現金流量表提供有關公司在一個會計期間的現金收入和現金支付的信息，顯示這些現金流量如何將期末現金餘額與公司資產負債表上顯示的期初餘額聯繫起來。
現金流量表由經營活動提供（用於）的現金流量、投資活動提供（用於）的現金流量以及籌資活動提供（用於）的現金流量三部分組成。
Broadcom Inc.、 合併現金流量表
百萬美元
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已結束 12 個月 |
2025年11月2日 |
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2024年11月3日 |
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2023年10月29日 |
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2022年10月30日 |
|
2021年10月31日 |
|
2020年11月1日 |
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|
淨收入 |
23,126) | |
5,895) | |
14,082) | |
11,495) | |
6,736) | |
2,960) | |
|
|
無形資產和使用權資產的攤銷 |
8,201) | |
9,417) | |
3,333) | |
4,455) | |
5,502) | |
6,335) | |
|
|
折舊 |
574) | |
593) | |
502) | |
529) | |
539) | |
570) | |
|
|
基於股份的薪酬 |
7,568) | |
5,741) | |
2,171) | |
1,533) | |
1,704) | |
1,976) | |
|
|
遞延稅款和其他非現金稅款 |
(4,008) | |
1,965) | |
(501) | |
(34) | |
(809) | |
(1,142) | |
|
|
債務清償損失 |
138) | |
157) | |
—) | |
100) | |
198) | |
169) | |
|
|
非現金利息支出 |
344) | |
427) | |
132) | |
129) | |
96) | |
108) | |
|
|
其他 |
94) | |
404) | |
9) | |
183) | |
(75) | |
(8) | |
|
|
貿易應收賬款淨額 |
(2,717) | |
2,327) | |
(187) | |
(870) | |
210) | |
981) | |
|
|
庫存 |
(510) | |
150) | |
27) | |
(627) | |
(294) | |
(31) | |
|
|
應付帳款 |
(118) | |
121) | |
209) | |
(79) | |
243) | |
(3) | |
|
|
員工薪酬和福利 |
300) | |
78) | |
(279) | |
136) | |
186) | |
217) | |
|
|
其他流動資產和流動負債 |
(1,837) | |
(5,323) | |
(628) | |
222) | |
(177) | |
331) | |
|
|
其他長期資產和長期負債 |
(3,618) | |
(1,990) | |
(785) | |
(436) | |
(295) | |
(402) | |
|
|
資產和負債變動，扣除收購和出售后的凈額 |
(8,500) |
|
(4,637) |
|
(1,643) |
|
(1,654) |
|
(127) |
|
1,093) |
|
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|
為使凈收入與經營活動提供的現金凈額相協調而進行的調整 |
4,411) |
|
14,067) |
|
4,003) |
|
5,241) |
|
7,028) |
|
9,101) |
|
|
|
經營活動產生的現金凈額 |
27,537) |
|
19,962) |
|
18,085) |
|
16,736) |
|
13,764) |
|
12,061) |
|
|
|
收購業務，扣除收購的現金 |
—) | |
(25,978) | |
(53) | |
(246) | |
(8) | |
(10,872) | |
|
|
出售業務所得款項 |
300) | |
3,485) | |
—) | |
—) | |
45) | |
218) | |
|
|
購買財產、廠房和設備 |
(623) | |
(548) | |
(452) | |
(424) | |
(443) | |
(463) | |
|
|
購買投資品 |
(597) | |
(175) | |
(346) | |
(200) | |
—) | |
—) | |
|
|
出售投資 |
248) | |
156) | |
228) | |
200) | |
