長期活動比率分析
活動比率衡量公司執行日常任務的效率，例如應收賬款的收集和庫存的管理。
長期活動比率（摘要）
ServiceNow Inc.、長期活動比率
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31).
以下為對一系列財務比率的分析報告。
- 固定資產凈周轉率
- 從資料顯示，此比率在觀察期間呈現持續下降的趨勢。從2021年的7.7下降至2025年的5.8。這表示公司利用固定資產產生營收的能力逐漸減弱。可能的原因包括固定資產投資增加但營收增長未跟上，或固定資產利用效率降低。
- 固定資產淨周轉比率（包括經營租賃、使用權資產）
- 此比率的變化相對平穩，在4.18到4.47之間波動。雖然在2023年略有上升，但在2025年回落至4.29。相較於傳統的固定資產凈周轉率，此比率較低，反映了經營租賃和使用權資產對固定資產基礎的影響。整體而言，此比率的趨勢相對穩定，但仍需關注其與營收增長的關係。
- 總資產周轉率
- 總資產周轉率在2021年為0.55，隨後在2022年和2023年小幅下降至0.52。2024年略有回升至0.54，但在2025年再次下降至0.51。這表明公司利用其總資產產生營收的效率在整體上呈現下降趨勢，儘管偶有短期反彈。需要進一步分析資產結構和營收增長情況，以確定下降原因。
- 股東權益周轉率
- 股東權益周轉率在觀察期間持續下降，從2021年的1.6下降至2025年的1.02。這意味著公司利用股東權益產生營收的能力正在減弱。股東權益周轉率的下降可能與股東權益的增長速度快於營收的增長速度有關，也可能反映了公司投資策略的變化。
總體而言，資料顯示公司在利用資產和股東權益產生營收方面呈現出一定的下降趨勢。需要進一步分析相關財務數據，以確定這些趨勢背後的原因，並評估其對公司未來發展的影響。
固定資產凈周轉率
ServiceNow Inc.、固定資產凈周轉率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 收入 | 13,278) | 10,984) | 8,971) | 7,245) | 5,896) | |
| 財產和設備，淨額 | 2,289) | 1,763) | 1,358) | 1,053) | 766) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 固定資產凈周轉率1 | 5.80 | 6.23 | 6.61 | 6.88 | 7.70 | |
| 基準 | ||||||
| 固定資產凈周轉率競爭 對手2 | ||||||
| Accenture PLC | 44.48 | 42.66 | 41.90 | 37.12 | 30.83 | |
| Adobe Inc. | 12.69 | 11.11 | 9.56 | 9.23 | 9.44 | |
| AppLovin Corp. | 44.76 | 29.34 | 18.94 | 35.87 | 43.91 | |
| Cadence Design Systems Inc. | 10.25 | 10.13 | 10.14 | 9.59 | 9.77 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 5.01 | 4.93 | 4.55 | 5.57 | 5.24 | |
| Datadog Inc. | 10.14 | 11.83 | 12.38 | 13.36 | 13.69 | |
| International Business Machines Corp. | 11.45 | 10.95 | 11.25 | 11.35 | 10.07 | |
| Intuit Inc. | 19.60 | 16.14 | 14.83 | 14.33 | 12.35 | |
| Microsoft Corp. | 1.37 | 1.81 | 2.22 | 2.66 | 2.81 | |
| Oracle Corp. | 1.32 | 2.46 | 2.93 | 4.37 | 5.74 | |
| Palantir Technologies Inc. | 86.13 | 72.29 | 46.59 | 27.55 | 49.26 | |
| Palo Alto Networks Inc. | 23.81 | 22.23 | 19.44 | 15.38 | 13.37 | |
| Salesforce Inc. | 11.71 | 9.45 | 8.47 | 9.41 | 8.64 | |
| Synopsys Inc. | 10.13 | 10.88 | 10.48 | 10.51 | 8.90 | |
| Workday Inc. | 6.82 | 5.88 | 5.17 | 4.58 | 4.44 | |
| 固定資產凈周轉率扇形 | ||||||
| 軟體與服務 | 2.30 | 3.11 | 3.77 | 4.51 | 4.76 | |
| 固定資產凈周轉率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 3.21 | 3.48 | 3.79 | 4.45 | 4.75 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31).
