償付能力比率分析
季度數據
償付能力比率（摘要）
Oracle Corp.、償付能力比率（季度數據）
根據報告： 10-Q (報告日期： 2025-08-31), 10-K (報告日期： 2025-05-31), 10-Q (報告日期： 2025-02-28), 10-Q (報告日期： 2024-11-30), 10-Q (報告日期： 2024-08-31), 10-K (報告日期： 2024-05-31), 10-Q (報告日期： 2024-02-29), 10-Q (報告日期： 2023-11-30), 10-Q (報告日期： 2023-08-31), 10-K (報告日期： 2023-05-31), 10-Q (報告日期： 2023-02-28), 10-Q (報告日期： 2022-11-30), 10-Q (報告日期： 2022-08-31), 10-K (報告日期： 2022-05-31), 10-Q (報告日期： 2022-02-28), 10-Q (報告日期： 2021-11-30), 10-Q (報告日期： 2021-08-31), 10-K (報告日期： 2021-05-31), 10-Q (報告日期： 2021-02-28), 10-Q (報告日期： 2020-11-30), 10-Q (報告日期： 2020-08-31), 10-K (報告日期： 2020-05-31), 10-Q (報告日期： 2020-02-29), 10-Q (報告日期： 2019-11-30), 10-Q (報告日期： 2019-08-31).
分析結果顯示，Oracle Corporation的財務結構在所分析的時期內經歷了顯著的變化。
在利息覆蓋率方面，數據顯示，公司在2019年後的幾個季度中維持較為穩定的利息支付能力，平均約在3.6至7.05之間，最終在2024年及之後幾年略有上升，達到約4.96，顯示公司在控制利息負擔方面仍具備一定的彈性和穩健性。
綜合來看，Oracle在過去數年中逐步增加負債比例與財務槓桿，反映出其積極利用負債以促進成長。然而，負債水平的提升亦伴隨著風險擴大，特別是在財務杠桿明显上升期間。利息覆蓋率的穩定表現指出，公司在負債增加的情況下仍能保持良好的盈利能力，能較有效地管理其負債成本與支付壓力。未来的財務策略將需在融資擴張與風險控制之間找到平衡點，以確保長期的財務健康與穩定成長。
負債率
覆蓋率
債務與股東權益比率
Oracle Corp.、債務與股東權益比率、計算 （季度數據）
| 2025年8月31日 | 2025年5月31日 | 2025年2月28日 | 2024年11月30日 | 2024年8月31日 | 2024年5月31日 | 2024年2月29日 | 2023年11月30日 | 2023年8月31日 | 2023年5月31日 | 2023年2月28日 | 2022年11月30日 | 2022年8月31日 | 2022年5月31日 | 2022年2月28日 | 2021年11月30日 | 2021年8月31日 | 2021年5月31日 | 2021年2月28日 | 2020年11月30日 | 2020年8月31日 | 2020年5月31日 | 2020年2月29日 | 2019年11月30日 | 2019年8月31日 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 應付票據和其他借款，流動 | 9,079) | 7,271) | 8,167) | 8,162) | 9,201) | 10,605) | 5,510) | 6,321) | 4,499) | 4,061) | 5,415) | 9,746) | 16,097) | 3,749) | 6,248) | 4,998) | 6,748) | 8,250) | 5,758) | 7,251) | 2,997) | 2,371) | 2,355) | 999) | 3,748) | ||||||||
| 應付票據和其他非流動借款 | 82,236) | 85,297) | 88,109) | 80,462) | 75,314) | 76,264) | 82,470) | 82,468) | 84,442) | 86,420) | 86,396) | 81,173) | 75,480) | 72,110) | 72,165) | 73,433) | 75,970) | 75,995) | 63,541) | 63,531) | 67,769) | 69,226) | 49,320) | 50,670) | 50,692) | ||||||||
| 總債務 | 91,315) | 92,568) | 96,276) | 88,624) | 84,515) | 86,869) | 87,980) | 88,789) | 88,941) | 90,481) | 91,811) | 90,919) | 91,577) | 75,859) | 78,413) | 78,431) | 82,718) | 84,245) | 69,299) | 70,782) | 70,766) | 71,597) | 51,675) | 51,669) | 54,440) | ||||||||
| Oracle Corporation 股東權益合計（赤字） | 24,154) | 20,451) | 16,730) | 13,746) | 10,816) | 8,704) | 5,623) | 3,866) | 2,370) | 1,073) | (2,421) | (4,246) | (5,875) | (6,220) | (8,696) | (10,101) | (1,541) | 5,238) | 8,900) | 7,917) | 9,491) | 12,074) | 14,235) | 15,563) | 18,433) | ||||||||
| 償付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 債務與股東權益比率1 | 3.78 | 4.53 | 5.75 | 6.45 | 7.81 | 9.98 | 15.65 | 22.97 | 37.53 | 84.33 | — | — | — | — | — | — | — | 16.08 | 7.79 | 8.94 | 7.46 | 5.93 | 3.63 | 3.32 | 2.95 | ||||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 債務與股東權益比率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Accenture PLC | — | 0.17 | 0.17 | 0.18 | 0.18 | 0.04 | 0.06 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||
| Adobe Inc. | — | — | 0.53 | 0.54 | 0.47 | 0.40 | 0.39 | 0.38 | 0.24 | 0.22 | 0.23 | 0.24 | 0.26 | 0.29 | 0.29 | 0.30 | 0.30 | 0.28 | 0.29 | 0.30 | 0.30 | 0.31 | 0.35 | 0.38 | 0.39 | ||||||||
| AppLovin Corp. | — | — | — | 3.01 | 6.45 | 3.22 | 3.74 | 4.32 | 4.64 | 2.48 | 2.85 | 2.11 | 1.69 | 1.69 | 1.71 | 1.69 | 1.60 | 1.51 | 0.85 | 0.88 | — | — | — | — | — | ||||||||
| Cadence Design Systems Inc. | — | — | — | 0.49 | 0.52 | 0.53 | 0.62 | 0.32 | 0.18 | 0.19 | 0.21 | 0.22 | 0.23 | 0.27 | 0.29 | 0.13 | 0.13 | 0.13 | 0.13 | 0.14 | 0.14 | 0.14 | 0.29 | 0.31 | 0.32 | ||||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | 0.22 | 0.23 | 0.24 | 0.26 | 0.29 | 0.32 | 0.37 | 0.40 | 0.46 | 0.51 | 0.56 | 0.60 | 0.67 | 0.72 | 0.78 | 0.82 | 0.87 | 0.85 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||
| Datadog Inc. | — | — | — | 0.31 | 0.55 | 0.59 | 0.28 | 0.31 | 0.34 | 0.37 | 0.41 | 0.45 | 0.49 | 0.52 | 0.57 | 0.61 | 0.66 | 0.71 | 0.77 | 0.80 | 0.87 | 0.60 | 0.61 | 0.61 | 0.00 | ||||||||
| International Business Machines Corp. | — | — | 2.26 | 2.33 | 2.35 | 2.01 | 2.31 | 2.35 | 2.56 | 2.51 | 2.39 | 2.59 | 2.72 | 2.32 | 2.53 | 2.59 | 2.85 | 2.74 | 2.45 | 2.51 | 2.64 | 2.99 | 3.08 | 3.15 | 3.22 | ||||||||
