流動性比率分析
季度數據
流動性比率（摘要）
Apple Inc.、流動性比率（季度數據）
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-09-27), 10-Q (報告日期： 2025-06-28), 10-Q (報告日期： 2025-03-29), 10-Q (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2024-09-28), 10-Q (報告日期： 2024-06-29), 10-Q (報告日期： 2024-03-30), 10-Q (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-07-01), 10-Q (報告日期： 2023-04-01), 10-Q (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2022-09-24), 10-Q (報告日期： 2022-06-25), 10-Q (報告日期： 2022-03-26), 10-Q (報告日期： 2021-12-25), 10-K (報告日期： 2021-09-25), 10-Q (報告日期： 2021-06-26), 10-Q (報告日期： 2021-03-27), 10-Q (報告日期： 2020-12-26).
從提供的數據中，可以觀察到一系列流動性比率的變化趨勢。
- 當前流動性比率
- 在觀察期內，該比率呈現波動趨勢。從2020年12月26日的1.16開始，經歷了小幅下降，在2021年6月26日降至1.06。隨後，該比率在2021年9月25日略有回升至1.07，但年末又降至1.04。2022年，該比率持續下降，最低點為2022年3月26日的0.93。在2023年，該比率呈現回升趨勢，至2023年12月30日達到1.07。2024年，該比率再次呈現下降趨勢，並在2024年12月28日降至0.87。2025年，該比率在0.82至0.89之間波動。整體而言，該比率在觀察期內經歷了多次波動，但整體趨勢顯示出一個從高位下降，然後略有回升，最後再次下降的模式。
- 快速流動性比率
- 快速流動性比率的變化趨勢與當前流動性比率相似，但下降幅度更大。從2020年12月26日的1.02開始，該比率持續下降，在2022年12月31日降至0.77。2023年，該比率有所回升，至2023年9月30日達到0.92。然而，2024年，該比率再次下降，並在2024年12月28日降至0.75。2025年，該比率在0.68至0.78之間波動。整體而言，該比率的下降幅度較大，表明短期償債能力可能受到影響。
- 現金流動性比率
- 現金流動性比率在觀察期內呈現持續下降的趨勢。從2020年12月26日的0.58開始，該比率持續下降，在2022年9月24日降至0.31。2023年，該比率略有回升，至2023年7月1日達到0.50。然而，2024年，該比率再次下降，並在2024年12月28日降至0.37。2025年，該比率在0.33至0.39之間波動。該比率的持續下降表明現金償債能力正在減弱。
總體而言，數據顯示在觀察期內，各項流動性比率均呈現波動或下降趨勢。這可能表明短期償債能力面臨壓力，需要進一步分析以確定潛在風險。
當前流動性比率
Apple Inc.、當前流動性比率、計算 （季度數據）
| 2025年9月27日 | 2025年6月28日 | 2025年3月29日 | 2024年12月28日 | 2024年9月28日 | 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年9月24日 | 2022年6月25日 | 2022年3月26日 | 2021年12月25日 | 2021年9月25日 | 2021年6月26日 | 2021年3月27日 | 2020年12月26日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||||||||||||||||||||||
| 流動資產 | 147,957) | 122,491) | 118,674) | 133,240) | 152,987) | 125,435) | 128,416) | 143,692) | 143,566) | 122,659) | 112,913) | 128,777) | 135,405) | 112,292) | 118,180) | 153,154) | 134,836) | 114,423) | 121,465) | 154,106) | ||||||
| 流動負債 | 165,631) | 141,120) | 144,571) | 144,365) | 176,392) | 131,624) | 123,822) | 133,973) | 145,308) | 124,963) | 120,075) | 137,286) | 153,982) | 129,873) | 127,508) | 147,574) | 125,481) | 107,754) | 106,385) | 132,507) | ||||||
| 流動比率 | ||||||||||||||||||||||||||
| 當前流動性比率1 | 0.89 | 0.87 | 0.82 | 0.92 | 0.87 | 0.95 | 1.04 | 1.07 | 0.99 | 0.98 | 0.94 | 0.94 | 0.88 | 0.86 | 0.93 | 1.04 | 1.07 | 1.06 | 1.14 | 1.16 | ||||||
| 基準 | ||||||||||||||||||||||||||
| 當前流動性比率競爭 對手2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Arista Networks Inc. | — | 3.25 | 3.33 | 3.93 | 4.36 | 4.47 | 4.55 | 5.01 | 4.39 | 4.15 | 4.14 | 3.96 | 4.29 | 4.01 | 3.70 | 3.73 | 4.34 | 5.06 | 5.03 | 5.09 | ||||||
