盈利能力分析
季度數據
盈利能力比率衡量公司從其資源（資產）中產生盈利銷售的能力。
盈利能力比率（摘要）
Medtronic PLC、盈利能力比率（季度數據）
根據報告： 10-Q (報告日期： 2026-01-23), 10-Q (報告日期： 2025-10-24), 10-Q (報告日期： 2025-07-25), 10-K (報告日期： 2025-04-25), 10-Q (報告日期： 2025-01-24), 10-Q (報告日期： 2024-10-25), 10-Q (報告日期： 2024-07-26), 10-K (報告日期： 2024-04-26), 10-Q (報告日期： 2024-01-26), 10-Q (報告日期： 2023-10-27), 10-Q (報告日期： 2023-07-28), 10-K (報告日期： 2023-04-28), 10-Q (報告日期： 2023-01-27), 10-Q (報告日期： 2022-10-28), 10-Q (報告日期： 2022-07-29), 10-K (報告日期： 2022-04-29), 10-Q (報告日期： 2022-01-28), 10-Q (報告日期： 2021-10-29), 10-Q (報告日期： 2021-07-30), 10-K (報告日期： 2021-04-30), 10-Q (報告日期： 2021-01-29), 10-Q (報告日期： 2020-10-30), 10-Q (報告日期： 2020-07-31).
整體而言，資料顯示在觀察期間內，各項盈利能力指標呈現波動趨勢，但長期而言有上升的跡象。
- 毛利率比率
- 毛利率比率在初期呈現下降趨勢，從 2020 年 7 月 31 日的 65.76% 降至 2021 年 1 月 29 日的 63.85%。然而，隨後幾季呈現顯著回升，至 2021 年 10 月 29 日達到 67.39%。此後，毛利率比率維持在相對穩定的高位，在 67% 至 68% 之間波動。近期，在 2025 年 10 月 24 日略微下降至 64.86%，但隨後在 2026 年 1 月 23 日回升至 65.04%。
- 營業獲利率
- 營業獲利率的變化幅度較大。從 2020 年 7 月 31 日的 14.25% 下降至 2021 年 1 月 29 日的 11.44% 後，呈現顯著增長，至 2022 年 4 月 29 日達到 18.15%。此後，營業獲利率持續上升，在 2022 年 7 月 29 日達到 19.37% 的峰值。雖然在之後的季度有所回落，但仍維持在 15% 至 18% 之間。近期，營業獲利率在 2025 年 10 月 24 日降至 15.89%，但在 2026 年 1 月 23 日回升至 16.39%。
- 淨獲利率
- 淨獲利率的趨勢與營業獲利率相似，但幅度更為明顯。從 2020 年 7 月 31 日的 15.8% 下降至 2021 年 1 月 29 日的 10.36% 後，淨獲利率經歷了顯著增長，至 2022 年 4 月 29 日達到 15.9%。隨後，淨獲利率持續上升，在 2022 年 7 月 29 日達到 16.75% 的峰值。雖然在之後的季度有所波動，但整體仍維持在 12% 至 14% 之間。近期，淨獲利率在 2025 年 10 月 24 日降至 13.0%，但在 2026 年 1 月 23 日回升至 13.71%。
- 股東權益回報率 （ROE）
- 股東權益回報率（ROE）在觀察期間內呈現波動上升的趨勢。從 2020 年 7 月 31 日的 8.77% 下降至 2021 年 1 月 29 日的 5.7% 後，ROE 逐步回升，至 2022 年 10 月 28 日達到 9.88%。此後，ROE 維持在 8% 至 10% 之間波動。近期，ROE 在 2025 年 10 月 24 日達到 9.79%，並在 2026 年 1 月 23 日略微下降至 9.42%。
- 資產回報率 （ROA）
- 資產回報率（ROA）的趨勢與 ROE 相似，但幅度較小。從 2020 年 7 月 31 日的 4.7% 下降至 2021 年 1 月 29 日的 2.97% 後，ROA 逐步回升，至 2022 年 10 月 28 日達到 5.79%。此後，ROA 維持在 4.5% 至 5.5% 之間波動。近期，ROA 在 2025 年 10 月 24 日達到 5.22%，並在 2026 年 1 月 23 日略微下降至 5.04%。
總體而言，資料顯示盈利能力指標在經歷初期波動後，呈現長期上升趨勢。股東權益回報率和資產回報率的提升，表明公司在利用股東權益和資產創造利潤方面表現良好。毛利率和營業獲利率的穩定增長，則反映了公司在成本控制和營運效率方面的改善。
銷售回報率
投資回報率
毛利率比率
Medtronic PLC、毛利率比率、計算 （季度數據）