| Intuit Inc. | — | 0.30 | 0.32 | 0.35 | 0.34 | 0.33 | 0.32 | 0.35 | 0.35 | 0.35 | 0.38 | 0.45 | 0.43 | 0.42 | 0.40 | 0.43 | 0.21 | 0.21 | 0.20 | 0.27 | 0.45 | 0.66 | 0.08 | 0.11 | 0.12 | ||||||||
| Microsoft Corp. | — | 0.13 | 0.13 | 0.15 | 0.16 | 0.19 | 0.26 | 0.31 | 0.32 | 0.23 | 0.25 | 0.26 | 0.28 | 0.30 | 0.31 | 0.33 | 0.35 | 0.41 | 0.43 | 0.46 | 0.52 | 0.54 | 0.58 | 0.63 | 0.66 | ||||||||
| Palantir Technologies Inc. | — | — | — | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.11 | — | — | — | — | ||||||||
| Palo Alto Networks Inc. | — | 0.00 | 0.05 | 0.08 | 0.11 | 0.19 | 0.26 | 0.42 | 0.90 | 1.14 | 2.99 | 5.05 | 7.24 | 17.51 | 10.89 | 31.19 | 7.08 | 5.08 | 3.20 | 3.04 | 4.18 | 2.80 | 1.98 | 0.91 | 0.95 | ||||||||
| Salesforce Inc. | 0.14 | 0.14 | 0.14 | 0.15 | 0.16 | 0.16 | 0.16 | 0.16 | 0.17 | 0.18 | 0.18 | 0.18 | 0.18 | 0.18 | 0.19 | 0.24 | 0.06 | 0.06 | 0.07 | 0.07 | 0.08 | 0.08 | 0.08 | 0.17 | 0.19 | ||||||||
| ServiceNow Inc. | — | — | — | 0.14 | 0.15 | 0.15 | 0.16 | 0.17 | 0.18 | 0.20 | 0.21 | 0.21 | 0.27 | 0.30 | 0.33 | 0.35 | 0.39 | 0.43 | 0.45 | 0.48 | 0.53 | 0.58 | 0.64 | 0.28 | 0.31 | ||||||||
| Synopsys Inc. | — | — | 0.52 | 1.01 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.02 | 0.02 | 0.02 | 0.03 | 0.03 | 0.03 | 0.06 | 0.08 | ||||||||
| Workday Inc. | 0.33 | 0.33 | 0.35 | 0.36 | 0.37 | 0.37 | 0.45 | 0.47 | 0.50 | 0.53 | 0.55 | 0.80 | 0.86 | 0.41 | 0.44 | 0.48 | 0.55 | 0.55 | 0.58 | 0.63 | 0.68 | 0.51 | 0.54 | 0.56 | 0.60 | ||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2025-08-31), 10-K (報告日期： 2025-05-31), 10-Q (報告日期： 2025-02-28), 10-Q (報告日期： 2024-11-30), 10-Q (報告日期： 2024-08-31), 10-K (報告日期： 2024-05-31), 10-Q (報告日期： 2024-02-29), 10-Q (報告日期： 2023-11-30), 10-Q (報告日期： 2023-08-31), 10-K (報告日期： 2023-05-31), 10-Q (報告日期： 2023-02-28), 10-Q (報告日期： 2022-11-30), 10-Q (報告日期： 2022-08-31), 10-K (報告日期： 2022-05-31), 10-Q (報告日期： 2022-02-28), 10-Q (報告日期： 2021-11-30), 10-Q (報告日期： 2021-08-31), 10-K (報告日期： 2021-05-31), 10-Q (報告日期： 2021-02-28), 10-Q (報告日期： 2020-11-30), 10-Q (報告日期： 2020-08-31), 10-K (報告日期： 2020-05-31), 10-Q (報告日期： 2020-02-29), 10-Q (報告日期： 2019-11-30), 10-Q (報告日期： 2019-08-31).
1 Q1 2026 計算
債務與股東權益比率 = 總債務 ÷ Oracle Corporation 股東權益合計（赤字）
= 91,315 ÷ 24,154 = 3.78
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從所提供的財務資料中，可以觀察到Oracle公司的總債務在2020年8月31日之前展現出逐步減少的趨勢，直到2020年11月30日之後，出現了明顯的波動與上升，尤其在2021年和2022年前後，總債務逐漸攀升至較高水平，並在2023年及2024年進一步保持較穩定的水準。此趨勢反映公司在過去幾年中可能進行了資金調度或投資活動，使得負債總額出現較大的調整，呈現短期內的起伏。
股東權益方面，整體呈現由負轉正的變化。在2019年的末端時期公司出現股東權益的赤字（負數），隨後逐步改善，至2022年開始形成正向增長，尤其在2023年和2024年達到較高的數值。這顯示公司在經營或資本結構調整上取得一定成效，導致股東權益逐步攀升，代表公司資產負債表的經營狀況逐漸改善，或是進行了股份增資等行為。
債務與股東權益比率的變化顯示，2020年8月31日之前比率較低，約在2.95至3.63之間，但從2020年8月31日之後開始急劇上升，尤其在2021年17月30日達到84.33的高點，顯示負債比重大幅增加，相對於股東權益來說，公司的財務杠桿顯著放大。然而，自2022年後該比率開始穩定下降，至2025年8月31日降至約3.78左右，說明公司正在逐步降低負債比重，財務結構趋於穩健。
- 結論：
- 整體而言，Oracle公司的財務結構經歷了一段由高負債向較為平衡的轉變。2019年至2020年間，負債有所減少與波動，股東權益逐步改善，然而在2021年至2022年左右，負債比重急劇攀升，與股東權益的持續改善形成對比。到最新時點，財務比率顯示公司在降低負債比重、追求資本結構穩定方面已取得進展，展現出積極的財務調整措施，改善長期的財務穩健性。
債務與總資本比率
Oracle Corp.、債務與總資本比率、計算 （季度數據）
| 2025年8月31日 | 2025年5月31日 | 2025年2月28日 | 2024年11月30日 | 2024年8月31日 | 2024年5月31日 | 2024年2月29日 | 2023年11月30日 | 2023年8月31日 | 2023年5月31日 | 2023年2月28日 | 2022年11月30日 | 2022年8月31日 | 2022年5月31日 | 2022年2月28日 | 2021年11月30日 | 2021年8月31日 | 2021年5月31日 | 2021年2月28日 | 2020年11月30日 | 2020年8月31日 | 2020年5月31日 | 2020年2月29日 | 2019年11月30日 | 2019年8月31日 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 應付票據和其他借款，流動 | 9,079) | 7,271) | 8,167) | 8,162) | 9,201) | 10,605) | 5,510) | 6,321) | 4,499) | 4,061) | 5,415) | 9,746) | 16,097) | 3,749) | 6,248) | 4,998) | 6,748) | 8,250) | 5,758) | 7,251) | 2,997) | 2,371) | 2,355) | 999) | 3,748) | ||||||||
| 應付票據和其他非流動借款 | 82,236) | 85,297) | 88,109) | 80,462) | 75,314) | 76,264) | 82,470) | 82,468) | 84,442) | 86,420) | 86,396) | 81,173) | 75,480) | 72,110) | 72,165) | 73,433) | 75,970) | 75,995) | 63,541) | 63,531) | 67,769) | 69,226) | 49,320) | 50,670) | 50,692) | ||||||||
| 總債務 | 91,315) | 92,568) | 96,276) | 88,624) | 84,515) | 86,869) | 87,980) | 88,789) | 88,941) | 90,481) | 91,811) | 90,919) | 91,577) | 75,859) | 78,413) | 78,431) | 82,718) | 84,245) | 69,299) | 70,782) | 70,766) | 71,597) | 51,675) | 51,669) | 54,440) | ||||||||