1 2025 計算
固定資產凈周轉率 = 收入 ÷ 財產和設備，淨額
= 13,278 ÷ 2,289 = 5.80
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 收入
- 資料顯示，收入呈現顯著且持續的增長趨勢。從2021年的58.96億美元增長至2025年的132.78億美元，增長幅度超過一倍。這表明業務規模的擴大和市場份額的提升。
- 財產和設備，淨額
- 財產和設備淨額也呈現增長趨勢，但增長速度相較於收入較為緩慢。從2021年的7.66億美元增長至2025年的22.89億美元。這可能意味著公司在擴大業務的同時，對固定資產的投資也在增加，但投資增長幅度低於收入增長幅度。
- 固定資產凈周轉率
- 固定資產凈周轉率呈現下降趨勢。從2021年的7.7下降至2025年的5.8。這意味著公司利用固定資產產生收入的效率正在降低。雖然收入持續增長，但相對於固定資產的投資，產生的收入增長幅度較小。可能的原因包括固定資產投資過多、資產利用率下降，或收入增長主要來自於非固定資產的業務。
總體而言，資料顯示公司收入增長強勁，但固定資產的利用效率正在下降。這可能需要進一步分析，以確定下降趨勢的原因，並評估其對公司長期盈利能力和投資回報的影響。
固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）
ServiceNow Inc.、固定資產凈周轉率（含經營租賃、使用權資產）計算、與基準測試的比較
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 收入 | 13,278) | 10,984) | 8,971) | 7,245) | 5,896) | |
| 財產和設備，淨額 | 2,289) | 1,763) | 1,358) | 1,053) | 766) | |
| 經營租賃使用權資產 | 806) | 693) | 715) | 682) | 591) | |
| 不動產及設備淨額（包括經營租賃、使用權資產） | 3,095) | 2,456) | 2,073) | 1,735) | 1,357) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）1 | 4.29 | 4.47 | 4.33 | 4.18 | 4.34 | |
| 基準 | ||||||
| 固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）競爭 對手2 | ||||||
| Accenture PLC | 16.18 | 15.17 | 15.38 | 13.17 | 10.48 | |
| Adobe Inc. | 10.88 | 9.70 | 8.13 | 7.61 | 7.46 | |
| AppLovin Corp. | 37.06 | 23.71 | 14.82 | 20.28 | 20.75 | |
| Cadence Design Systems Inc. | 7.64 | 7.68 | 7.38 | 6.57 | 6.85 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 4.76 | 4.57 | 4.21 | 4.97 | 4.30 | |
| Datadog Inc. | 6.20 | 6.72 | 7.13 | 7.87 | 7.54 | |
| International Business Machines Corp. | 7.48 | 7.03 | 7.09 | 7.37 | 6.43 | |
| Intuit Inc. | 12.54 | 11.47 | 9.99 | 8.86 | 8.30 | |
| Microsoft Corp. | 1.23 | 1.59 | 1.93 | 2.26 | 2.37 | |
| Oracle Corp. | 1.01 | 1.84 | 2.31 | 3.21 | 4.20 | |
| Palantir Technologies Inc. | 17.76 | 11.92 | 9.65 | 7.07 | 6.21 | |
| Palo Alto Networks Inc. | 12.56 | 10.75 | 11.16 | 9.17 | 7.32 | |
| Salesforce Inc. | 7.03 | 5.76 | 4.76 | 4.65 | 3.75 | |
| Synopsys Inc. | 5.04 | 5.43 | 5.19 | 4.87 | 4.35 | |
| Workday Inc. | 5.36 | 4.77 | 4.29 | 3.75 | 3.11 | |
| 固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）扇形 | ||||||
| 軟體與服務 | 1.94 | 2.56 | 3.05 | 3.51 | 3.60 | |
| 固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產）工業 | ||||||
| 資訊技術 | 2.83 | 3.05 | 3.33 | 3.85 | 4.03 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31).