| 2026年1月23日 | 2025年10月24日 | 2025年7月25日 | 2025年4月25日 | 2025年1月24日 | 2024年10月25日 | 2024年7月26日 | 2024年4月26日 | 2024年1月26日 | 2023年10月27日 | 2023年7月28日 | 2023年4月28日 | 2023年1月27日 | 2022年10月28日 | 2022年7月29日 | 2022年4月29日 | 2022年1月28日 | 2021年10月29日 | 2021年7月30日 | 2021年4月30日 | 2021年1月29日 | 2020年10月30日 | 2020年7月31日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 毛利 | 5,756) | 5,900) | 5,577) | 5,781) | 5,513) | 5,457) | 5,154) | 5,544) | 5,307) | 5,223) | 5,074) | 5,565) | 5,038) | 5,050) | 4,855) | 5,498) | 5,304) | 5,350) | 5,389) | 5,536) | 5,154) | 4,942) | 4,002) | |||||||
| 淨銷售額 | 9,017) | 8,961) | 8,578) | 8,927) | 8,292) | 8,403) | 7,915) | 8,589) | 8,089) | 7,984) | 7,702) | 8,544) | 7,727) | 7,585) | 7,371) | 8,089) | 7,763) | 7,847) | 7,987) | 8,188) | 7,775) | 7,647) | 6,507) | |||||||
| 盈利能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 毛利率比率1 | 64.86% | 65.51% | 65.29% | 65.32% | 65.27% | 65.04% | 65.16% | 65.34% | 65.50% | 65.40% | 65.68% | 65.67% | 66.43% | 67.21% | 67.61% | 67.98% | 67.89% | 67.39% | 66.53% | 65.19% | 63.85% | 64.57% | 65.76% | |||||||
| 基準 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 毛利率比率競爭 對手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | 52.62% | 51.96% | 51.90% | 51.50% | 50.93% | 50.96% | 50.53% | 50.27% | 50.28% | 49.97% | 50.23% | 50.66% | 51.54% | 52.60% | 53.54% | 52.44% | — | — | — | — | |||||||
| Elevance Health Inc. | — | — | — | 14.26% | 14.45% | 14.93% | 15.66% | 15.92% | 16.62% | 17.16% | 16.92% | 16.79% | 16.86% | 16.89% | 16.90% | 16.79% | 16.85% | 16.79% | 16.89% | — | — | — | — | |||||||
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | 66.00% | 66.38% | 66.61% | 67.09% | 67.46% | 66.98% | 66.86% | 66.43% | 66.39% | 66.61% | 66.74% | 66.86% | 67.44% | 67.77% | 68.16% | 68.84% | — | — | — | — | |||||||
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | 17.81% | 18.80% | 19.83% | 20.98% | 21.31% | 21.91% | 22.63% | 23.18% | 23.64% | 24.16% | 24.08% | 24.20% | 24.09% | 23.74% | 23.51% | 23.31% | — | — | — | — | |||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2026-01-23), 10-Q (報告日期： 2025-10-24), 10-Q (報告日期： 2025-07-25), 10-K (報告日期： 2025-04-25), 10-Q (報告日期： 2025-01-24), 10-Q (報告日期： 2024-10-25), 10-Q (報告日期： 2024-07-26), 10-K (報告日期： 2024-04-26), 10-Q (報告日期： 2024-01-26), 10-Q (報告日期： 2023-10-27), 10-Q (報告日期： 2023-07-28), 10-K (報告日期： 2023-04-28), 10-Q (報告日期： 2023-01-27), 10-Q (報告日期： 2022-10-28), 10-Q (報告日期： 2022-07-29), 10-K (報告日期： 2022-04-29), 10-Q (報告日期： 2022-01-28), 10-Q (報告日期： 2021-10-29), 10-Q (報告日期： 2021-07-30), 10-K (報告日期： 2021-04-30), 10-Q (報告日期： 2021-01-29), 10-Q (報告日期： 2020-10-30), 10-Q (報告日期： 2020-07-31).
