Synopsys Inc. (NASDAQ:SNPS)

以下為對年度財務資料的分析摘要。

毛利率比率

毛利率比率在分析期間內呈現相對穩定的趨勢。從2020年的78.44%開始，在2021年略有上升至79.5%，隨後在2022年和2023年小幅下降，分別為79.07%和79.08%。2024年回升至79.68%，但在2025年顯著下降至76.98%。整體而言，毛利率比率在76.98%至79.68%之間波動。

營業獲利率

營業獲利率在2020年至2022年期間呈現顯著增長趨勢，從2020年的16.83%增長至2022年的22.87%。2023年略有下降至21.72%，2024年則回升至22.13%。然而，2025年營業獲利率大幅下降至12.97%，顯示營運效率或成本控制方面可能出現變化。

淨獲利率

淨獲利率的增長趨勢比營業獲利率更為顯著。從2020年的18.03%開始，淨獲利率持續上升，在2024年達到峰值36.94%。然而，2025年淨獲利率大幅下降至18.89%，與2020年的水平相近。這表明淨利潤受到其他因素的影響，例如稅收、利息支出或非經常性項目。

股東權益回報率 （ROE）

股東權益回報率（ROE）在2020年至2024年期間持續增長，從13.54%增長至25.17%。這表明公司利用股東權益產生利潤的能力不斷提高。然而，2025年ROE大幅下降至4.7%，表明股東權益的回報能力顯著降低。

資產回報率 （ROA）

資產回報率（ROA）的趨勢與ROE相似，在2020年至2024年期間持續增長，從8.27%增長至17.31%。這表明公司利用其資產產生利潤的能力不斷提高。然而，2025年ROA大幅下降至2.76%，表明資產的盈利能力顯著降低。

總體而言，在2020年至2024年期間，各項盈利能力指標均呈現增長趨勢。然而，2025年各項指標均出現顯著下降，表明公司在該年度面臨了挑戰，可能需要進一步分析以確定具體原因。

以下為對年度財務資料的分析摘要。

毛利率

從資料顯示，毛利率呈現逐年增長趨勢。從2020年的2,890,591千美元增長至2025年的5,430,629千美元。增長幅度在2022年和2023年尤為顯著，顯示該期間的盈利能力有所提升。然而，2025年的增長率相較於前幾年略有放緩。

收入

收入同樣呈現持續增長趨勢。從2020年的3,685,281千美元增長至2025年的7,054,178千美元。與毛利率的趨勢一致，2022年和2023年的收入增長較為快速。2025年的收入增長幅度也略有減緩，但整體仍保持正向趨勢。

毛利率比率

毛利率比率在2020年至2024年間維持在相對穩定的高水平，約在78.44%至79.68%之間波動。2025年，毛利率比率下降至76.98%。雖然仍維持在較高水平，但相較於前幾年，盈利能力略有下降。此下降幅度值得進一步關注，以了解其背後的原因。

總體而言，資料顯示在2020年至2024年間，公司在收入和毛利率方面均呈現強勁的增長趨勢。然而，2025年的增長速度有所放緩，且毛利率比率略有下降，可能暗示著成本結構或市場競爭環境發生了變化。後續的分析應深入探討這些變化背後的原因，以及其對公司未來盈利能力的潛在影響。

以下為對年度財務資料的分析報告。

營業利潤

從資料中可觀察到，營業利潤在2020年至2023年間呈現顯著增長趨勢。從2020年的620,141千美元增長至2023年的1,269,259千美元。然而，在2024年和2025年，營業利潤出現下降，2025年的914,927千美元低於2023年的水平。整體而言，儘管近期出現下滑，但營業利潤在前期經歷了持續的擴張。

收入

收入數據顯示，從2020年的3,685,281千美元到2025年的7,054,178千美元，呈現出穩定的增長趨勢。增長速度在不同年份有所差異，但總體而言，收入規模持續擴大。2024年和2025年的增長幅度較為顯著，表明收入增長動力強勁。

營業獲利率

營業獲利率在2020年至2022年間呈現上升趨勢，從16.83%提高到22.87%。2023年略有下降至21.72%，2024年回升至22.13%。然而，2025年營業獲利率大幅下降至12.97%。此降幅與營業利潤的下降幅度相符，表明盈利能力受到影響。儘管前期獲利能力有所提升，但近期出現明顯的下滑。

綜上所述，資料顯示收入持續增長，但營業利潤和營業獲利率在近期呈現下降趨勢。這可能表明成本上升、價格壓力或其他影響盈利能力的因素正在影響整體財務表現。需要進一步分析以確定這些趨勢背後的具體原因。

