盈利能力分析
盈利能力比率衡量公司從其資源（資產）中產生盈利銷售的能力。
盈利能力比率（摘要）
Parker-Hannifin Corp.、獲利率
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-06-30), 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30).
- 毛利率比率
- 從2017年至2022年期間，毛利率呈現整體上升趨勢。2017年的毛利率為23.61％，經歷逐年增長，直至2022年達到28.21％。特別是在2021年，毛利率達到最高的27.17％，反映出公司在成本控制或產品定價方面取得一定的提升。此趨勢顯示公司在毛利效率方面有所改善，有助於增加整體盈利能力。
- 營業獲利率
- 營業獲利率亦隨時間逐步上升，從2017年的11.88％增至2022年的18％左右。2021年為17.29％，為期間內的高點。這一趨勢表明公司在營運效率方面持續進步，能有效控制營運成本，進而提升營業收益率。然而，2020年相較2021年，營業獲利率略有下滑，可能受到疫情或外部經濟因素影響，但整體仍呈現上升趨勢。
- 淨獲利率
- 淨獲利率雖受到一段時間內的波動，從2017年的8.18％，在2019年達到10.56％的高點，之後在2020年回落至8.81％，2021年再次提升至12.17％，但在2022年下降至8.29％。這顯示公司在淨利的維持與增長上存在一定的不穩定性，可能受到一次性損失或稅務因素的影響。整體而言，該比率呈現波動，但2021年的較高數值表明公司出現短期盈利濃縮的情況。
- 股東權益回報率（ROE）
- ROE在分析期間內展現較大波動。2017年和2018年分別為18.69％和18.1％，較為穩定。2019年錄得顯著增長至25.37％，反映出公司藉由股東權益產生較高的收益，但此後在2020年和2022年，ROE分別降至19.73％和14.87％，顯示盈利效率有所下降。2021年ROE回升至20.79％，但整體而言，ROE的波動表明公司在利用股東資金獲利方面經歷不同的表現週期。
- 資產回報率（ROA）
- ROA數值在2017年至2022年期間亦展現波動。從6.35％在2017年逐漸上升至8.6％在2019年，之後在2020年降至6.11％，至2021年回升至8.58％，2022年再度下降到5.07％。這表明公司在使用總資產產生利潤方面，短期內受到一定的壓力。2021年是個亮點，顯示資產運用效率提高，但2022年收縮，可能受到資產結構或經營策略變動影響。
銷售回報率
投資回報率
毛利率比率
Parker-Hannifin Corp.、毛利率比率計算、與基準測試的比較
| 2022年6月30日 | 2021年6月30日 | 2020年6月30日 | 2019年6月30日 | 2018年6月30日 | 2017年6月30日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||
| 毛利 | 4,474,341) | 3,897,960) | 3,409,002) | 3,616,840) | 3,539,551) | 2,840,350) | |
| 淨銷售額 | 15,861,608) | 14,347,640) | 13,695,520) | 14,320,324) | 14,302,392) | 12,029,312) | |
| 盈利能力比率 | |||||||
| 毛利率比率1 | 28.21% | 27.17% | 24.89% | 25.26% | 24.75% | 23.61% | |
| 基準 | |||||||
| 毛利率比率競爭 對手2 | |||||||
| Boeing Co. | 5.26% | 4.84% | -9.78% | — | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 26.91% | 26.30% | 25.47% | — | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 33.19% | 32.28% | 30.52% | — | — | — | |
| GE Aerospace | 24.55% | 24.19% | 17.26% | — | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 36.99% | 35.85% | 32.07% | — | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 12.56% | 13.52% | 13.23% | — | — | — | |
| RTX Corp. | 20.38% | 19.40% | 15.08% | — | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-06-30), 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30).