169) | |
—) | |
|
|
其他 |
92) | |
(10) | |
(66) | |
3) | |
(8) | |
8) | |
|
|
投資活動中使用的現金凈額 |
(580) |
|
(23,070) |
|
(689) |
|
(667) |
|
(245) |
|
(11,109) |
|
|
|
長期借款所得款項 |
15,666) | |
39,954) | |
—) | |
1,935) | |
9,904) | |
27,802) | |
|
|
償還債務 |
(18,478) | |
(19,608) | |
(403) | |
(2,361) | |
(11,495) | |
(18,814) | |
|
|
其他借款凈額 |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
—) | |
(1,285) | |
|
|
股利支付 |
(11,142) | |
(9,814) | |
(7,645) | |
(7,032) | |
(6,212) | |
(5,534) | |
|
|
回購普通股、回購方案 |
(2,450) | |
(7,176) | |
(5,824) | |
(7,000) | |
—) | |
—) | |
|
|
回購股份以預扣稅款歸屬股權獎勵 |
(3,860) | |
(5,216) | |
(1,861) | |
(1,455) | |
(1,299) | |
(765) | |
|
|
發行普通股 |
221) | |
190) | |
122) | |
114) | |
170) | |
276) | |
|
|
其他 |
(84) | |
(63) | |
(12) | |
(17) | |
(42) | |
(69) | |
|
|
籌資活動提供（用於）的現金凈額 |
(20,127) |
|
(1,733) |
|
(15,623) |
|
(15,816) |
|
(8,974) |
|
1,611) |
|
|
|
現金及現金等價物淨變動 |
6,830) |
|
(4,841) |
|
1,773) |
|
253) |
|
4,545) |
|
2,563) |
|
|
|
期初現金及現金等價物 |
9,348) | |
14,189) | |
12,416) | |
12,163) | |
7,618) | |
5,055) | |
|
|
期末現金及現金等價物 |
16,178) |
|
9,348) |
|
14,189) |
|
12,416) |
|
12,163) |
|
7,618) |
|
根據報告：
10-K (報告日期： 2025-11-02), 10-K (報告日期： 2024-11-03), 10-K (報告日期： 2023-10-29), 10-K (報告日期： 2022-10-30), 10-K (報告日期： 2021-10-31), 10-K (報告日期： 2020-11-01).
整體而言，資料顯示在觀察期間內，該實體經歷了顯著的財務變化。淨收入呈現波動趨勢，初期增長強勁，隨後經歷下降，並在最後一個報告期顯著反彈。
- 收入與支出
- 淨收入從2020年的29.6億美元大幅增長至2023年的140.82億美元，但在2024年降至58.95億美元，並在2025年大幅增長至231.26億美元。無形資產和使用權資產的攤銷費用呈現下降趨勢，但2024年和2025年有所回升。折舊費用相對穩定。基於股份的薪酬支出在2023年有所增加，並在2024年和2025年持續增長。遞延稅款和其他非現金稅款的影響在不同期間變化較大，從負數到正數不等。
- 資產負債與現金流量
- 貿易應收賬款淨額在2021年增長後，隨後幾年呈現負數，表明可能存在應收賬款的減少或沖銷。庫存水平在2022年達到最低點，隨後有所增加，但在2025年再次下降。應付帳款的變化相對較小。員工薪酬和福利在2022年呈現負數，可能與會計處理或重組有關。其他流動資產和流動負債的變動幅度較大，可能反映了短期資金管理策略的變化。其他長期資產和長期負債持續增加，表明長期投資和融資活動的增加。資產和負債變動，扣除收購和出售后的凈額持續為負數，表明資產規模的整體縮減。
- 現金流量
- 經營活動產生的現金凈額逐年增長，表明該實體的經營活動產生了穩定的現金流。然而，投資活動中使用的現金凈額持續為負數，表明該實體進行了大量的投資活動。籌資活動提供（用於）的現金凈額在不同期間變化較大，反映了該實體在融資方面的靈活性。現金及現金等價物淨變動呈現波動，但期末現金餘額持續增加，表明該實體具有較強的流動性。
- 資本活動
- 收購業務所需的現金支出在2020年非常高，但在之後的幾年中大幅減少，2024年再次大幅增加。股利支付和回購普通股的支出逐年增加，表明該實體將現金回報給股東。發行普通股的金額相對較小，表明該實體主要依靠內部資金來源進行投資。
總體而言，該實體的財務狀況呈現出複雜的圖景。雖然淨收入和經營活動產生的現金流呈現積極趨勢，但投資活動和籌資活動的變化表明該實體正在積極調整其資本結構和投資策略。需要進一步分析這些趨勢，以評估該實體的長期可持續性和盈利能力。