1 2025 計算
固定資產淨周轉比率 （包括經營租賃、使用權資產） = 收入 ÷ 不動產及設備淨額（包括經營租賃、使用權資產）
= 13,278 ÷ 3,095 = 4.29
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為財務資料的分析摘要。
- 收入
- 資料顯示，收入呈現逐年增長趨勢。從2021年的58.96億美元增長至2025年的132.78億美元。增長幅度在各期間略有差異，但整體而言，呈現穩定的上升軌跡。2024年相較於前一年，增長幅度較為顯著。
- 不動產及設備淨額（包括經營租賃、使用權資產）
- 不動產及設備淨額亦呈現逐年增長趨勢，從2021年的13.57億美元增長至2025年的30.95億美元。增長幅度與收入增長趨勢相符，顯示公司在資產方面持續投入。
- 固定資產淨周轉比率（包括經營租賃、使用權資產）
- 固定資產淨周轉比率在各期間的波動相對較小。2021年為4.34，2022年略降至4.18，隨後在2023年回升至4.33，2024年進一步提升至4.47，2025年則略微回落至4.29。整體而言，該比率維持在4.2至4.4之間，顯示公司利用固定資產產生收入的能力相對穩定。雖然有小幅波動，但未見顯著的趨勢性變化。
綜上所述，資料顯示公司在收入和資產方面均呈現增長趨勢，且固定資產的利用效率維持在相對穩定的水平。收入的持續增長與資產的擴張相輔相成，可能反映了公司業務的健康發展。
總資產周轉率
ServiceNow Inc.、總資產周轉率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 收入 | 13,278) | 10,984) | 8,971) | 7,245) | 5,896) | |
| 總資產 | 26,038) | 20,383) | 17,387) | 13,299) | 10,798) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 總資產周轉率1 | 0.51 | 0.54 | 0.52 | 0.54 | 0.55 | |
| 基準 | ||||||
| 總資產周轉率競爭 對手2 | ||||||
| Accenture PLC | 1.07 | 1.16 | 1.25 | 1.30 | 1.17 | |
| Adobe Inc. | 0.81 | 0.71 | 0.65 | 0.65 | 0.58 | |
| AppLovin Corp. | 0.75 | 0.80 | 0.61 | 0.48 | 0.45 | |
| Cadence Design Systems Inc. | 0.52 | 0.52 | 0.72 | 0.69 | 0.68 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 0.45 | 0.46 | 0.45 | 0.40 | 0.32 | |
| Datadog Inc. | 0.52 | 0.46 | 0.54 | 0.56 | 0.43 | |
| International Business Machines Corp. | 0.44 | 0.46 | 0.46 | 0.48 | 0.43 | |
| Intuit Inc. | 0.51 | 0.51 | 0.52 | 0.46 | 0.62 | |
| Microsoft Corp. | 0.46 | 0.48 | 0.51 | 0.54 | 0.50 | |
| Oracle Corp. | 0.34 | 0.38 | 0.37 | 0.39 | 0.31 | |
| Palantir Technologies Inc. | 0.50 | 0.45 | 0.49 | 0.55 | 0.47 | |
| Palo Alto Networks Inc. | 0.39 | 0.40 | 0.48 | 0.45 | 0.42 | |
| Salesforce Inc. | 0.37 | 0.35 | 0.32 | 0.28 | 0.32 | |
| Synopsys Inc. | 0.15 | 0.47 | 0.57 | 0.54 | 0.48 | |
| Workday Inc. | 0.47 | 0.44 | 0.46 | 0.49 | 0.50 | |
| 總資產周轉率扇形 | ||||||
| 軟體與服務 | 0.46 | 0.49 | 0.51 | 0.52 | 0.48 | |
| 總資產周轉率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 0.60 | 0.58 | 0.61 | 0.65 | 0.62 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31).