| Oracle Corporation 股東權益合計（赤字） | 24,154) | 20,451) | 16,730) | 13,746) | 10,816) | 8,704) | 5,623) | 3,866) | 2,370) | 1,073) | (2,421) | (4,246) | (5,875) | (6,220) | (8,696) | (10,101) | (1,541) | 5,238) | 8,900) | 7,917) | 9,491) | 12,074) | 14,235) | 15,563) | 18,433) | ||||||||
| 總資本 | 115,469) | 113,019) | 113,006) | 102,370) | 95,331) | 95,573) | 93,603) | 92,655) | 91,311) | 91,554) | 89,390) | 86,673) | 85,702) | 69,639) | 69,717) | 68,330) | 81,177) | 89,483) | 78,199) | 78,699) | 80,257) | 83,671) | 65,910) | 67,232) | 72,873) | ||||||||
| 償付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 債務與總資本比率1 | 0.79 | 0.82 | 0.85 | 0.87 | 0.89 | 0.91 | 0.94 | 0.96 | 0.97 | 0.99 | 1.03 | 1.05 | 1.07 | 1.09 | 1.12 | 1.15 | 1.02 | 0.94 | 0.89 | 0.90 | 0.88 | 0.86 | 0.78 | 0.77 | 0.75 | ||||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 債務與總資本比率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Accenture PLC | — | 0.14 | 0.14 | 0.15 | 0.15 | 0.03 | 0.06 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||
| Adobe Inc. | — | — | 0.35 | 0.35 | 0.32 | 0.29 | 0.28 | 0.27 | 0.19 | 0.18 | 0.19 | 0.20 | 0.20 | 0.23 | 0.22 | 0.23 | 0.23 | 0.22 | 0.22 | 0.23 | 0.23 | 0.24 | 0.26 | 0.27 | 0.28 | ||||||||
| AppLovin Corp. | — | — | — | 0.75 | 0.87 | 0.76 | 0.79 | 0.81 | 0.82 | 0.71 | 0.74 | 0.68 | 0.63 | 0.63 | 0.63 | 0.63 | 0.62 | 0.60 | 0.46 | 0.47 | 1.06 | — | — | — | — | ||||||||
| Cadence Design Systems Inc. | — | — | — | 0.33 | 0.34 | 0.35 | 0.38 | 0.24 | 0.15 | 0.16 | 0.17 | 0.18 | 0.19 | 0.21 | 0.23 | 0.12 | 0.11 | 0.11 | 0.12 | 0.12 | 0.12 | 0.12 | 0.23 | 0.24 | 0.24 | ||||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | 0.18 | 0.18 | 0.20 | 0.21 | 0.23 | 0.24 | 0.27 | 0.29 | 0.32 | 0.34 | 0.36 | 0.38 | 0.40 | 0.42 | 0.44 | 0.45 | 0.47 | 0.46 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||
| Datadog Inc. | — | — | — | 0.23 | 0.36 | 0.37 | 0.22 | 0.24 | 0.25 | 0.27 | 0.29 | 0.31 | 0.33 | 0.34 | 0.36 | 0.38 | 0.40 | 0.41 | 0.43 | 0.45 | 0.47 | 0.38 | 0.38 | 0.38 | 0.00 | ||||||||
| International Business Machines Corp. | — | — | 0.69 | 0.70 | 0.70 | 0.67 | 0.70 | 0.70 | 0.72 | 0.72 | 0.71 | 0.72 | 0.73 | 0.70 | 0.72 | 0.72 | 0.74 | 0.73 | 0.71 | 0.72 | 0.73 | 0.75 | 0.76 | 0.76 | 0.76 | ||||||||
| Intuit Inc. | — | 0.23 | 0.24 | 0.26 | 0.25 | 0.25 | 0.24 | 0.26 | 0.26 | 0.26 | 0.27 | 0.31 | 0.30 | 0.30 | 0.29 | 0.30 | 0.17 | 0.17 | 0.17 | 0.21 | 0.31 | 0.40 | 0.08 | 0.10 | 0.10 | ||||||||
| Microsoft Corp. | — | 0.11 | 0.12 | 0.13 | 0.14 | 0.16 | 0.21 | 0.24 | 0.24 | 0.19 | 0.20 | 0.21 | 0.22 | 0.23 | 0.23 | 0.25 | 0.26 | 0.29 | 0.30 | 0.32 | 0.34 | 0.35 | 0.37 | 0.39 | 0.40 | ||||||||
| Palantir Technologies Inc. | — | — | — | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.10 | — | — | — | — | ||||||||
| Palo Alto Networks Inc. | — | 0.00 | 0.05 | 0.08 | 0.10 | 0.16 | 0.21 | 0.29 | 0.47 | 0.53 | 0.75 | 0.83 | 0.88 | 0.95 | 0.92 | 0.97 | 0.88 | 0.84 | 0.76 | 0.75 | 0.81 | 0.74 | 0.66 | 0.48 | 0.49 | ||||||||
| Salesforce Inc. | 0.12 | 0.12 | 0.13 | 0.13 | 0.14 | 0.14 | 0.14 | 0.14 | 0.14 | 0.15 | 0.15 | 0.15 | 0.15 | 0.15 | 0.16 | 0.19 | 0.06 | 0.06 | 0.06 | 0.07 | 0.07 | 0.07 | 0.08 | 0.15 | 0.16 | ||||||||
| ServiceNow Inc. | — | — | — | 0.12 | 0.13 | 0.13 | 0.14 | 0.15 | 0.16 | 0.16 | 0.17 | 0.18 | 0.21 | 0.23 | 0.25 | 0.26 | 0.28 | 0.30 | 0.31 | 0.33 | 0.35 | 0.37 | 0.39 | 0.22 | 0.24 | ||||||||
| Synopsys Inc. | — | — | 0.34 | 0.50 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.02 | 0.02 | 0.02 | 0.02 | 0.03 | 0.03 | 0.05 | 0.07 | ||||||||
| Workday Inc. | 0.25 | 0.25 | 0.26 | 0.26 | 0.27 | 0.27 | 0.31 | 0.32 | 0.33 | 0.35 | 0.35 | 0.45 | 0.46 | 0.29 | 0.30 | 0.32 | 0.35 | 0.35 | 0.37 | 0.39 | 0.41 | 0.34 | 0.35 | 0.36 | 0.37 | ||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2025-08-31), 10-K (報告日期： 2025-05-31), 10-Q (報告日期： 2025-02-28), 10-Q (報告日期： 2024-11-30), 10-Q (報告日期： 2024-08-31), 10-K (報告日期： 2024-05-31), 10-Q (報告日期： 2024-02-29), 10-Q (報告日期： 2023-11-30), 10-Q (報告日期： 2023-08-31), 10-K (報告日期： 2023-05-31), 10-Q (報告日期： 2023-02-28), 10-Q (報告日期： 2022-11-30), 10-Q (報告日期： 2022-08-31), 10-K (報告日期： 2022-05-31), 10-Q (報告日期： 2022-02-28), 10-Q (報告日期： 2021-11-30), 10-Q (報告日期： 2021-08-31), 10-K (報告日期： 2021-05-31), 10-Q (報告日期： 2021-02-28), 10-Q (報告日期： 2020-11-30), 10-Q (報告日期： 2020-08-31), 10-K (報告日期： 2020-05-31), 10-Q (報告日期： 2020-02-29), 10-Q (報告日期： 2019-11-30), 10-Q (報告日期： 2019-08-31).
