短期活動比率分析
季度數據
短期活動比率（摘要）
3M Co.、短期活動比率（季度數據）
根據報告： 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-Q (報告日期： 2018-09-30), 10-Q (報告日期： 2018-06-30), 10-Q (報告日期： 2018-03-31).
- 存貨周轉率
- 存貨周轉率在觀察期間呈現波動趨勢。從2018年的3.81到2019年的4.21，該比率有所提升，顯示存貨銷售速度加快。然而，2020年起，存貨周轉率開始下降，並在2022年降至3.45，表明存貨積壓或銷售速度放緩。整體而言，近兩年存貨周轉率呈現下降趨勢。
- 應收賬款周轉率
- 應收賬款周轉率在大部分時間內保持相對穩定，並呈現上升趨勢。從2018年的6.14逐步上升至2021年的7.59，表明應收賬款回收速度加快。2022年略有下降，但仍維持在較高水平。整體而言，應收賬款周轉率表現良好，顯示公司在應收賬款管理方面有效。
- 應付賬款周轉率
- 應付賬款周轉率在觀察期間呈現下降趨勢。從2018年的8.73逐步下降至2022年的6.32，表明公司支付供應商賬款的速度減慢。這可能與公司現金流管理策略或與供應商的議價能力有關。需要進一步分析以確定具體原因。
- 營運資金周轉率
- 營運資金周轉率波動較大。2019年出現顯著高峰，達到8.57，隨後在2020年和2021年回落。2022年再次上升，達到7.6，但仍低於2019年的峰值。這種波動可能反映了公司營運資金管理策略的變化或外部市場環境的影響。
- 庫存周轉天數
- 庫存周轉天數與存貨周轉率呈現相反的趨勢。從2018年的96天逐步下降至2019年的87天，表明庫存持有時間縮短。然而，2020年起，庫存周轉天數開始上升，並在2022年達到106天，表明庫存積壓問題日益嚴重。
- 應收賬款周轉天數
- 應收賬款周轉天數在觀察期間相對穩定，並呈現下降趨勢。從2018年的59天逐步下降至2022年的50天，表明應收賬款回收速度加快。整體而言，應收賬款周轉天數表現良好，顯示公司在應收賬款管理方面有效。
- 作週期
- 作週期在觀察期間相對穩定，但略有下降趨勢。從2018年的155天下降至2022年的156天，表明公司將原材料轉換為成品的效率略有提升。然而，下降幅度不大，需要進一步分析以確定具體原因。
- 應付賬款周轉天數
- 應付賬款周轉天數在觀察期間呈現上升趨勢。從2018年的42天逐步上升至2022年的61天，表明公司支付供應商賬款的時間延長。這可能與公司現金流管理策略或與供應商的議價能力有關。
- 現金換算週期
- 現金換算週期在觀察期間相對穩定，並呈現波動趨勢。從2018年的113天到2022年的98天，整體而言略有下降。現金換算週期反映了公司將現金投入到營運中並收回現金所需的時間。較短的現金換算週期通常表示公司營運資金管理效率較高。
換手率
平均天數比率
存貨周轉率
3M Co.、存貨周轉率、計算 （季度數據）
| 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||
| 銷售成本 | 4,728) | 5,093) | 4,826) | 4,698) | 4,853) | 4,719) | 4,525) | 4,388) | 4,303) | 3,805) | 4,109) | 4,325) | 4,188) | 4,313) | 4,310) | 4,060) | 4,159) | 4,227) | 4,236) | ||||||
| 庫存 | 5,615) | 5,645) | 5,290) | 4,985) | 4,950) | 4,842) | 4,458) | 4,239) | 3,984) | 4,168) | 4,217) | 4,134) | 4,007) | 4,300) | 4,538) | 4,366) | 4,437) | 4,238) | 4,295) | ||||||
| 短期活動比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 存貨周轉率1 | 3.45 | 3.45 | 3.61 | 3.77 | 3.73 | 3.70 | 3.82 | 3.92 | 4.15 | 3.94 | 4.02 | 4.15 | 4.21 | 3.92 | 3.69 | 3.82 | 3.76 | 3.91 | 3.81 | ||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||
| 存貨周轉率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | 0.78 | 0.74 | 0.74 | 0.75 | 0.77 | 0.76 | 0.74 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Caterpillar Inc. | 2.36 | 2.40 | 2.46 | 2.53 | 2.44 | 2.49 | 2.46 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Eaton Corp. plc | 3.95 | 3.87 | 4.03 | 4.48 | 4.73 | 4.86 | 5.12 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| GE Aerospace | 3.10 | 3.04 | 3.25 | 3.40 | 3.21 | 3.28 | 3.46 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Honeywell International Inc. | 4.09 | 4.06 | 4.20 | 4.55 | 4.72 | 4.88 | 4.85 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Lockheed Martin Corp. | 18.09 | 16.20 | 18.12 | 19.45 | 19.81 | 18.64 | 17.58 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| RTX Corp. | 5.03 | 5.14 | 5.33 | 5.65 | 5.57 | 5.49 | 5.48 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-Q (報告日期： 2018-09-30), 10-Q (報告日期： 2018-06-30), 10-Q (報告日期： 2018-03-31).
