盈利能力分析
盈利能力比率衡量公司從其資源（資產）中產生盈利銷售的能力。
盈利能力比率（摘要）
Eli Lilly & Co.、獲利率
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
根據所提供的財務資料，Eli Lilly & Co.在五個年度期間中展現出若干值得注意的趨勢。首先，毛利率比率持續上升，從2020年的77.66%逐步提升至2024年的81.31%，顯示公司在控制成本或提升產品定價能力方面有所改善，從而增強了盈利能力。
然而，營業獲利率經歷了較大的波動。2020年為24.69%，2021年退步至22.45%，但在2022年回升至24.97%的高點，然後在2023年明顯下降至18.92%，但又在2024年大幅回升至28.64%。此趨勢顯示公司在某些年度可能面臨營運效率的挑戰或特殊費用，但2024年出現明顯改善，展現營運效率的提升。
淨獲利率方面，與營業獲利率類似，出現下降的趨勢，從2020年25.24%下降至2023年的15.36%，但在2024年回升至23.51%。這反映公司在2024年通過成本管理或收入提升取得較佳的淨利潤率，改善了整體盈利狀況。
在股東權益回報率（ROE）方面，經歷了較大的波動。2020年達到高點109.79%，表明在該年度的股東投資獲得了極高的回報。隨後數年呈現持續降低的趨勢，至2023年為48.65%，但在2024年又回升至74.62%。這或許是內部策略調整或盈利能力改善所帶來的正面跡象，重新推升股東的回報率。
資產回報率（ROA）則呈現較為穩定但略有波動的趨勢。2020年為13.28%，2021年下降至11.44%，2022年略升至12.62%，2023年明顯降低至8.19%，但在2024年又回升至13.45%。這表明公司在利用資產產生收益方面有一定的波動，但在近期年度中恢復到較高水準，展現資產運用效率的改善。
銷售回報率
投資回報率
毛利率比率
Eli Lilly & Co.、毛利率比率計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 毛利率 | 36,624,400) | 27,041,900) | 21,911,600) | 21,005,600) | 19,056,500) | |
| 收入 | 45,042,700) | 34,124,100) | 28,541,400) | 28,318,400) | 24,539,800) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| 毛利率比率1 | 81.31% | 79.25% | 76.77% | 74.18% | 77.66% | |
| 基準 | ||||||
| 毛利率比率競爭 對手2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 69.99% | 62.42% | 70.00% | 68.96% | 66.41% | |
| Amgen Inc. | 59.85% | 68.60% | 74.17% | 73.44% | 74.59% | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 71.08% | 76.24% | 78.04% | 78.57% | 72.31% | |
| Danaher Corp. | 59.50% | 58.74% | 60.21% | 60.95% | 55.98% | |
| Gilead Sciences Inc. | 78.15% | 75.87% | 79.03% | 75.56% | 81.23% | |
| Johnson & Johnson | 69.07% | 68.82% | 67.26% | 68.16% | 65.58% | |
| Merck & Co. Inc. | 76.32% | 73.17% | 70.63% | 72.02% | 67.74% | |
| Pfizer Inc. | 71.94% | 58.10% | 66.05% | 62.48% | 79.63% | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 86.13% | 86.16% | 87.18% | 84.83% | 86.82% | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 41.28% | 39.90% | 42.24% | 50.08% | 49.67% | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 86.11% | 87.21% | 87.90% | 88.06% | 88.14% | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
毛利率比率 = 100 × 毛利率 ÷ 收入
= 100 × 36,624,400 ÷ 45,042,700 = 81.31%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 毛利率趨勢分析
-
從2020年至2024年間，Eli Lilly & Co.的毛利率呈現穩步提升的趨勢，從77.66%逐漸提高至81.31%。
2020年毛利率為77.66%，在2021年小幅下降至74.18%，可能與成本結構或產品組合的改變有關。然而，自2022年起，毛利率逐年回升，並在2024年達到最高的81.31%。
毛利率的持續上升反映出公司在營運效率或產品定價策略方面的改善，可能表現為成本控制的加強或高毛利率產品比重增加，這對於公司營運獲利能力具有積極意義。
- 收入趨勢分析
-
公司在2020年至2024年的銷售收入持續成長，從24,539,800千美元增至45,042,700千美元，整體呈現快速擴張的狀態。
期間內收入增長幅度顯著，尤其是在2023年到2024年間，收入有大幅提升，反映公司在市場擴展、產品推出或銷售策略方面取得明顯成效。
隨著收入的增加，公司毛利和整體盈利能力也隨之得以改善，尤以2024年的收入突破45億美元，展現出強勁的市場表現。
- 財務表現整體分析
-
綜合財務資料，Eli Lilly & Co.在2020年至2024年間的盈利能力持續提升，毛利率的穩定增加配合營收的快速成長，顯示公司在成本控制與營收創造方面同步進步。
毛利率的改善甚至超越收入的增長速度，表明公司在提升產品組合利潤率或營運效率方面的努力有所成效，進而增強其整體的財務健全性與競爭力。
