債務與股東權益比率
自 2005 年起
計算
United Parcel Service Inc.、債務與股東權益比率、長期趨勢計算
| 債務與股東權益比率 | = | 長期債務、融資租賃和商業票據1 | ÷ | 控股權益的股權1 | |
|---|---|---|---|---|---|
| 2025年12月31日 | 1.49 | = | 24,127) | ÷ | 16,227) |
| 2024年12月31日 | 1.27 | = | 21,284) | ÷ | 16,718) |
| 2023年12月31日 | 1.29 | = | 22,264) | ÷ | 17,306) |
| 2022年12月31日 | 0.99 | = | 19,662) | ÷ | 19,786) |
| 2021年12月31日 | 1.54 | = | 21,915) | ÷ | 14,253) |
| 2020年12月31日 | 37.53 | = | 24,654) | ÷ | 657) |
| 2019年12月31日 | 7.73 | = | 25,238) | ÷ | 3,267) |
| 2018年12月31日 | 7.53 | = | 22,736) | ÷ | 3,021) |
| 2017年12月31日 | 24.29 | = | 24,289) | ÷ | 1,000) |
| 2016年12月31日 | 39.69 | = | 16,075) | ÷ | 405) |
| 2015年12月31日 | 5.80 | = | 14,334) | ÷ | 2,470) |
| 2014年12月31日 | 5.04 | = | 10,787) | ÷ | 2,141) |
| 2013年12月31日 | 1.68 | = | 10,872) | ÷ | 6,474) |
| 2012年12月31日 | 2.77 | = | 12,870) | ÷ | 4,653) |
| 2011年12月31日 | 1.58 | = | 11,128) | ÷ | 7,035) |
| 2010年12月31日 | 1.36 | = | 10,846) | ÷ | 7,979) |
| 2009年12月31日 | 1.25 | = | 9,521) | ÷ | 7,630) |
| 2008年12月31日 | 1.46 | = | 9,871) | ÷ | 6,780) |
| 2007年12月31日 | 0.90 | = | 11,018) | ÷ | 12,183) |
| 2006年12月31日 | 0.27 | = | 4,116) | ÷ | 15,482) |
| 2005年12月31日 | 0.24 | = | 3,980) | ÷ | 16,884) |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-K (報告日期： 2016-12-31), 10-K (報告日期： 2015-12-31), 10-K (報告日期： 2014-12-31), 10-K (報告日期： 2013-12-31), 10-K (報告日期： 2012-12-31), 10-K (報告日期： 2011-12-31), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-31), 10-K (報告日期： 2008-12-31), 10-K (報告日期： 2007-12-31), 10-K (報告日期： 2006-12-31), 10-K (報告日期： 2005-12-31).
1 百萬美元
從提供的數據中，可以觀察到一個關於債務與股東權益關係的長期變化趨勢。在分析期初，長期債務、融資租賃和商業票據的數額相對控股權益的股權而言，維持在較低的水平，債務與股東權益比率在0.24到0.27之間。
- 債務與股東權益比率的變化
- 從2007年開始，該比率呈現顯著上升趨勢，在2008年達到1.46，並在2009年和2010年保持在相對較高的水平。2011年和2012年，該比率進一步攀升，尤其在2012年達到峰值2.77，表明此時債務相對於股東權益的比例顯著增加。
- 比率的波動
- 在2013年，該比率有所回落至1.68，但隨後在2014年大幅增加至5.04，顯示債務水平的快速增長。2015年和2016年，比率繼續上升，並在2015年達到39.69的峰值，隨後在2017年下降至24.29。
- 近期趨勢
- 在2018年至2020年間，該比率呈現波動，但整體上有所下降，在2020年降至1.54。2021年和2022年，比率再次下降至低於1，分別為0.99和1.29。2023年和2024年，比率略有上升，但仍維持在1.49左右。2025年，比率略微上升至1.49。
控股權益的股權方面，在2005年至2007年期間呈現下降趨勢，從16884百萬美元下降至12183百萬美元。此後，股權在2009年和2010年略有回升，但在2011年和2012年再次下降。2013年和2014年，股權大幅下降，在2014年降至2141百萬美元的最低點。
從2015年開始，股權呈現恢復性增長，在2021年達到19786百萬美元的峰值，隨後在2022年和2023年略有下降，並在2024年和2025年維持在相對穩定的水平。
總體而言，數據顯示債務與股東權益比率在分析期間經歷了顯著的波動，尤其是在2014年至2017年期間。股東權益的變化與債務比率的變化呈現一定的反向關係，但兩者之間的具體關聯性需要進一步分析。
與競爭對手的比較
United Parcel Service Inc.、債務與股東權益比率、長期趨勢、與競爭對手的比較
| United Parcel Service Inc. | FedEx Corp. | Uber Technologies Inc. | Union Pacific Corp. | United Airlines Holdings Inc. | |
|---|---|---|---|---|---|
| 2025年12月31日 | 1.49 | 0.73 | 0.39 | 1.72 | 1.64 |
| 2024年12月31日 | 1.27 | 0.73 | 0.39 | 1.85 | 2.26 |
| 2023年12月31日 | 1.29 | 0.79 | 0.84 | 2.20 | 3.40 |
| 2022年12月31日 | 0.99 | 0.81 | 1.26 | 2.74 | 4.68 |
| 2021年12月31日 | 1.54 | 0.86 | 0.64 | 2.10 | 7.03 |
| 2020年12月31日 | 37.53 | 1.20 | 0.62 | 1.58 | 4.75 |
| 2019年12月31日 | 7.73 | 0.99 | 0.40 | 1.39 | 1.29 |
| 2018年12月31日 | 7.53 | 0.85 | — | 1.10 | 1.47 |
| 2017年12月31日 | 24.29 | 0.93 | — | 0.68 | 1.63 |
| 2016年12月31日 | 39.69 | 1.01 | — | 0.75 | 1.35 |