1 2025 計算
總資產周轉率 = 收入 ÷ 總資產
= 13,278 ÷ 26,038 = 0.51
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為財務資料的分析報告。
- 收入
- 資料顯示，收入呈現持續增長趨勢。從2021年的58.96億美元增長至2025年的132.78億美元，增長幅度顯著。這表明業務規模不斷擴大，營收能力持續提升。
- 總資產
- 總資產亦呈現增長趨勢，從2021年的107.98億美元增長至2025年的260.38億美元。資產規模的擴大可能與業務增長及相關投資有關。
- 總資產周轉率
- 總資產周轉率在觀察期間內相對穩定，但略有下降趨勢。2021年的0.55降至2023年的0.52，2024年回升至0.54，但2025年再次下降至0.51。這意味著每單位資產所產生的收入略有下降，可能需要進一步分析以確定原因，例如資產結構變化或收入增長速度與資產增長速度不匹配等。
總體而言，資料顯示公司在收入和資產規模上均實現了顯著增長。然而，總資產周轉率的微降值得關注，可能暗示著資產利用效率方面存在潛在的優化空間。
股東權益周轉率
ServiceNow Inc.、股東權益周轉率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 收入 | 13,278) | 10,984) | 8,971) | 7,245) | 5,896) | |
| 股東權益 | 12,964) | 9,609) | 7,628) | 5,032) | 3,695) | |
| 長期活動率 | ||||||
| 股東權益周轉率1 | 1.02 | 1.14 | 1.18 | 1.44 | 1.60 | |
| 基準 | ||||||
| 股東權益周轉率競爭 對手2 | ||||||
| Accenture PLC | 2.23 | 2.29 | 2.50 | 2.79 | 2.59 | |
| Adobe Inc. | 2.04 | 1.52 | 1.18 | 1.25 | 1.07 | |
| AppLovin Corp. | 2.57 | 4.32 | 2.61 | 1.48 | 1.31 | |
| Cadence Design Systems Inc. | 0.97 | 0.99 | 1.20 | 1.30 | 1.09 | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 1.21 | 1.33 | 1.53 | 1.42 | 1.00 | |
| Datadog Inc. | 0.92 | 0.99 | 1.05 | 1.19 | 0.99 | |
| International Business Machines Corp. | 2.07 | 2.30 | 2.75 | 2.76 | 3.03 | |
| Intuit Inc. | 0.96 | 0.88 | 0.83 | 0.77 | 0.98 | |
| Microsoft Corp. | 0.82 | 0.91 | 1.03 | 1.19 | 1.18 | |
| Oracle Corp. | 2.81 | 6.08 | 46.56 | — | 7.73 | |
| Palantir Technologies Inc. | 0.61 | 0.57 | 0.64 | 0.74 | 0.67 | |
| Palo Alto Networks Inc. | 1.18 | 1.55 | 3.94 | 26.20 | 6.71 | |
| Salesforce Inc. | 0.62 | 0.58 | 0.54 | 0.46 | 0.51 | |
| Synopsys Inc. | 0.25 | 0.68 | 0.95 | 0.92 | 0.79 | |
| Workday Inc. | 0.93 | 0.90 | 1.11 | 1.13 | 1.32 | |
| 股東權益周轉率扇形 | ||||||
| 軟體與服務 | 1.03 | 1.16 | 1.30 | 1.43 | 1.43 | |
| 股東權益周轉率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 1.35 | 1.42 | 1.57 | 1.74 | 1.79 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31).
1 2025 計算
股東權益周轉率 = 收入 ÷ 股東權益
= 13,278 ÷ 12,964 = 1.02
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 收入
- 資料顯示，收入呈現顯著的增長趨勢。從2021年的58.96億美元，逐年增加至2025年的132.78億美元。增長幅度雖然略有波動，但整體而言，呈現加速增長的態勢。2024年相較於2023年的增長幅度較為顯著。
- 股東權益
- 股東權益也呈現增長趨勢，但增長速度相較於收入較為緩慢。從2021年的36.95億美元，增長至2025年的129.64億美元。雖然股東權益持續增加，但增長幅度在後期趨於平緩。
- 股東權益周轉率
- 股東權益周轉率呈現持續下降的趨勢。從2021年的1.6，下降至2025年的1.02。這表示公司利用股東權益產生收入的能力逐漸減弱。雖然收入持續增長，但股東權益的增長速度更快，導致周轉率下降。周轉率的下降幅度在2021年至2022年之間較為明顯，之後下降速度趨緩，但整體趨勢未變。
綜上所述，資料顯示公司收入增長強勁，股東權益亦有增長，但股東權益周轉率卻呈現下降趨勢。這可能意味著公司在擴張規模的同時，對股東權益的利用效率有所降低，需要進一步分析以確定其原因。