| Cisco Systems Inc. | 1.00 | 0.95 | 0.87 | 0.88 | 0.91 | 0.89 | 1.37 | 1.47 | 1.38 | 1.39 | 1.41 | 1.45 | 1.43 | 1.49 | 1.42 | 1.62 | 1.49 | 1.53 | 1.61 | 1.59 | ||||||
| Dell Technologies Inc. | 0.78 | 0.77 | 0.72 | 0.73 | 0.74 | 0.76 | 0.77 | 0.80 | 0.82 | 0.75 | 0.77 | 0.78 | 0.80 | 0.82 | 0.79 | 0.77 | 0.80 | 0.77 | 0.76 | 0.82 | ||||||
| Super Micro Computer Inc. | 5.25 | 6.66 | 6.38 | 3.43 | 3.81 | 4.69 | 2.43 | 2.23 | 2.31 | 2.49 | 2.89 | 2.13 | 1.91 | 1.79 | 1.91 | 1.85 | 1.93 | 2.10 | 2.29 | 2.51 | ||||||
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-09-27), 10-Q (報告日期： 2025-06-28), 10-Q (報告日期： 2025-03-29), 10-Q (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2024-09-28), 10-Q (報告日期： 2024-06-29), 10-Q (報告日期： 2024-03-30), 10-Q (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-07-01), 10-Q (報告日期： 2023-04-01), 10-Q (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2022-09-24), 10-Q (報告日期： 2022-06-25), 10-Q (報告日期： 2022-03-26), 10-Q (報告日期： 2021-12-25), 10-K (報告日期： 2021-09-25), 10-Q (報告日期： 2021-06-26), 10-Q (報告日期： 2021-03-27), 10-Q (報告日期： 2020-12-26).
1 Q4 2025 計算
當前流動性比率 = 流動資產 ÷ 流動負債
= 147,957 ÷ 165,631 = 0.89
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，可以觀察到一系列財務趨勢。
- 流動資產
- 流動資產在觀察期間呈現波動的趨勢。從2020年12月至2021年12月，流動資產先下降後上升，在2021年12月達到峰值。2022年第一季度開始，流動資產呈現下降趨勢，並在2022年6月達到較低水平。隨後，流動資產在2022年9月略有回升，但在2022年12月再次下降。2023年，流動資產呈現先上升後下降的模式，並在2023年9月達到一個局部峰值。2024年，流動資產再次呈現波動，在2024年6月達到一個峰值，隨後在2024年9月下降，並在2024年12月略有回升。2025年上半年，流動資產持續上升。
- 流動負債
- 流動負債的變化趨勢與流動資產類似，也呈現波動。從2020年12月至2021年12月，流動負債先下降後上升。2022年，流動負債持續上升，並在2022年9月達到峰值。2022年12月，流動負債略有下降，但在2023年繼續上升。2023年，流動負債呈現先上升後下降的趨勢。2024年，流動負債持續上升，並在2024年9月達到一個峰值，隨後在2024年12月略有下降。2025年上半年，流動負債持續上升。
- 當前流動性比率
- 當前流動性比率在觀察期間的變化相對穩定，但仍可觀察到一些趨勢。在2020年12月至2021年12月，比率略有下降。2022年，比率持續下降，並在2022年6月達到最低點。2023年，比率呈現上升趨勢，並在2023年9月達到一個局部峰值。2024年，比率呈現波動，在2024年6月達到一個峰值，隨後在2024年9月下降。2025年上半年，比率略有上升。整體而言，比率在1.0附近波動，表明短期償債能力相對穩定，但存在一定的風險。
總體而言，數據顯示流動資產和流動負債都呈現波動的趨勢，而當前流動性比率則在一定範圍內波動。需要注意的是，這些趨勢可能受到多種因素的影響，例如季節性因素、市場變化和公司策略等。
快速流動性比率
Apple Inc.、速動流動性比率、計算 （季度數據）
| 2025年9月27日 | 2025年6月28日 | 2025年3月29日 | 2024年12月28日 | 2024年9月28日 | 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年9月24日 | 2022年6月25日 | 2022年3月26日 | 2021年12月25日 | 2021年9月25日 | 2021年6月26日 | 2021年3月27日 | 2020年12月26日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||||||||||||||||||||||
| 現金和現金等價物 | 35,934) | 36,269) | 28,162) | 30,299) | 29,943) | 25,565) | 32,695) | 40,760) | 29,965) | 28,408) | 24,687) | 20,535) | 23,646) | 27,502) | 28,098) | 37,119) | 34,940) | 34,050) | 38,466) | 36,010) | ||||||