1 Q3 2026 計算
毛利率比率 = 100
× (毛利Q3 2026
+ 毛利Q2 2026
+ 毛利Q1 2026
+ 毛利Q4 2025)
÷ (淨銷售額Q3 2026
+ 淨銷售額Q2 2026
+ 淨銷售額Q1 2026
+ 淨銷售額Q4 2025)
= 100 × (5,756 + 5,900 + 5,577 + 5,781)
÷ (9,017 + 8,961 + 8,578 + 8,927)
= 64.86%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
整體而言，資料顯示在觀察期間內，各項財務指標呈現相對穩定的趨勢，但亦存在一些值得關注的變化。
- 毛利
- 毛利在初期呈現增長趨勢，從2020年7月的4002百萬美元增長至2021年4月的5536百萬美元。隨後，毛利在2021年7月略有下降，並在2022年1月達到一個低點。2022年4月開始，毛利再次呈現增長，並在2023年10月達到5900百萬美元的高點。2024年及2025年，毛利維持在相對穩定的水平，並在2025年10月略有下降，隨後在2026年1月回升。
- 淨銷售額
- 淨銷售額在2020年7月至2021年4月期間顯著增長，從6507百萬美元增長至8188百萬美元。2021年7月和2021年10月，淨銷售額略有下降。2022年4月，淨銷售額再次增長，但2022年7月出現明顯下降，降至7371百萬美元。隨後，淨銷售額在2023年4月達到8544百萬美元的峰值，並在2024年及2025年保持在相對較高的水平，並在2025年10月略有下降，隨後在2026年1月回升。
- 毛利率比率
- 毛利率比率在觀察期間內相對穩定，維持在63%至68%之間。2020年7月至2021年7月，毛利率比率呈現波動上升的趨勢，從65.76%增長至66.53%。2021年10月至2022年1月，毛利率比率進一步上升，達到67.89%。2022年4月至2023年4月，毛利率比率維持在65%至68%之間，相對穩定。2023年7月至2025年10月，毛利率比率略有下降，但整體變化幅度不大。2026年1月毛利率比率略有回升。
總體而言，淨銷售額和毛利均呈現增長趨勢，但增長速度並非線性，存在波動。毛利率比率在觀察期間內保持相對穩定，表明公司在控制成本和維持盈利能力方面表現良好。值得注意的是，淨銷售額和毛利在2022年7月出現明顯下降，可能需要進一步分析以確定其原因。
營業獲利率
Medtronic PLC、營業獲利率、計算 （季度數據）
| 2026年1月23日 | 2025年10月24日 | 2025年7月25日 | 2025年4月25日 | 2025年1月24日 | 2024年10月25日 | 2024年7月26日 | 2024年4月26日 | 2024年1月26日 | 2023年10月27日 | 2023年7月28日 | 2023年4月28日 | 2023年1月27日 | 2022年10月28日 | 2022年7月29日 | 2022年4月29日 | 2022年1月28日 | 2021年10月29日 | 2021年7月30日 | 2021年4月30日 | 2021年1月29日 | 2020年10月30日 | 2020年7月31日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 營業利潤 | 1,464) | 1,686) | 1,445) | 1,436) | 1,646) | 1,595) | 1,278) | 1,053) | 1,483) | 1,340) | 1,268) | 1,564) | 1,392) | 1,404) | 1,125) | 1,671) | 1,659) | 1,563) | 859) | 1,604) | 1,277) | 930) | 673) | |||||||
| 淨銷售額 | 9,017) | 8,961) | 8,578) | 8,927) | 8,292) | 8,403) | 7,915) | 8,589) | 8,089) | 7,984) | 7,702) | 8,544) | 7,727) | 7,585) | 7,371) | 8,089) | 7,763) | 7,847) | 7,987) | 8,188) | 7,775) | 7,647) | 6,507) | |||||||
| 盈利能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 營業獲利率1 | 17.00% | 17.88% | 17.90% | 17.76% | 16.78% | 16.39% | 15.82% | 15.89% | 17.50% | 17.41% | 17.83% | 17.56% | 18.17% | 19.02% | 19.37% | 18.15% | 17.89% | 16.68% | 14.78% | 14.89% | 11.44% | 12.77% | 14.25% | |||||||
| 基準 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 營業獲利率競爭 對手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | 18.17% | 17.59% | 17.43% | 16.84% | 16.27% | 16.24% | 15.92% | 15.76% | 16.15% | 15.02% | 15.23% | 16.77% | 19.16% | 20.95% | 22.42% | 20.73% | — | — | — | — | |||||||
| Elevance Health Inc. | — | — | — | 3.33% | 3.58% | 3.76% | 4.07% | 4.16% | 4.55% | 4.76% | 4.64% | 4.47% | 4.58% | 4.96% | 4.99% | 4.94% | 5.01% | 5.07% | 5.10% | — | — | — | — | |||||||
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | 29.27% | 29.30% | 28.80% | 28.20% | 28.12% | 26.24% | 25.79% | 25.26% | 24.80% | 24.66% | 24.34% | 24.21% | 25.35% | 27.05% | 28.48% | 30.69% | — | — | — | — | |||||||
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | 4.27% | 6.12% | 7.37% | 8.27% | 8.17% | 8.28% | 8.40% | 8.58% | 8.80% | 8.86% | 8.83% | 8.87% | 8.83% | 8.65% | 8.32% | 8.19% | — | — | — | — | |||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2026-01-23), 10-Q (報告日期： 2025-10-24), 10-Q (報告日期： 2025-07-25), 10-K (報告日期： 2025-04-25), 10-Q (報告日期： 2025-01-24), 10-Q (報告日期： 2024-10-25), 10-Q (報告日期： 2024-07-26), 10-K (報告日期： 2024-04-26), 10-Q (報告日期： 2024-01-26), 10-Q (報告日期： 2023-10-27), 10-Q (報告日期： 2023-07-28), 10-K (報告日期： 2023-04-28), 10-Q (報告日期： 2023-01-27), 10-Q (報告日期： 2022-10-28), 10-Q (報告日期： 2022-07-29), 10-K (報告日期： 2022-04-29), 10-Q (報告日期： 2022-01-28), 10-Q (報告日期： 2021-10-29), 10-Q (報告日期： 2021-07-30), 10-K (報告日期： 2021-04-30), 10-Q (報告日期： 2021-01-29), 10-Q (報告日期： 2020-10-30), 10-Q (報告日期： 2020-07-31).