1 Q3 2022 計算
存貨周轉率 = (銷售成本Q3 2022
+ 銷售成本Q2 2022
+ 銷售成本Q1 2022
+ 銷售成本Q4 2021)
÷ 庫存
= (4,728 + 5,093 + 4,826 + 4,698)
÷ 5,615 = 3.45
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，可以觀察到銷售成本在一段時間內呈現波動趨勢。從2018年3月31日的4236百萬美元到2022年6月30日的4728百萬美元，整體呈現上升趨勢，但中間經歷了多次增減。
庫存水平也顯示出類似的模式。從2018年3月31日的4295百萬美元到2022年6月30日的5615百萬美元，庫存總體呈現增加趨勢。值得注意的是，在2022年庫存水平顯著增加，尤其是在2022年3月31日達到5290百萬美元，並在2022年6月30日進一步上升至5615百萬美元。
- 存貨周轉率
- 存貨周轉率的數據顯示，在觀察期間內，該比率相對穩定，但呈現下降趨勢。從2018年3月31日的3.81到2022年6月30日的3.45，周轉率逐漸降低。
銷售成本和庫存水平的同步增長，以及存貨周轉率的下降，可能表明庫存管理方面存在一些變化。銷售成本的增加可能與銷售量的增加或生產成本的上升有關。然而，存貨周轉率的下降表明，庫存的銷售速度相對於庫存水平而言有所減緩。
在2020年，銷售成本出現了明顯的下降，這可能與外部環境的影響有關。然而，隨後銷售成本又恢復了增長趨勢。庫存水平在2020年也呈現下降，但在2021年和2022年迅速增加。
總體而言，數據顯示銷售成本和庫存水平在一段時間內呈現增長趨勢，而存貨周轉率則呈現下降趨勢。這些趨勢可能需要進一步分析，以確定其根本原因和潛在影響。
應收賬款周轉率
3M Co.、應收賬款周轉率、計算 （季度數據）
| 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||
| 淨銷售額 | 8,619) | 8,702) | 8,829) | 8,612) | 8,942) | 8,950) | 8,851) | 8,583) | 8,350) | 7,176) | 8,075) | 8,111) | 7,991) | 8,171) | 7,863) | 7,945) | 8,152) | 8,390) | 8,278) | ||||||
| 應收賬款，扣除備抵金 | 4,722) | 4,914) | 4,815) | 4,660) | 4,916) | 4,991) | 4,817) | 4,705) | 4,623) | 4,459) | 4,821) | 4,791) | 5,020) | 5,374) | 5,173) | 5,020) | 5,329) | 5,383) | 5,252) | ||||||
| 短期活動比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 應收賬款周轉率1 | 7.36 | 7.14 | 7.34 | 7.59 | 7.19 | 6.96 | 6.84 | 6.84 | 6.86 | 7.03 | 6.71 | 6.71 | 6.37 | 5.98 | 6.25 | 6.53 | 6.16 | 6.10 | 6.14 | ||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||
| 應收賬款周轉率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | 22.98 | 20.27 | 25.37 | 23.58 | 27.95 | 24.76 | 23.97 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Caterpillar Inc. | 6.59 | 6.10 | 5.46 | 5.68 | 5.97 | 5.51 | 5.07 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Eaton Corp. plc | 5.28 | 5.15 | 5.39 | 5.95 | 5.75 | 5.72 | 5.79 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| GE Aerospace | 4.19 | 4.39 | 4.43 | 4.55 | 4.83 | 4.74 | 4.59 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Honeywell International Inc. | 4.74 | 4.45 | 4.82 | 5.04 | 4.78 | 4.89 | 4.89 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Lockheed Martin Corp. | 26.06 | 18.87 | 26.02 | 34.15 | 29.27 | 25.59 | 29.81 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| RTX Corp. | 7.15 | 6.28 | 7.15 | 6.66 | 6.69 | 6.99 | 6.03 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-Q (報告日期： 2018-09-30), 10-Q (報告日期： 2018-06-30), 10-Q (報告日期： 2018-03-31).
