長期活動比率分析
活動比率衡量公司執行日常任務的效率，例如應收賬款的收集和庫存的管理。
長期活動比率（摘要）
Parker-Hannifin Corp.、長期活動比率
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-06-30), 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30).
根據提供的財務數據，對 Parker-Hannifin Corp. 的主要資產運用效率指標進行分析可得以下觀察結果：
- 固定資產凈周轉率
- 該比率在2017年至2019年間持續呈現上升趨勢，分別從6.21、7.71上升至8.1，顯示公司在利用固定資產產生收入方面的效率有所改善。然後在2020年出現下降，降至5.97，但隨後在2021年和2022年回升至6.33和7.47，表明在較近期期間內，固定資產的運用效率又有所恢復，尤其是在2022年達到略高於2018年的水準。
- 固定資產凈周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）
- 該比率與固定資產凈周轉率類似，呈現先升後降再升的波動趨勢，但整體變化幅度較為緩和。截至2022年已經回復至接近2019年水平，顯示公司在經營租賃及使用權資產的運用上，與傳統資產的效率整體趨於穩定。
- 總資產周轉率
- 此指標由2017年的0.78逐步提升至2018年的0.93，但隨後呈現持續下降趨勢，2022年降至0.61。這表明公司在資產使用效率方面，整體表現逐漸走弱，可能受到資產規模擴張或經營結構調整的影響，導致資產周轉速度降低。
- 股東權益周轉率
- 此比率由2017年的2.29上升至2018年的2.44，然後在2019年微幅下降至2.4。2020年起，則逐步下降至2021年的1.71，並略微回升至2022年的1.79。這反映公司股東權益的運用效率在整體上呈現波動趨勢，2020年後明顯下降，可能與資產負債結構變動或盈餘水平的變化有關，但2022年有所回溫。
綜合分析，Parker-Hannifin Corp. 在2017至2019年間，資產運用效率呈現積極的提升趨勢，尤其是在固定資產相關比率方面。然而，從2020年起，部分指標（尤其是總資產周轉率）顯示出效率的下降，反映公司在資產運用方面可能面臨挑戰或調整。儘管如此，近期固定資產運用效率有恢復跡象，顯示公司在資產管理策略上已有所調整或改善。整體而言，公司在資產周轉率方面的變動反映出經營策略與經濟環境變化的影響，需持續監控資產及權益運用的改善空間。
固定資產凈周轉率
Parker-Hannifin Corp.、固定資產凈周轉率計算、與基準測試的比較
| 2022年6月30日 | 2021年6月30日 | 2020年6月30日 | 2019年6月30日 | 2018年6月30日 | 2017年6月30日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||
| 淨銷售額 | 15,861,608) | 14,347,640) | 13,695,520) | 14,320,324) | 14,302,392) | 12,029,312) | |
| 財產、廠房和設備 淨額 | 2,122,758) | 2,266,476) | 2,292,735) | 1,768,287) | 1,856,237) | 1,937,292) | |
| 長期活動率 | |||||||
| 固定資產凈周轉率1 | 7.47 | 6.33 | 5.97 | 8.10 | 7.71 | 6.21 | |
| 基準 | |||||||
| 固定資產凈周轉率競爭 對手2 | |||||||
| Boeing Co. | 6.31 | 5.70 | 4.92 | — | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 4.70 | 3.99 | 3.15 | — | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 6.59 | 6.41 | 6.02 | — | — | — | |
| GE Aerospace | 5.96 | 5.47 | 1.75 | — | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 6.48 | 6.18 | 5.86 | — | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 8.27 | 8.83 | 9.07 | — | — | — | |
| RTX Corp. | 4.42 | 4.30 | 3.78 | — | — | — | |
| 固定資產凈周轉率扇形 | |||||||
| 資本貨物 | 5.79 | 5.46 | 3.55 | — | — | — | |
| 固定資產凈周轉率工業 | |||||||
| 工業 | 2.94 | 2.72 | 2.17 | — | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-06-30), 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30).
