亦支撐了公司資本結構的擴展與財務穩定性。儘管2023年淨收入略有回落，但整體趨勢仍然呈現積極向上，並表明公司具有良好的長期成長潛力與高效的資金運用能力。未來持續觀察公司營運狀況與市場環境變化，有助評估其持續成長能力。
資產回報率 （ROA）
Monolithic Power Systems Inc.、 ROA計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 淨收入 | 1,786,700) | 427,374) | 437,672) | 242,023) | 164,375) | |
| 總資產 | 3,617,097) | 2,434,353) | 2,058,885) | 1,585,825) | 1,208,491) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| ROA1 | 49.40% | 17.56% | 21.26% | 15.26% | 13.60% | |
| 基準 | ||||||
| ROA競爭 對手2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 2.37% | 1.26% | 1.95% | 25.46% | 27.78% | |
| Analog Devices Inc. | 3.39% | 6.79% | 5.46% | 2.66% | 5.69% | |
| Applied Materials Inc. | 20.86% | 22.31% | 24.41% | 22.80% | 16.19% | |
| Broadcom Inc. | 3.56% | 19.33% | 15.69% | 8.91% | 3.90% | |
| Intel Corp. | -9.55% | 0.88% | 4.40% | 11.80% | 13.65% | |
| KLA Corp. | 17.90% | 24.07% | 26.37% | 20.23% | 13.11% | |
| Lam Research Corp. | 20.42% | 24.02% | 26.78% | 24.59% | 15.47% | |
| Micron Technology Inc. | 1.12% | -9.08% | 13.11% | 9.96% | 5.01% | |
| NVIDIA Corp. | 45.28% | 10.61% | 22.07% | 15.05% | 16.15% | |
| Qualcomm Inc. | 18.39% | 14.17% | 26.39% | 21.93% | 14.60% | |
| Texas Instruments Inc. | 13.51% | 20.12% | 32.16% | 31.48% | 28.91% | |
| ROA扇形 | ||||||
| 半導體和半導體設備 | 6.42% | 7.41% | 12.68% | 13.62% | 11.80% | |
| ROA工業 | ||||||
| 資訊技術 | 11.93% | 12.50% | 14.55% | 14.65% | 11.44% | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
ROA = 100 × 淨收入 ÷ 總資產
= 100 × 1,786,700 ÷ 3,617,097 = 49.40%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
財務資料分析摘要
根據所提供的數據，Monolithic Power Systems Inc. 在五個年度期間展現出顯著的成長趨勢。其淨收入由2020年的約1.64億美元逐漸上升，至2023年略微下降，但於2024年達到約17.87億美元，顯示公司在收入規模上有明顯的擴張，尤其是在2024年期間的突飛猛進。此外，2022年與2023年之間的淨收入有所較小變動，可能反映出市場或公司策略調整後的短期波動，然而整體呈現持續增長之勢。
在總資產方面，也呈現持續的積增狀態。從2020年的約1.21億美元逐步擴展到2024年的約36.17億美元，展現公司資產基礎的擴大與規模的擴充，這可能反映出公司在營運擴展和資本投資方面的持續投入。
此外，ROA（資產報酬率）數據顯示了公司營運效率的變化。從2020年的13.6%逐步提升至2022年的21.26%，表明公司在這段期間內對資產的利用效率有所改善。2023年ROA略有下滑至17.56%，但在2024年迅速攀升至49.4%，顯示公司在最近的年度取得了高效的資產運用成果，可能受益於收入的快速成長或資產盈利能力的提升。
總結來看，該公司的財務數據體現了強勁的營收與資產擴張，以及資產運用效率的顯著提升。這些趨勢表明公司在營運規模與盈利能力方面均展現出良好的發展潛力，但同時也需關注短期內的波動與市場環境的變化對經營績效的影響。