Marathon Petroleum Corp. (NYSE:MPC)

從提供的財務數據中，可以觀察到一系列顯著的趨勢和變化。

資產周轉率

總資產周轉率在觀察期間呈現波動。從2019年的1.26下降至2020年的0.82，隨後在2021年回升至1.41，並在2022年達到峰值1.97。2023年略有下降至1.73。調整後的總資產周轉率的趨勢與未調整數據相似，但數值略有差異。

流動性比率

當前流動性比率在2020年顯著提高，從2019年的1.25增加到1.81，之後幾年保持相對穩定，在1.7至1.95之間波動。2023年略有下降至1.59。調整后的流動資金比率的變化趨勢與當前流動性比率相似，且數值相近。

槓桿比率

債務與股東權益比率在2020年大幅上升至1.42，隨後在2021年和2022年回落至接近0.97和0.96。2023年再次上升至1.12。調整後的債務股東權益比率的變化趨勢與未調整數據相似，但數值較低。債務與總資本比率在觀察期間相對穩定，在0.46至0.59之間波動，2023年為0.53。調整後的債務與總資本比率的變化趨勢與未調整數據相似，但數值較低。

財務槓桿比率

財務槓桿比率在2020年達到峰值3.84，隨後在2021年和2022年略有下降，保持在3.24左右。2023年略有上升至3.52。調整後的財務槓桿比率的變化趨勢與未調整數據相似，但數值較低。

盈利能力比率

淨獲利率在2020年出現顯著的負值(-14.08%)，隨後在2021年和2022年轉為正值，分別為8.12%和8.18%。2023年略有下降至6.52%。調整後的淨利率比率的變化趨勢與未調整數據相似，但數值差異較大，尤其是在2020年。

回報率

股東權益回報率在2020年大幅下降至-44.26%，隨後在2021年和2022年大幅回升，分別為37.16%和52.38%。2023年回落至39.67%。調整後的股東權益回報率的變化趨勢與未調整數據相似，但數值較低。資產回報率的變化趨勢與股東權益回報率相似，在2020年為負值，隨後幾年轉為正值，並在2022年達到峰值16.15%。2023年略有下降至11.26%。調整後的資產回報率的變化趨勢與未調整數據相似，但數值較低。

總體而言，數據顯示在2020年經歷了一段相對困難的時期，之後在盈利能力和回報率方面有所改善。資產周轉率和流動性比率的變化表明公司在資產利用和短期償債能力方面存在波動。槓桿比率的變化需要進一步分析，以評估公司的財務風險。調整後的數據與未調整數據的趨勢基本一致，但數值存在差異，可能反映了會計處理方式的影響。

以下是對年度財務資料的分析報告。

銷售額和其他營業收入

從資料中可觀察到，銷售額和其他營業收入在2020年大幅下降，隨後在2021年顯著回升，並於2022年達到峰值。2023年則呈現下降趨勢，但仍維持在相對較高的水平。整體而言，銷售額呈現波動性增長。

總資產

總資產在2020年經歷了顯著的減少，之後在2021年和2022年逐步增加。2023年總資產略有下降，但降幅不大。總體趨勢顯示資產規模在經歷初期下降後，趨於穩定並略有增長。

總資產周轉率

總資產周轉率在2020年降至最低點，隨後在2021年和2022年顯著提升，表明資產利用效率的改善。2023年周轉率略有下降，但仍維持在較高的水平。此比率的變化與銷售額的變化趨勢相符，暗示銷售額的增長推動了資產周轉率的提升。

調整后總資產

調整后總資產的趨勢與總資產的趨勢基本一致，在2020年下降，隨後在2021年和2022年增加，2023年略有下降。調整后的資產數據與原始資產數據的變化模式相似。

總資產周轉率（經調整）

調整后的總資產周轉率的變化趨勢與總資產周轉率的變化趨勢一致。在2020年降至最低點，隨後在2021年和2022年顯著提升，2023年略有下降。調整后的周轉率數據與原始周轉率數據的變化模式相似，表明調整后的資產數據對周轉率的影響不大。

總體而言，資料顯示在2020年經歷了一段低迷期，隨後在2021年和2022年強勁反彈。2023年則呈現出趨於穩定的跡象。資產周轉率的變化與銷售額的變化密切相關，表明資產利用效率與營收增長之間存在正相關關係。