未來觀察點可能為毛利率是否能在穩定水平上維持，或在經營環境變動嚴峻的情況下持續改善，以確保公司持續的營運表現和獲利能力。
營業獲利率
Eli Lilly & Co.、營業獲利率計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 營業利潤 | 12,899,000) | 6,457,900) | 7,127,300) | 6,357,100) | 6,058,000) | |
| 收入 | 45,042,700) | 34,124,100) | 28,541,400) | 28,318,400) | 24,539,800) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| 營業獲利率1 | 28.64% | 18.92% | 24.97% | 22.45% | 24.69% | |
| 基準 | ||||||
| 營業獲利率競爭 對手2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 16.22% | 23.49% | 31.21% | 31.89% | 24.81% | |
| Amgen Inc. | 22.66% | 29.35% | 38.57% | 31.44% | 37.70% | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | -15.50% | 16.18% | 17.96% | 15.91% | -21.60% | |
| Danaher Corp. | 20.37% | 21.77% | 27.61% | 25.35% | 18.99% | |
| Gilead Sciences Inc. | 5.81% | 28.24% | 27.17% | 36.72% | 16.72% | |
| Johnson & Johnson | 23.42% | 24.90% | 24.63% | 24.95% | 23.60% | |
| Merck & Co. Inc. | 31.03% | 3.92% | 30.27% | 25.74% | 16.47% | |
| Pfizer Inc. | 19.51% | 2.15% | 35.37% | 24.70% | 20.92% | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 28.10% | 30.85% | 38.93% | 55.67% | 42.09% | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 17.11% | 16.00% | 18.69% | 25.57% | 24.19% | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | -2.11% | 38.83% | 48.23% | 36.73% | 46.03% | |
| 營業獲利率扇形 | ||||||
| 製藥、生物技術和生命科學 | 17.84% | 18.01% | 28.59% | 26.98% | 18.87% | |
| 營業獲利率工業 | ||||||
| 保健 | 12.50% | 12.79% | 18.74% | 18.04% | 13.65% | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
營業獲利率 = 100 × 營業利潤 ÷ 收入
= 100 × 12,899,000 ÷ 45,042,700 = 28.64%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 收入總額
-
從2020年至2024年間，Eli Lilly & Co. 的總營收呈現持續上升的趨勢，數字由約2,453億元美元增加至4,504億元美元，展現公司在這段期間內營收規模的顯著擴張。
- 營業利潤
- 營業利潤在五年期間內亦呈現穩定的成長，從2020年的約6.06億美元增加到2024年的約12.90億美元，幾乎翻倍的進展。儘管2023年出現較2022年略微下降的情況，但2024年的回升顯示公司盈利能力持續增強。
- 營業獲利率
-
營業獲利率在不同年份之間波動，2020年約24.69%，2021年下降至22.45%，2022年微幅上升至24.97%，但在2023年降至18.92%，之後2024年回升至28.64%。
此變化反映公司在盈利效率上的一些短期波動，尤其是在2023年出現明顯下降後，2024年快速回升，顯示公司在利潤率管理上有所改善或某些收入/成本結構的調整。
淨獲利率
Eli Lilly & Co.、凈獲利率計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 淨收入 | 10,590,000) | 5,240,400) | 6,244,800) | 5,581,700) | 6,193,700) | |
| 收入 | 45,042,700) | 34,124,100) | 28,541,400) | 28,318,400) | 24,539,800) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| 淨獲利率1 | 23.51% | 15.36% | 21.88% | 19.71% | 25.24% | |
| 基準 | ||||||
| 淨獲利率競爭 對手2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 7.59% | 8.95% | 20.39% | 20.54% | 10.08% | |
| Amgen Inc. | 12.77% | 24.96% | 26.42% | 24.25% | 29.97% | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | -18.53% | 17.83% | 13.71% | 15.08% | -21.20% | |
| Danaher Corp. | 16.33% | 19.94% | 22.91% | 21.84% | 16.36% | |
| Gilead Sciences Inc. | 1.68% | 21.03% | 17.02% | 23.05% | 0.51% | |
| Johnson & Johnson | 15.84% | 41.28% | 18.90% | 22.26% | 17.82% | |