1 Q3 2022 計算
應收賬款周轉率 = (淨銷售額Q3 2022
+ 淨銷售額Q2 2022
+ 淨銷售額Q1 2022
+ 淨銷售額Q4 2021)
÷ 應收賬款，扣除備抵金
= (8,619 + 8,702 + 8,829 + 8,612)
÷ 4,722 = 7.36
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，可以觀察到淨銷售額在一段時間內呈現波動趨勢。在2018年，淨銷售額從第一季度到第四季度呈現下降趨勢。2019年，淨銷售額在各個季度之間波動，但總體而言，與2018年相比，變化不大。2020年第二季度淨銷售額顯著下降，隨後在第三季度和第四季度有所恢復，但仍未達到2019年同期的水平。2021年，淨銷售額持續增長，並在各個季度保持相對穩定的水平。2022年，淨銷售額在各個季度之間波動，但總體而言，與2021年相比，變化不大。
- 應收賬款，扣除備抵金
- 應收賬款的數額在各個季度之間呈現波動。在2018年，應收賬款的數額相對穩定。2019年，應收賬款的數額在各個季度之間波動，但總體而言，與2018年相比，變化不大。2020年，應收賬款的數額在第二季度下降，隨後在第三季度和第四季度有所恢復。2021年，應收賬款的數額持續增長，並在各個季度保持相對穩定的水平。2022年，應收賬款的數額在各個季度之間波動，但總體而言，與2021年相比，變化不大。
應收賬款周轉率在觀察期內呈現上升趨勢。從2018年的6.14到2021年的7.59，周轉率顯著提高，表明應收賬款的回收速度加快。2022年，周轉率略有下降，但仍維持在相對較高的水平。
- 綜合觀察
- 數據顯示，淨銷售額的波動可能與應收賬款周轉率的變化有關。應收賬款周轉率的提高可能表明公司在管理應收賬款方面更加有效，但也可能反映出銷售策略的調整。淨銷售額在2020年第二季度的顯著下降，可能受到外部因素的影響。整體而言，數據呈現出一個動態變化且相互關聯的財務狀況。
應付賬款周轉率
3M Co.、應付賬款周轉率、計算 （季度數據）
| 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||
| 銷售成本 | 4,728) | 5,093) | 4,826) | 4,698) | 4,853) | 4,719) | 4,525) | 4,388) | 4,303) | 3,805) | 4,109) | 4,325) | 4,188) | 4,313) | 4,310) | 4,060) | 4,159) | 4,227) | 4,236) | ||||||
| 應付帳款 | 3,063) | 3,273) | 3,164) | 2,994) | 2,862) | 2,931) | 2,670) | 2,561) | 2,208) | 1,975) | 2,207) | 2,228) | 2,079) | 2,130) | 2,309) | 2,266) | 2,029) | 1,871) | 1,874) | ||||||
| 短期活動比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 應付賬款周轉率1 | 6.32 | 5.95 | 6.04 | 6.28 | 6.46 | 6.12 | 6.37 | 6.48 | 7.49 | 8.32 | 7.67 | 7.69 | 8.11 | 7.91 | 7.26 | 7.36 | 8.23 | 8.87 | 8.73 | ||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||
| 應付賬款周轉率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | 6.36 | 6.17 | 6.73 | 6.40 | 6.20 | 5.45 | 4.90 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Caterpillar Inc. | 4.81 | 4.72 | 4.43 | 4.36 | 4.61 | 4.57 | 4.46 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Eaton Corp. plc | 4.61 | 4.43 | 4.67 | 4.75 | 5.11 | 5.22 | 5.66 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| GE Aerospace | 3.14 | 3.14 | 3.32 | 3.32 | 3.33 | 3.35 | 3.56 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Honeywell International Inc. | 3.68 | 3.63 | 3.66 | 3.61 | 3.83 | 3.76 | 3.86 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Lockheed Martin Corp. | 21.48 | 24.07 | 21.92 | 74.34 | 37.83 | 36.15 | 30.31 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| RTX Corp. | 5.82 | 5.36 | 6.28 | 5.93 | 6.06 | 6.52 | 5.67 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-Q (報告日期： 2018-09-30), 10-Q (報告日期： 2018-06-30), 10-Q (報告日期： 2018-03-31).