1 2022 計算
固定資產凈周轉率 = 淨銷售額 ÷ 財產、廠房和設備 淨額
= 15,861,608 ÷ 2,122,758 = 7.47
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 淨銷售額
- 從2017年至2022年度數據顯示，該公司淨銷售額呈現出逐步增長的趨勢。2017年的數值較低，隨後於2018年達到高點，之後略有波動，但整體呈現出上升的態勢，於2022年達到約1.586億美元，彰顯公司營收在此期間持續擴展。這反映出公司市場需求穩定增加或銷售策略有效，進而推動營收成長。
- 財產、廠房和設備淨額
- 該指標在2017年至2019年逐年下滑，從約1.937億美元降至1.768億美元，可能反映出折舊或處分資產的影響。然而，從2020年起顯示出回升，並在2020年達到約2.293億美元，之後略有減少但仍高於2017年水平，約2.122億美元。這可能暗示公司在資產投資或資產重整方面有所調整，以符合擴張或營運需求。
- 固定資產凈周轉率
- 此財務比率在2017至2019年逐年上升，分別為6.21、7.71與8.1，顯示公司固定資產的運用效率在逐步改善。2020年略降至5.97，但隨後於2021年回升至6.33，而在2022年更進一步提高至7.47，超越先前最高點，表明公司在近幾年中逐步提升固定資產的利用效率，有助於優化資產投資回報與成本控制。
固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）
Parker-Hannifin Corp.、固定資產凈周轉率（含經營租賃、使用權資產）計算、與基準測試的比較
| 2022年6月30日 | 2021年6月30日 | 2020年6月30日 | 2019年6月30日 | 2018年6月30日 | 2017年6月30日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||
| 淨銷售額 | 15,861,608) | 14,347,640) | 13,695,520) | 14,320,324) | 14,302,392) | 12,029,312) | |
| 財產、廠房和設備 淨額 | 2,122,758) | 2,266,476) | 2,292,735) | 1,768,287) | 1,856,237) | 1,937,292) | |
| 經營租賃使用權資產（包含在投資和其他資產中） | 133,412) | 131,880) | 138,601) | —) | —) | —) | |
| 不動產、廠房及設備凈額（包括經營租賃、使用權資產） | 2,256,170) | 2,398,356) | 2,431,336) | 1,768,287) | 1,856,237) | 1,937,292) | |
| 長期活動率 | |||||||
| 固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）1 | 7.03 | 5.98 | 5.63 | 8.10 | 7.71 | 6.21 | |
| 基準 | |||||||
| 固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）競爭 對手2 | |||||||
| Boeing Co. | 5.55 | 5.04 | 4.45 | — | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 4.49 | 3.79 | 3.00 | — | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 5.58 | 5.60 | 5.26 | — | — | — | |
| GE Aerospace | 5.08 | 4.55 | 1.63 | — | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 5.58 | 5.28 | 5.15 | — | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 7.27 | 7.54 | 7.96 | — | — | — | |
| RTX Corp. | 3.95 | 3.80 | 3.36 | — | — | — | |
| 固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）扇形 | |||||||
| 資本貨物 | 5.13 | 4.80 | 3.25 | — | — | — | |
| 固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）工業 | |||||||
| 工業 | 2.54 | 2.34 | 1.92 | — | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-06-30), 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30).