| Merck & Co. Inc. | 26.68% | 0.61% | 24.49% | 26.79% | 14.72% | |
| Pfizer Inc. | 12.62% | 3.56% | 31.01% | 26.76% | 22.53% | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 31.07% | 30.14% | 35.64% | 50.25% | 41.35% | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 14.77% | 13.99% | 15.47% | 19.70% | 19.79% | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | -4.86% | 36.68% | 37.20% | 30.92% | 43.70% | |
| 淨獲利率扇形 | ||||||
| 製藥、生物技術和生命科學 | 12.30% | 17.95% | 22.55% | 23.38% | 14.07% | |
| 淨獲利率工業 | ||||||
| 保健 | 8.84% | 11.49% | 14.65% | 15.24% | 10.27% | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
淨獲利率 = 100 × 淨收入 ÷ 收入
= 100 × 10,590,000 ÷ 45,042,700 = 23.51%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 收入的趨勢
- 從2020年至2024年，Eli Lilly & Co.的收入顯示出持續的增長趨勢。2020年為2,453,980千美元，經歷2021年的小幅上升至2,831,840千美元，並在2022年略微調整至2,854,140千美元，隨後在2023年顯著增加至3,412,410千美元。2024年，收入達到約4,504,270千美元，顯示公司在這段期間內成功擴展其營收基礎。這種逐年擴大的趨勢表明公司在市場中的份額可能增加，或是產品線和銷售渠道取得進展，促使整體營收持續成長。
- 淨收入的趨勢
- 淨收入方面，雖然在2020年達到約6,193,700千美元，但2021年出現下降至約5,581,700千美元，之後在2022年回升至6,244,800千美元。然而，2023年淨收入進一步縮減至約5,240,400千美元，但在2024年再次出現大幅成長，達到約10,590,000千美元。本段期間內，淨收入波動較大，特別是在2024年顯示出顯著的反彈，其幅度大於前幾年的波動。此反彈可能反映了公司在成本控制、營運效率或是單一或多個高利潤產品的成功推廣，進而大幅提升淨利潤水平。
- 淨獲利率的變化
- 淨獲利率方面，2020年約為25.24%，在2021年下降至約19.71%，2022年略有回升至21.88%。然而，在2023年，獲利率明顯下降至約15.36%，此時淨收入也呈現縮減，顯示公司在此期間內可能面臨成本上升或是營運效率降低的挑戰。令人關注的是，2024年，淨獲利率反彈至約23.51%，高於2020年的水平，顯示公司在改善利潤率方面取得了明顯進展。這一恢復或提升的淨獲利率也與2024年淨收入的劇增同步，有助於公司盈利能力的全面提升。
股東權益回報率 （ROE）
Eli Lilly & Co.、 ROE計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 淨收入 | 10,590,000) | 5,240,400) | 6,244,800) | 5,581,700) | 6,193,700) | |
| 禮來公司股東權益合計 | 14,192,100) | 10,771,900) | 10,649,800) | 8,979,200) | 5,641,600) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| ROE1 | 74.62% | 48.65% | 58.64% | 62.16% | 109.79% | |
| 基準 | ||||||
| ROE競爭 對手2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 128.66% | 46.94% | 68.60% | 74.91% | 35.30% | |
| Amgen Inc. | 69.59% | 107.78% | 178.97% | 87.96% | 77.20% | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | -54.78% | 27.27% | 20.37% | 19.46% | -23.84% | |
| Danaher Corp. | 7.87% | 8.91% | 14.39% | 14.24% | 9.17% | |
| Gilead Sciences Inc. | 2.48% | 24.81% | 21.62% | 29.55% | 0.68% | |
| Johnson & Johnson | 19.68% | 51.11% | 23.36% | 28.20% | 23.25% | |
| Merck & Co. Inc. | 36.96% | 0.97% | 31.57% | 34.17% | 27.91% | |
| Pfizer Inc. | 9.11% | 2.38% | 32.79% | 28.47% | 15.21% | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 15.03% | 15.22% | 19.14% | 43.03% | 31.86% | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 12.78% | 12.83% | 15.80% | 18.94% | 18.47% | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | -3.26% | 20.59% | 23.88% | 23.19% | 31.22% | |
| ROE扇形 | ||||||
| 製藥、生物技術和生命科學 | 15.57% | 20.65% | 27.99% | 29.75% | 17.22% | |
| ROE工業 | ||||||
| 保健 | 15.74% | 19.40% | 24.82% | 25.44% | 16.70% | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
