普通股估值比率
估值比率衡量與特定索賠的擁有權（例如，企業的擁有權份額）相關的資產或缺陷（例如，收益）的數量。
當前估值比率
Apple Inc.、當前估值比率
| Apple Inc. | Arista Networks Inc. | Cisco Systems Inc. | Dell Technologies Inc. | Super Micro Computer Inc. | 技術硬體和設備 | 資訊技術 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 | ||||||||||
| 現價 （P） | $273.08 | |||||||||
| 已發行普通股數量 | 14,776,353,000 | |||||||||
| 增長率 (g) | 135.98% | |||||||||
| 每股收益 (EPS) | $7.58 | |||||||||
| 明年預期每股收益 | $17.89 | |||||||||
| 每股營業利潤 | $9.00 | |||||||||
| 每股銷售額 | $28.16 | |||||||||
| 每股賬麵價值 (BVPS) | $4.99 | |||||||||
| 估值比率 | ||||||||||
| 價格與凈收入比率 （P/E） | 36.02 | 58.48 | 30.04 | 18.46 | 16.88 | 41.43 | 65.20 | |||
| 與明年的預期收益比率 | 15.27 | 46.73 | 26.96 | 6.80 | 14.29 | 23.38 | 52.08 | |||
| 市盈率增長率 (PEG) | 0.26 | 2.33 | 2.63 | 0.11 | 0.93 | 0.54 | 2.59 | |||
| 價格與營業收入比率 （P/OP） | 30.33 | 56.64 | 26.01 | 13.59 | 14.13 | 31.85 | 50.59 | |||
| 價格收入比 （P/S） | 9.70 | 23.81 | 5.40 | 0.89 | 0.81 | 8.30 | 13.46 | |||
| 價格賬麵價值比 （P/BV） | 54.73 | 16.69 | 6.53 | — | 2.81 | 39.94 | 19.14 | |||
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-09-27).
如果公司估值比率低於基準的估值比率，那麼公司股票相對被低估。
否則，如果公司估值比率高於基準估值比率，則公司股票相對高估。
歷史估值比率（摘要）
Apple Inc.、歷史估值比率
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-09-27), 10-K (報告日期： 2024-09-28), 10-K (報告日期： 2023-09-30), 10-K (報告日期： 2022-09-24), 10-K (報告日期： 2021-09-25), 10-K (報告日期： 2020-09-26).
以下是對所提供財務資料的分析摘要。
- 價格與凈收入比率 （P/E）
- 在觀察期間，此比率呈現波動趨勢。從2020年的32.24，下降至2021年的25.96和2022年的24.82，隨後在2023年回升至28.33。在2024年和2025年，比率進一步上升至35.95和35.67。整體而言，比率呈現先降後升的趨勢，且在最後兩年維持相對較高的水平。
- 價格與營業收入比率 （P/OP）
- 此比率的變化趨勢與P/E比率相似。從2020年的27.92開始，在2021年和2022年分別下降至22.56和20.74。2023年出現回升，達到24.04，並在2024年和2025年持續增長，分別為27.35和30.03。顯示出與盈利能力相關的估值也在逐步提高。
- 價格收入比 （P/S）
- 此比率在觀察期間呈現持續上升的趨勢。從2020年的6.74，逐步增加至2021年的6.72，2022年的6.28，2023年的7.17，2024年的8.62，最終在2025年達到9.6。這表明市場對每單位銷售額的估值不斷提高。
- 價格賬麵價值比 （P/BV）
- 此比率在觀察期間經歷了顯著的增長。從2020年的28.33，大幅增加至2021年的38.96，2022年的48.89，2023年的44.21，2024年的59.17，並在2025年達到54.18。雖然2023年略有下降，但整體趨勢表明市場對公司賬面價值的估值持續上升，且在2024年達到峰值。
總體而言，數據顯示在觀察期內，多個估值比率呈現不同的變化模式。P/E、P/OP比率呈現先降後升的趨勢，而P/S和P/BV比率則呈現持續上升的趨勢。這些變化可能反映了市場對公司未來盈利能力、銷售額和資產價值的預期變化。