以下是對年度財務資料的分析報告。

流動資產

在觀察期間，流動資產呈現波動趨勢。從2019年到2020年，流動資產大幅增加，由20170百萬美元增至28287百萬美元。2021年繼續增長至30496百萬美元，2022年進一步增長至35242百萬美元的峰值。然而，2023年則出現下降，回落至32131百萬美元。

流動負債

流動負債也呈現增長趨勢，但增長幅度相對穩定。從2019年的16147百萬美元增長至2020年的15663百萬美元後，在2021年增長至17898百萬美元，2022年進一步增長至20020百萬美元，並在2023年達到20150百萬美元。

當前流動性比率

當前流動性比率在觀察期間內呈現波動。2019年為1.25，2020年顯著提升至1.81。2021年略微下降至1.7，2022年小幅上升至1.76，而2023年則下降至1.59。整體而言，比率在1.59到1.81之間波動。

調整后的流動資產

調整后的流動資產的趨勢與流動資產相似，但數值更高。從2019年的21058百萬美元增長至2020年的28305百萬美元，2021年增長至33376百萬美元，2022年達到38991百萬美元的峰值，然後在2023年下降至34945百萬美元。

流動資金比率（調整后）

調整后的流動資金比率呈現增長趨勢，但2023年有所下降。從2019年的1.3增長至2020年的1.81，2021年為1.86，2022年達到1.95的峰值，2023年回落至1.73。

總體而言，資料顯示在2019年至2022年間，資產和負債均呈現增長趨勢，但2023年資產有所回落。流動性比率在觀察期間內保持在相對穩定的水平，但2023年略有下降。調整后的流動資金比率的變化趨勢與當前流動性比率相似，但數值更高。

以下是對一系列年度財務數據的分析。

總債務

在觀察期間，總債務呈現波動趨勢。從2019年的28838百萬美元，先於2020年增加至31584百萬美元，隨後在2021年顯著下降至25539百萬美元。2022年略有回升至26700百萬美元，並在2023年進一步增加至27283百萬美元。

股東權益合計

股東權益合計的變化幅度較大。2020年從2019年的33694百萬美元大幅下降至22199百萬美元。2021年出現反彈，達到26206百萬美元，2022年進一步增加至27715百萬美元。然而，在2023年，股東權益合計再次下降至24404百萬美元。

債務與股東權益比率

該比率反映了財務槓桿的水平。2020年該比率顯著上升至1.42，表明債務相對於股東權益的比例較高。隨後，該比率在2021年和2022年分別下降至0.97和0.96，顯示財務槓桿有所降低。2023年，該比率再次上升至1.12，表明債務比例相對於股東權益有所增加。

調整后總債務

調整后總債務的趨勢與總債務相似，但數值略高。2020年呈現增加，隨後在2021年下降，2022年和2023年則呈現小幅上升。

調整后權益總額

調整后權益總額的變化趨勢與股東權益合計相似，但數值更高。2020年大幅下降，隨後在2021年和2022年回升，2023年再次下降。

債務股東權益比率（調整后）

調整后的債務股東權益比率的變化趨勢與未調整的比率相似，但數值較低。2020年該比率上升，隨後在2021年和2022年下降，2023年則呈現上升趨勢。整體而言，該比率在觀察期間保持在相對穩定的水平，表明財務槓桿的變化幅度有限。

總體而言，數據顯示在觀察期間，債務和股東權益均呈現波動，且債務與股東權益比率也隨之變化。2020年和2023年，債務相對於股東權益的比例有所增加，而2021年和2022年則有所降低。

以下是對一系列年度財務數據的分析。

總債務

從數據來看，總債務在2019年至2020年期間呈現增長趨勢，由28838百萬美元增加至31584百萬美元。隨後，在2021年顯著下降至25539百萬美元，並在2022年小幅回升至26700百萬美元。至2023年，總債務進一步增加至27283百萬美元。

總資本

總資本在2019年至2020年期間經歷了顯著下降，從62532百萬美元減少至53783百萬美元。2021年繼續下降至51745百萬美元，隨後在2022年略有回升至54415百萬美元。2023年，總資本再次下降至51687百萬美元。

債務與總資本比率

債務與總資本比率在2019年的0.46，2020年上升至0.59。2021年回落至0.49，2022年維持在0.49。2023年，該比率進一步上升至0.53，顯示債務相對於總資本的比例有所增加。

