盈利能力分析
季度數據
盈利能力比率衡量公司從其資源（資產）中產生盈利銷售的能力。
付費用戶區域
免費試用
本周免費提供的 Humana Inc. 個頁面：
資料隱藏在後面： 。
這是一次性付款。沒有自動續訂。
我們接受：
盈利能力比率（摘要）
Humana Inc.、盈利能力比率（季度數據）
根據報告： 10-Q (報告日期： 2024-09-30), 10-Q (報告日期： 2024-06-30), 10-Q (報告日期： 2024-03-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-Q (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-06-30), 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31).
從資料中可以觀察到，Humana Inc.的營業獲利率在2019年第四季之後呈現穩定上升的趨勢，在2020年第二季度達到高點6.77%，並在隨後數個季度中保持較高水準，特別是在2020年第三季度到2021年第一季度之間，營業獲利率持續維持在6.5%至7.77%的範圍內。此後，營業獲利率逐步下降，2021年第三季度開始低於5%，直到2024年最新數據，已降至2.42%。
淨獲利率在2019年略有起伏，但整體趨勢類似，呈現先升後降的走向。2020年期間，淨獲利率在4%~5%的範圍內浮動，並在2020年第四季度達到5.67%的高點，之後逐季下降，至2024年第三季度已降低至1.19%。這顯示公司在近期內的獲利能力有所減弱，淨利潤比例降低。
在股東權益回報率（ROE）方面，資料顯示在2019年第四季度之前，尚無數據，之後於2020年第二季度開始計算。2020年第二季度ROE已達21.16%，並在2020年第三季度和第四季度進一步攀升，分別達24.29%和26.34%的高點。此後，ROE在2021年起持續顯現波動，最高曾達26.23%，但隨後逐漸下滑，2023年之後呈現較低水平，最低點為7.74%（2024年第三季度）。整體來看，公司ROE經歷了較為劇烈的起伏，且近期趨勢偏向降低。
資產回報率（ROA）亦反映類似的趨勢。在2020年第二季度開始計算時，ROA達9.11%，此後雖有波動，但整體來說，不論是在2020年還是2021年，都保持在5%至10%之間。特別是在2024年第三季度，ROA僅剩2.72%，顯示公司資產使用效率已大幅降低。此趨勢與淨利潤率的變動相呼應，顯示公司近期的獲利能力受到一定挑戰，資產獲利效率亦因此受影響。
綜合上述分析，可以得出結論：Humana Inc.在2020年疫情期間展現出較強的獲利能力和資產運用效率，但在隨後的年份逐步走疲，形成顯著的下行趨勢。儘管在2020年第三季度和第四季度曾達到營收和獲利的高峰，但整體來說短期內的盈利指標呈現持續下滑的跡象，反映出公司的獲利表現受到外部或內部因素的共同影響逐步降低。未來若要改善盈利能力，可能需要專注於提升運營效率與成本控制措施，以扭轉近期的下滑趨勢。
銷售回報率
投資回報率
營業獲利率
Humana Inc.、營業獲利率、計算 （季度數據）
| 2024年9月30日 | 2024年6月30日 | 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 經營收入 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 外部收入 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 盈利能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 營業獲利率1 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 基準 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 營業獲利率競爭 對手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Elevance Health Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Intuitive Surgical Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Medtronic PLC | ||||||||||||||||||||||||||||||
| UnitedHealth Group Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2024-09-30), 10-Q (報告日期： 2024-06-30), 10-Q (報告日期： 2024-03-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-Q (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-06-30), 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31).
1 Q3 2024 計算
營業獲利率 = 100
× (經營收入Q3 2024
+ 經營收入Q2 2024
+ 經營收入Q1 2024
+ 經營收入Q4 2023)
÷ (外部收入Q3 2024
+ 外部收入Q2 2024
+ 外部收入Q1 2024
+ 外部收入Q4 2023)
= 100 × ( + + + )
÷ ( + + + )
=
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據提供的資料，Humana Inc. 在分析期間內的經營收入顯示出一定的變動趨勢。2019年第一季至第三季，經營收入逐步增加，2019年第四季達到頂峰，之後在2020年第一季出現短暫的波動與下降，中間受到疫情影響，尤其在2020年第二季疫情最嚴重時，經營收入一度出現負數，顯示營收受到較大衝擊。隨後在2020年下半年逐步回升，並在2021至2022年穩步上升，然而2023年及2024年的數據裡，經營收入多數仍維持較高水準，但在2024年第二、三季度又出現下滑。
外部收入的部分則展現較為穩定的趨勢。從2019年的約1.6萬百萬美元開始，逐步攀升至2024年約2.9萬百萬美元的水平。經過疫情期間（2020年）、2021年及2022年的徹底反彈後，數值保持相對穩定，顯示公司在外部收入方面具有較強的抗震能力與穩定性，可能反映出其核心業務市場的持續需求。
營業獲利率方面，數據呈現出較為一致的上升趨勢。2019年底數據尚未完整，但自2020年第二季起，營業獲利率逐步提高，至2020年第四季達到最高7.77%。2021年及2022年的營業獲利率大致維持在4%至5%範圍內，代表公司在營收提升的同時，獲利空間有所擴大。2023年及2024年，營業獲利率有所回落，但整體仍維持在較為健康的水準，反映公司經營效率有所改善但亦面臨市場競爭壓力。
總體而言，Humana Inc. 經營收入經歷了由疫情衝擊所帶來的嚴重波動後，展現出逐步回穩與成長的跡象。同時，其外部收入持續遞增，彰顯較強的市場需求支撐。在營業獲利率方面，則呈現上升趨勢後略有回落，顯示公司在成本管理與營運效率方面仍在調整中。整體而言，公司在此期間內展現了堅韌的市場表現與良好的盈利能力，但未來仍需關注收入波動的持續性與營運效率的變化，以評估其長期的經營穩定性。
淨獲利率
Humana Inc.、凈獲利率、計算 （季度數據）
| 2024年9月30日 | 2024年6月30日 | 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 歸屬於 Humana 的凈收入 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 外部收入 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 盈利能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨獲利率1 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 基準 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨獲利率競爭 對手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Elevance Health Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Intuitive Surgical Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Medtronic PLC | ||||||||||||||||||||||||||||||
| UnitedHealth Group Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2024-09-30), 10-Q (報告日期： 2024-06-30), 10-Q (報告日期： 2024-03-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-Q (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-06-30), 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31).
