償付能力比率分析
季度數據
償付能力比率（摘要）
Trane Technologies plc、償付能力比率（季度數據）
根據報告： 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-Q (報告日期： 2018-09-30), 10-Q (報告日期： 2018-06-30), 10-Q (報告日期： 2018-03-31).
從資料中可以觀察到，Trane Technologies plc 的幾個關鍵財務比率在2018年至2023年間展現出一定的變化趨勢。首先，債務與股東權益比率在整體上呈現較為穩定的波動型態，縱使在2019年第三季達到0.81的較高水平，後續逐步回落，並在2023年略微回升至0.8左右，顯示公司負債相較於股東權益的比例較為穩定，風險控制尚屬合理。
債務與總資本比率亦反映出公司負債相對於資本的比例，整體呈現緩慢上升趨勢，於2020年接近0.49的高點，之後稍作回落，並於2023年仍維持在接近0.44的水平。此變化表明公司在資本結構上，負債比例有逐步增加的傾向，可能是為擴張或改善資金運用所做的策略調整。
債務資產比率方面，數值較為平穩，維持在約0.27左右，顯示公司負債整體相對資產的比例較為穩定。此外，財務槓桿比率也展現出微幅上升趨勢，從2.59逐步提高到約2.97，反映出公司採用較高度的槓桿策略以放大資本運作的規模，但變動幅度較小，表示公司在資金運用上較為謹慎。
值得注意的是，利息覆蓋率自2018年第二季開始披露，並呈現逐步提升的趨勢，從約6.18增至10.91，這表示公司在付息能力方面逐漸增強，能更有效支付其負債所產生的利息支出。這一趨勢是公司財務健康向好的正面指標，表明其盈利能力或利息支出管理逐步改善。
綜合來看，Trane Technologies plc 在過去五年以上的財務結構顯示出負債水平雖有逐步增加跡象，但整體的財務比率變動較為穩定，且利息覆蓋率呈現正向成長，顯示公司在利用財務槓桿的同時，也在提升自身的償債能力。這些趨勢反映出公司在資金管理與財務策略上保持較高的穩健性，有助於其長遠的財務穩定性與成長潛力。
負債率
覆蓋率
債務與股東權益比率
Trane Technologies plc、債務與股東權益比率、計算 （季度數據）
| 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 短期借款和長期債務的當前到期日 | 348,300) | 1,048,000) | 1,049,900) | 1,049,800) | 350,400) | 350,400) | 350,400) | 475,400) | 475,400) | 775,600) | 775,100) | 649,900) | 949,700) | 650,500) | 650,500) | 829,200) | 374,400) | 350,600) | 350,600) | 599,600) | 605,200) | |||||||
| 長期債務，不包括當期債務 | 4,481,800) | 3,788,300) | 3,787,500) | 3,786,700) | 4,492,600) | 4,491,700) | 4,490,700) | 4,489,800) | 4,496,300) | 4,496,500) | 4,494,200) | 4,618,200) | 4,624,800) | 4,922,900) | 4,921,900) | 4,920,600) | 5,226,500) | 3,740,700) | 3,739,800) | 3,738,900) | 3,745,500) | |||||||
| 總債務 | 4,830,100) | 4,836,300) | 4,837,400) | 4,836,500) | 4,843,000) | 4,842,100) | 4,841,100) | 4,965,200) | 4,971,700) | 5,272,100) | 5,269,300) | 5,268,100) | 5,574,500) | 5,573,400) | 5,572,400) | 5,749,800) | 5,600,900) | 4,091,300) | 4,090,400) | 4,338,500) | 4,350,700) | |||||||
| 特靈科技有限公司股東權益總額 | 6,036,100) | 6,088,600) | 5,858,300) | 5,723,500) | 5,998,600) | 6,255,900) | 6,475,100) | 6,457,300) | 6,296,700) | 6,407,700) | 6,366,700) | 5,936,900) | 5,772,600) | 7,267,600) | 7,237,600) | 7,130,500) | 6,885,800) | 7,022,700) | 7,308,100) | 6,787,100) | 7,080,700) | |||||||
| 償付能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 債務與股東權益比率1 | 0.80 | 0.79 | 0.83 | 0.85 | 0.81 | 0.77 | 0.75 | 0.77 | 0.79 | 0.82 | 0.83 | 0.89 | 0.97 | 0.77 | 0.77 | 0.81 | 0.81 | 0.58 | 0.56 | 0.64 | 0.61 | |||||||
| 基準 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 債務與股東權益比率競爭 對手2 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Caterpillar Inc. | 2.04 | 2.33 | 2.34 | 2.35 | 2.20 | 2.29 | 2.21 | 2.23 | 2.30 | 2.42 | 2.55 | 2.81 | 2.61 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Eaton Corp. plc | 0.50 | 0.51 | 0.56 | 0.59 | 0.58 | 0.52 | 0.57 | 0.79 | 0.68 | 0.54 | 0.57 | 0.58 | 0.59 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| GE Aerospace | 0.71 | 0.89 | 0.97 | 0.94 | 0.86 | 0.87 | 1.68 | 1.90 | 2.12 | 2.11 | 2.39 | 2.43 | 2.41 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Honeywell International Inc. | 1.13 | 1.17 | 0.96 | 1.09 | 1.05 | 1.06 | 1.19 | 1.19 | 1.19 | 1.28 | 1.23 | 1.22 | 0.91 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Lockheed Martin Corp. | 1.62 | 1.68 | 0.96 | 1.02 | 1.16 | 1.07 | 1.21 | 1.87 | 1.93 | 2.02 | 2.56 | 3.38 | 3.68 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| RTX Corp. | 0.47 | 0.44 | 0.48 | 0.45 | 0.43 | 0.43 | 0.44 | 0.44 | 0.44 | 0.44 | 0.48 | 0.49 | 1.18 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-Q (報告日期： 2018-09-30), 10-Q (報告日期： 2018-06-30), 10-Q (報告日期： 2018-03-31).