1 2022 計算
毛利率比率 = 100 × 毛利 ÷ 淨銷售額
= 100 × 4,474,341 ÷ 15,861,608 = 28.21%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的財務資料中可以觀察到，Parker-Hannifin Corporation在2017年至2022年間的營運表現呈現出穩定且逐步成長的趨勢。
- 淨銷售額
- 淨銷售額於此期間持續增加，從2017年的約1,202萬美元，逐步提高至2022年的約1,586萬美元，呈現出整體成長的趨勢。值得注意的是，2019年銷售額維持在較高水準，與前一年持平，但在2020年略有下降，隨後於2021年與2022年再次回升，反映公司在市場需求與銷售策略上有較為穩定的表現。
- 毛利
- 毛利亦展現上升趨勢，從2017年的約2,840萬美元，至2022年達到約4,474萬美元。毛利增長的同時，毛利率比率也逐步改善，顯示公司在成本控制和產品定價策略方面成效良好，毛利率由2017年的23.61%提高至2022年的28.21%，提昇約4.6個百分點，反映出盈利能力的逐步改善。
- 毛利率比率
- 毛利率比率在這六年間呈現持續上升的趨勢，從兩年前的23.61%提升至2022年的28.21%。這表示公司在保持銷售額成長的同時，能有效控制成本並提升產品的獲利能力，形成較為健康的營運狀態。該指標的改善亦與毛利的增加同步，顯示公司在產品組合或營運效率方面取得一定成效。
綜合上述分析，Parker-Hannifin Corporation在此期間的營運表現具有良好的成長性與盈利能力提升，反映其市場競爭力逐步增強，亦展現其在成本管理和利潤率提升方面的努力與成果。公司未來若能持續維持此趨勢，將有助於其長期可持續發展及股東價值最大化。
營業獲利率
Parker-Hannifin Corp.、營業獲利率計算、與基準測試的比較
| 2022年6月30日 | 2021年6月30日 | 2020年6月30日 | 2019年6月30日 | 2018年6月30日 | 2017年6月30日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||
| 營業利潤 | 2,854,346) | 2,479,990) | 1,753,676) | 2,062,316) | 1,886,882) | 1,429,676) | |
| 淨銷售額 | 15,861,608) | 14,347,640) | 13,695,520) | 14,320,324) | 14,302,392) | 12,029,312) | |
| 盈利能力比率 | |||||||
| 營業獲利率1 | 18.00% | 17.29% | 12.80% | 14.40% | 13.19% | 11.88% | |
| 基準 | |||||||
| 營業獲利率競爭 對手2 | |||||||
| Boeing Co. | -5.33% | -4.66% | -21.95% | — | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 13.97% | 14.27% | 11.67% | — | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 14.55% | 15.69% | 11.45% | — | — | — | |
| GE Aerospace | 6.05% | 8.58% | 5.49% | — | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 18.12% | 18.03% | 17.45% | — | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 12.65% | 13.61% | 13.22% | — | — | — | |
| RTX Corp. | 8.07% | 7.70% | -3.34% | — | — | — | |
| 營業獲利率扇形 | |||||||
| 資本貨物 | 8.29% | 9.11% | 3.00% | — | — | — | |
| 營業獲利率工業 | |||||||
| 工業 | 9.06% | 9.24% | 3.13% | — | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-06-30), 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30).
1 2022 計算
營業獲利率 = 100 × 營業利潤 ÷ 淨銷售額
= 100 × 2,854,346 ÷ 15,861,608 = 18.00%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 營業利潤
- 從2017年至2022年，Parker-Hannifin 的營業利潤展現出整體成長的趨勢。期間內營業利潤由約1,429,676千美元逐步增加至2,854,346千美元，增長幅度顯著。特別是在2021年及2022年，營業利潤明顯較前一年有較大幅度的提升，反映公司在該段期間內營運效率提升或成本控制得宜，帶來營業獲利的擴大。
- 淨銷售額
- 淨銷售額在2017年到2022年間亦呈現整體增長趨勢，從約12,029,312千美元增至15,861,608千美元。期間內銷售額持續攀升，並且在2022年達到最高點。儘管在2019年至2020年間銷售略有下降，但總體趨勢仍為上升，顯示公司營運規模擴大且市場需求持續強勁。
- 營業獲利率
-
營業獲利率由2017年的11.88%逐步改善，至2022年達到18%。此一指標的提升表示公司在營運效率、成本控制或產品毛利率方面取得良好成效，導致相對於銷售額的營業利潤比重逐年提高。特別是在2021年及2022年，獲利率大幅提升，趨勢明顯，顯示公司經營狀況較為理想。
總結來看，Parker-Hannifin在這段期間內，營業利潤與銷售額皆持續正向發展，且營業獲利率的提升進一步佐證其經營績效之改善。公司的盈利能力隨時間穩步增強，展現出較佳的財務健康狀況及經營管理能力。
淨獲利率
Parker-Hannifin Corp.、凈獲利率計算、與基準測試的比較
| 2022年6月30日 | 2021年6月30日 | 2020年6月30日 | 2019年6月30日 | 2018年6月30日 | 2017年6月30日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||
| 歸屬於普通股股東的凈利潤 | 1,315,605) | 1,746,100) | 1,206,341) | 1,512,364) | 1,060,801) | 983,412) | |
| 淨銷售額 | 15,861,608) | 14,347,640) | 13,695,520) | 14,320,324) | 14,302,392) | 12,029,312) | |
| 盈利能力比率 | |||||||
| 淨獲利率1 | 8.29% | 12.17% | 8.81% | 10.56% | 7.42% | 8.18% | |
| 基準 | |||||||
| 淨獲利率競爭 對手2 | |||||||
| Boeing Co. | -7.41% | -6.75% | -20.42% | — | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 11.85% | 13.47% | 7.68% | — | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 11.86% | 10.92% | 7.90% | — | — | — | |
| GE Aerospace | 0.31% | -9.17% | 7.81% | — | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 14.00% | 16.11% | 14.64% | — | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 8.69% | 9.42% | 10.45% | — | — | — | |
| RTX Corp. | 7.75% | 6.00% | -6.22% | — | — | — | |
| 淨獲利率扇形 | |||||||
| 資本貨物 | 5.27% | 3.71% | 1.85% | — | — | — | |
| 淨獲利率工業 | |||||||
| 工業 | 5.04% | 5.85% | 0.09% | — | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-06-30), 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30).