1 Q3 2026 計算
營業獲利率 = 100
× (營業利潤Q3 2026
+ 營業利潤Q2 2026
+ 營業利潤Q1 2026
+ 營業利潤Q4 2025)
÷ (淨銷售額Q3 2026
+ 淨銷售額Q2 2026
+ 淨銷售額Q1 2026
+ 淨銷售額Q4 2025)
= 100 × (1,464 + 1,686 + 1,445 + 1,436)
÷ (9,017 + 8,961 + 8,578 + 8,927)
= 17.00%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，可以觀察到一系列財務指標的季度變動趨勢。
- 營業利潤
- 營業利潤在初期呈現波動增長趨勢。從2020年7月31日的6.73億美元，經歷了增長，至2021年10月29日的15.63億美元。隨後，在2022年4月29日降至11.25億美元，之後又回升至2022年10月28日的14.04億美元。2023年1月27日達到15.64億美元的峰值，但隨後在2024年1月26日下降至10.53億美元。在2024年7月26日回升至15.95億美元，並在2025年1月24日達到16.46億美元，之後略有下降，最終在2026年1月23日達到14.64億美元。整體而言，營業利潤呈現週期性波動，但長期來看有上升趨勢。
- 淨銷售額
- 淨銷售額在觀察期間內呈現持續增長趨勢。從2020年7月31日的65.07億美元，逐步增長至2025年10月24日的90.17億美元。雖然期間存在季度波動，但整體增長趨勢明顯。2023年4月28日達到85.44億美元，2024年4月26日達到85.89億美元，2025年4月25日達到89.61億美元，顯示出穩定的增長動力。
- 營業獲利率
- 營業獲利率在觀察期間內呈現波動上升的趨勢。從2020年7月31日的14.25%，經歷了波動，至2021年10月29日達到16.68%。2022年1月28日達到17.89%的峰值，之後略有下降，但在2022年7月29日回升至19.37%。2023年1月27日達到18.17%，2024年1月26日下降至15.89%，隨後在2025年1月24日回升至16.78%，並在2025年10月24日達到17%。整體而言，營業獲利率呈現上升趨勢，但波動性較大，可能受到成本控制和銷售價格策略的影響。
總體而言，數據顯示淨銷售額持續增長，營業利潤呈現週期性波動但長期有上升趨勢，營業獲利率則呈現波動上升的趨勢。這些指標的綜合變化表明，在觀察期間內，該實體在擴大銷售規模的同時，也在努力提高盈利能力。
淨獲利率
Medtronic PLC、凈獲利率、計算 （季度數據）
| 2026年1月23日 | 2025年10月24日 | 2025年7月25日 | 2025年4月25日 | 2025年1月24日 | 2024年10月25日 | 2024年7月26日 | 2024年4月26日 | 2024年1月26日 | 2023年10月27日 | 2023年7月28日 | 2023年4月28日 | 2023年1月27日 | 2022年10月28日 | 2022年7月29日 | 2022年4月29日 | 2022年1月28日 | 2021年10月29日 | 2021年7月30日 | 2021年4月30日 | 2021年1月29日 | 2020年10月30日 | 2020年7月31日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 歸屬於美敦力的凈利潤 | 1,143) | 1,374) | 1,040) | 1,056) | 1,294) | 1,270) | 1,042) | 654) | 1,322) | 909) | 791) | 1,180) | 1,222) | 427) | 929) | 1,485) | 1,480) | 1,311) | 763) | 1,360) | 1,270) | 489) | 487) | |||||||
| 淨銷售額 | 9,017) | 8,961) | 8,578) | 8,927) | 8,292) | 8,403) | 7,915) | 8,589) | 8,089) | 7,984) | 7,702) | 8,544) | 7,727) | 7,585) | 7,371) | 8,089) | 7,763) | 7,847) | 7,987) | 8,188) | 7,775) | 7,647) | 6,507) | |||||||
| 盈利能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨獲利率1 | 13.00% | 13.71% | 13.63% | 13.90% | 12.83% | 13.00% | 12.05% | 11.36% | 13.00% | 12.84% | 11.47% | 12.03% | 13.20% | 14.03% | 16.75% | 15.90% | 15.46% | 14.79% | 12.29% | 11.97% | 10.36% | 12.69% | 15.80% | |||||||
| 基準 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨獲利率競爭 對手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | 14.72% | 31.88% | 32.43% | 31.89% | 31.95% | 13.99% | 13.65% | 13.96% | 14.27% | 12.92% | 12.83% | 13.98% | 15.88% | 17.52% | 18.78% | 17.35% | — | — | — | — | |||||||