1 Q3 2022 計算
應付賬款周轉率 = (銷售成本Q3 2022
+ 銷售成本Q2 2022
+ 銷售成本Q1 2022
+ 銷售成本Q4 2021)
÷ 應付帳款
= (4,728 + 5,093 + 4,826 + 4,698)
÷ 3,063 = 6.32
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，可以觀察到銷售成本在一段時間內呈現波動趨勢。在2018年，銷售成本從4236百萬美元逐步下降至4060百萬美元。2019年，銷售成本先上升至4325百萬美元，然後略有回落至4188百萬美元。2020年，銷售成本經歷了較大的波動，從4109百萬美元下降至3805百萬美元，隨後又回升至4388百萬美元。2021年，銷售成本持續上升，從4525百萬美元增長至4853百萬美元，並在2021年末略有下降至4698百萬美元。2022年，銷售成本再次上升，從4826百萬美元增長至5093百萬美元，最後在2022年9月回落至4728百萬美元。
- 應付帳款
- 應付帳款的數值在整個期間內呈現上升趨勢。從2018年3月的1874百萬美元，逐步增加到2022年9月的3063百萬美元。雖然期間存在小幅波動，但整體趨勢是持續增長。
- 應付賬款周轉率
- 應付賬款周轉率在觀察期間內呈現下降趨勢。從2018年3月的8.73，逐步下降至2022年9月的5.95。儘管偶爾出現小幅反彈，例如2020年6月的8.32，但總體趨勢是周轉率降低。這可能意味著支付帳款的速度變慢，或者應付帳款的規模相對於銷售額而言增長更快。
總體而言，數據顯示銷售成本呈現波動上升的趨勢，而應付帳款則持續增長。同時，應付賬款周轉率呈現下降趨勢。這些趨勢可能需要進一步分析，以了解其背後的具體原因，以及對整體財務狀況的影響。
營運資金周轉率
3M Co.、營運資金周轉率、計算 （季度數據）
| 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||
| 流動資產 | 14,895) | 14,514) | 14,452) | 15,403) | 16,426) | 16,343) | 15,345) | 14,982) | 14,110) | 14,106) | 15,090) | 12,971) | 18,020) | 14,051) | 14,374) | 13,709) | 14,419) | 13,890) | 14,818) | ||||||
| 少： 流動負債 | 9,543) | 9,896) | 9,152) | 9,035) | 9,635) | 9,440) | 8,363) | 7,948) | 7,410) | 7,282) | 9,134) | 9,222) | 7,821) | 7,265) | 7,125) | 7,244) | 7,336) | 8,902) | 8,959) | ||||||
| 營運資金 | 5,352) | 4,618) | 5,300) | 6,368) | 6,791) | 6,903) | 6,982) | 7,034) | 6,700) | 6,824) | 5,956) | 3,749) | 10,199) | 6,786) | 7,249) | 6,465) | 7,083) | 4,988) | 5,859) | ||||||
| 淨銷售額 | 8,619) | 8,702) | 8,829) | 8,612) | 8,942) | 8,950) | 8,851) | 8,583) | 8,350) | 7,176) | 8,075) | 8,111) | 7,991) | 8,171) | 7,863) | 7,945) | 8,152) | 8,390) | 8,278) | ||||||
| 短期活動比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 營運資金周轉率1 | 6.50 | 7.60 | 6.67 | 5.55 | 5.20 | 5.03 | 4.72 | 4.58 | 4.73 | 4.59 | 5.43 | 8.57 | 3.13 | 4.73 | 4.46 | 5.07 | 4.63 | 6.58 | 5.50 | ||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||
| 營運資金周轉率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | 3.13 | 2.87 | 2.51 | 2.34 | 2.02 | 2.00 | 1.88 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Caterpillar Inc. | 4.35 | 3.93 | 3.83 | 3.54 | 2.87 | 2.80 | 2.52 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Eaton Corp. plc | 10.69 | — | — | 65.65 | 12.41 | 21.65 | 5.34 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| GE Aerospace | 13.29 | 10.55 | 7.14 | 4.94 | 1.57 | 1.57 | 1.27 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Honeywell International Inc. | 7.91 | 8.84 | 8.07 | 5.86 | 5.94 | 4.52 | 4.27 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Lockheed Martin Corp. | 14.03 | 14.28 | 15.14 | 11.52 | 10.48 | 12.30 | 11.93 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| RTX Corp. | 19.15 | 17.77 | 11.41 | 9.75 | 8.11 | 10.24 | 9.77 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-Q (報告日期： 2018-09-30), 10-Q (報告日期： 2018-06-30), 10-Q (報告日期： 2018-03-31).