價格與凈收入比率 （P/E）
Apple Inc.、 P/E計算、與基準測試的比較
| 2025年9月27日 | 2024年9月28日 | 2023年9月30日 | 2022年9月24日 | 2021年9月25日 | 2020年9月26日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 已發行普通股數量1 | 14,776,353,000 | 15,115,823,000 | 15,552,752,000 | 15,908,118,000 | 16,406,397,000 | 17,001,802,000 | |
| 選定的財務數據 (美元) | |||||||
| 淨收入 (以百萬計) | 112,010) | 93,736) | 96,995) | 99,803) | 94,680) | 57,411) | |
| 每股收益 (EPS)2 | 7.58 | 6.20 | 6.24 | 6.27 | 5.77 | 3.38 | |
| 股價1, 3 | 270.37 | 222.91 | 176.65 | 155.74 | 149.80 | 108.86 | |
| 估值比率 | |||||||
| P/E4 | 35.67 | 35.95 | 28.33 | 24.82 | 25.96 | 32.24 | |
| 基準 | |||||||
| P/E競爭 對手5 | |||||||
| Arista Networks Inc. | — | 45.95 | 39.77 | 32.05 | 47.57 | 37.42 | |
| Cisco Systems Inc. | 26.28 | 19.00 | 18.26 | 15.78 | 23.34 | 15.46 | |
| Dell Technologies Inc. | 15.02 | 25.12 | 11.94 | 7.31 | 20.88 | 6.21 | |
| Super Micro Computer Inc. | 24.91 | 23.45 | 21.10 | 12.72 | 16.15 | 17.04 | |
| P/E扇形 | |||||||
| 技術硬體和設備 | — | 34.19 | 27.04 | 23.16 | 25.71 | 28.10 | |
| P/E工業 | |||||||
| 資訊技術 | — | 45.25 | 36.08 | 26.93 | 29.73 | 31.22 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-09-27), 10-K (報告日期： 2024-09-28), 10-K (報告日期： 2023-09-30), 10-K (報告日期： 2022-09-24), 10-K (報告日期： 2021-09-25), 10-K (報告日期： 2020-09-26).
1 數據針對拆分和股票股息進行了調整。
2 2025 計算
EPS = 淨收入 ÷ 已發行普通股數量
= 112,010,000,000 ÷ 14,776,353,000 = 7.58
3 截至Apple Inc.年報備案日的收盤價
4 2025 計算
P/E = 股價 ÷ EPS
= 270.37 ÷ 7.58 = 35.67
5 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 股價
- 股價呈現顯著的上升趨勢。從2020年的108.86美元，逐步增長至2025年的270.37美元。增長幅度在2021年至2022年相對較小，但在2022年至2023年以及2023年至2024年則有較大幅度的提升。2024年至2025年的增長幅度略為放緩，但仍維持正向趨勢。
- 每股收益 (EPS)
- 每股收益在2020年至2021年期間經歷了顯著增長，從3.38美元增加至5.77美元。2021年至2022年，每股收益的增長趨緩，但仍保持正向。2022年至2023年，每股收益略微下降，但幅度不大。2023年至2024年，每股收益再次呈現小幅下降趨勢。2024年至2025年，每股收益顯著提升至7.58美元，顯示出強勁的盈利能力。
- P/E 比率
- P/E比率在2020年至2021年期間呈現下降趨勢，從32.24降至25.96。2021年至2022年，P/E比率進一步下降至24.82。2022年至2023年，P/E比率略微上升至28.33。2023年至2024年，P/E比率大幅上升至35.95，反映出投資者對公司未來成長的預期提高。2024年至2025年，P/E比率略微下降至35.67，但仍處於相對較高的水平。