1 2022 計算
淨獲利率 = 100 × 歸屬於普通股股東的凈利潤 ÷ 淨銷售額
= 100 × 1,315,605 ÷ 15,861,608 = 8.29%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 整體盈利能力的變化
- 從2017年至2022年，Parker-Hannifin的歸屬於普通股股東的凈利潤呈現波動，但整體趨勢呈上升狀態。2017年凈利潤為983,412千美元，經歷了多次波動，2020年有所下降，但又在2021年達到高點1,746,100千美元，之後因某些因素略微下跌至2022年的1,315,605千美元。這顯示公司在盈利能力上具有一定的彈性，並在2021年取得顯著的盈利高峰。
- 銷售額的變動趨勢
- 公司的淨銷售額自2017年至2022年整體呈現上升趨勢，從12029,312千美元增加到15,861,608千美元，期間呈現穩定成長。雖然在2020年略有下降，但隨後於2021年持續回升，顯示公司經營規模與市場擴展保持正向發展趨勢。
- 淨獲利率的變化與穩定性
- 淨獲利率經歷了較大的波動，2017年為8.18%，2018年略降至7.42%，2020年稍有下降，但在2020年至2021年間明顯升高至12.17%，是分析期間的高點。此後在2022年下降至8.29%，接近2017年的水平。整體來說，該指標在2021年達到高峰，反映出公司在特定年度有效提升盈利效率，但波動幅度較大，可能受到市場條件或內部成本結構變動的影響。
- 整體分析結論
- Parker-Hannifin在2017年至2022年間呈現銷售額持續穩定成長，盈利能力雖有波動，但在某些年度顯著提升，尤其是在2021年達到盈利高峰。公司具備一定的營運彈性，能在不同市場環境下調整盈利策略，而銷售收入的擴張也支持了盈利的提升。然而，淨獲利率的波動提示公司在經營成本或市場競爭方面仍有調整空間，未來應密切關注績效穩定性及提升淨利率的策略。總體而言，公司展現了良好的成長潛力與盈利彈性，適合持續監察相關經營指標的變化。
股東權益回報率 （ROE）
Parker-Hannifin Corp.、 ROE計算、與基準測試的比較
| 2022年6月30日 | 2021年6月30日 | 2020年6月30日 | 2019年6月30日 | 2018年6月30日 | 2017年6月30日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||
| 歸屬於普通股股東的凈利潤 | 1,315,605) | 1,746,100) | 1,206,341) | 1,512,364) | 1,060,801) | 983,412) | |
| 股東權益 | 8,848,011) | 8,398,307) | 6,113,983) | 5,961,969) | 5,859,866) | 5,261,649) | |
| 盈利能力比率 | |||||||
| ROE1 | 14.87% | 20.79% | 19.73% | 25.37% | 18.10% | 18.69% | |
| 基準 | |||||||
| ROE競爭 對手2 | |||||||
| Boeing Co. | — | — | — | — | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 42.25% | 39.37% | 19.56% | — | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 14.45% | 13.06% | 9.44% | — | — | — | |
| GE Aerospace | 0.62% | -16.17% | 16.04% | — | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 29.74% | 29.85% | 27.23% | — | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 61.86% | 57.62% | 113.60% | — | — | — | |
| RTX Corp. | 7.16% | 5.29% | -4.88% | — | — | — | |
| ROE扇形 | |||||||
| 資本貨物 | 13.39% | 8.48% | 4.42% | — | — | — | |
| ROE工業 | |||||||
| 工業 | 15.38% | 15.38% | 0.24% | — | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-06-30), 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30).
