債務與股東權益比率
自 2005 年起
計算
CSX Corp.、債務與股東權益比率、長期趨勢計算
| 債務與股東權益比率 | = | 總債務1 | ÷ | 歸屬於CSX的股東權益1 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 2022年12月31日 | 1.43 | = | 18,047) | ÷ | 12,615) |
| 2021年12月31日 | 1.21 | = | 16,366) | ÷ | 13,490) |
| 2020年12月31日 | 1.28 | = | 16,705) | ÷ | 13,101) |
| 2019年12月31日 | 1.37 | = | 16,238) | ÷ | 11,848) |
| 2018年12月31日 | 1.17 | = | 14,757) | ÷ | 12,563) |
| 2017年12月31日 | 0.80 | = | 11,809) | ÷ | 14,705) |
| 2016年12月30日 | 0.97 | = | 11,293) | ÷ | 11,679) |
| 2015年12月25日 | 0.92 | = | 10,703) | ÷ | 11,652) |
| 2014年12月26日 | 0.87 | = | 9,742) | ÷ | 11,152) |
| 2013年12月27日 | 0.91 | = | 9,555) | ÷ | 10,483) |
| 2012年12月28日 | 1.09 | = | 9,832) | ÷ | 8,988) |
| 2011年12月30日 | 1.09 | = | 9,241) | ÷ | 8,455) |
| 2010年12月31日 | 1.00 | = | 8,664) | ÷ | 8,686) |
| 2009年12月25日 | 0.91 | = | 8,008) | ÷ | 8,846) |
| 2008年12月26日 | 0.97 | = | 7,832) | ÷ | 8,048) |
| 2007年12月28日 | 0.84 | = | 7,257) | ÷ | 8,685) |
| 2006年12月29日 | 0.67 | = | 5,962) | ÷ | 8,942) |
| 2005年12月30日 | 0.76 | = | 6,030) | ÷ | 7,954) |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-K (報告日期： 2016-12-30), 10-K (報告日期： 2015-12-25), 10-K (報告日期： 2014-12-26), 10-K (報告日期： 2013-12-27), 10-K (報告日期： 2012-12-28), 10-K (報告日期： 2011-12-30), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-25), 10-K (報告日期： 2008-12-26), 10-K (報告日期： 2007-12-28), 10-K (報告日期： 2006-12-29), 10-K (報告日期： 2005-12-30).
1 百萬美元
- 總債務變動趨勢
- 從2005年約6,030百萬美元逐步上升至2022年約18,047百萬美元，展現出公司債務規模整體成長的趨勢。尤其是在2016年後，債務規模的增長較為明顯，反映公司可能進行了較大規模的資本運作或擴張投資，導致債務水平顯著提升。此外，期間宗顯的波動亦略呈上升趨勢，說明公司在不同年度可能面臨資金調度與債務管理的調整。
- 股東權益變動趨勢
- 股東權益由2005年的約7,954百萬美元，短暫下降至2007年約8,685百萬美元後，逐步上升至2016年的約11,652百萬美元，但自2016年起呈現波動，尤其在2016年後出現明顯的波動性，最低點約為11,848百萬美元，最高點則達約13,490百萬美元（2018年）。整體而言，股東權益經歷一定幅度的波動，反映公司資本結構在某些年度有較為劇烈的變動，可能與盈餘變動或股東權益調整有關。
- 債務與股東權益比率變化
- 此比率在2005年為0.76，經歷一段較為波動的變化後，在2010年達到高點1.09，之後除2012年稍微下降外，整體呈現上升趨勢，至2018年達到約1.37的高點，意味著公司相較於股東權益，債務的比例逐年增加。此一趨勢反映公司在經營上可能較為依賴債務融資，且財務杠杆不斷提升，帶來較高的財務風險與潛在的獲利放大效果。值得注意的是，2019年之後比率略有下降但仍維持在較高水準。
- 綜合分析
- 整體而言，CSX在2005年至2022年間，其債務持續增加，股東權益經歷較多波動，且債務相對股東權益的比率整體趨向提高，表示公司財務杠杆逐步放大。這可能反映公司在擴張或資本運作上的積極策略，但也伴隨著較高的財務風險。此外，股東權益的波動或受盈餘波動、資本調整等因素影響。未來的財務策略是否能平衡資本結構與風險，將成為公司穩健經營的重要考量。
與競爭對手的比較
CSX Corp.、債務與股東權益比率、長期趨勢、與競爭對手的比較
| CSX Corp. | FedEx Corp. | Uber Technologies Inc. | Union Pacific Corp. | United Airlines Holdings Inc. | United Parcel Service Inc. | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2022年12月31日 | 1.43 | 0.81 | 1.26 | 2.74 | 4.68 | 0.99 |
| 2021年12月31日 | 1.21 | 0.86 | 0.64 | 2.10 | 7.03 | 1.54 |
| 2020年12月31日 | 1.28 | 1.20 | 0.62 | 1.58 | 4.75 | 37.53 |
| 2019年12月31日 | 1.37 | 0.99 | 0.40 | 1.39 | 1.29 | 7.73 |
| 2018年12月31日 | 1.17 | 0.85 | — | 1.10 | 1.47 | 7.53 |
| 2017年12月31日 | 0.80 | 0.93 | — | 0.68 | 1.63 | 24.29 |
| 2016年12月30日 | 0.97 | 1.01 | — | 0.75 | 1.35 | 39.69 |
| 2015年12月25日 | 0.92 | 0.48 | — | 0.69 | 1.31 | 5.80 |