1 2022 計算
固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產） = 淨銷售額 ÷ 不動產、廠房及設備凈額（包括經營租賃、使用權資產）
= 15,861,608 ÷ 2,256,170 = 7.03
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 淨銷售額分析
- 從2017年到2022年間， Parker-Hannifin Corp. 的淨銷售額呈現整體上升趨勢。2017年淨銷售額為約1.2029億美元，到2022年增長至約1.5862億美元，期間經過幾次波動，但整體趨勢顯示公司具備穩健的營收增長潛力。特別是在2022年，銷售額達到歷史較高水平，反映出公司在市場上的持續擴張或產品需求的增加。
- 不動產、廠房及設備凈額分析
- 該項資產金額由2017年的約1.9373億美元略降至2019年的約1.7683億美元，期間呈現一定的減少，但在2020年顯著上升至2.4313億美元，之後又略微回落至2022年的2.2562億美元。這可能反映公司在2020年進行了大量資產投資或資本支出，之後進行了資產優化或折舊調整。總體來看，設備資產的變動與營收變動具有一定關聯，反映公司在資產配置上的調整策略。
- 固定資產淨周轉比率分析
- 該比率於2017-2019年間逐步提升，從6.21攀升至8.1，顯示資產的使用效率有所改善。然而在2020年，該比率下降至5.63，並在2021年小幅回升至5.98，至2022年再度提升至7.03。這一變化反映出在2019年前後資產利用率較高，但2020年可能受到特殊事件（例如全球疫情或資產投資調整）影響，導致資產效率降低。隨後的恢復顯示公司正逐步改善資產運用效率，並在2022年再次逼近2018年的高水準。
總資產周轉率
Parker-Hannifin Corp.、總資產周轉率計算、與基準測試的比較
| 2022年6月30日 | 2021年6月30日 | 2020年6月30日 | 2019年6月30日 | 2018年6月30日 | 2017年6月30日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||
| 淨銷售額 | 15,861,608) | 14,347,640) | 13,695,520) | 14,320,324) | 14,302,392) | 12,029,312) | |
| 總資產 | 25,943,943) | 20,341,200) | 19,738,189) | 17,576,690) | 15,320,087) | 15,489,904) | |
| 長期活動率 | |||||||
| 總資產周轉率1 | 0.61 | 0.71 | 0.69 | 0.81 | 0.93 | 0.78 | |
| 基準 | |||||||
| 總資產周轉率競爭 對手2 | |||||||
| Boeing Co. | 0.49 | 0.45 | 0.38 | — | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 0.69 | 0.58 | 0.50 | — | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 0.59 | 0.58 | 0.56 | — | — | — | |
| GE Aerospace | 0.39 | 0.36 | 0.29 | — | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 0.57 | 0.53 | 0.51 | — | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 1.25 | 1.32 | 1.29 | — | — | — | |
| RTX Corp. | 0.42 | 0.40 | 0.35 | — | — | — | |
| 總資產周轉率扇形 | |||||||
| 資本貨物 | 0.54 | 0.50 | 0.43 | — | — | — | |
| 總資產周轉率工業 | |||||||
| 工業 | 0.66 | 0.58 | 0.50 | — | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-06-30), 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30).
1 2022 計算
總資產周轉率 = 淨銷售額 ÷ 總資產
= 15,861,608 ÷ 25,943,943 = 0.61
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據提供的資料顯示，Parker-Hannifin Corp.的淨銷售額在2017年至2022年間呈現整體成長趨勢，期間由約1.2029億美元逐步攀升至約1.5862億美元，顯示公司在此段期間內的營收規模增加，可能反映銷售擴展或市場需求提升的情況。然而，2019年之後的銷售額略有波動，2020年出現短暫的下降，然後又回升至新高點，顯示公司營收具有一定的成長韌性與彈性。
在資產方面，總資產亦呈現持續增加的趨勢，從2017年的約1.54899億美元攀升至2022年的約2.59439億美元。這一趨勢表明公司占用資源的規模不斷擴大，可能包括資產擴充、投資或併購活動，但同時也暗示著資產負債表規模的擴大，需關注資產運用效率的變化。