| 當前有價證券 | 18,763) | 19,103) | 20,336) | 23,476) | 35,228) | 36,236) | 34,455) | 32,340) | 31,590) | 34,074) | 31,185) | 30,820) | 24,658) | 20,729) | 23,413) | 26,794) | 27,699) | 27,646) | 31,368) | 40,816) | ||||||
| 應收賬款，淨額 | 39,777) | 27,557) | 26,136) | 29,639) | 33,410) | 22,795) | 21,837) | 23,194) | 29,508) | 19,549) | 17,936) | 23,752) | 28,184) | 21,803) | 20,815) | 30,213) | 26,278) | 17,475) | 18,503) | 27,101) | ||||||
| 供應商非貿易應收賬款 | 33,180) | 19,278) | 23,662) | 29,667) | 32,833) | 20,377) | 19,313) | 26,908) | 31,477) | 19,637) | 17,963) | 30,428) | 32,748) | 20,439) | 24,585) | 35,040) | 25,228) | 16,433) | 14,533) | 31,519) | ||||||
| 速動資產合計 | 127,654) | 102,207) | 98,296) | 113,081) | 131,414) | 104,973) | 108,300) | 123,202) | 122,540) | 101,668) | 91,771) | 105,535) | 109,236) | 90,473) | 96,911) | 129,166) | 114,145) | 95,604) | 102,870) | 135,446) | ||||||
| 流動負債 | 165,631) | 141,120) | 144,571) | 144,365) | 176,392) | 131,624) | 123,822) | 133,973) | 145,308) | 124,963) | 120,075) | 137,286) | 153,982) | 129,873) | 127,508) | 147,574) | 125,481) | 107,754) | 106,385) | 132,507) | ||||||
| 流動比率 | ||||||||||||||||||||||||||
| 快速流動性比率1 | 0.77 | 0.72 | 0.68 | 0.78 | 0.75 | 0.80 | 0.87 | 0.92 | 0.84 | 0.81 | 0.76 | 0.77 | 0.71 | 0.70 | 0.76 | 0.88 | 0.91 | 0.89 | 0.97 | 1.02 | ||||||
| 基準 | ||||||||||||||||||||||||||
| 快速流動性比率競爭 對手2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Arista Networks Inc. | — | 2.48 | 2.58 | 3.07 | 3.46 | 3.52 | 3.47 | 3.67 | 3.16 | 2.86 | 2.73 | 2.65 | 3.05 | 2.89 | 2.73 | 2.97 | 3.54 | 4.23 | 4.24 | 4.33 | ||||||
| Cisco Systems Inc. | 0.74 | 0.69 | 0.64 | 0.65 | 0.69 | 0.68 | 1.10 | 1.18 | 1.13 | 1.11 | 1.13 | 1.16 | 1.16 | 1.23 | 1.20 | 1.41 | 1.32 | 1.35 | 1.46 | 1.45 | ||||||
| Dell Technologies Inc. | 0.41 | 0.43 | 0.40 | 0.40 | 0.44 | 0.47 | 0.47 | 0.48 | 0.52 | 0.41 | 0.44 | 0.44 | 0.49 | 0.60 | 0.53 | 0.55 | 0.59 | 0.55 | 0.51 | 0.56 | ||||||
| Super Micro Computer Inc. | 3.14 | 3.63 | 3.31 | 1.68 | 1.88 | 2.19 | 1.12 | 0.87 | 1.16 | 0.95 | 1.17 | 0.72 | 0.75 | 0.62 | 0.62 | 0.66 | 0.72 | 0.75 | 0.95 | 1.06 | ||||||
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-09-27), 10-Q (報告日期： 2025-06-28), 10-Q (報告日期： 2025-03-29), 10-Q (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2024-09-28), 10-Q (報告日期： 2024-06-29), 10-Q (報告日期： 2024-03-30), 10-Q (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-07-01), 10-Q (報告日期： 2023-04-01), 10-Q (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2022-09-24), 10-Q (報告日期： 2022-06-25), 10-Q (報告日期： 2022-03-26), 10-Q (報告日期： 2021-12-25), 10-K (報告日期： 2021-09-25), 10-Q (報告日期： 2021-06-26), 10-Q (報告日期： 2021-03-27), 10-Q (報告日期： 2020-12-26).