1 Q1 2026 計算
債務與總資本比率 = 總債務 ÷ 總資本
= 91,315 ÷ 115,469 = 0.79
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從資料中可觀察到，Oracle Corp. 的總債務在2019年8月底至2025年8月底期間整體呈現上升趨勢，但波動較大。在2019年8月，總債務約為54,440百萬美元，經歷短暫下降後，於2020年5月底達到高點，約為71,597百萬美元，表現出公司在此期間擴張的資金需求增加。之後，總債務雖有一定起伏，但整體趨勢仍偏向增加，到2025年8月底，總債務約為91,315百萬美元，較2019年初時有明顯成長。
相對地，總資本在同期範圍內也呈 upward growth 現象，從2019年8月底的72,873百萬美元逐步增加至2025年8月底的115,469百萬美元，顯示公司資本結構在擴張時也隨之增加。值得注意的是，雖然兩者皆有上升，但總債務與總資本的比例，從2019年8月的0.75逐步提升，至2021年11月達到約1.12，代表公司負債相對於資本的比重提升，在此期間，負債的增長速度略快於資本增長。此後，該比率逐步下降，至2025年8月約為0.79，顯示公司儘管負債水平仍維持較高比例，但管理層已開始調整資本結構，降低負債比重。
總體而言，Oracle Corp. 在觀察期間的財務趨勢顯示公司在進行穩健的擴張策略，資本投入增加的同時，也伴隨著負債的提升。負債與資本比例的波動反映公司在不同階段調整財務結構，並逐步優化資本與負債的比例，以維持長期的財務穩定性。由此可見，該公司在追求成長的同時，也意識到財務風險的管理，透過調整負債比率來維持較為合理的財務杠桿水平。
債務資產比率
Oracle Corp.、資產負債率、計算 （季度數據）
| 2025年8月31日 | 2025年5月31日 | 2025年2月28日 | 2024年11月30日 | 2024年8月31日 | 2024年5月31日 | 2024年2月29日 | 2023年11月30日 | 2023年8月31日 | 2023年5月31日 | 2023年2月28日 | 2022年11月30日 | 2022年8月31日 | 2022年5月31日 | 2022年2月28日 | 2021年11月30日 | 2021年8月31日 | 2021年5月31日 | 2021年2月28日 | 2020年11月30日 | 2020年8月31日 | 2020年5月31日 | 2020年2月29日 | 2019年11月30日 | 2019年8月31日 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 應付票據和其他借款，流動 | 9,079) | 7,271) | 8,167) | 8,162) | 9,201) | 10,605) | 5,510) | 6,321) | 4,499) | 4,061) | 5,415) | 9,746) | 16,097) | 3,749) | 6,248) | 4,998) | 6,748) | 8,250) | 5,758) | 7,251) | 2,997) | 2,371) | 2,355) | 999) | 3,748) | ||||||||
| 應付票據和其他非流動借款 | 82,236) | 85,297) | 88,109) | 80,462) | 75,314) | 76,264) | 82,470) | 82,468) | 84,442) | 86,420) | 86,396) | 81,173) | 75,480) | 72,110) | 72,165) | 73,433) | 75,970) | 75,995) | 63,541) | 63,531) | 67,769) | 69,226) | 49,320) | 50,670) | 50,692) | ||||||||
| 總債務 | 91,315) | 92,568) | 96,276) | 88,624) | 84,515) | 86,869) | 87,980) | 88,789) | 88,941) | 90,481) | 91,811) | 90,919) | 91,577) | 75,859) | 78,413) | 78,431) | 82,718) | 84,245) | 69,299) | 70,782) | 70,766) | 71,597) | 51,675) | 51,669) | 54,440) | ||||||||
| 總資產 | 180,449) | 168,361) | 161,378) | 148,483) | 144,214) | 140,976) | 137,082) | 134,324) | 136,662) | 134,384) | 131,620) | 128,469) | 130,309) | 109,297) | 108,644) | 106,897) | 122,924) | 131,107) | 118,109) | 110,014) | 113,546) | 115,438) | 96,704) | 98,443) | 106,229) | ||||||||
| 償付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 債務資產比率1 | 0.51 | 0.55 | 0.60 | 0.60 | 0.59 | 0.62 | 0.64 | 0.66 | 0.65 | 0.67 | 0.70 | 0.71 | 0.70 | 0.69 | 0.72 | 0.73 | 0.67 | 0.64 | 0.59 | 0.64 | 0.62 | 0.62 | 0.53 | 0.52 | 0.51 | ||||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 債務資產比率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Accenture PLC | — | 0.08 | 0.08 | 0.09 | 0.09 | 0.02 | 0.03 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||
| Adobe Inc. | — | — | 0.22 | 0.22 | 0.21 | 0.19 | 0.19 | 0.19 | 0.13 | 0.12 | 0.12 | 0.13 | 0.14 | 0.15 | 0.15 | 0.16 | 0.16 | 0.15 | 0.16 | 0.16 | 0.16 | 0.17 | 0.18 | 0.19 | 0.19 | ||||||||
| AppLovin Corp. | — | — | — | 0.59 | 0.65 | 0.60 | 0.64 | 0.67 | 0.67 | 0.58 | 0.62 | 0.58 | 0.54 | 0.55 | 0.55 | 0.54 | 0.52 | 0.52 | 0.38 | 0.38 | 0.82 | — | — | — | — | ||||||||