1 Q3 2022 計算
營運資金周轉率 = (淨銷售額Q3 2022
+ 淨銷售額Q2 2022
+ 淨銷售額Q1 2022
+ 淨銷售額Q4 2021)
÷ 營運資金
= (8,619 + 8,702 + 8,829 + 8,612)
÷ 5,352 = 6.50
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
觀察資料顯示，營運資金在各個季度間呈現波動。從2018年3月至2019年9月，營運資金大致維持在相對穩定的水平，但隨後在2019年12月大幅下降。2020年，營運資金經歷了先下降後回升的過程，並在年底達到一個較高的水平。2021年，營運資金則呈現緩慢下降的趨勢，並在2022年進一步降低。
淨銷售額的變化趨勢相對平穩。在2018年，淨銷售額呈現小幅下降的趨勢。2019年，淨銷售額在各季度間波動較小，維持在相對穩定的水平。2020年第二季度，淨銷售額出現顯著下降，但在之後的季度迅速回升，並在年底達到較高的水平。2021年，淨銷售額持續增長，並在2021年第二季度達到峰值。2022年，淨銷售額則呈現小幅下降的趨勢。
營運資金周轉率的變化幅度較大。2018年，周轉率呈現上升趨勢，但在2018年第三季度有所下降。2019年，周轉率在各季度間波動明顯，尤其是在2019年第四季度出現大幅上升。2020年，周轉率呈現先下降後上升的趨勢，並在年底達到一個較高的水平。2021年，周轉率持續上升，並在2021年第二季度達到峰值。2022年，周轉率則呈現下降的趨勢。
- 營運資金周轉率的觀察
- 營運資金周轉率與淨銷售額的變化存在一定的相關性。當淨銷售額下降時，周轉率往往也會下降，反之亦然。然而，這種相關性並非絕對，因為周轉率還受到營運資金變化的影響。
- 整體趨勢
- 整體而言，營運資金、淨銷售額和營運資金周轉率在各個季度間都呈現波動。這些波動可能受到多種因素的影響，例如季節性因素、市場變化和公司策略等。
庫存周轉天數
3M Co.、庫存周轉天數、計算 （季度數據）
| 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 | |||||||||||||||||||||||||
| 存貨周轉率 | 3.45 | 3.45 | 3.61 | 3.77 | 3.73 | 3.70 | 3.82 | 3.92 | 4.15 | 3.94 | 4.02 | 4.15 | 4.21 | 3.92 | 3.69 | 3.82 | 3.76 | 3.91 | 3.81 | ||||||
| 短期活動比率 (天數) | |||||||||||||||||||||||||
| 庫存周轉天數1 | 106 | 106 | 101 | 97 | 98 | 99 | 96 | 93 | 88 | 93 | 91 | 88 | 87 | 93 | 99 | 96 | 97 | 93 | 96 | ||||||
| 基準 (天數) | |||||||||||||||||||||||||
| 庫存周轉天數競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | 468 | 494 | 493 | 486 | 475 | 478 | 496 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Caterpillar Inc. | 155 | 152 | 148 | 144 | 150 | 146 | 149 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Eaton Corp. plc | 92 | 94 | 90 | 82 | 77 | 75 | 71 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| GE Aerospace | 118 | 120 | 112 | 107 | 114 | 111 | 105 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Honeywell International Inc. | 89 | 90 | 87 | 80 | 77 | 75 | 75 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Lockheed Martin Corp. | 20 | 23 | 20 | 19 | 18 | 20 | 21 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| RTX Corp. | 73 | 71 | 69 | 65 | 65 | 66 | 67 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-Q (報告日期： 2018-09-30), 10-Q (報告日期： 2018-06-30), 10-Q (報告日期： 2018-03-31).
1 Q3 2022 計算
庫存周轉天數 = 365 ÷ 存貨周轉率
= 365 ÷ 3.45 = 106
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，可以觀察到兩個關鍵指標的季度變化趨勢：存貨周轉率和庫存周轉天數。
- 存貨周轉率
- 在2018年，存貨周轉率呈現相對穩定的狀態，在3.76到3.91之間波動。2019年，該比率略有上升，從3.69提升至4.21，並在4.15左右維持。2020年，存貨周轉率的波動幅度較小，維持在3.92到4.15之間。然而，2021年，存貨周轉率開始呈現下降趨勢，從3.82逐步下降至3.77。此趨勢在2022年持續，並進一步下降至3.45。整體而言，數據顯示存貨周轉率在2019年達到峰值，隨後幾年呈現逐漸下降的趨勢。
- 庫存周轉天數
- 庫存周轉天數與存貨周轉率呈現反向關係。在2018年，庫存周轉天數在93到99天之間波動。2019年，庫存周轉天數呈現下降趨勢，從99天降至87天。2020年，庫存周轉天數維持在91到93天之間，相對穩定。2021年，庫存周轉天數開始上升，從96天逐步增加至99天。2022年，庫存周轉天數持續上升，並最終達到106天。整體而言，數據顯示庫存周轉天數在2019年達到最低點，隨後幾年呈現逐漸上升的趨勢。
綜合來看，數據顯示在觀察期間內，存貨的銷售速度呈現逐漸放緩的趨勢，而庫存積壓的情況則有所加劇。這種變化可能與市場需求、供應鏈管理或公司銷售策略等因素有關。
應收賬款周轉天數
3M Co.、應收賬款周轉天數、計算 （季度數據）
| 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 | |||||||||||||||||||||||||
| 應收賬款周轉率 | 7.36 | 7.14 | 7.34 | 7.59 | 7.19 | 6.96 | 6.84 | 6.84 | 6.86 | 7.03 | 6.71 | 6.71 | 6.37 | 5.98 | 6.25 | 6.53 | 6.16 | 6.10 | 6.14 | ||||||
| 短期活動比率 (天數) | |||||||||||||||||||||||||