1 Q3 2024 計算
淨獲利率 = 100
× (歸屬於 Humana 的凈收入Q3 2024
+ 歸屬於 Humana 的凈收入Q2 2024
+ 歸屬於 Humana 的凈收入Q1 2024
+ 歸屬於 Humana 的凈收入Q4 2023)
÷ (外部收入Q3 2024
+ 外部收入Q2 2024
+ 外部收入Q1 2024
+ 外部收入Q4 2023)
= 100 × ( + + + )
÷ ( + + + )
=
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從資料中可以觀察到，Humana 的歸屬於公司的淨收入在期間內展現出波動性。早期（2019年）數據較高，尤其是在2019年6月30日達到940百萬美元，此後較大幅度的變動頻繁，尤其是在2020年和2021年期間，出現了一些負值，包括2020年9月30日的-274百萬美元，和2021年12月31日的-15百萬美元，展現出業績的劇烈起伏。在2022年與2023年期間，淨收入逐漸呈現恢復趨勢，但仍具有一定波動。
在外部收入方面，趨勢較為穩定與成長，期間內逐步增加。2019年外部收入為約16,000百萬美元，至2024年6月30日已大幅提升至約29,242百萬美元，顯示公司在市場中的銷售規模有顯著擴大，且整體呈現溫和 upward trend。
淨獲利率呈現出較為穩定的變化，但整體上維持在較低水平且略有下降。由2019年的數據無法得出明確值，但從2020年起，淨利率通常保持在3%到5%之間，期間內有幾次波動，例如2020年9月30日達到5.67%、2021年9月30日為3.54%，而在2023年及2024年資料中，該數值逐步下降，2024年6月30日的淨利率僅剩約1.54%，顯示稅後收入效率可能面臨挑戰，或經營成本較高導致利潤率受壓。
綜合來看，Humana在營收總額上展現出持續的增長，而其淨收入的波動則反映出經營或外部環境的不確定性。淨利率的整體下行趨勢顯示，需要留意成本控制與盈利能力的調整。未來若能穩定盈利率並持續擴大營收規模，將有助於公司內部價值的更進一步提升，反之則可能需針對成本結構與營運策略進行調整以維持長期的成長動能。
股東權益回報率 （ROE）
Humana Inc.、 ROE、計算 （季度數據）
| 2024年9月30日 | 2024年6月30日 | 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 歸屬於 Humana 的凈收入 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 股東權益 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 盈利能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| ROE1 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 基準 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| ROE競爭 對手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Elevance Health Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Intuitive Surgical Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Medtronic PLC | ||||||||||||||||||||||||||||||
| UnitedHealth Group Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2024-09-30), 10-Q (報告日期： 2024-06-30), 10-Q (報告日期： 2024-03-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-Q (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-06-30), 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31).