| Cadence Design Systems Inc. | — | — | — | 0.26 | 0.27 | 0.28 | 0.31 | 0.19 | 0.11 | 0.11 | 0.12 | 0.13 | 0.13 | 0.15 | 0.16 | 0.08 | 0.08 | 0.08 | 0.08 | 0.08 | 0.09 | 0.09 | 0.17 | 0.17 | 0.18 | ||||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | 0.09 | 0.09 | 0.10 | 0.10 | 0.11 | 0.11 | 0.13 | 0.13 | 0.14 | 0.15 | 0.17 | 0.18 | 0.19 | 0.20 | 0.22 | 0.24 | 0.26 | 0.27 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | ||||||||
| Datadog Inc. | — | — | — | 0.17 | 0.27 | 0.28 | 0.16 | 0.17 | 0.18 | 0.19 | 0.21 | 0.22 | 0.24 | 0.25 | 0.26 | 0.28 | 0.29 | 0.31 | 0.33 | 0.35 | 0.38 | 0.30 | 0.31 | 0.31 | 0.00 | ||||||||
| International Business Machines Corp. | — | — | 0.43 | 0.43 | 0.43 | 0.40 | 0.42 | 0.42 | 0.43 | 0.42 | 0.43 | 0.43 | 0.44 | 0.40 | 0.40 | 0.39 | 0.41 | 0.39 | 0.38 | 0.38 | 0.38 | 0.39 | 0.42 | 0.42 | 0.42 | ||||||||
| Intuit Inc. | — | 0.16 | 0.18 | 0.20 | 0.18 | 0.19 | 0.19 | 0.20 | 0.21 | 0.22 | 0.23 | 0.26 | 0.26 | 0.25 | 0.24 | 0.26 | 0.14 | 0.13 | 0.13 | 0.16 | 0.24 | 0.31 | 0.05 | 0.06 | 0.07 | ||||||||
| Microsoft Corp. | — | 0.07 | 0.08 | 0.08 | 0.09 | 0.10 | 0.14 | 0.16 | 0.16 | 0.11 | 0.13 | 0.13 | 0.14 | 0.14 | 0.14 | 0.16 | 0.16 | 0.17 | 0.19 | 0.20 | 0.21 | 0.21 | 0.23 | 0.25 | 0.25 | ||||||||
| Palantir Technologies Inc. | — | — | — | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.07 | — | — | — | — | ||||||||
| Palo Alto Networks Inc. | — | 0.00 | 0.02 | 0.03 | 0.03 | 0.05 | 0.06 | 0.10 | 0.13 | 0.14 | 0.26 | 0.28 | 0.29 | 0.30 | 0.33 | 0.35 | 0.35 | 0.31 | 0.33 | 0.33 | 0.36 | 0.34 | 0.23 | 0.20 | 0.21 | ||||||||
| Salesforce Inc. | 0.09 | 0.08 | 0.09 | 0.09 | 0.10 | 0.09 | 0.10 | 0.10 | 0.10 | 0.11 | 0.12 | 0.11 | 0.11 | 0.11 | 0.12 | 0.15 | 0.04 | 0.04 | 0.05 | 0.05 | 0.05 | 0.05 | 0.06 | 0.09 | 0.10 | ||||||||
| ServiceNow Inc. | — | — | — | 0.07 | 0.07 | 0.07 | 0.08 | 0.08 | 0.08 | 0.09 | 0.10 | 0.10 | 0.11 | 0.11 | 0.13 | 0.13 | 0.14 | 0.15 | 0.17 | 0.17 | 0.18 | 0.19 | 0.22 | 0.11 | 0.11 | ||||||||
| Synopsys Inc. | — | — | 0.30 | 0.42 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.01 | 0.01 | 0.01 | 0.02 | 0.02 | 0.02 | 0.03 | 0.05 | ||||||||
| Workday Inc. | 0.17 | 0.17 | 0.18 | 0.18 | 0.19 | 0.18 | 0.21 | 0.22 | 0.22 | 0.22 | 0.24 | 0.31 | 0.32 | 0.18 | 0.20 | 0.20 | 0.22 | 0.21 | 0.23 | 0.24 | 0.25 | 0.19 | 0.20 | 0.21 | 0.21 | ||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2025-08-31), 10-K (報告日期： 2025-05-31), 10-Q (報告日期： 2025-02-28), 10-Q (報告日期： 2024-11-30), 10-Q (報告日期： 2024-08-31), 10-K (報告日期： 2024-05-31), 10-Q (報告日期： 2024-02-29), 10-Q (報告日期： 2023-11-30), 10-Q (報告日期： 2023-08-31), 10-K (報告日期： 2023-05-31), 10-Q (報告日期： 2023-02-28), 10-Q (報告日期： 2022-11-30), 10-Q (報告日期： 2022-08-31), 10-K (報告日期： 2022-05-31), 10-Q (報告日期： 2022-02-28), 10-Q (報告日期： 2021-11-30), 10-Q (報告日期： 2021-08-31), 10-K (報告日期： 2021-05-31), 10-Q (報告日期： 2021-02-28), 10-Q (報告日期： 2020-11-30), 10-Q (報告日期： 2020-08-31), 10-K (報告日期： 2020-05-31), 10-Q (報告日期： 2020-02-29), 10-Q (報告日期： 2019-11-30), 10-Q (報告日期： 2019-08-31).
