償付能力比率分析
季度數據
償付能力比率，也稱為長期債務比率，衡量公司履行長期義務的能力。
付費用戶區域
免費試用
本周免費提供Apple Inc.頁面：
資料隱藏在後面： 。
這是一次性付款。沒有自動續訂。
我們接受：
償付能力比率（摘要）
Apple Inc.、償付能力比率（季度數據）
根據報告： 10-Q (報告日期： 2026-03-28), 10-Q (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2025-09-27), 10-Q (報告日期： 2025-06-28), 10-Q (報告日期： 2025-03-29), 10-Q (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2024-09-28), 10-Q (報告日期： 2024-06-29), 10-Q (報告日期： 2024-03-30), 10-Q (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-07-01), 10-Q (報告日期： 2023-04-01), 10-Q (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2022-09-24), 10-Q (報告日期： 2022-06-25), 10-Q (報告日期： 2022-03-26), 10-Q (報告日期： 2021-12-25), 10-K (報告日期： 2021-09-25), 10-Q (報告日期： 2021-06-26), 10-Q (報告日期： 2021-03-27), 10-Q (報告日期： 2020-12-26).
分析顯示該公司在觀察期間內經歷了明顯的財務槓桿調整週期。在2020年末至2022年第三季之間，各項債務指標呈現上升趨勢，隨後進入持續的去槓桿化階段。
- 債務與股東權益比率
- 該比率在2022年9月達到峰值2.37，隨後呈現顯著的下降趨勢。至2026年3月，該比率降至0.8，顯示公司大幅降低了對債務融資的依賴，顯著提升了股東權益在資本結構中的比例。
- 債務與總資本比率
- 此指標在2020年至2022年間維持在0.63至0.70的高位區間。從2023年起逐步下滑，最終於2026年第一季降至0.44，反映出總資本中債務所佔比重持續縮減。
- 債務資產比率
- 該比率在觀察前期相對穩定，波動範圍維持在0.31至0.37之間。自2024年起呈現穩步下降，至2026年3月降至0.23，顯示其資產負債結構趨向保守。
- 財務槓桿比率
- 財務槓桿比率在2022年9月達到最高點6.96。隨後雖然在2024年期間有小幅回升，但整體趨勢向下，最終於2026年3月降至3.48，大幅降低了財務槓桿帶來的風險水平。
綜合分析顯示，該公司在2022年第三季後採取了明確的債務縮減策略。所有衡量槓桿的指標均在數據末期達到最低水平，表明公司財務結構已從高槓桿狀態轉向較低風險的資本配置。
負債率
債務與股東權益比率
Apple Inc.、債務與股東權益比率、計算 （季度數據）
| 2026年3月28日 | 2025年12月27日 | 2025年9月27日 | 2025年6月28日 | 2025年3月29日 | 2024年12月28日 | 2024年9月28日 | 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年9月24日 | 2022年6月25日 | 2022年3月26日 | 2021年12月25日 | 2021年9月25日 | 2021年6月26日 | 2021年3月27日 | 2020年12月26日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 貨幣市場 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 定期債務的流動部分 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 定期債務的非流動部分 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 總債務 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 股東權益 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 償付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 債務與股東權益比率1 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 債務與股東權益比率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||||||
| Arista Networks Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Cisco Systems Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Dell Technologies Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Lumentum Holdings Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Super Micro Computer Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2026-03-28), 10-Q (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2025-09-27), 10-Q (報告日期： 2025-06-28), 10-Q (報告日期： 2025-03-29), 10-Q (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2024-09-28), 10-Q (報告日期： 2024-06-29), 10-Q (報告日期： 2024-03-30), 10-Q (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-07-01), 10-Q (報告日期： 2023-04-01), 10-Q (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2022-09-24), 10-Q (報告日期： 2022-06-25), 10-Q (報告日期： 2022-03-26), 10-Q (報告日期： 2021-12-25), 10-K (報告日期： 2021-09-25), 10-Q (報告日期： 2021-06-26), 10-Q (報告日期： 2021-03-27), 10-Q (報告日期： 2020-12-26).