| 2014年12月26日 | 0.87 | 0.31 | — | 0.54 | 5.06 | 5.04 |
| 2013年12月27日 | 0.91 | 0.17 | — | 0.45 | 4.16 | 1.68 |
| 2012年12月28日 | 1.09 | 0.11 | — | 0.45 | 27.37 | 2.77 |
| 2011年12月30日 | 1.09 | 0.11 | — | 0.48 | 7.05 | 1.58 |
| 2010年12月31日 | 1.00 | 0.14 | — | 0.52 | 8.76 | 1.36 |
| 2009年12月25日 | 0.91 | 0.19 | — | 0.58 | — | 1.25 |
| 2008年12月26日 | 0.97 | 0.14 | — | 0.58 | — | 1.46 |
| 2007年12月28日 | 0.84 | 0.21 | — | 0.49 | 3.49 | 0.90 |
| 2006年12月29日 | 0.67 | 0.21 | — | 0.44 | 4.93 | 0.27 |
| 2005年12月30日 | 0.76 | 0.29 | — | 0.54 | — | 0.24 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-K (報告日期： 2016-12-30), 10-K (報告日期： 2015-12-25), 10-K (報告日期： 2014-12-26), 10-K (報告日期： 2013-12-27), 10-K (報告日期： 2012-12-28), 10-K (報告日期： 2011-12-30), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-25), 10-K (報告日期： 2008-12-26), 10-K (報告日期： 2007-12-28), 10-K (報告日期： 2006-12-29), 10-K (報告日期： 2005-12-30).
與工業部門的比較： 運輸
CSX Corp.、債務與股東權益比率、長期趨勢，與工業部門相比： 運輸
| CSX Corp. | 運輸 | |
|---|---|---|
| 2022年12月31日 | 1.43 | 1.61 |
| 2021年12月31日 | 1.21 | 1.63 |
| 2020年12月31日 | 1.28 | 2.02 |
| 2019年12月31日 | 1.37 | 1.36 |
| 2018年12月31日 | 1.17 | 1.45 |
| 2017年12月31日 | 0.80 | 1.39 |
| 2016年12月30日 | 0.97 | 1.32 |
| 2015年12月25日 | 0.92 | 1.01 |
| 2014年12月26日 | 0.87 | 0.95 |
| 2013年12月27日 | 0.91 | 0.75 |
| 2012年12月28日 | 1.09 | 0.92 |
| 2011年12月30日 | 1.09 | 0.81 |
| 2010年12月31日 | 1.00 | 0.90 |
| 2009年12月25日 | 0.91 | 0.86 |
| 2008年12月26日 | 0.97 | 0.84 |
| 2007年12月28日 | 0.84 | 0.70 |
| 2006年12月29日 | 0.67 | 0.54 |
| 2005年12月30日 | 0.76 | 1.07 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-K (報告日期： 2016-12-30), 10-K (報告日期： 2015-12-25), 10-K (報告日期： 2014-12-26), 10-K (報告日期： 2013-12-27), 10-K (報告日期： 2012-12-28), 10-K (報告日期： 2011-12-30), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-25), 10-K (報告日期： 2008-12-26), 10-K (報告日期： 2007-12-28), 10-K (報告日期： 2006-12-29), 10-K (報告日期： 2005-12-30).
與行業的比較： 工業
CSX Corp.、債務與股東權益比率、長期趨勢，與行業相比： 工業
| CSX Corp. | 工業 | |
|---|---|---|
| 2022年12月31日 | 1.43 | 1.42 |
| 2021年12月31日 | 1.21 | 1.37 |
| 2020年12月31日 | 1.28 | 1.82 |
| 2019年12月31日 | 1.37 | 1.82 |
| 2018年12月31日 | 1.17 | 1.85 |
| 2017年12月31日 | 0.80 | 1.65 |
| 2016年12月30日 | 0.97 | 1.54 |
| 2015年12月25日 | 0.92 | 1.51 |
| 2014年12月26日 | 0.87 | 1.89 |
| 2013年12月27日 | 0.91 | 1.79 |
| 2012年12月28日 | 1.09 | 2.29 |
| 2011年12月30日 | 1.09 | 2.60 |
| 2010年12月31日 | 1.00 | 2.68 |
| 2009年12月25日 | 0.91 | 3.01 |
| 2008年12月26日 | 0.97 | 3.54 |
| 2007年12月28日 | 0.84 | 2.73 |
| 2006年12月29日 | 0.67 | 2.49 |
| 2005年12月30日 | 0.76 | 2.42 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-K (報告日期： 2016-12-30), 10-K (報告日期： 2015-12-25), 10-K (報告日期： 2014-12-26), 10-K (報告日期： 2013-12-27), 10-K (報告日期： 2012-12-28), 10-K (報告日期： 2011-12-30), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-25), 10-K (報告日期： 2008-12-26), 10-K (報告日期： 2007-12-28), 10-K (報告日期： 2006-12-29), 10-K (報告日期： 2005-12-30).