調整后總債務

調整后總債務的趨勢與總債務相似，在2019年至2020年期間增加，從31317百萬美元增加至33095百萬美元。2021年大幅下降至26904百萬美元，2022年小幅增加至27909百萬美元，並在2023年進一步增加至28501百萬美元。

調整后總資本

調整后總資本的變化趨勢與總資本類似，在2019年至2020年期間下降，從81684百萬美元減少至69674百萬美元。2021年繼續下降至69060百萬美元，2022年略有回升至72694百萬美元，2023年則下降至68547百萬美元。

債務與總資本比率（調整后）

調整后的債務與總資本比率在2019年為0.38，2020年上升至0.47。2021年回落至0.39，2022年進一步下降至0.38。2023年，該比率上升至0.42，表明調整后的債務相對於調整后的總資本的比例有所增加。

總體而言，數據顯示在觀察期內，債務和資本規模均經歷了波動。債務與總資本比率在不同年份呈現不同的變化趨勢，但整體而言，在2023年呈現上升趨勢，表明財務槓桿可能略有增加。

以下是對一系列年度財務數據的分析。

總資產

總資產在2019年至2022年期間呈現波動增長趨勢，從98556百萬美元增長至89904百萬美元。然而，在2023年，總資產略有下降，回落至85987百萬美元。

股東權益合計

股東權益合計在2019年至2021年期間經歷了顯著的波動。從2019年的33694百萬美元大幅下降至2020年的22199百萬美元，隨後在2021年回升至26206百萬美元。2022年繼續增長至27715百萬美元，但在2023年則下降至24404百萬美元。

財務槓桿比率

未調整的財務槓桿比率在2019年至2020年期間顯著增加，從2.93上升至3.84。2021年略有下降至3.26，2022年維持在3.24。2023年則再次上升至3.52。

調整后總資產

調整后的總資產的趨勢與未調整的總資產相似，在2019年至2022年期間呈現波動增長，從99424百萬美元增長至93652百萬美元。2023年也呈現下降趨勢，回落至88800百萬美元。

調整后權益總額

調整后的權益總額的變化趨勢與未調整的股東權益合計相似。從2019年的50367百萬美元大幅下降至2020年的36579百萬美元，隨後在2021年回升至42156百萬美元。2022年繼續增長至44785百萬美元，但在2023年則下降至40046百萬美元。

調整后財務槓桿比率

調整后的財務槓桿比率在2019年至2020年期間有所增加，從1.97上升至2.33。2021年和2022年維持在2.09，2023年略有上升至2.22。調整后的財務槓桿比率相較於未調整的比率較低，表明調整后的數據可能反映了更保守的估計。

總體而言，數據顯示資產和股東權益合計在觀察期間內經歷了波動。財務槓桿比率在不同年份呈現不同的變化，調整后的財務槓桿比率相對穩定。

以下是對年度財務資料的分析報告。

歸屬於MPC的淨收益（虧損）

在觀察期間，歸屬於MPC的淨收益呈現顯著的波動。2019年錄得2637百萬美元的淨收益，但在2020年大幅轉虧為9826百萬美元的淨虧損。隨後，淨收益在2021年回升至9738百萬美元，並在2022年達到高峰的14516百萬美元。2023年，淨收益略有下降至9681百萬美元，但仍維持在相對較高的水平。

銷售額和其他營業收入

銷售額和其他營業收入在2020年經歷了顯著下降，從2019年的123949百萬美元降至69779百萬美元。然而，從2020年到2022年，銷售額呈現強勁增長趨勢，在2022年達到177453百萬美元的峰值。2023年，銷售額略有回落至148379百萬美元，但仍遠高於2020年的水平。

淨獲利率

淨獲利率的變化與淨收益的趨勢密切相關。2020年，淨獲利率為負14.08%，反映了當年的淨虧損。隨後，淨獲利率在2021年和2022年顯著改善，分別達到8.12%和8.18%。2023年，淨獲利率略有下降至6.52%，但仍保持在正值。

調整后淨收入（虧損）

調整后淨收入的趨勢與歸屬於MPC的淨收益趨勢相似，但數值有所不同。2020年同樣呈現大幅虧損，為-12260百萬美元。2021年和2022年分別錄得5609百萬美元和17193百萬美元的調整后淨收入，2023年則為10030百萬美元。

淨利率比率（調整后）

調整后的淨利率比率也反映了調整后淨收入的變化。2020年為負17.57%，隨後在2021年和2022年分別回升至4.67%和9.69%。2023年，調整后的淨利率比率為6.76%，略有下降。