| 2015年12月31日 | 5.80 | 0.48 | — | 0.69 | 1.31 |
| 2014年12月31日 | 5.04 | 0.31 | — | 0.54 | 5.06 |
| 2013年12月31日 | 1.68 | 0.17 | — | 0.45 | 4.16 |
| 2012年12月31日 | 2.77 | 0.11 | — | 0.45 | 27.37 |
| 2011年12月31日 | 1.58 | 0.11 | — | 0.48 | 7.05 |
| 2010年12月31日 | 1.36 | 0.14 | — | 0.52 | 8.76 |
| 2009年12月31日 | 1.25 | 0.19 | — | 0.58 | — |
| 2008年12月31日 | 1.46 | 0.14 | — | 0.58 | — |
| 2007年12月31日 | 0.90 | 0.21 | — | 0.49 | 3.49 |
| 2006年12月31日 | 0.27 | 0.21 | — | 0.44 | 4.93 |
| 2005年12月31日 | 0.24 | 0.29 | — | 0.54 | — |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-K (報告日期： 2016-12-31), 10-K (報告日期： 2015-12-31), 10-K (報告日期： 2014-12-31), 10-K (報告日期： 2013-12-31), 10-K (報告日期： 2012-12-31), 10-K (報告日期： 2011-12-31), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-31), 10-K (報告日期： 2008-12-31), 10-K (報告日期： 2007-12-31), 10-K (報告日期： 2006-12-31), 10-K (報告日期： 2005-12-31).
與工業部門的比較： 運輸
United Parcel Service Inc.、債務與股東權益比率、長期趨勢，與工業部門相比： 運輸
| United Parcel Service Inc. | 運輸 | |
|---|---|---|
| 2025年12月31日 | 1.49 | 1.07 |
| 2024年12月31日 | 1.27 | 1.15 |
| 2023年12月31日 | 1.29 | 1.48 |
| 2022年12月31日 | 0.99 | 1.61 |
| 2021年12月31日 | 1.54 | 1.63 |
| 2020年12月31日 | 37.53 | 2.02 |
| 2019年12月31日 | 7.73 | 1.36 |
| 2018年12月31日 | 7.53 | 1.45 |
| 2017年12月31日 | 24.29 | 1.39 |
| 2016年12月31日 | 39.69 | 1.32 |
| 2015年12月31日 | 5.80 | 1.01 |
| 2014年12月31日 | 5.04 | 0.95 |
| 2013年12月31日 | 1.68 | 0.75 |
| 2012年12月31日 | 2.77 | 0.92 |
| 2011年12月31日 | 1.58 | 0.81 |
| 2010年12月31日 | 1.36 | 0.90 |
| 2009年12月31日 | 1.25 | 0.86 |
| 2008年12月31日 | 1.46 | 0.84 |
| 2007年12月31日 | 0.90 | 0.70 |
| 2006年12月31日 | 0.27 | 0.54 |
| 2005年12月31日 | 0.24 | 1.07 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-K (報告日期： 2016-12-31), 10-K (報告日期： 2015-12-31), 10-K (報告日期： 2014-12-31), 10-K (報告日期： 2013-12-31), 10-K (報告日期： 2012-12-31), 10-K (報告日期： 2011-12-31), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-31), 10-K (報告日期： 2008-12-31), 10-K (報告日期： 2007-12-31), 10-K (報告日期： 2006-12-31), 10-K (報告日期： 2005-12-31).
與行業的比較： 工業
United Parcel Service Inc.、債務與股東權益比率、長期趨勢，與行業相比： 工業
| United Parcel Service Inc. | 工業 | |
|---|---|---|
| 2025年12月31日 | 1.49 | 1.31 |
| 2024年12月31日 | 1.27 | 1.38 |
| 2023年12月31日 | 1.29 | 1.52 |
| 2022年12月31日 | 0.99 | 1.42 |
| 2021年12月31日 | 1.54 | 1.37 |
| 2020年12月31日 | 37.53 | 1.82 |
| 2019年12月31日 | 7.73 | 1.82 |
| 2018年12月31日 | 7.53 | 1.85 |
| 2017年12月31日 | 24.29 | 1.65 |
| 2016年12月31日 | 39.69 | 1.54 |
| 2015年12月31日 | 5.80 | 1.51 |
| 2014年12月31日 | 5.04 | 1.89 |
| 2013年12月31日 | 1.68 | 1.79 |
| 2012年12月31日 | 2.77 | 2.29 |
| 2011年12月31日 | 1.58 | 2.60 |
| 2010年12月31日 | 1.36 | 2.68 |
| 2009年12月31日 | 1.25 | 3.01 |
| 2008年12月31日 | 1.46 | 3.54 |
| 2007年12月31日 | 0.90 | 2.73 |
| 2006年12月31日 | 0.27 | 2.49 |
| 2005年12月31日 | 0.24 | 2.42 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-K (報告日期： 2017-12-31), 10-K (報告日期： 2016-12-31), 10-K (報告日期： 2015-12-31), 10-K (報告日期： 2014-12-31), 10-K (報告日期： 2013-12-31), 10-K (報告日期： 2012-12-31), 10-K (報告日期： 2011-12-31), 10-K (報告日期： 2010-12-31), 10-K (報告日期： 2009-12-31), 10-K (報告日期： 2008-12-31), 10-K (報告日期： 2007-12-31), 10-K (報告日期： 2006-12-31), 10-K (報告日期： 2005-12-31).