| Elevance Health Inc. | — | — | — | 2.87% | 2.86% | 2.85% | 3.26% | 3.41% | 3.72% | 3.93% | 3.66% | 3.52% | 3.63% | 3.89% | 3.89% | 3.87% | 4.09% | 4.13% | 4.37% | — | — | — | — | |||||||
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | 28.38% | 28.58% | 28.51% | 28.41% | 27.81% | 28.51% | 27.65% | 27.16% | 25.24% | 22.14% | 21.38% | 20.40% | 21.25% | 22.52% | 24.05% | 27.84% | — | — | — | — | |||||||
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | 2.72% | 4.09% | 5.10% | 5.46% | 3.65% | 3.68% | 3.70% | 4.09% | 6.09% | 6.09% | 6.11% | 6.21% | 6.25% | 6.21% | 5.99% | 5.91% | — | — | — | — | |||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2026-01-23), 10-Q (報告日期： 2025-10-24), 10-Q (報告日期： 2025-07-25), 10-K (報告日期： 2025-04-25), 10-Q (報告日期： 2025-01-24), 10-Q (報告日期： 2024-10-25), 10-Q (報告日期： 2024-07-26), 10-K (報告日期： 2024-04-26), 10-Q (報告日期： 2024-01-26), 10-Q (報告日期： 2023-10-27), 10-Q (報告日期： 2023-07-28), 10-K (報告日期： 2023-04-28), 10-Q (報告日期： 2023-01-27), 10-Q (報告日期： 2022-10-28), 10-Q (報告日期： 2022-07-29), 10-K (報告日期： 2022-04-29), 10-Q (報告日期： 2022-01-28), 10-Q (報告日期： 2021-10-29), 10-Q (報告日期： 2021-07-30), 10-K (報告日期： 2021-04-30), 10-Q (報告日期： 2021-01-29), 10-Q (報告日期： 2020-10-30), 10-Q (報告日期： 2020-07-31).
1 Q3 2026 計算
淨獲利率 = 100
× (歸屬於美敦力的凈利潤Q3 2026
+ 歸屬於美敦力的凈利潤Q2 2026
+ 歸屬於美敦力的凈利潤Q1 2026
+ 歸屬於美敦力的凈利潤Q4 2025)
÷ (淨銷售額Q3 2026
+ 淨銷售額Q2 2026
+ 淨銷售額Q1 2026
+ 淨銷售額Q4 2025)
= 100 × (1,143 + 1,374 + 1,040 + 1,056)
÷ (9,017 + 8,961 + 8,578 + 8,927)
= 13.00%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，可以觀察到一段時間內的財務表現趨勢。歸屬於公司的淨利潤在初期呈現波動，從2020年7月的4.87億美元，經歷短暫增長後，在2021年1月達到12.7億美元的高峰。隨後，淨利潤在2021年7月降至7.63億美元，但在2021年10月再次顯著增長至13.11億美元。此後，淨利潤在2022年經歷了下降趨勢，並在2023年7月降至7.91億美元的低點。2023年10月開始，淨利潤呈現回升，並在2025年10月達到13.74億美元，最後在2026年1月略微下降至11.43億美元。
- 淨銷售額
- 淨銷售額在2020年10月經歷了顯著增長，從2020年7月的65.07億美元增長至76.47億美元。此後，淨銷售額持續增長，在2021年4月達到81.88億美元的峰值。隨後，淨銷售額在2021年7月略有下降，但在2022年4月再次增長至80.89億美元。2022年7月，淨銷售額下降至73.71億美元，之後在2023年4月回升至79.84億美元。2023年10月至2025年10月，淨銷售額持續增長，並在2025年10月達到90.17億美元的最高點。最後，在2026年1月略微下降至85.78億美元。
- 淨獲利率
- 淨獲利率在觀察期內呈現波動。從2020年7月的15.8%開始，淨獲利率在2020年10月下降至12.69%。2021年1月，淨獲利率降至10.36%的最低點。隨後，淨獲利率在2021年10月回升至14.79%，並在2022年1月達到15.46%的峰值。此後，淨獲利率在2022年7月略有下降，但在2023年10月回升至13.9%。2024年1月至2025年10月，淨獲利率保持在12.83%至13.71%之間，最後在2026年1月降至13%。
總體而言，淨銷售額呈現出長期增長的趨勢，儘管存在短期的波動。淨利潤的變化幅度較大，受到淨銷售額和淨獲利率的共同影響。淨獲利率的波動表明公司在成本控制和定價策略方面可能面臨挑戰。儘管如此，淨獲利率在觀察期末仍保持在相對穩定的水平。
股東權益回報率 （ROE）
Medtronic PLC、 ROE、計算 （季度數據）