1 Q2 2026 計算
債務與股東權益比率 = 總債務 ÷ 股東權益
= ÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
財務結構在觀察期間內呈現顯著的去槓桿化趨勢，資本結構由債務主導逐漸轉向權益主導。
- 總債務變動趨勢
- 總債務在 2021 年第三季達到 1,247 億美元的峰值後，呈現長期且穩定的下降態勢。至 2026 年第一季，總債務已縮減至 847 億美元，相較於峰值下降幅度約 32%，顯示出債務規模的持續縮減。
- 股東權益增長模式
- 股東權益在 2020 年至 2023 年間處於 500 億至 740 億美元之間波動。自 2023 年第四季起，增長動能明顯加快，至 2026 年第一季攀升至 1,065 億美元，顯示淨資產規模在近期有顯著擴張。
- 債務與股東權益比率分析
- 該比率在 2022 年第三季達到 2.37 的最高點，隨後呈現持續下滑趨勢。比率從早期的 1.69 至 2.37 區間，最終降至 2026 年第一季的 0.8。此趨勢反映出財務槓桿水平大幅降低，公司償債能力提升，財務風險相較於觀察期初期顯著下降。
債務與總資本比率
Apple Inc.、債務與總資本比率、計算 （季度數據）
| 2026年3月28日 | 2025年12月27日 | 2025年9月27日 | 2025年6月28日 | 2025年3月29日 | 2024年12月28日 | 2024年9月28日 | 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年9月24日 | 2022年6月25日 | 2022年3月26日 | 2021年12月25日 | 2021年9月25日 | 2021年6月26日 | 2021年3月27日 | 2020年12月26日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 貨幣市場 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 定期債務的流動部分 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 定期債務的非流動部分 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 總債務 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 股東權益 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 總資本 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 償付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 債務與總資本比率1 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 債務與總資本比率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||||||
| Arista Networks Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Cisco Systems Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Dell Technologies Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Lumentum Holdings Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Super Micro Computer Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2026-03-28), 10-Q (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2025-09-27), 10-Q (報告日期： 2025-06-28), 10-Q (報告日期： 2025-03-29), 10-Q (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2024-09-28), 10-Q (報告日期： 2024-06-29), 10-Q (報告日期： 2024-03-30), 10-Q (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-07-01), 10-Q (報告日期： 2023-04-01), 10-Q (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2022-09-24), 10-Q (報告日期： 2022-06-25), 10-Q (報告日期： 2022-03-26), 10-Q (報告日期： 2021-12-25), 10-K (報告日期： 2021-09-25), 10-Q (報告日期： 2021-06-26), 10-Q (報告日期： 2021-03-27), 10-Q (報告日期： 2020-12-26).
1 Q2 2026 計算
債務與總資本比率 = 總債務 ÷ 總資本
= ÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
資本結構在分析期間內呈現明顯的去槓桿化趨勢，總債務水平與債務比率均在後期顯著下降。
- 總債務變動趨勢
- 總債務在 2021 年第三季達到 1,247.19 億美元的峰值，隨後進入長期緩慢下降階段。至 2026 年第一季，總債務規模縮減至 847.11 億美元，顯示出持續減少債務負荷的傾向。
- 總資本規模波動
- 總資本在 2021 年第四季達到 1,947.30 億美元的高點後有所下滑，並在 2022 年至 2024 年間維持在 1,635 億至 1,821 億美元的區間波動。自 2024 年起，總資本重新呈現增長趨勢，於 2026 年第一季回升至 1,912.02 億美元。
- 債務與總資本比率分析
- 該比率在 2022 年第三季達到 0.7 的最高點，反映出當時債務在資本結構中的佔比最高。此後，該比率呈現明顯的下降趨勢，從 2024 年的 0.6 左右持續下滑，至 2026 年第一季降至 0.44。這表明資產負債結構趨向穩健，對外部債務的依賴程度大幅降低，財務風險隨之下降。
債務資產比率
Apple Inc.、資產負債率、計算 （季度數據）
| 2026年3月28日 | 2025年12月27日 | 2025年9月27日 | 2025年6月28日 | 2025年3月29日 | 2024年12月28日 | 2024年9月28日 | 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年9月24日 | 2022年6月25日 | 2022年3月26日 | 2021年12月25日 | 2021年9月25日 | 2021年6月26日 | 2021年3月27日 | 2020年12月26日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 貨幣市場 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 定期債務的流動部分 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 定期債務的非流動部分 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 總債務 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 總資產 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 償付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 債務資產比率1 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 債務資產比率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||||||
| Arista Networks Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Cisco Systems Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Dell Technologies Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Lumentum Holdings Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Super Micro Computer Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2026-03-28), 10-Q (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2025-09-27), 10-Q (報告日期： 2025-06-28), 10-Q (報告日期： 2025-03-29), 10-Q (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2024-09-28), 10-Q (報告日期： 2024-06-29), 10-Q (報告日期： 2024-03-30), 10-Q (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-07-01), 10-Q (報告日期： 2023-04-01), 10-Q (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2022-09-24), 10-Q (報告日期： 2022-06-25), 10-Q (報告日期： 2022-03-26), 10-Q (報告日期： 2021-12-25), 10-K (報告日期： 2021-09-25), 10-Q (報告日期： 2021-06-26), 10-Q (報告日期： 2021-03-27), 10-Q (報告日期： 2020-12-26).