ROE = 100 × 淨收入 ÷ 禮來公司股東權益合計
= 100 × 10,590,000 ÷ 14,192,100 = 74.62%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 淨收入分析
- 從2020年至2024年期間，淨收入顯示出較大的波動。2020年達到高點，約為6,193,700千美元，但隨後在2021年略微下降至5,581,700千美元。2022年則反彈至約6,244,800千美元，展現一定的恢復力。然而，2023年的淨收入明顯下降至約5,240,400千美元，這可能反映出當年的市場或營運挑戰。值得注意的是，預測2024年淨收入大幅上升，達到約10,590,000千美元，幾乎是前一年的兩倍，這表明公司在近期取得了顯著的成長。整體來看，淨收入呈現高度波動性，但預期未來幾年可能會有突破性的增長。
- 股東權益合計分析
- 股東權益在此期間呈現持續成長的趨勢，從2020年的約5,641,600千美元，逐年增加至2024年的約14,192,100千美元。這一趨勢暗示公司在積極累積資本或保留盈餘，並逐步擴大股東價值。特別是在2021年到2024年間，股東權益的增長較為迅速，顯示公司可能經由多元融資或保留盈餘策略，持續累積財務實力。此趨勢亦反映出公司經營的穩健與資本結構的改善。
- ROE（股東權益報酬率）分析
- ROE在2020年達到高點109.79%，之後逐年下降，2021年降至62.16%，2022年再降至58.64%。此一下降趨勢可能反映公司在擴張或投資活動中面臨較高的資本成本或較低的獲利效率。然而，2023年ROE進一步下滑至48.65%，顯示獲利能力的相對下降。然而，在2024年，ROE大幅反彈至74.62%，顯示公司在最近一年度能夠有效提升資產運用效率與獲利能力。整體而言，波動性較高的ROE反映公司財務績效的變動，也可能與公司在不同時期投資策略調整有關。
資產回報率 （ROA）
Eli Lilly & Co.、 ROA計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 淨收入 | 10,590,000) | 5,240,400) | 6,244,800) | 5,581,700) | 6,193,700) | |
| 總資產 | 78,714,900) | 64,006,300) | 49,489,800) | 48,806,000) | 46,633,100) | |
| 盈利能力比率 | ||||||
| ROA1 | 13.45% | 8.19% | 12.62% | 11.44% | 13.28% | |
| 基準 | ||||||
| ROA競爭 對手2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 3.17% | 3.61% | 8.53% | 7.88% | 3.07% | |
| Amgen Inc. | 4.45% | 6.91% | 10.06% | 9.63% | 11.54% | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | -9.66% | 8.43% | 6.53% | 6.40% | -7.61% | |
| Danaher Corp. | 5.03% | 5.64% | 8.55% | 7.73% | 4.79% | |
| Gilead Sciences Inc. | 0.81% | 9.12% | 7.27% | 9.16% | 0.18% | |
| Johnson & Johnson | 7.81% | 20.98% | 9.57% | 11.47% | 8.41% | |
| Merck & Co. Inc. | 14.62% | 0.34% | 13.30% | 12.35% | 7.72% | |
| Pfizer Inc. | 3.76% | 0.94% | 15.91% | 12.11% | 6.23% | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 11.69% | 11.95% | 14.85% | 31.75% | 20.47% | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 6.51% | 6.07% | 7.15% | 8.12% | 9.23% | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | -2.38% | 15.92% | 18.30% | 17.44% | 23.07% | |
| ROA扇形 | ||||||
| 製藥、生物技術和生命科學 | 5.30% | 7.25% | 10.67% | 10.42% | 5.45% | |
| ROA工業 | ||||||
| 保健 | 5.73% | 7.19% | 9.66% | 9.46% | 5.81% | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
ROA = 100 × 淨收入 ÷ 總資產
= 100 × 10,590,000 ÷ 78,714,900 = 13.45%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 淨收入趨勢分析
- 從2020年至2024年間，Eli Lilly & Co.的淨收入展現出明顯的波動性。在2020年達到高峰約6,193,700千美元，隨後在2021年下降至約5,581,700千美元，呈現短期下滑趨勢。2022年淨收入略有回升至約6,244,800千美元，但2023年再度下降至約5,240,400千美元。值得注意的是，2024年淨收入大幅度增長至約10,590,000千美元，幾乎是前幾年的兩倍，展現出強勁的成長動能。
- 總資產變化
- 總資產方面，從2020年的約46,633,100千美元持續增加，至2024年達到約78,714,900千美元，呈現穩健的成長趨勢。這反映出公司在此期間進行了資產擴張，可能包括投資、併購或資本支出，並進一步鞏固其資本結構與資產規模。
- ROA（總資產報酬率）趨勢
- ROA在2020年為13.28%，之後幾年略有下降至2021年的11.44%，並在2022年稍微回升至12.62%。2023年ROA明顯下降至8.19%，但在2024年再次上升至13.45%，超越了2020年的水平。這顯示公司在資產規模擴張的同時，2024年也能有效轉化資產為收益，展現出較佳的資產運用效率。