就資產周轉率而言，該比率在2017年的0.78最高，之後逐步降低至2022年的0.61。這種趨勢指向公司在資產利用效率方面的逐步走弱，可能由於資產規模的擴張超過了銷售增長的速度，或者投資重心偏向不直接產生收入的資產。此外，較低的資產周轉率也可能提示公司需要進行效率提升，以實現更好的資本回報。
綜合來看，該公司在營收和資產規模上均展現增長，但資產周轉率的連續下滑反映出資產運用效率的挑戰。公司未來若希望提升整體營運績效，可能需要專注於提高資產利用效率，並持續追求營收成長與資產配置的優化，以達到更高的財務績效標準。
股東權益周轉率
Parker-Hannifin Corp.、股東權益周轉率計算、與基準測試的比較
| 2022年6月30日 | 2021年6月30日 | 2020年6月30日 | 2019年6月30日 | 2018年6月30日 | 2017年6月30日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | |||||||
| 淨銷售額 | 15,861,608) | 14,347,640) | 13,695,520) | 14,320,324) | 14,302,392) | 12,029,312) | |
| 股東權益 | 8,848,011) | 8,398,307) | 6,113,983) | 5,961,969) | 5,859,866) | 5,261,649) | |
| 長期活動率 | |||||||
| 股東權益周轉率1 | 1.79 | 1.71 | 2.24 | 2.40 | 2.44 | 2.29 | |
| 基準 | |||||||
| 股東權益周轉率競爭 對手2 | |||||||
| Boeing Co. | — | — | — | — | — | — | |
| Caterpillar Inc. | 3.57 | 2.92 | 2.55 | — | — | — | |
| Eaton Corp. plc | 1.22 | 1.20 | 1.20 | — | — | — | |
| GE Aerospace | 2.02 | 1.76 | 2.05 | — | — | — | |
| Honeywell International Inc. | 2.12 | 1.85 | 1.86 | — | — | — | |
| Lockheed Martin Corp. | 7.12 | 6.12 | 10.87 | — | — | — | |
| RTX Corp. | 0.92 | 0.88 | 0.78 | — | — | — | |
| 股東權益周轉率扇形 | |||||||
| 資本貨物 | 2.54 | 2.28 | 2.39 | — | — | — | |
| 股東權益周轉率工業 | |||||||
| 工業 | 3.06 | 2.63 | 2.75 | — | — | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-06-30), 10-K (報告日期： 2021-06-30), 10-K (報告日期： 2020-06-30), 10-K (報告日期： 2019-06-30), 10-K (報告日期： 2018-06-30), 10-K (報告日期： 2017-06-30).
1 2022 計算
股東權益周轉率 = 淨銷售額 ÷ 股東權益
= 15,861,608 ÷ 8,848,011 = 1.79
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據所提供的財務資料，Parker-Hannifin Corp. 在分析期間（2017年至2022年）顯示出以下於營收和股東權益方面的主要趨勢與特徵：
- 淨銷售額的變動趨勢
- 淨銷售額在2017年至2019年期間呈現穩定成長，2017年為約1.2029億美元，至2019年達到約1.4320億美元，顯示公司營收持續增加。然而，自2020年起，銷售額略有下降，至2020年底約1.3696億美元，之後又逐步回升，2021年達到約1.4348億美元，2022年更進一步增長至約1.5862億美元。這一趨勢顯示公司在經歷2020年的短暫下滑後，營收開始復甦並呈現增長，最終在2022年創下新高。`
- 股東權益的變化
- 股東權益在整體期間持續上升，從2017年的約5.2616億美元增長至2022年的約8.8480億美元，反映公司累積淨值的穩定擴大，可能受益於盈利增長、股份回購或其他資本運作策略。儘管股東權益逐步提升，但增長幅度在2020年後有所放緩，顯示公司增資速度較前幾年有所放緩或盈餘增長面臨挑戰。`
- 股東權益周轉率的變化
- 股東權益周轉率由2017年的2.29逐步上升至2018年的2.44，稍作升高後於2019年略微回落至2.40，並在2020年進一步下降至2.24。此數據在2021年明顯下降至1.71，但在2022年稍微回升至1.79。股東權益周轉率的變動反映了公司利用股東權益產生銷售的效率波動，尤其在2021年明顯下降，可能受到整體營運策略調整或外部市場環境變動的影響。儘管如此，在2022年，該比率有所回升，顯示運營效率有所改善。`
綜合來看，Parker-Hannifin Corp. 在資料期間內經歷了營收的波動，但整體呈現正向成長的趨勢，特別是於2022年達到最高點，表現出公司具有較強的市場韌性與資本積累能力。股東權益的持續增加則突顯公司財務狀況的穩定與資產累積，雖然股東權益周轉率在某些年度有所下滑，反映資產運用效率的變動，但整體趨勢顯示公司仍具有一定的營運效率調整空間。未來公司策略若能持續優化資產運用，將有助於提高營運績效並支持進一步的成長。