1 Q1 2026 計算
債務資產比率 = 總債務 ÷ 總資產
= 91,315 ÷ 180,449 = 0.51
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 總債務與總資產變化趨勢
-
從資料中可以觀察到，2019年8月31日的總債務為約54,440百萬美元，隨後呈現波動但整體趨勢略偏上升，至2025年8月31日達到約91,315百萬美元。同期，總資產由約106,229百萬美元逐步增加至約180,449百萬美元，顯示公司資產規模持續擴大。
總債務相較於總資產的比例，即債務資產比率，則反映出公司以負債進行資產擴張的比例，從2019年的0.51逐漸上升至2021年達到約0.73後略為下降，至2025年約為0.51。此趨勢顯示在此期間內，公司曾經經歷資產負債比率的提升，反映負債比例上升，但逐步調整使其趨於較早的水平，顯示財務結構有一定程度的穩定化與調整。
- 債務資產比率的變化與意義
-
債務資產比率的變化與總債務、總資產之間的變動高度相關。該比率在2019年約為0.51至0.53之間，並在2020年至2021年間逐步升高，最高達0.73，顯示公司在此期間增加了負債比重，可能與資產擴張或財務策略調整有關。
自2022年起，該比率呈現一定的下降趨勢，並在2025年回落至約0.51，表明公司可能進行了負債結構調整，減少相對負債比例，提升財務穩健性。整體而言，此趨勢反映公司在資產負債管理上的策略調整，可能旨在維持較穩定或健康的財務狀況。
值得注意的是，該比率的變動也暗示公司資金運作的策略，尤其在經濟或市場環境變動時期，公司的負債管控呈現出一定的彈性與調整能力。
財務槓桿比率
Oracle Corp.、財務槓桿率、計算 （季度數據）
| 2025年8月31日 | 2025年5月31日 | 2025年2月28日 | 2024年11月30日 | 2024年8月31日 | 2024年5月31日 | 2024年2月29日 | 2023年11月30日 | 2023年8月31日 | 2023年5月31日 | 2023年2月28日 | 2022年11月30日 | 2022年8月31日 | 2022年5月31日 | 2022年2月28日 | 2021年11月30日 | 2021年8月31日 | 2021年5月31日 | 2021年2月28日 | 2020年11月30日 | 2020年8月31日 | 2020年5月31日 | 2020年2月29日 | 2019年11月30日 | 2019年8月31日 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 總資產 | 180,449) | 168,361) | 161,378) | 148,483) | 144,214) | 140,976) | 137,082) | 134,324) | 136,662) | 134,384) | 131,620) | 128,469) | 130,309) | 109,297) | 108,644) | 106,897) | 122,924) | 131,107) | 118,109) | 110,014) | 113,546) | 115,438) | 96,704) | 98,443) | 106,229) | ||||||||
| Oracle Corporation 股東權益合計（赤字） | 24,154) | 20,451) | 16,730) | 13,746) | 10,816) | 8,704) | 5,623) | 3,866) | 2,370) | 1,073) | (2,421) | (4,246) | (5,875) | (6,220) | (8,696) | (10,101) | (1,541) | 5,238) | 8,900) | 7,917) | 9,491) | 12,074) | 14,235) | 15,563) | 18,433) | ||||||||
| 償付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 財務槓桿比率1 | 7.47 | 8.23 | 9.65 | 10.80 | 13.33 | 16.20 | 24.38 | 34.74 | 57.66 | 125.24 | — | — | — | — | — | — | — | 25.03 | 13.27 | 13.90 | 11.96 | 9.56 | 6.79 | 6.33 | 5.76 | ||||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 財務槓桿比率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Accenture PLC | — | 2.10 | 2.07 | 2.05 | 2.05 | 1.98 | 1.95 | 1.89 | 1.93 | 1.99 | 1.98 | 2.01 | 2.05 | 2.14 | 2.16 | 2.16 | 2.15 | 2.21 | 2.18 | 2.18 | 2.14 | 2.18 | 2.19 | 2.17 | 2.19 | ||||||||
| Adobe Inc. | — | — | 2.44 | 2.46 | 2.29 | 2.14 | 2.05 | 2.02 | 1.86 | 1.80 | 1.84 | 1.88 | 1.88 | 1.93 | 1.86 | 1.88 | 1.89 | 1.84 | 1.81 | 1.85 | 1.84 | 1.83 | 1.91 | 1.99 | 2.03 | ||||||||
| AppLovin Corp. | — | — | — | 5.11 | 9.92 | 5.39 | 5.80 | 6.47 | 6.92 | 4.27 | 4.57 | 3.61 | 3.12 | 3.07 | 3.08 | 3.11 | 3.06 | 2.88 | 2.23 | 2.30 | — | — | — | — | — | ||||||||
| Cadence Design Systems Inc. | — | — | — | 1.90 | 1.89 | 1.92 | 2.01 | 1.70 | 1.60 | 1.67 | 1.74 | 1.77 | 1.76 | 1.87 | 1.83 | 1.66 | 1.59 | 1.60 | 1.60 | 1.64 | 1.57 | 1.58 | 1.73 | 1.77 | 1.75 | ||||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | 2.53 | 2.65 | 2.55 | 2.52 | 2.70 | 2.88 | 2.87 | 3.00 | 3.20 | 3.43 | 3.40 | 3.39 | 3.48 | 3.53 | 3.48 | 3.47 | 3.39 | 3.14 | 2.15 | 2.04 | 2.02 | 1.89 | 1.75 | 1.61 | 6.29 | ||||||||
| Datadog Inc. | — | — | — | 1.82 | 2.06 | 2.13 | 1.76 | 1.83 | 1.88 | 1.94 | 1.96 | 2.01 | 2.08 | 2.13 | 2.17 | 2.18 | 2.26 | 2.29 | 2.29 | 2.27 | 2.32 | 1.97 | 1.94 | 1.95 | 1.33 | ||||||||
| International Business Machines Corp. | — | — | 5.24 | 5.40 | 5.42 | 5.02 | 5.49 | 5.57 | 5.90 | 6.00 | 5.60 | 5.96 | 6.19 | 5.80 | 6.27 | 6.57 | 7.00 | 6.98 | 6.49 | 6.69 | 6.95 | 7.57 | 7.27 | 7.50 | 7.67 | ||||||||
| Intuit Inc. | — | 1.88 | 1.82 | 1.77 | 1.83 | 1.74 | 1.68 | 1.76 | 1.68 | 1.61 | 1.64 | 1.72 | 1.69 | 1.69 | 1.68 | 1.69 | 1.53 | 1.57 | 1.58 | 1.65 | 1.85 | 2.14 | 1.64 | 1.80 | 1.70 | ||||||||
| Microsoft Corp. | — | 1.80 | 1.75 | 1.76 | 1.82 | 1.91 | 1.91 | 1.97 | 2.02 | 2.00 | 1.95 | 1.99 | 2.07 | 2.19 | 2.12 | 2.13 | 2.21 | 2.35 | 2.30 | 2.34 | 2.44 | 2.55 | 2.49 | 2.57 | 2.63 | ||||||||
| Palantir Technologies Inc. | — | — | — | 1.24 | 1.24 | 1.27 | 1.28 | 1.28 | 1.27 | 1.30 | 1.31 | 1.35 | 1.35 | 1.35 | 1.39 | 1.40 | 1.40 | 1.42 | 1.43 | 1.49 | 1.67 | — | — | — | — | ||||||||