1 2022 計算
ROE = 100 × 歸屬於普通股股東的凈利潤 ÷ 股東權益
= 100 × 1,315,605 ÷ 8,848,011 = 14.87%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 盈利趨勢
- 從資料顯示，Parker-Hannifin Corp.在2017年至2019年間，歸屬於普通股股東的淨利潤持續增加，尤其在2019年達到最高的1,512,364千美元，顯示公司當年度獲利能力較強。然而，進入2020年後，淨利潤有所下降，至1,206,341千美元，但隨著2021年的回升，推升至1,746,100千美元，展現公司盈利的波動性，可能受到市場或經營環境變化的影響。值得留意的是，2022年的淨利潤則有所下降，較2021年減少約42萬美元，反映公司在近期可能面臨某些挑戰。整体而言，公司盈利具有一定的波動性，但在多數年份中呈現成長趨勢，尤其是2021年大幅提升。
- 股東權益變化
- 公司股東權益自2017年起持續攀升，從5,261,649千美元增加到2022年的8,848,011千美元，顯示公司在擴張或資本積累方面持續努力。特別是在2021年，股東權益顯著增加，約2,228,324千美元，反映公司於該年度在盈餘留存或資本運作方面採取積極策略。整體而言，股東權益的穩步成長，提供公司較為堅實的財務基礎，可支援未來的發展計畫。
- 資本報酬率（ROE）
- ROE的數值在不同年份呈現波動，2017年至2019年顯示較高的獲利能力，尤其在2019年突破25%，達到25.37%。但是，2020年ROE下滑至19.73%，2021年略微回升至20.79%，而2022年明顯下降至14.87%。這一變化反映出公司在2022年度的盈利效率較前幾年降低，可能由於淨利潤的相對下降或股東權益的增加所共同造成。ROE的波動說明公司在資本運用的效率方面存在變化，對未來需持續觀察其盈利能力的持續性與效率。
資產回報率 （ROA）
Parker-Hannifin Corp.、 ROA計算、與基準測試的比較
| 2022年6月30日 | 2021年6月30日 | 2020年6月30日 | 2019年6月30日 | 2018年6月30日 | 2017年6月30日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||
| 歸屬於普通股股東的凈利潤 | 1,315,605) | 1,746,100) | 1,206,341) | 1,512,364) | 1,060,801) | 983,412) | |
| 總資產 | 25,943,943) | 20,341,200) | 19,738,189) | 17,576,690) | 15,320,087) | 15,489,904) | |
| 盈利能力比率 | |||||||
| ROA1 | 5.07% | 8.58% | 6.11% | 8.60% | 6.92% | 6.35% | |
| 基準 | |||||||
| ROA競爭 對手2 | |||||||
| Boeing Co. | -3.60% | -3.03% | -7.80% | — | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 8.18% | 7.84% | 3.83% | — | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 7.03% | 6.30% | 4.43% | — | — | — | |
| GE Aerospace | 0.12% | -3.28% | 2.25% | — | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 7.97% | 8.60% | 7.40% | — | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 10.84% | 12.41% | 13.47% | — | — | — | |
| RTX Corp. | 3.27% | 2.39% | -2.17% | — | — | — | |
| ROA扇形 | |||||||
| 資本貨物 | 2.84% | 1.86% | 0.80% | — | — | — | |
| ROA工業 | |||||||
| 工業 | 3.31% | 3.40% | 0.04% | — | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-06-30), 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30).
1 2022 計算
ROA = 100 × 歸屬於普通股股東的凈利潤 ÷ 總資產
= 100 × 1,315,605 ÷ 25,943,943 = 5.07%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 淨利潤趨勢
- 分析期間內，Parker-Hannifin的歸屬於普通股股東的淨利潤展現出一定的波動。從2017年6月30日的983,412千美元增長至2019年6月30日的1,512,364千美元，呈現明顯的上升趨勢。然而，到了2020年6月30日，淨利潤下滑至1,206,341千美元，反映出一定的波動性。隨後於2021年6月30日再度回升至1,746,100千美元，顯示公司在盈利能力方面具有一定的彈性，但2022年6月30日又下降至1,315,605千美元，呈現一定的下降趨勢。總體而言，淨利潤在分析期間內經歷了數次波動，但仍維持在較高水平，反映出公司的盈利能力較為穩定且具備成長潛力。
- 資產規模變化
- 總資產方面，從2017年6月30日的15,489,904千美元逐漸增加至2022年6月30日的25,943,943千美元，整體呈現穩定成長趨勢。此一擴張主要顯示公司在期間內持續進行資本投入或原有資產的擴充，以支持其業務規模的擴大。資產的增加趨勢有助於支撐公司的盈利能力及市場佔有率，並反映出公司在擴展規模方面的積極策略。"
- 投資回報率（ROA）
- ROA在2017年6月30日為6.35%，2018年略升至6.92%，2019年達到8.6%的高潮，顯示公司在該年度的資產運用效率較高。然後，2020年ROA下降至6.11%，反映出資產運用效率的降低，可能由於成本上升或經營結構調整所致。至2021年ROA再次上升至8.58%，顯示公司在資產配置與營運效率方面有所改善。然而，2022年ROA降至5.07%，是分析期間內最低點，可能表明公司在資產利用效率方面再度面臨挑戰。整體而言，ROA的變化展現公司在不同時期的經營效率變動，需關注其盈利能力與資產配置策略是否同步調整以提升效率。"