| 應收賬款周轉天數1 | 50 | 51 | 50 | 48 | 51 | 52 | 53 | 53 | 53 | 52 | 54 | 54 | 57 | 61 | 58 | 56 | 59 | 60 | 59 | ||||||
| 基準 (天數) | |||||||||||||||||||||||||
| 應收賬款周轉天數競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | 16 | 18 | 14 | 15 | 13 | 15 | 15 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Caterpillar Inc. | 55 | 60 | 67 | 64 | 61 | 66 | 72 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Eaton Corp. plc | 69 | 71 | 68 | 61 | 63 | 64 | 63 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| GE Aerospace | 87 | 83 | 82 | 80 | 76 | 77 | 80 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Honeywell International Inc. | 77 | 82 | 76 | 72 | 76 | 75 | 75 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Lockheed Martin Corp. | 14 | 19 | 14 | 11 | 12 | 14 | 12 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| RTX Corp. | 51 | 58 | 51 | 55 | 55 | 52 | 61 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-Q (報告日期： 2018-09-30), 10-Q (報告日期： 2018-06-30), 10-Q (報告日期： 2018-03-31).
1 Q3 2022 計算
應收賬款周轉天數 = 365 ÷ 應收賬款周轉率
= 365 ÷ 7.36 = 50
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據來看，應收賬款周轉率在觀察期間呈現波動上升的趨勢。2018年第一季度至第四季度，該比率從6.14逐步上升至6.71。
- 應收賬款周轉率
- 2019年上半年，該比率略有下降，但下半年再次回升，年末達到6.84。2020年，該比率持續上升，從年初的6.71增長至年末的6.84。
- 2021年，該比率的增長速度加快，從年初的6.84增長至年末的7.59。2022年上半年，該比率略有下降，但下半年再次回升，年末達到7.36。
與應收賬款周轉率的趨勢相應，應收賬款周轉天數則呈現下降的趨勢。
- 應收賬款周轉天數
- 2018年，該天數從59天逐步下降至54天。2019年，該天數在52至61天之間波動。2020年，該天數維持在52至53天之間。
- 2021年，該天數持續下降，從年初的53天降至年末的48天。2022年，該天數在48至51天之間波動。
整體而言，數據顯示應收賬款的管理效率在觀察期間有所提升。應收賬款周轉率的上升和應收賬款周轉天數的下降，都表明公司在加速收回應收賬款方面取得了進展。
值得注意的是，數據中存在一些波動，可能受到季節性因素或其他外部環境的影響。然而，長期趨勢表明，公司應收賬款管理策略的有效性正在逐步提高。
作週期
3M Co.、作週期、計算 （季度數據）
天數
| 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 | |||||||||||||||||||||||||
| 庫存周轉天數 | 106 | 106 | 101 | 97 | 98 | 99 | 96 | 93 | 88 | 93 | 91 | 88 | 87 | 93 | 99 | 96 | 97 | 93 | 96 | ||||||
| 應收賬款周轉天數 | 50 | 51 | 50 | 48 | 51 | 52 | 53 | 53 | 53 | 52 | 54 | 54 | 57 | 61 | 58 | 56 | 59 | 60 | 59 | ||||||
| 短期活動比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 作週期1 | 156 | 157 | 151 | 145 | 149 | 151 | 149 | 146 | 141 | 145 | 145 | 142 | 144 | 154 | 157 | 152 | 156 | 153 | 155 | ||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||
| 作週期競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | 484 | 512 | 507 | 501 | 488 | 493 | 511 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Caterpillar Inc. | 210 | 212 | 215 | 208 | 211 | 212 | 221 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Eaton Corp. plc | 161 | 165 | 158 | 143 | 140 | 139 | 134 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| GE Aerospace | 205 | 203 | 194 | 187 | 190 | 188 | 185 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Honeywell International Inc. | 166 | 172 | 163 | 152 | 153 | 150 | 150 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Lockheed Martin Corp. | 34 | 42 | 34 | 30 | 30 | 34 | 33 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| RTX Corp. | 124 | 129 | 120 | 120 | 120 | 118 | 128 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-Q (報告日期： 2018-09-30), 10-Q (報告日期： 2018-06-30), 10-Q (報告日期： 2018-03-31).