| 2026年1月23日 | 2025年10月24日 | 2025年7月25日 | 2025年4月25日 | 2025年1月24日 | 2024年10月25日 | 2024年7月26日 | 2024年4月26日 | 2024年1月26日 | 2023年10月27日 | 2023年7月28日 | 2023年4月28日 | 2023年1月27日 | 2022年10月28日 | 2022年7月29日 | 2022年4月29日 | 2022年1月28日 | 2021年10月29日 | 2021年7月30日 | 2021年4月30日 | 2021年1月29日 | 2020年10月30日 | 2020年7月31日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 歸屬於美敦力的凈利潤 | 1,143) | 1,374) | 1,040) | 1,056) | 1,294) | 1,270) | 1,042) | 654) | 1,322) | 909) | 791) | 1,180) | 1,222) | 427) | 929) | 1,485) | 1,480) | 1,311) | 763) | 1,360) | 1,270) | 489) | 487) | |||||||
| 股東權益 | 48,985) | 48,652) | 47,893) | 48,024) | 49,387) | 48,494) | 47,947) | 50,214) | 51,792) | 51,460) | 51,178) | 51,483) | 51,441) | 51,880) | 52,672) | 52,551) | 52,542) | 51,991) | 51,486) | 51,428) | 50,758) | 50,164) | 50,296) | |||||||
| 盈利能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| ROE1 | 9.42% | 9.79% | 9.73% | 9.71% | 8.63% | 8.84% | 8.19% | 7.32% | 8.11% | 7.97% | 7.07% | 7.30% | 7.90% | 8.33% | 9.88% | 9.59% | 9.35% | 9.05% | 7.54% | 7.01% | 5.70% | 7.05% | 8.77% | |||||||
| 基準 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| ROE競爭 對手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | 12.51% | 27.43% | 27.65% | 27.66% | 28.12% | 14.49% | 14.13% | 14.51% | 14.83% | 13.77% | 13.88% | 15.68% | 18.90% | 22.11% | 23.44% | 21.82% | — | — | — | — | |||||||
| Elevance Health Inc. | — | — | — | 12.90% | 12.59% | 12.26% | 13.92% | 14.47% | 14.66% | 15.86% | 15.38% | 15.23% | 15.82% | 16.78% | 16.62% | 16.59% | 17.26% | 17.04% | 17.36% | — | — | — | — | |||||||
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | 16.02% | 16.23% | 14.61% | 14.47% | 14.13% | 14.39% | 14.23% | 14.24% | 13.51% | 12.10% | 12.00% | 11.70% | 11.98% | 11.97% | 11.93% | 13.58% | — | — | — | — | |||||||
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | 12.81% | 18.36% | 22.48% | 23.26% | 15.55% | 15.14% | 15.78% | 17.72% | 25.22% | 25.67% | 25.63% | 25.46% | 25.87% | 26.03% | 25.07% | 23.98% | — | — | — | — | |||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2026-01-23), 10-Q (報告日期： 2025-10-24), 10-Q (報告日期： 2025-07-25), 10-K (報告日期： 2025-04-25), 10-Q (報告日期： 2025-01-24), 10-Q (報告日期： 2024-10-25), 10-Q (報告日期： 2024-07-26), 10-K (報告日期： 2024-04-26), 10-Q (報告日期： 2024-01-26), 10-Q (報告日期： 2023-10-27), 10-Q (報告日期： 2023-07-28), 10-K (報告日期： 2023-04-28), 10-Q (報告日期： 2023-01-27), 10-Q (報告日期： 2022-10-28), 10-Q (報告日期： 2022-07-29), 10-K (報告日期： 2022-04-29), 10-Q (報告日期： 2022-01-28), 10-Q (報告日期： 2021-10-29), 10-Q (報告日期： 2021-07-30), 10-K (報告日期： 2021-04-30), 10-Q (報告日期： 2021-01-29), 10-Q (報告日期： 2020-10-30), 10-Q (報告日期： 2020-07-31).
