債務分析
債務總額 （帳面值）
Illinois Tool Works Inc.、資產負債表：負債
百萬美元
| 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 | 2017年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 短期債務 | 778) | 350) | 4) | 1,351) | 850) | |
| 長期債務 | 6,909) | 7,772) | 7,754) | 6,029) | 7,478) | |
| 債務總額 （帳面值） | 7,687) | 8,122) | 7,758) | 7,380) | 8,328) |
根據報告： 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31).
以下為針對所提供財務資料的分析報告。
- 總體債務趨勢
- 從資料顯示，在觀察期間內，總債務呈現波動的趨勢。2018年相較於2017年，債務總額顯著增加，由8328百萬美元上升至7380百萬美元。然而，2019年債務總額大幅下降至7758百萬美元。2020年，債務總額略有增加，達到8122百萬美元，但在2021年再次下降至7687百萬美元。整體而言，雖然有波動，但2021年的債務總額相較於2017年的水平略有下降。
- 短期債務變化
- 短期債務在觀察期間內經歷了顯著的變化。2018年，短期債務從2017年的850百萬美元大幅增加至1351百萬美元。然而，2019年短期債務急劇下降至僅4百萬美元，並在2020年回升至350百萬美元。2021年，短期債務進一步增加至778百萬美元，達到觀察期內次高點。這表明短期債務管理策略可能存在較大調整。
- 長期債務變化
- 長期債務的變化相對穩定，但仍可觀察到趨勢。2018年，長期債務從2017年的7478百萬美元下降至6029百萬美元。2019年，長期債務增加至7754百萬美元，並在2020年略微增加至7772百萬美元。2021年，長期債務進一步下降至6909百萬美元。長期債務的變化幅度相較於短期債務較小，顯示其在整體債務結構中扮演更穩定的角色。
- 債務結構分析
- 觀察短期與長期債務的比例變化，可以發現債務結構的調整。2017年，短期債務佔總債務的比例較低。2018年，短期債務比例顯著上升。2019年後，短期債務比例大幅下降，但2021年再次回升。這表明債務結構的調整可能與資金需求、利率環境以及債務再融資等因素有關。
債務總額 （公允價值）
| 2021年12月31日 | |
|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | |
| 貨幣市場 | 210) |
| 銀行透支 | —) |
| 長期債務，包括當前到期債務 | 8,296) |
| 債務總額 （公允價值） | 8,506) |
| 財務比率 | |
| 債務、公允價值與賬面金額比率 | 1.11 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2021-12-31).
債務加權平均利率
債務加權平均實際利率: 2.54%
| 利率 | 債務金額1 | 利率 × 債務金額 | 加權平均利率2 |
|---|---|---|---|
| 0.10% | 210) | —) | |
| 1.86% | 570) | 11) | |
| 1.35% | 578) | 8) | |
| 3.54% | 734) | 26) | |
| 0.31% | 688) | 2) | |
| 2.69% | 1,053) | 28) | |
| 0.71% | 577) | 4) | |
| 2.18% | 641) | 14) | |
| 1.09% | 587) | 6) | |
| 3.13% | 711) | 22) | |
| 4.97% | 863) | 43) | |
| 3.96% | 1,291) | 51) | |
| 總價值 | 8,503) | 216) | |
| 2.54% | |||
根據報告： 10-K (報告日期： 2021-12-31).
1 百萬美元
2 加權平均利率 = 100 × 216 ÷ 8,503 = 2.54%