1 Q3 2022 計算
作週期 = 庫存周轉天數 + 應收賬款周轉天數
= 106 + 50 = 156
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下是對所提供數據的分析報告。
- 庫存周轉天數
- 數據顯示，庫存周轉天數在觀察期間內呈現波動趨勢。從2018年3月31日的96天到2019年12月31日的88天，整體呈現下降趨勢。然而，在2020年，該指標再次回升，並在2021年達到高峰，最高值為99天。2022年，庫存周轉天數持續上升，在9月30日達到106天，並在12月31日維持在106天。這表明庫存管理效率在2021年和2022年有所下降，可能與供應鏈問題或需求變化有關。
- 應收賬款周轉天數
- 應收賬款周轉天數在觀察期間內相對穩定，且呈現下降趨勢。從2018年3月31日的59天到2021年12月31日的48天，該指標持續降低，顯示收款效率有所提升。2022年，該指標略有回升，在6月30日和9月30日達到51天和50天。整體而言，應收賬款周轉天數的變化幅度較小，表明收款政策和客戶信用狀況相對穩定。
- 作週期
- 作週期數據顯示，該指標在觀察期間內相對穩定，但存在一定波動。從2018年3月31日的155天到2019年9月30日的144天，作週期呈現下降趨勢。隨後，該指標在2019年12月31日回升至142天，並在2020年維持在145天左右。2021年，作週期略有上升，最高值為151天。2022年，作週期再次上升，在6月30日和9月30日達到157天和156天。這表明生產和銷售週期在2021年和2022年有所延長，可能受到供應鏈、生產效率或市場需求等因素的影響。
總體而言，數據顯示各指標之間存在相互關聯。庫存周轉天數的上升與作週期的延長可能表明庫存積壓，而應收賬款周轉天數的下降則表明收款效率的提升。這些趨勢可能反映了公司在不同時期所面臨的市場環境和經營策略的變化。
應付賬款周轉天數
3M Co.、應付賬款周轉天數、計算 （季度數據）
| 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 | |||||||||||||||||||||||||
| 應付賬款周轉率 | 6.32 | 5.95 | 6.04 | 6.28 | 6.46 | 6.12 | 6.37 | 6.48 | 7.49 | 8.32 | 7.67 | 7.69 | 8.11 | 7.91 | 7.26 | 7.36 | 8.23 | 8.87 | 8.73 | ||||||
| 短期活動比率 (天數) | |||||||||||||||||||||||||
| 應付賬款周轉天數1 | 58 | 61 | 60 | 58 | 57 | 60 | 57 | 56 | 49 | 44 | 48 | 47 | 45 | 46 | 50 | 50 | 44 | 41 | 42 | ||||||
| 基準 (天數) | |||||||||||||||||||||||||
| 應付賬款周轉天數競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | 57 | 59 | 54 | 57 | 59 | 67 | 74 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Caterpillar Inc. | 76 | 77 | 82 | 84 | 79 | 80 | 82 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Eaton Corp. plc | 79 | 82 | 78 | 77 | 71 | 70 | 65 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| GE Aerospace | 116 | 116 | 110 | 110 | 109 | 109 | 103 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Honeywell International Inc. | 99 | 101 | 100 | 101 | 95 | 97 | 95 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Lockheed Martin Corp. | 17 | 15 | 17 | 5 | 10 | 10 | 12 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| RTX Corp. | 63 | 68 | 58 | 62 | 60 | 56 | 64 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-Q (報告日期： 2018-09-30), 10-Q (報告日期： 2018-06-30), 10-Q (報告日期： 2018-03-31).