1 Q4 2025 計算
快速流動性比率 = 速動資產合計 ÷ 流動負債
= 127,654 ÷ 165,631 = 0.77
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，可以觀察到一系列財務比率的變動趨勢。
- 速動資產合計
- 速動資產合計在觀察期間呈現波動狀態。從2020年12月至2021年12月，該數值先下降後上升，並在2021年12月達到峰值。隨後，在2022年經歷了明顯的下降，並在2023年上半年呈現回升趨勢。2023年下半年至2024年上半年，數值再次呈現下降，但在2024年下半年及2025年上半年有所回升。整體而言，速動資產合計的變化幅度較大，顯示其可能受到季節性因素或公司策略的影響。
- 流動負債
- 流動負債的趨勢與速動資產合計類似，也呈現波動狀態。在2021年，流動負債持續增加，並在2021年12月達到最高點。2022年，流動負債經歷了顯著的增長，並在2022年12月達到新的峰值。2023年，流動負債呈現下降趨勢，但在2024年再次上升，並在2025年上半年維持在高位。
- 快速流動性比率
- 快速流動性比率反映了公司償還短期債務的能力。在觀察期間，該比率整體呈現下降趨勢。從2020年12月的1.02下降至2025年6月的0.77。雖然期間有小幅波動，但整體趨勢表明公司償還短期債務的能力有所減弱。在2023年9月，該比率曾短暫回升至0.92，但隨後又回落。2024年下半年及2025年上半年的比率均低於1，可能需要進一步關注其流動性風險。
總體而言，數據顯示公司在短期流動性方面面臨一定的挑戰。雖然速動資產合計和流動負債都呈現波動，但快速流動性比率的持續下降表明公司償還短期債務的能力正在減弱。
現金流動性比率
Apple Inc.、現金流動性比率、計算 （季度數據）
| 2025年9月27日 | 2025年6月28日 | 2025年3月29日 | 2024年12月28日 | 2024年9月28日 | 2024年6月29日 | 2024年3月30日 | 2023年12月30日 | 2023年9月30日 | 2023年7月1日 | 2023年4月1日 | 2022年12月31日 | 2022年9月24日 | 2022年6月25日 | 2022年3月26日 | 2021年12月25日 | 2021年9月25日 | 2021年6月26日 | 2021年3月27日 | 2020年12月26日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||||||||||||||||||||||
| 現金和現金等價物 | 35,934) | 36,269) | 28,162) | 30,299) | 29,943) | 25,565) | 32,695) | 40,760) | 29,965) | 28,408) | 24,687) | 20,535) | 23,646) | 27,502) | 28,098) | 37,119) | 34,940) | 34,050) | 38,466) | 36,010) | ||||||
| 當前有價證券 | 18,763) | 19,103) | 20,336) | 23,476) | 35,228) | 36,236) | 34,455) | 32,340) | 31,590) | 34,074) | 31,185) | 30,820) | 24,658) | 20,729) | 23,413) | 26,794) | 27,699) | 27,646) | 31,368) | 40,816) | ||||||
| 現金資產總額 | 54,697) | 55,372) | 48,498) | 53,775) | 65,171) | 61,801) | 67,150) | 73,100) | 61,555) | 62,482) | 55,872) | 51,355) | 48,304) | 48,231) | 51,511) | 63,913) | 62,639) | 61,696) | 69,834) | 76,826) | ||||||
| 流動負債 | 165,631) | 141,120) | 144,571) | 144,365) | 176,392) | 131,624) | 123,822) | 133,973) | 145,308) | 124,963) | 120,075) | 137,286) | 153,982) | 129,873) | 127,508) | 147,574) | 125,481) | 107,754) | 106,385) | 132,507) | ||||||
| 流動比率 | ||||||||||||||||||||||||||
| 現金流動性比率1 | 0.33 | 0.39 | 0.34 | 0.37 | 0.37 | 0.47 | 0.54 | 0.55 | 0.42 | 0.50 | 0.47 | 0.37 | 0.31 | 0.37 | 0.40 | 0.43 | 0.50 | 0.57 | 0.66 | 0.58 | ||||||