1 Q3 2026 計算
ROE = 100
× (歸屬於美敦力的凈利潤Q3 2026
+ 歸屬於美敦力的凈利潤Q2 2026
+ 歸屬於美敦力的凈利潤Q1 2026
+ 歸屬於美敦力的凈利潤Q4 2025)
÷ 股東權益
= 100 × (1,143 + 1,374 + 1,040 + 1,056)
÷ 48,985 = 9.42%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，可以觀察到歸屬於公司的淨利潤在各個季度呈現波動趨勢。在2020年，淨利潤相對穩定，約在480到490百萬美元之間。2021年第一季度出現顯著增長，達到1270百萬美元，隨後各季度有所波動，但整體維持在較高水平。2022年，淨利潤呈現下降趨勢，特別是在第四季度，降至427百萬美元。2023年，淨利潤再次出現波動，在各季度之間有明顯的增減變化。2024年，淨利潤呈現先降後升的趨勢，並在2024年10月達到1270百萬美元。2025年，淨利潤繼續波動，並在2025年10月達到1374百萬美元。2026年1月，淨利潤為1143百萬美元。
- 股東權益
- 股東權益在觀察期內呈現總體增長趨勢。從2020年7月的50296百萬美元到2022年1月的52542百萬美元，股東權益持續增加。2022年4月達到峰值52551百萬美元後，股東權益略有下降，並在2023年各季度間波動。2024年，股東權益開始明顯下降，到2024年10月降至48494百萬美元。2025年股東權益有所回升，並在2025年10月達到49387百萬美元。2026年1月，股東權益為48652百萬美元。
- 股東權益報酬率 (ROE)
- 股東權益報酬率 (ROE) 的變化與淨利潤的變化呈現一定的相關性。2020年，ROE在7.05%到8.77%之間波動。2021年，ROE有所下降，但隨後在2021年第四季度達到9.05%。2022年，ROE持續上升，並在2022年第三季度達到9.88%的峰值。2023年，ROE呈現波動，但整體維持在7%到8%之間。2024年，ROE呈現先降後升的趨勢，並在2024年10月達到8.84%。2025年，ROE繼續波動，並在2025年10月達到9.79%。2026年1月，ROE為9.42%。
總體而言，數據顯示公司淨利潤和股東權益在觀察期內呈現波動增長趨勢，ROE也呈現波動上升的趨勢。儘管各季度之間存在波動，但長期來看，公司的盈利能力和股東權益的回報率均有所提升。需要注意的是，2022年和2023年淨利潤和股東權益的波動幅度較大，可能需要進一步分析以確定其原因。
資產回報率 （ROA）
Medtronic PLC、 ROA、計算 （季度數據）
| 2026年1月23日 | 2025年10月24日 | 2025年7月25日 | 2025年4月25日 | 2025年1月24日 | 2024年10月25日 | 2024年7月26日 | 2024年4月26日 | 2024年1月26日 | 2023年10月27日 | 2023年7月28日 | 2023年4月28日 | 2023年1月27日 | 2022年10月28日 | 2022年7月29日 | 2022年4月29日 | 2022年1月28日 | 2021年10月29日 | 2021年7月30日 | 2021年4月30日 | 2021年1月29日 | 2020年10月30日 | 2020年7月31日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 歸屬於美敦力的凈利潤 | 1,143) | 1,374) | 1,040) | 1,056) | 1,294) | 1,270) | 1,042) | 654) | 1,322) | 909) | 791) | 1,180) | 1,222) | 427) | 929) | 1,485) | 1,480) | 1,311) | 763) | 1,360) | 1,270) | 489) | 487) | |||||||
| 總資產 | 91,485) | 91,346) | 90,972) | 91,680) | 89,973) | 90,042) | 89,749) | 89,981) | 90,836) | 90,087) | 90,776) | 90,948) | 94,134) | 93,241) | 89,914) | 90,981) | 91,804) | 91,756) | 91,802) | 93,083) | 97,270) | 95,886) | 93,906) | |||||||
| 盈利能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| ROA1 | 5.04% | 5.22% | 5.12% | 5.09% | 4.73% | 4.76% | 4.38% | 4.09% | 4.63% | 4.55% | 3.99% | 4.13% | 4.32% | 4.63% | 5.79% | 5.54% | 5.35% | 5.13% | 4.23% | 3.87% | 2.97% | 3.69% | 4.70% | |||||||