綜上所述，股價和每股收益均呈現長期增長趨勢，儘管期間存在波動。P/E比率的變化反映了市場對公司盈利能力的評估，以及投資者情緒的變化。股價的增長速度在不同期間有所不同，而每股收益的增長趨勢則相對穩定，但2023年和2024年出現小幅下降。P/E比率的上升表明投資者願意為公司的每一單位收益支付更高的價格，可能預期公司未來將有更強勁的成長。
價格與營業收入比率 （P/OP）
Apple Inc.、 P/OP計算、與基準測試的比較
| 2025年9月27日 | 2024年9月28日 | 2023年9月30日 | 2022年9月24日 | 2021年9月25日 | 2020年9月26日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 已發行普通股數量1 | 14,776,353,000 | 15,115,823,000 | 15,552,752,000 | 15,908,118,000 | 16,406,397,000 | 17,001,802,000 | |
| 選定的財務數據 (美元) | |||||||
| 營業利潤 (以百萬計) | 133,050) | 123,216) | 114,301) | 119,437) | 108,949) | 66,288) | |
| 每股營業利潤2 | 9.00 | 8.15 | 7.35 | 7.51 | 6.64 | 3.90 | |
| 股價1, 3 | 270.37 | 222.91 | 176.65 | 155.74 | 149.80 | 108.86 | |
| 估值比率 | |||||||
| P/OP4 | 30.03 | 27.35 | 24.04 | 20.74 | 22.56 | 27.92 | |
| 基準 | |||||||
| P/OP競爭 對手5 | |||||||
| Arista Networks Inc. | — | 44.51 | 36.78 | 28.39 | 43.25 | 33.93 | |
| Cisco Systems Inc. | 22.75 | 16.10 | 15.32 | 13.35 | 19.26 | 12.73 | |
| Dell Technologies Inc. | 11.06 | 15.48 | 5.05 | 8.73 | 13.19 | 10.93 | |
| Super Micro Computer Inc. | 20.85 | 22.32 | 17.74 | 10.82 | 14.57 | 16.77 | |
| P/OP扇形 | |||||||
| 技術硬體和設備 | — | 26.28 | 22.47 | 19.66 | 21.99 | 24.94 | |
| P/OP工業 | |||||||
| 資訊技術 | — | 35.11 | 30.04 | 22.85 | 26.25 | 27.02 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-09-27), 10-K (報告日期： 2024-09-28), 10-K (報告日期： 2023-09-30), 10-K (報告日期： 2022-09-24), 10-K (報告日期： 2021-09-25), 10-K (報告日期： 2020-09-26).
1 數據針對拆分和股票股息進行了調整。
2 2025 計算
每股營業利潤 = 營業利潤 ÷ 已發行普通股數量
= 133,050,000,000 ÷ 14,776,353,000 = 9.00
3 截至Apple Inc.年報備案日的收盤價
4 2025 計算
P/OP = 股價 ÷ 每股營業利潤
= 270.37 ÷ 9.00 = 30.03
5 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 股價
- 股價呈現逐年增長趨勢。從2020年的108.86美元，增長至2025年的270.37美元。增長幅度在2021年至2022年相對較小，但在2022年至2025年則顯著加速。整體而言，股價表現出強勁的上升動能。
- 每股營業利潤
- 每股營業利潤也呈現增長趨勢，但增長速度不穩定。從2020年的3.9美元，增長至2025年的9美元。2021年增長顯著，但2022年至2023年增長趨緩，2023年至2025年再次加速。顯示其盈利能力在不同年份有波動。
- P/OP (股價相對每股營業利潤)
- P/OP比率呈現波動上升的趨勢。從2020年的27.92，變動至2025年的30.03。雖然在2021年和2022年有所下降，但整體而言，比率呈現上升趨勢。這可能表示投資者願意為每一美元的營業利潤支付更高的價格，或者股價增長速度快於每股營業利潤的增長速度。比率的上升可能反映了市場對未來成長的預期，但也可能暗示股價存在一定程度的估值過高風險。