| 基準 | ||||||||||||||||||||||||||
| 現金流動性比率競爭 對手2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Arista Networks Inc. | — | 2.17 | 2.18 | 2.61 | 3.04 | 3.05 | 2.90 | 3.06 | 2.62 | 2.41 | 2.26 | 2.10 | 2.34 | 2.37 | 2.27 | 2.50 | 3.07 | 3.79 | 3.82 | 3.85 | ||||||
| Cisco Systems Inc. | 0.46 | 0.45 | 0.42 | 0.46 | 0.44 | 0.47 | 0.83 | 0.87 | 0.84 | 0.81 | 0.81 | 0.79 | 0.75 | 0.83 | 0.81 | 1.00 | 0.93 | 0.97 | 1.12 | 1.11 | ||||||
| Dell Technologies Inc. | 0.08 | 0.11 | 0.09 | 0.12 | 0.15 | 0.17 | 0.16 | 0.16 | 0.17 | 0.09 | 0.10 | 0.13 | 0.17 | 0.32 | 0.21 | 0.26 | 0.26 | 0.22 | 0.21 | 0.24 | ||||||
| Super Micro Computer Inc. | 2.20 | 1.78 | 1.05 | 0.73 | 0.71 | 1.23 | 0.36 | 0.34 | 0.32 | 0.33 | 0.33 | 0.18 | 0.18 | 0.17 | 0.21 | 0.25 | 0.24 | 0.23 | 0.47 | 0.51 | ||||||
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-09-27), 10-Q (報告日期： 2025-06-28), 10-Q (報告日期： 2025-03-29), 10-Q (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2024-09-28), 10-Q (報告日期： 2024-06-29), 10-Q (報告日期： 2024-03-30), 10-Q (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2023-09-30), 10-Q (報告日期： 2023-07-01), 10-Q (報告日期： 2023-04-01), 10-Q (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2022-09-24), 10-Q (報告日期： 2022-06-25), 10-Q (報告日期： 2022-03-26), 10-Q (報告日期： 2021-12-25), 10-K (報告日期： 2021-09-25), 10-Q (報告日期： 2021-06-26), 10-Q (報告日期： 2021-03-27), 10-Q (報告日期： 2020-12-26).
1 Q4 2025 計算
現金流動性比率 = 現金資產總額 ÷ 流動負債
= 54,697 ÷ 165,631 = 0.33
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從提供的數據中，可以觀察到一系列財務趨勢。
- 現金資產總額
- 在觀察期內，現金資產總額呈現波動趨勢。從2020年12月至2021年12月，該數值先下降後略微回升。2022年初經歷顯著下降，隨後在2023年初有所反彈，並在2023年9月達到峰值。2023年末至2024年末，現金資產總額再次呈現下降趨勢，並在2025年6月略有回升，但整體仍低於2023年的峰值。
- 流動負債
- 流動負債在觀察期內整體呈現上升趨勢，但過程中也存在波動。從2020年12月至2021年12月，流動負債先下降後上升。2022年流動負債持續增加，並在2022年9月達到峰值。2023年初有所下降，但隨後再次上升，並在2024年6月達到最高點。2024年末至2025年6月，流動負債略有下降。
- 現金流動性比率
- 現金流動性比率在觀察期內普遍維持在0.3至0.66之間，呈現波動趨勢。2020年末至2021年初，該比率略有上升。2021年中至2022年初，比率持續下降，並在2022年初達到最低點。2022年中至2023年中，比率有所回升，但隨後再次下降。2024年末至2025年6月，比率呈現小幅上升。整體而言，該比率的變化與現金資產總額和流動負債的變化相互影響。
總體而言，數據顯示現金資產總額和流動負債都經歷了顯著的變化，而現金流動性比率則反映了這兩者之間的關係。值得注意的是，在某些時期，流動負債的增長速度快於現金資產總額，這可能導致現金流動性比率下降。