1 Q3 2022 計算
應付賬款周轉天數 = 365 ÷ 應付賬款周轉率
= 365 ÷ 6.32 = 58
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，可以觀察到兩個財務比率的季度變化趨勢：應付賬款周轉率和應付賬款周轉天數。
- 應付賬款周轉率
- 在2018年，該比率呈現下降趨勢，從第一季的8.73降至第四季的7.36。2019年，該比率在各季度間波動，但整體維持在7.26至8.11之間。2020年，該比率再次呈現下降趨勢，從第一季的7.67降至第四季的6.48。2021年，該比率持續下降，並在2021年第三季達到最低點6.12，年末略有回升至6.46。2022年，該比率繼續呈現下降趨勢，從第一季的6.28降至第三季的6.04，年末略有回升至6.32。整體而言，該比率呈現長期下降趨勢。
- 應付賬款周轉天數
- 與應付賬款周轉率相反，應付賬款周轉天數呈現上升趨勢。2018年，該天數從第一季的42天增加到第四季的50天。2019年，該天數在各季度間波動，但整體維持在45至50天之間。2020年，該天數再次呈現上升趨勢，從第一季的48天增加到第四季的56天。2021年，該天數持續上升，並在2021年第二季達到最高點60天，年末略有下降至57天。2022年，該天數繼續呈現上升趨勢，從第一季的58天增加到第二季的61天，第三季略有下降至60天。整體而言，該天數呈現長期上升趨勢。
從數據中可以看出，應付賬款周轉率和應付賬款周轉天數之間存在負相關關係。隨著應付賬款周轉率的下降，應付賬款周轉天數增加。這可能意味著支付給供應商的時間越來越長，或者公司在應付賬款管理方面發生了變化。
值得注意的是，2020年和2021年，這兩個比率的下降/上升趨勢更加明顯。這可能與外部經濟環境的變化，例如疫情的影響，導致供應鏈中斷或公司營運策略調整有關。
現金換算週期
3M Co.、現金轉換週期、計算 （季度數據）
天數
| 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 | |||||||||||||||||||||||||
| 庫存周轉天數 | 106 | 106 | 101 | 97 | 98 | 99 | 96 | 93 | 88 | 93 | 91 | 88 | 87 | 93 | 99 | 96 | 97 | 93 | 96 | ||||||
| 應收賬款周轉天數 | 50 | 51 | 50 | 48 | 51 | 52 | 53 | 53 | 53 | 52 | 54 | 54 | 57 | 61 | 58 | 56 | 59 | 60 | 59 | ||||||
| 應付賬款周轉天數 | 58 | 61 | 60 | 58 | 57 | 60 | 57 | 56 | 49 | 44 | 48 | 47 | 45 | 46 | 50 | 50 | 44 | 41 | 42 | ||||||
| 短期活動比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 現金換算週期1 | 98 | 96 | 91 | 87 | 92 | 91 | 92 | 90 | 92 | 101 | 97 | 95 | 99 | 108 | 107 | 102 | 112 | 112 | 113 | ||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||
| 現金換算週期競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | 427 | 453 | 453 | 444 | 429 | 426 | 437 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Caterpillar Inc. | 134 | 135 | 133 | 124 | 132 | 132 | 139 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Eaton Corp. plc | 82 | 83 | 80 | 66 | 69 | 69 | 69 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| GE Aerospace | 89 | 87 | 84 | 77 | 81 | 79 | 82 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Honeywell International Inc. | 67 | 71 | 63 | 51 | 58 | 53 | 55 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| Lockheed Martin Corp. | 17 | 27 | 17 | 25 | 20 | 24 | 21 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| RTX Corp. | 61 | 61 | 62 | 58 | 60 | 62 | 64 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-Q (報告日期： 2018-09-30), 10-Q (報告日期： 2018-06-30), 10-Q (報告日期： 2018-03-31).
1
現金換算週期 = 庫存周轉天數 + 應收賬款周轉天數 – 應付賬款周轉天數
= 106 + 50 – 58 = 98
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，可以觀察到一系列與營運效率相關的財務比率的季度變化趨勢。
- 庫存周轉天數
- 在觀察期內，庫存周轉天數呈現波動狀態。從2018年至2019年，該指標在93至99天之間浮動。2020年，該數值維持在88至93天之間，相對穩定。然而，2021年和2022年，庫存周轉天數呈現上升趨勢，從96天逐漸增加到106天。這可能表示庫存管理效率有所下降，或者需求變化導致庫存積壓。
- 應收賬款周轉天數
- 應收賬款周轉天數在觀察期內整體呈現下降趨勢。從2018年的59至61天，逐步下降至2021年的48至53天。2022年，該指標略有回升，但仍維持在50至51天之間。這可能反映出收款效率的提升，或信用政策的調整。
- 應付賬款周轉天數
- 應付賬款周轉天數在觀察期內呈現上升趨勢。從2018年的41至50天，逐步增加至2022年的58至61天。這可能表示公司在與供應商的議價能力方面有所變化，或者支付條件發生改變。
- 現金換算週期
- 現金換算週期在觀察期內呈現波動，但整體趨勢相對穩定。在2018年至2020年間，該指標在90至113天之間波動。2021年，現金換算週期略有上升，維持在91至92天。2022年，該指標再次上升至96至98天。現金換算週期上升可能與庫存周轉天數的增加有關，也可能受到應收賬款和應付賬款周轉天數變化的影響。
總體而言，數據顯示營運效率在不同時期呈現不同的變化。應收賬款周轉天數的下降表明收款效率有所提升，但庫存周轉天數和應付賬款周轉天數的上升則可能需要進一步分析，以確定其對現金流和盈利能力的影響。