1 Q3 2024 計算
ROE = 100
× (歸屬於 Humana 的凈收入Q3 2024
+ 歸屬於 Humana 的凈收入Q2 2024
+ 歸屬於 Humana 的凈收入Q1 2024
+ 歸屬於 Humana 的凈收入Q4 2023)
÷ 股東權益
= 100 × ( + + + )
÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 營收表現趨勢
- 從2019年第一季度至2024年第三季度，歸屬於 Humana 的凈收入呈現出較為波動的變動趨勢。2019年中期至2020年第二季度，收入有所增長，達到2020年6月的高點1,828百萬美元。然而，該期間後期出現明顯的下滑，尤其在2020年第四季度和2021年第一季度，收入出現大幅下跌，甚至在2021年第一季度錄得-14百萬美元的虧損，顯示在疫情期間可能遭遇重大挑戰。隨後收入逐步回升，2021年末已恢復到較高水平（2021年12月為1,195百萬美元），而後在2022年至2024年期間呈現出較為平穩的整體增長趨勢。值得注意的是，2023年和2024年前幾個季度，收入保持在較高水平，雖然仍有波動，整體來看公司營收持續改善。
- 股東權益變化
- 股東權益由2019年第一季度的10,841百萬美元逐步增加至2024年第三季度的17,565百萬美元。此期間，股東權益展現出持續增長的趨勢，尤其在2020年和2021年，增幅較為明顯。特別是在2020年和2021年期間，股東權益大幅提升，彰顯公司資產積累和所有者權益的擴充。然而，2022年後，股東權益的增長速度逐漸放緩，甚至在一些季度略有波動，但總體仍維持在較高水平，顯示公司在穩健擴張並經營效率上有所進步。
- 股東權益回報率(ROE)
- ROE的數值反映出公司盈利能力的變化。從2021年市場改善的背景來看，ROE在2021年第二季度達到最高點24.29%，此後於2022年和2023年逐步下降。特別是在2023年和2024年前幾個季度，ROE逐漸下降至12%左右的較低水平，顯示獲利能力有所減弱，雖然仍保持正值，顯示公司仍然具備一定的盈利能力。該趨勢可能反映營運成本的增加或市場競爭的激烈，但整體而言，ROE仍維持正向，表明公司能夠為股東創造價值。
- 整體評述
- 整體來看，Humana的財務狀況在過去數年間經歷了波動與調整。營收在疫情期間受到衝擊後，逐步回升並趨於穩定，顯示公司具備一定的抗壓能力與恢復力。股東權益持續上升，彰顯公司資本的堅實基礎。儘管ROE在近年有所下降，反映盈利效率的改善仍有待加強。未來，持續關注營收穩定成長與盈利能力的提升，將有助於公司在激烈的市場環境中持續擴展並維持競爭優勢。
資產回報率 （ROA）
Humana Inc.、 ROA、計算 （季度數據）
| 2024年9月30日 | 2024年6月30日 | 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | 2023年9月30日 | 2023年6月30日 | 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 歸屬於 Humana 的凈收入 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 總資產 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 盈利能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| ROA1 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 基準 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| ROA競爭 對手2 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Abbott Laboratories | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Elevance Health Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Intuitive Surgical Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
| Medtronic PLC | ||||||||||||||||||||||||||||||
| UnitedHealth Group Inc. | ||||||||||||||||||||||||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2024-09-30), 10-Q (報告日期： 2024-06-30), 10-Q (報告日期： 2024-03-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-Q (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-06-30), 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31).
1 Q3 2024 計算
ROA = 100
× (歸屬於 Humana 的凈收入Q3 2024
+ 歸屬於 Humana 的凈收入Q2 2024
+ 歸屬於 Humana 的凈收入Q1 2024
+ 歸屬於 Humana 的凈收入Q4 2023)
÷ 總資產
= 100 × ( + + + )
÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從資料中可以觀察到，Humana的歸屬淨收入經歷了較為波動的表現。在2019年初期到年底，淨收入大致呈現上升趨勢，尤其在2019年9月至12月間顯著提升，當時達到較高的水準。然而，進入2020年第一季度時，由於可能受到COVID-19疫情的影響，淨收入出現較大波動，甚至在2020年3月31日的數值由正轉負，反映出當期營運受到重大挑戰。此後，淨收入在2020年下半年有所回升，並於2020年底達到較高的水平，但2021年和2022年間仍存在波動，部分期間轉為負數，顯示營收的不穩定性增加。
在總資產方面，Humana自2019年以來持續增加，從約28,349百萬美元逐步攀升至2024年中期的約50,007百萬美元。整體趨勢顯示公司持續擴張，資產規模逐年擴大，且在2020年和2021年期間有較大幅度的成長，可能反映公司持續投資與擴展其經營範圍。然而，資產規模在2022年略有縮減後，於2023年再次回升，且在2024年前九個月保持相對穩定，顯示公司在資產管理方面較為穩健。
在ROA（資產報酬率）方面，資料顯示在2019年和2020年期間，ROA大致維持在6%至10%的區間，表明公司在利用其資產賺取盈利方面具有一定的效率。尤其在2020年7月至12月，ROA達到約10.79%的高點，反映該期間內整體盈利較為良好。然而，自2021年起，ROA逐漸下降，並在2023年下降至約2.72%，暗示資產的運用效率可能受到某些因素的影響而下降，或者盈利的壓力增大。此外，2022年期間的ROA數據顯示波動，反映公司盈利能力的不確定性。
綜合來看，Humana在資產規模擴張的同時，其盈利能力呈現下降的趨勢，特別是在2022年及之後的期間。淨收入的波動和ROA的走低可能與公司經營環境的變動、成本上升或競爭壓力相關。本資料反映公司在資產擴張和經營效率方面面臨挑戰，未來需密切監控營收表現及盈利能力的改善情況，以評估其長期持續競爭力。