總體而言，資料顯示在2020年經歷了一段挑戰時期，但隨後在2021年和2022年實現了顯著的復甦和增長。2023年，雖然部分指標略有下降，但整體表現仍然強勁。銷售額的增長是推動淨收益和淨利率改善的主要因素。

以下是對年度財務資料的分析報告。

歸屬於MPC的淨收益（虧損）

歸屬於MPC的淨收益在觀察期間呈現顯著波動。2019年錄得正收益，但2020年轉為大幅虧損。隨後，2021年和2022年分別恢復正收益，且2022年的收益較2021年顯著增長。2023年收益略有下降，但仍保持正值。整體而言，淨收益的變化幅度較大，反映了外部環境或公司經營策略的顯著影響。

MPC股東權益合計

股東權益合計在2019年至2022年期間呈現增長趨勢，但2023年則出現下降。2020年股東權益合計大幅減少，與淨收益的虧損情況相符。後續幾年股東權益逐步恢復增長，但在2023年再次下降，可能與淨收益的變化或股東分紅等因素有關。

股東權益回報率

股東權益回報率的變化與淨收益的變化趨勢一致，呈現高度相關性。2020年回報率大幅下降，反映了當年的虧損。2021年和2022年回報率顯著提升，與淨收益的恢復和增長相呼應。2023年回報率略有下降，但仍維持在相對較高的水平。此比率的波動表明股東權益的盈利能力受到淨收益的直接影響。

調整后淨收益（虧損）

調整后淨收益的趨勢與歸屬於MPC的淨收益趨勢相似，但數值差異較大。2020年同樣出現大幅虧損，2021年和2022年恢復正收益並顯著增長，2023年則略有下降。調整后淨收益的變化可能反映了某些非經常性損益或會計調整的影響。

調整后權益總額

調整后權益總額的變化趨勢與股東權益合計的變化趨勢相似，但數值更高。2020年出現大幅減少，隨後幾年逐步恢復增長，2023年再次下降。調整后權益總額的變化可能與調整后淨收益的變化以及其他權益類別的變動有關。

股東權益回報率（調整后）

股東權益回報率（調整后）的變化趨勢與調整后淨收益的變化趨勢一致，呈現高度相關性。2020年回報率大幅下降，2021年和2022年回報率顯著提升，2023年回報率略有下降。此比率反映了調整后淨收益對股東權益的盈利能力。

總體而言，觀察期間的財務數據顯示，公司盈利能力和股東權益的變化存在顯著的波動性。2020年是表現較差的一年，而2022年則表現較好。2023年數據顯示，公司盈利能力和股東權益均有所回落。需要進一步分析導致這些波動的具體原因。

以下是對年度財務資料的分析報告。

歸屬於MPC的淨收益（虧損）

歸屬於MPC的淨收益在觀察期間呈現顯著波動。2019年錄得正收益，但2020年轉為大幅虧損。隨後，2021年和2022年分別恢復正收益，且2022年的收益顯著增長。至2023年，收益略有下降，但仍保持正值。

總資產

總資產在2019年至2022年間呈現先下降後上升的趨勢。2020年資產規模大幅縮減，隨後在2021年和2022年逐步回升，並在2022年達到峰值。2023年，總資產略有下降。

資產回報率

資產回報率與淨收益的變化趨勢相呼應。2020年錄得顯著負值，反映了當年的虧損。2021年和2022年回報率大幅提升，2022年達到最高點。2023年回報率有所下降，但仍維持在正值。

調整后淨收益（虧損）

調整后淨收益的趨勢與歸屬於MPC的淨收益相似，同樣在2020年出現大幅虧損，隨後在2021年和2022年恢復正收益並顯著增長。2023年收益略有下降。

調整后總資產

調整后總資產的變化趨勢與總資產類似，2020年大幅下降，隨後在2021年和2022年回升，並在2022年達到峰值。2023年調整后總資產也呈現下降趨勢。

資產回報率（調整后）

調整后資產回報率的變化趨勢與調整后淨收益和調整后總資產的變化相一致。2020年為負值，2021年和2022年顯著提升，2022年達到最高點，2023年則有所下降。

總體而言，觀察期間的財務數據顯示出明顯的週期性波動。2020年是表現較差的一年，而2022年則表現最佳。2023年數據顯示，部分關鍵指標出現回落趨勢。