| Palo Alto Networks Inc. | — | 3.01 | 3.04 | 3.29 | 3.45 | 3.87 | 4.01 | 4.20 | 6.82 | 8.29 | 11.50 | 18.06 | 24.69 | 58.35 | 32.88 | 88.29 | 20.09 | 16.14 | 9.59 | 9.15 | 11.68 | 8.23 | 8.73 | 4.47 | 4.50 | ||||||||
| Salesforce Inc. | 1.63 | 1.68 | 1.56 | 1.60 | 1.61 | 1.67 | 1.57 | 1.59 | 1.63 | 1.69 | 1.55 | 1.57 | 1.58 | 1.64 | 1.53 | 1.60 | 1.52 | 1.60 | 1.47 | 1.50 | 1.55 | 1.63 | 1.50 | 1.94 | 2.02 | ||||||||
| ServiceNow Inc. | — | — | — | 2.02 | 2.07 | 2.12 | 1.98 | 2.10 | 2.16 | 2.28 | 2.10 | 2.15 | 2.43 | 2.64 | 2.46 | 2.65 | 2.75 | 2.92 | 2.68 | 2.81 | 2.90 | 3.07 | 2.88 | 2.63 | 2.73 | ||||||||
| Synopsys Inc. | — | — | 1.75 | 2.40 | 1.40 | 1.45 | 1.51 | 1.54 | 1.58 | 1.68 | 1.67 | 1.68 | 1.70 | 1.71 | 1.66 | 1.66 | 1.65 | 1.65 | 1.65 | 1.64 | 1.64 | 1.64 | 1.67 | 1.71 | 1.74 | ||||||||
| Workday Inc. | 1.93 | 1.99 | 1.90 | 1.95 | 1.95 | 2.04 | 2.10 | 2.19 | 2.23 | 2.41 | 2.29 | 2.58 | 2.68 | 2.31 | 2.24 | 2.36 | 2.53 | 2.66 | 2.55 | 2.64 | 2.78 | 2.74 | 2.65 | 2.71 | 2.85 | ||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2025-08-31), 10-K (報告日期： 2025-05-31), 10-Q (報告日期： 2025-02-28), 10-Q (報告日期： 2024-11-30), 10-Q (報告日期： 2024-08-31), 10-K (報告日期： 2024-05-31), 10-Q (報告日期： 2024-02-29), 10-Q (報告日期： 2023-11-30), 10-Q (報告日期： 2023-08-31), 10-K (報告日期： 2023-05-31), 10-Q (報告日期： 2023-02-28), 10-Q (報告日期： 2022-11-30), 10-Q (報告日期： 2022-08-31), 10-K (報告日期： 2022-05-31), 10-Q (報告日期： 2022-02-28), 10-Q (報告日期： 2021-11-30), 10-Q (報告日期： 2021-08-31), 10-K (報告日期： 2021-05-31), 10-Q (報告日期： 2021-02-28), 10-Q (報告日期： 2020-11-30), 10-Q (報告日期： 2020-08-31), 10-K (報告日期： 2020-05-31), 10-Q (報告日期： 2020-02-29), 10-Q (報告日期： 2019-11-30), 10-Q (報告日期： 2019-08-31).
1 Q1 2026 計算
財務槓桿比率 = 總資產 ÷ Oracle Corporation 股東權益合計（赤字）
= 180,449 ÷ 24,154 = 7.47
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從資料中可以觀察到，Oracle公司於2019年至2025年間的財務狀況展現出若干趨勢與變化。首先，總資產的循環較為明顯，呈現整體逐步增加的趨勢。在2019年8月31日的總資產約為106,229百萬美元，經由持續成長，到2025年8月31日的資產規模已經擴張至約180,449百萬美元，顯示公司在此期間內資產規模持續擴張，反映出公司整體規模的增長與資產擴張的趨勢。
另一方面，股東權益的變化不但呈現增長，且經歷了較大的波動。2019年8月31日的股東權益約為18,433百萬美元，在2020年財務困難時期，尤其是2020年11月30日出現負值（-10,101百萬美元），顯示公司當時因財務狀況不佳，股東權益大幅虧損。此後，隨著公司逐步改善，股東權益開始逐漸回升，至2025年達到約24,154百萬美元的高位。這顯示公司已從財務困境中逐步恢復，並在財務結構上實現一定的改善。
財務槓桿比率的趨勢則顯示公司在整體資產負債配置上逐步降低財務杠杆。在2019年8月31日的5.76，逐步增加至2020年的高點約為13.9，反映出較高的負債程度。然而，之後逐漸降低，至2025年已經降至約7.47，表明公司在財務槓桿方面展現出收縮傾向，可能是為了提升財務穩定性並降低財務風險。此外，資料中部分期間的槓桿數據缺失，可能因為不同財務季報的資料披露差異，但整體趨勢仍指向風險管理的改善。
綜合來說，Oracle公司在這段期間內經歷了資產規模的持續擴張，股東權益的波動及逐步恢復，以及財務槓桿的逐步降低，反映公司正向著優化財務結構、提升穩定性之方向發展。公司在資產成長的同時，也逐漸改善了財務風險管理，並有望在未來進一步提升財務穩定性與長期競爭力。
利息覆蓋率
Oracle Corp.、利息覆蓋率、計算 （季度數據）
| 2025年8月31日 | 2025年5月31日 | 2025年2月28日 | 2024年11月30日 | 2024年8月31日 | 2024年5月31日 | 2024年2月29日 | 2023年11月30日 | 2023年8月31日 | 2023年5月31日 | 2023年2月28日 | 2022年11月30日 | 2022年8月31日 | 2022年5月31日 | 2022年2月28日 | 2021年11月30日 | 2021年8月31日 | 2021年5月31日 | 2021年2月28日 | 2020年11月30日 | 2020年8月31日 | 2020年5月31日 | 2020年2月29日 | 2019年11月30日 | 2019年8月31日 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨收入（虧損） | 2,927) | 3,427) | 2,936) | 3,151) | 2,929) | 3,143) | 2,401) | 2,503) | 2,420) | 3,318) | 1,896) | 1,741) | 1,548) | 3,188) | 2,319) | (1,247) | 2,457) | 4,032) | 5,021) | 2,442) | 2,251) | 3,116) | 2,571) | 2,311) | 2,137) | ||||||||
| 更多： 所得稅費用 | 500) | 726) | 512) | 239) | 240) | 638) | 464) | 217) | (45) | (210) | 322) | 403) | 108) | 436) | 521) | (249) | 224) | 124) | (1,745) | 530) | 344) | 579) | 505) | 499) | 345) | ||||||||
| 更多： 利息支出 | 923) | 978) | 892) | 866) | 842) | 878) | 876) | 888) | 872) | 954) | 908) | 856) | 787) | 704) | 667) | 679) | 705) | 697) | 585) | 600) | 614) | 580) | 456) | 465) | 494) | ||||||||
| 息稅前盈利 （EBIT） | 4,350) | 5,131) | 4,340) | 4,256) | 4,011) | 4,659) | 3,741) | 3,608) | 3,247) | 4,062) | 3,126) | 3,000) | 2,443) | 4,328) | 3,507) | (817) | 3,386) | 4,853) | 3,861) | 3,572) | 3,209) | 4,275) | 3,532) | 3,275) | 2,976) | ||||||||