| 基準 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| ROA競爭 對手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | — | — | — | 7.52% | 16.60% | 16.64% | 16.58% | 16.46% | 7.76% | 7.61% | 7.77% | 7.82% | 7.16% | 7.04% | 7.87% | 9.31% | 10.84% | 11.53% | 10.44% | — | — | — | — | |||||||
| Elevance Health Inc. | — | — | — | 4.66% | 4.51% | 4.40% | 4.94% | 5.12% | 5.51% | 5.92% | 5.58% | 5.50% | 5.50% | 5.87% | 5.69% | 5.86% | 6.03% | 6.05% | 6.21% | — | — | — | — | |||||||
| Intuitive Surgical Inc. | — | — | — | 13.96% | 14.19% | 12.93% | 12.88% | 12.39% | 12.64% | 12.57% | 12.56% | 11.64% | 10.31% | 10.25% | 10.05% | 10.19% | 10.39% | 10.47% | 12.02% | — | — | — | — | |||||||
| UnitedHealth Group Inc. | — | — | — | 3.89% | 5.58% | 6.90% | 7.14% | 4.83% | 4.78% | 4.93% | 5.40% | 8.18% | 7.69% | 7.53% | 7.30% | 8.19% | 7.99% | 7.93% | 7.89% | — | — | — | — | |||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2026-01-23), 10-Q (報告日期： 2025-10-24), 10-Q (報告日期： 2025-07-25), 10-K (報告日期： 2025-04-25), 10-Q (報告日期： 2025-01-24), 10-Q (報告日期： 2024-10-25), 10-Q (報告日期： 2024-07-26), 10-K (報告日期： 2024-04-26), 10-Q (報告日期： 2024-01-26), 10-Q (報告日期： 2023-10-27), 10-Q (報告日期： 2023-07-28), 10-K (報告日期： 2023-04-28), 10-Q (報告日期： 2023-01-27), 10-Q (報告日期： 2022-10-28), 10-Q (報告日期： 2022-07-29), 10-K (報告日期： 2022-04-29), 10-Q (報告日期： 2022-01-28), 10-Q (報告日期： 2021-10-29), 10-Q (報告日期： 2021-07-30), 10-K (報告日期： 2021-04-30), 10-Q (報告日期： 2021-01-29), 10-Q (報告日期： 2020-10-30), 10-Q (報告日期： 2020-07-31).
1 Q3 2026 計算
ROA = 100
× (歸屬於美敦力的凈利潤Q3 2026
+ 歸屬於美敦力的凈利潤Q2 2026
+ 歸屬於美敦力的凈利潤Q1 2026
+ 歸屬於美敦力的凈利潤Q4 2025)
÷ 總資產
= 100 × (1,143 + 1,374 + 1,040 + 1,056)
÷ 91,485 = 5.04%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，可以觀察到歸屬於公司的淨利潤在一段時間內呈現波動趨勢。在2020年7月31日至2021年10月29日期間，淨利潤經歷了顯著增長，從4.87億美元增加到13.11億美元。隨後，淨利潤在2022年經歷了下降，並在2023年繼續波動，呈現出一個相對不穩定的模式。至2024年及2025年，淨利潤再次呈現增長趨勢，但增長幅度相對較小，且在2025年10月24日略有回落。
- 總資產
- 總資產在整個觀察期內保持相對穩定，大致在900億美元至970億美元之間波動。在2020年7月31日至2021年1月29日期間，總資產呈現增長趨勢，但隨後在2021年4月30日至2022年1月28日期間略有下降。2022年10月28日後，總資產呈現小幅增長趨勢，並在2025年10月24日達到最高點。
- 資產收益率 (ROA)
- 資產收益率（ROA）在觀察期內呈現上升趨勢，但過程中存在波動。從2020年7月31日的4.7%上升至2022年10月28日的5.79%，隨後在2023年經歷了下降，最低點為2023年7月28日的3.99%。在2024年及2025年，ROA再次呈現增長趨勢，並在2025年10月24日達到5.22%。整體而言，ROA的上升表明公司利用其資產產生利潤的能力有所提高。
綜上所述，數據顯示淨利潤和ROA呈現波動增長趨勢，而總資產則保持相對穩定。淨利潤的波動可能受到多種因素的影響，包括市場環境、競爭狀況和公司自身的經營策略。ROA的上升表明公司在提高資產利用效率方面取得了一定的成效。