1 Q2 2026 計算
債務資產比率 = 總債務 ÷ 總資產
= ÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
分析期間內，財務結構呈現出明顯的去槓桿化趨勢，債務水平相較於資產規模逐步下降。
- 總債務變動趨勢
- 總債務在 2021 年第三季達到峰值 124,719 百萬美元後，隨後進入長期下降通道。儘管期間有小幅波動，但整體呈現遞減趨勢，至 2026 年第一季已降至 84,711 百萬美元，相較於峰值減少約 32%。
- 總資產規模分析
- 總資產在 329,840 百萬美元至 381,191 百萬美元之間波動，未表現出單一的線性成長趨勢，但維持在相對穩定的區間。資產規模在 2021 年底及 2025 年底出現較明顯的增長峰值，顯示資產基數保持穩健。
- 債務資產比率演變
- 債務資產比率在 2021 年第二季達到最高點 0.37。隨後該比率穩定下滑，自 2023 年第四季起持續低於 0.31，並在 2026 年第一季觸及 0.23 的最低水平。這顯示債務的減少速度快於資產的變動，有效降低了財務槓桿。
綜合數據顯示，透過降低總債務規模並維持資產穩定，財務穩健度顯著提升，對外部債務的依賴程度持續降低。
財務槓桿比率
Apple Inc.、財務槓桿率、計算 （季度數據）
| 2026年3月28日 | 2025年12月27日 | 2025年9月27日 | 2025年6月28日 | 2025年3月29日 | 2024年12月28日 | 2024年9月28日 | 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年9月24日 | 2022年6月25日 | 2022年3月26日 | 2021年12月25日 | 2021年9月25日 | 2021年6月26日 | 2021年3月27日 | 2020年12月26日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 總資產 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 股東權益 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 償付能力比率 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 財務槓桿比率1 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 基準 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 財務槓桿比率競爭 對手2 | |||||||||||||||||||||||||||||
| Arista Networks Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Cisco Systems Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Dell Technologies Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Lumentum Holdings Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
| Super Micro Computer Inc. | |||||||||||||||||||||||||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2026-03-28), 10-Q (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2025-09-27), 10-Q (報告日期： 2025-06-28), 10-Q (報告日期： 2025-03-29), 10-Q (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2024-09-28), 10-Q (報告日期： 2024-06-29), 10-Q (報告日期： 2024-03-30), 10-Q (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-07-01), 10-Q (報告日期： 2023-04-01), 10-Q (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2022-09-24), 10-Q (報告日期： 2022-06-25), 10-Q (報告日期： 2022-03-26), 10-Q (報告日期： 2021-12-25), 10-K (報告日期： 2021-09-25), 10-Q (報告日期： 2021-06-26), 10-Q (報告日期： 2021-03-27), 10-Q (報告日期： 2020-12-26).
1 Q2 2026 計算
財務槓桿比率 = 總資產 ÷ 股東權益
= ÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
總資產在 2020 年底至 2026 年第一季之間呈現波動走勢，數值主要在 3,300 億美元至 3,800 億美元之間震盪。資產規模在 2021 年底達到一個峰值，隨後在 2023 年至 2024 年間處於相對低位，直到 2025 年底再次回升至 3,793 億美元的高點，顯示資產規模在長期觀察期內維持相對穩定，未出現劇烈的單向趨勢。
- 股東權益之變動
- 股東權益在 2022 年第三季觸底，降至 506 億美元。隨後進入回升階段，自 2023 年第四季起增長趨勢明顯，並在 2025 年第四季至 2026 年第一季之間大幅攀升，最終達到 1,065 億美元的最高水平。此增長幅度顯著，反映出自有資本規模在近期有大幅度的擴張。
- 財務槓桿比率之走勢
- 財務槓桿比率與股東權益呈現高度反向相關。該比率在 2022 年第三季達到 6.96 的最高峰，隨後逐步下降。進入 2025 年後，下降趨勢加速，從 2025 年第三季的 4.87 快速降至 2026 年第一季的 3.48，為分析期間的最低值。
綜合分析顯示，資本結構在分析期間內發生了顯著轉向。儘管總資產規模變動幅度有限，但透過股東權益的大幅增加，財務槓桿比率大幅下降。這顯示該實體正採取降低財務風險的策略，將資本構成從高度依賴槓桿轉向提升自有資本比重，顯著強化了資產負債表的穩健程度。