綜上所述，資料顯示股價和每股營業利潤均呈現增長趨勢，但增長速度不一致。P/OP比率的上升值得關注，需要進一步分析以評估其估值合理性。
價格收入比 （P/S）
Apple Inc.、 P/S計算、與基準測試的比較
| 2025年9月27日 | 2024年9月28日 | 2023年9月30日 | 2022年9月24日 | 2021年9月25日 | 2020年9月26日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 已發行普通股數量1 | 14,776,353,000 | 15,115,823,000 | 15,552,752,000 | 15,908,118,000 | 16,406,397,000 | 17,001,802,000 | |
| 選定的財務數據 (美元) | |||||||
| 淨銷售額 (以百萬計) | 416,161) | 391,035) | 383,285) | 394,328) | 365,817) | 274,515) | |
| 每股銷售額2 | 28.16 | 25.87 | 24.64 | 24.79 | 22.30 | 16.15 | |
| 股價1, 3 | 270.37 | 222.91 | 176.65 | 155.74 | 149.80 | 108.86 | |
| 估值比率 | |||||||
| P/S4 | 9.60 | 8.62 | 7.17 | 6.28 | 6.72 | 6.74 | |
| 基準 | |||||||
| P/S競爭 對手5 | |||||||
| Arista Networks Inc. | — | 18.71 | 14.17 | 9.89 | 13.57 | 10.24 | |
| Cisco Systems Inc. | 4.72 | 3.64 | 4.04 | 3.62 | 4.96 | 3.52 | |
| Dell Technologies Inc. | 0.72 | 0.91 | 0.28 | 0.40 | 0.72 | 0.31 | |
| Super Micro Computer Inc. | 1.19 | 1.80 | 1.90 | 0.70 | 0.51 | 0.43 | |
| P/S扇形 | |||||||
| 技術硬體和設備 | — | 6.85 | 5.59 | 4.94 | 5.45 | 4.93 | |
| P/S工業 | |||||||
| 資訊技術 | — | 9.34 | 7.33 | 6.01 | 6.99 | 6.13 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-09-27), 10-K (報告日期： 2024-09-28), 10-K (報告日期： 2023-09-30), 10-K (報告日期： 2022-09-24), 10-K (報告日期： 2021-09-25), 10-K (報告日期： 2020-09-26).
1 數據針對拆分和股票股息進行了調整。
2 2025 計算
每股銷售額 = 淨銷售額 ÷ 已發行普通股數量
= 416,161,000,000 ÷ 14,776,353,000 = 28.16
3 截至Apple Inc.年報備案日的收盤價
4 2025 計算
P/S = 股價 ÷ 每股銷售額
= 270.37 ÷ 28.16 = 9.60
5 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 股價
- 股價呈現顯著的上升趨勢。從2020年的108.86美元，逐步增長至2025年的270.37美元。增長幅度在2021年至2022年相對較小，但在2022年至2025年則加速增長。整體而言，股價在觀察期間內經歷了顯著的增值。
- 每股銷售額
- 每股銷售額在2020年至2021年期間呈現快速增長，從16.15美元增加至22.3美元。2021年至2022年繼續增長，但速度放緩，達到24.79美元。2022年至2023年略有下降至24.64美元，隨後在2023年至2025年期間恢復增長，最終達到28.16美元。整體趨勢為上升，但增長速度不穩定。
- P/S (股價相對於銷售額比率)
- P/S比率在2020年至2022年期間呈現下降趨勢，從6.74降至6.28。然而，從2022年開始，P/S比率開始上升，在2025年達到9.6。P/S比率的上升表明投資者願意為每一美元的銷售額支付更高的價格，可能反映了對公司未來增長潛力的樂觀預期。P/S比率的變化與股價和每股銷售額的變化相互作用，值得進一步關注。
綜上所述，資料顯示股價持續增長，每股銷售額雖然有波動，但整體呈現上升趨勢，而P/S比率則在近期顯著上升。這些指標共同表明公司在觀察期間內表現出增長和價值提升的跡象。