以下為對年度財務資料的分析報告。

收入趨勢

從資料顯示，收入呈現逐年增長趨勢。從2020年的368.5萬美元增長至2025年的705.4萬美元。增長速度在2022年和2023年顯著加快，但2025年增長幅度相較前兩年有所放緩。整體而言，收入的增長軌跡顯示出持續的業務擴張。

淨利潤趨勢

歸屬於公司的淨利潤也呈現增長趨勢，但增長模式並非線性。從2020年的66.4萬美元增長至2023年的122.9萬美元，增長顯著。2024年淨利潤大幅增長至226.3萬美元，但2025年則大幅下降至133.2萬美元。這表明淨利潤的增長受到其他因素的影響，例如成本控制或一次性收益/損失。

淨獲利率趨勢

淨獲利率在分析期間內呈現波動。從2020年的18.03%和2021年的18.02%變化不大，但在2022年上升至19.38%，2023年進一步上升至21.05%。2024年淨獲利率大幅提升至36.94%，表明盈利能力顯著提高。然而，2025年淨獲利率大幅下降至18.89%，與前幾年的增長趨勢形成鮮明對比。這與淨利潤的變化趨勢相符，可能反映了收入增長與成本控制之間的關係變化。

整體觀察

整體而言，收入持續增長，但淨利潤和淨獲利率的增長並非穩定。2024年呈現出顯著的盈利能力提升，但2025年的數據表明這種提升可能並非持續。需要進一步分析導致2025年淨利潤和淨獲利率大幅下降的原因，例如成本結構變化、市場競爭加劇或一次性事件的影響。

以下是對年度財務資料的分析報告。

歸屬於新思科技的凈利潤

從資料顯示，歸屬於新思科技的凈利潤在2020年至2023年期間呈現顯著增長趨勢。從2020年的664,347千美元增長至2023年的1,229,888千美元，增長幅度顯著。然而，在2024年達到峰值2,263,380千美元後，2025年出現大幅下降，降至1,332,220千美元。整體而言，凈利潤呈現先增長後下降的模式。

Synopsys 股東權益總額

股東權益總額在2020年至2025年期間持續增長，但增長速度不均勻。從2020年的4,907,404千美元增長至2025年的28,327,602千美元，增長幅度巨大。尤其在2024年和2025年，股東權益總額的增長速度明顯加快，表明公司在資本積累方面表現強勁。值得注意的是，2025年的增長遠超前幾年。

ROE

股東權益報酬率（ROE）在2020年至2023年期間穩步上升，從13.54%增長至20.01%。這表明公司利用股東權益產生利潤的能力不斷提高。然而，2024年ROE進一步提升至25.17%，但2025年大幅下降至4.7%。ROE的變化與凈利潤的變化趨勢一致，反映了公司盈利能力對股東權益的回報影響。

綜上所述，資料顯示公司在2020年至2023年期間盈利能力和股東權益均呈現增長趨勢，ROE也隨之提高。然而，2024年和2025年出現了明顯的轉變，凈利潤大幅下降，股東權益雖然持續增長，但ROE也隨之大幅降低。這可能表明公司在2024年和2025年面臨了新的挑戰或策略調整，導致盈利能力受到影響。

以下是對年度財務資料的分析報告。

歸屬於新思科技的淨利潤

從資料顯示，歸屬於新思科技的淨利潤在2020年至2023年期間呈現顯著增長趨勢。從2020年的664,347千美元增長至2023年的1,229,888千美元，增長幅度顯著。然而，在2024年達到峰值2,263,380千美元後，2025年出現大幅下降，降至1,332,220千美元。整體而言，淨利潤呈現先增長後下降的趨勢。

總資產

總資產在2020年至2024年期間持續增長。從2020年的8,030,062千美元增長至2024年的13,073,561千美元。然而，在2025年，總資產出現了顯著增長，達到48,224,461千美元，增長幅度遠超前幾年。這表明在2025年可能發生了重大的資產擴張或收購。

資產報酬率 (ROA)

資產報酬率 (ROA) 在2020年至2023年期間呈現穩步上升趨勢。從2020年的8.27%增長至2023年的11.9%。2024年ROA進一步提升至17.31%，達到最高點。然而，在2025年，ROA大幅下降至2.76%。ROA的變化與淨利潤的變化趨勢存在一定程度的相關性，但幅度更大，這可能與總資產的快速增長有關。總資產的快速增長稀釋了利潤，導致ROA下降。

綜上所述，資料顯示公司在2020年至2023年期間盈利能力和資產利用效率均有所提升。然而，2024年和2025年的數據顯示，淨利潤和ROA出現了顯著的波動，而總資產則呈現了加速增長的趨勢。這些變化可能需要進一步的分析，以確定其背後的具體原因和潛在影響。