| 償付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 利息覆蓋率1 | 4.94 | 4.96 | 4.96 | 4.81 | 4.60 | 4.34 | 4.08 | 3.88 | 3.74 | 3.60 | 3.96 | 4.41 | 3.33 | 3.78 | 3.98 | 4.23 | 6.06 | 6.21 | 6.27 | 6.48 | 6.76 | 7.05 | — | — | — | ||||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 利息覆蓋率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| Accenture PLC | — | 45.94 | 57.86 | 80.38 | 135.71 | 165.48 | 175.20 | 175.18 | 168.23 | 193.31 | 220.23 | 212.89 | 217.31 | 195.34 | 188.01 | 133.08 | 133.32 | 131.46 | 126.89 | 196.99 | 191.96 | 205.84 | — | — | — | ||||||||
| Adobe Inc. | — | — | 35.26 | 37.00 | 40.93 | 42.01 | 46.90 | 53.43 | 58.12 | 61.17 | 58.59 | 55.57 | 53.27 | 54.64 | 54.21 | 54.34 | 53.39 | 51.49 | 49.52 | 45.92 | 42.50 | 37.00 | 32.36 | 28.08 | 23.87 | ||||||||
| AppLovin Corp. | — | — | — | 10.72 | 8.08 | 5.95 | 5.19 | 3.95 | 3.37 | 2.38 | 1.52 | 1.12 | 0.76 | -0.19 | 0.25 | 0.19 | 0.02 | 1.45 | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Cadence Design Systems Inc. | — | — | — | 13.50 | 15.95 | 19.37 | 24.99 | 33.48 | 36.67 | 36.43 | 32.16 | 34.13 | 38.63 | 46.58 | 57.84 | 58.34 | 52.92 | 46.26 | 44.21 | 40.38 | 35.68 | 31.50 | — | — | — | ||||||||
| CrowdStrike Holdings Inc. | -2.37 | 3.07 | 7.50 | 9.33 | 7.64 | 5.77 | 1.41 | -1.80 | -4.04 | -5.31 | -4.72 | -4.71 | -5.09 | -5.34 | -6.41 | -8.16 | -12.40 | -55.36 | -151.33 | -185.47 | -226.03 | -315.25 | — | — | — | ||||||||
| Datadog Inc. | — | — | — | 15.42 | 22.90 | 29.85 | 37.27 | 33.23 | 24.08 | 10.56 | -1.85 | -5.72 | -4.15 | -1.30 | 0.81 | 1.72 | 1.24 | 0.12 | -0.48 | -0.44 | -0.18 | 0.27 | — | — | — | ||||||||
| International Business Machines Corp. | — | — | 6.05 | 4.44 | 4.39 | 4.39 | 4.69 | 6.33 | 6.21 | 6.41 | 6.44 | 2.34 | 2.25 | 1.95 | 1.59 | 6.01 | 5.40 | 5.19 | 3.79 | 4.56 | 4.97 | 4.60 | — | — | — | ||||||||
| Intuit Inc. | — | 20.57 | 18.45 | 16.48 | 15.76 | 15.67 | 15.74 | 14.07 | 13.20 | 13.05 | 14.66 | 16.17 | 19.99 | 32.38 | 55.36 | 62.71 | 93.29 | 89.14 | 92.00 | 89.58 | 120.30 | 158.00 | — | — | — | ||||||||
| Palantir Technologies Inc. | — | — | — | — | — | — | 3,786.90 | 499.52 | 149.97 | 69.33 | 34.43 | -5.32 | -49.82 | -87.97 | -176.15 | -201.09 | -194.27 | -133.20 | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
| Palo Alto Networks Inc. | — | 532.90 | 427.74 | 269.85 | 163.77 | 120.07 | 72.96 | 46.08 | 35.96 | 21.82 | 10.40 | 4.05 | -1.99 | -6.56 | -4.28 | -3.42 | -2.65 | -1.85 | -1.68 | -1.49 | -1.36 | -1.61 | — | — | — | ||||||||
| Synopsys Inc. | — | — | 5.98 | 15.86 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2025-08-31), 10-K (報告日期： 2025-05-31), 10-Q (報告日期： 2025-02-28), 10-Q (報告日期： 2024-11-30), 10-Q (報告日期： 2024-08-31), 10-K (報告日期： 2024-05-31), 10-Q (報告日期： 2024-02-29), 10-Q (報告日期： 2023-11-30), 10-Q (報告日期： 2023-08-31), 10-K (報告日期： 2023-05-31), 10-Q (報告日期： 2023-02-28), 10-Q (報告日期： 2022-11-30), 10-Q (報告日期： 2022-08-31), 10-K (報告日期： 2022-05-31), 10-Q (報告日期： 2022-02-28), 10-Q (報告日期： 2021-11-30), 10-Q (報告日期： 2021-08-31), 10-K (報告日期： 2021-05-31), 10-Q (報告日期： 2021-02-28), 10-Q (報告日期： 2020-11-30), 10-Q (報告日期： 2020-08-31), 10-K (報告日期： 2020-05-31), 10-Q (報告日期： 2020-02-29), 10-Q (報告日期： 2019-11-30), 10-Q (報告日期： 2019-08-31).
1 Q1 2026 計算
利息覆蓋率 = (EBITQ1 2026
+ EBITQ4 2025
+ EBITQ3 2025
+ EBITQ2 2025)
÷ (利息支出Q1 2026
+ 利息支出Q4 2025
+ 利息支出Q3 2025
+ 利息支出Q2 2025)
= (4,350 + 5,131 + 4,340 + 4,256)
÷ (923 + 978 + 892 + 866)
= 4.94
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據提供的財務資料，以下為Oracle Corp.在不同季度之間的盈利與負債指標的變化趨勢分析結果：
- 息稅前盈利（EBIT）
- 從數據顯示，Oracle的息稅前盈利在2019年第三季度（2020年2月29日）出現明顯的上升，並於2020年後持續多個季度保持較高水準，尤其是在2021年第二季度（2021年2月28日）達到峰值，但在2022年第一次季度（2022年2月28日）後出現下滑跡象。該盈利在2022年11月30日之後再度回升，2023年各季度維持較穩定甚至逐步增加的走勢，直到2025年8月31日前仍呈現逐步上升的趨勢，顯示公司在營運盈利能力方面具有一定的成長力。
- 利息支出
- 利息支出在2019年8月31日到2023年11月30日期間整體呈現逐步上升的趨勢，特別是在2022年和2023年數據點中，利息支出較2019年初有明顯提升。此趨勢可能反映公司增加負債或融資成本的變動。至2024年之後，利息支出數值並不明確，但若持續上升將可能對公司財務負擔產生壓力。
- 利息覆蓋率
- 利息覆蓋率為衡量公司盈利能力應付利息的能力，以此指標來看，Oracle的狀況在2020年第三季度開始，約為6.21左右，此後在2021年及2022年略有波動，整體維持在3.33至4.96之間，顯示公司能較為穩定地產生足夠的利潤來支付利息費用。特別是在2021年及2022年的數據，一般而言利息覆蓋率高於3，屬於較健康的水準。
綜合以上觀察，OracleCorp的息稅前盈利在2020年再次呈現回升趨勢，儘管伴隨著利息支出的逐步增加，利息覆蓋率亦維持在相對健康區間，顯示其在盈利能力與債務管理方面保持一定的平衡。然而，未來若利息支出持續增加，可能對盈利能力造成壓力，需持續關注盈利與負債結構的變化，以確保財務資料呈現正向發展。