價格賬麵價值比 （P/BV）
Apple Inc.、 P/BV計算、與基準測試的比較
| 2025年9月27日 | 2024年9月28日 | 2023年9月30日 | 2022年9月24日 | 2021年9月25日 | 2020年9月26日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 已發行普通股數量1 | 14,776,353,000 | 15,115,823,000 | 15,552,752,000 | 15,908,118,000 | 16,406,397,000 | 17,001,802,000 | |
| 選定的財務數據 (美元) | |||||||
| 股東權益 (以百萬計) | 73,733) | 56,950) | 62,146) | 50,672) | 63,090) | 65,339) | |
| 每股賬麵價值 (BVPS)2 | 4.99 | 3.77 | 4.00 | 3.19 | 3.85 | 3.84 | |
| 股價1, 3 | 270.37 | 222.91 | 176.65 | 155.74 | 149.80 | 108.86 | |
| 估值比率 | |||||||
| P/BV4 | 54.18 | 59.17 | 44.21 | 48.89 | 38.96 | 28.33 | |
| 基準 | |||||||
| P/BV競爭 對手5 | |||||||
| Arista Networks Inc. | — | 13.11 | 11.50 | 8.87 | 10.05 | 7.15 | |
| Cisco Systems Inc. | 5.71 | 4.31 | 5.19 | 4.69 | 5.99 | 4.57 | |
| Dell Technologies Inc. | — | — | — | — | 27.38 | — | |
| Super Micro Computer Inc. | 4.15 | 4.99 | 6.85 | 2.54 | 1.65 | 1.35 | |
| P/BV扇形 | |||||||
| 技術硬體和設備 | — | 32.96 | 27.57 | 28.94 | 25.15 | 19.59 | |
| P/BV工業 | |||||||
| 資訊技術 | — | 13.29 | 11.49 | 10.46 | 12.54 | 11.12 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-09-27), 10-K (報告日期： 2024-09-28), 10-K (報告日期： 2023-09-30), 10-K (報告日期： 2022-09-24), 10-K (報告日期： 2021-09-25), 10-K (報告日期： 2020-09-26).
1 數據針對拆分和股票股息進行了調整。
2 2025 計算
BVPS = 股東權益 ÷ 已發行普通股數量
= 73,733,000,000 ÷ 14,776,353,000 = 4.99
3 截至Apple Inc.年報備案日的收盤價
4 2025 計算
P/BV = 股價 ÷ BVPS
= 270.37 ÷ 4.99 = 54.18
5 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 股價
- 股價呈現顯著的上升趨勢。從2020年的108.86美元，逐步增長至2025年的270.37美元。增長幅度在2021年至2022年期間較為溫和，但在2022年至2023年及2023年至2024年期間則加速增長。2024年至2025年的增長幅度略為放緩，但仍維持正向趨勢。
- 每股賬面價值 (BVPS)
- 每股賬面價值在觀察期間內呈現波動。2020年和2021年略有增長，但2022年則出現下降。2023年恢復增長，並在2024年略有回落，最終在2025年達到4.99美元，為觀察期內最高值。整體而言，其變化幅度相對於股價而言較小。
- P/BV
- P/BV比率與股價的上升趨勢大致同步，呈現整體上升的趨勢。從2020年的28.33，上升至2025年的54.18。比率在2021年至2022年期間增長迅速，2022年至2023年略有下降，隨後在2024年再次大幅增長，2025年則略為回落。P/BV比率的變化與股價和每股賬面價值的相對變化密切相關。
綜上所述，股價的增長速度快於每股賬面價值的增長速度，導致P/BV比率整體呈現上升趨勢。雖然P/BV比率在某些年份出現波動，但長期來看，市場對其資產的估值持續提高。需要注意的是，P/BV比率的變化可能受到多種因素影響，包括市場情緒、行業前景以及公司自身的經營狀況。