1 Q1 2023 計算
債務與股東權益比率 = 總債務 ÷ 特靈科技有限公司股東權益總額
= 4,830,100 ÷ 6,036,100 = 0.80
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從資料中可以發現，總債務在2018年至2023年期間呈現波動。2018年第一季度的總債務約為4,350,700千美元，之後在2019年初有所上升，升至約5,600,900千美元，期間經歷數次波動，但整體呈現上升趨勢，特別是在2020年及2021年期間，總債務水準持續偏高，達到2020年第三季度的約52,681,000千美元高點，隨後略微回落，但仍維持在較高水準。至2023年第一季度，總債務約為4,830,100千美元，較早期有一定的下降，顯示在經歷一段高點後可能進行了調整或償付。
股東權益方面，2018年第一季度約為7,080,700千美元，隨著時間推移呈現一定程度的波動，尤其在2019年第三季度升至約7,267,600千美元，之後又於2020年第二季度下降至約5,732,500千美元，整體呈現較大幅的波動，但在2021年逐步回升至約6,059,100千美元左右，隨後在2022年再次出現波動並略為下降於約6,036,100千美元。這反映出公司股東權益在不同季度經歷了起伏，可能受到不同經營或市場因素的影響。
債務與股東權益比率方面，數值在2018年至2023年間的波動範圍較大，最低約為0.56（2018年9月30日），最高則達到0.97（2020年12月31日），顯示負債相較於股東權益的比例曾大幅度提升，尤其在2020年第二到第三季度，可能反映出公司在經濟或營運上的調整或資金籌措需求。其後比率逐步回降至較為穩定的範圍（約在0.75至0.83之間），表明公司在管理資本結構方面進行了調整，進而達到較為平衡的財務狀況。整體而言，該比率的趨勢指示公司在經營中逐步降低財務槓桿，或許是為了應對潛在的市場風險或提升財務穩健性。
債務與總資本比率
Trane Technologies plc、債務與總資本比率、計算 （季度數據）
| 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 短期借款和長期債務的當前到期日 | 348,300) | 1,048,000) | 1,049,900) | 1,049,800) | 350,400) | 350,400) | 350,400) | 475,400) | 475,400) | 775,600) | 775,100) | 649,900) | 949,700) | 650,500) | 650,500) | 829,200) | 374,400) | 350,600) | 350,600) | 599,600) | 605,200) | |||||||
| 長期債務，不包括當期債務 | 4,481,800) | 3,788,300) | 3,787,500) | 3,786,700) | 4,492,600) | 4,491,700) | 4,490,700) | 4,489,800) | 4,496,300) | 4,496,500) | 4,494,200) | 4,618,200) | 4,624,800) | 4,922,900) | 4,921,900) | 4,920,600) | 5,226,500) | 3,740,700) | 3,739,800) | 3,738,900) | 3,745,500) | |||||||
| 總債務 | 4,830,100) | 4,836,300) | 4,837,400) | 4,836,500) | 4,843,000) | 4,842,100) | 4,841,100) | 4,965,200) | 4,971,700) | 5,272,100) | 5,269,300) | 5,268,100) | 5,574,500) | 5,573,400) | 5,572,400) | 5,749,800) | 5,600,900) | 4,091,300) | 4,090,400) | 4,338,500) | 4,350,700) | |||||||
| 特靈科技有限公司股東權益總額 | 6,036,100) | 6,088,600) | 5,858,300) | 5,723,500) | 5,998,600) | 6,255,900) | 6,475,100) | 6,457,300) | 6,296,700) | 6,407,700) | 6,366,700) | 5,936,900) | 5,772,600) | 7,267,600) | 7,237,600) | 7,130,500) | 6,885,800) | 7,022,700) | 7,308,100) | 6,787,100) | 7,080,700) | |||||||
| 總資本 | 10,866,200) | 10,924,900) | 10,695,700) | 10,560,000) | 10,841,600) | 11,098,000) | 11,316,200) | 11,422,500) | 11,268,400) | 11,679,800) | 11,636,000) | 11,205,000) | 11,347,100) | 12,841,000) | 12,810,000) | 12,880,300) | 12,486,700) | 11,114,000) | 11,398,500) | 11,125,600) | 11,431,400) | |||||||
| 償付能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 債務與總資本比率1 | 0.44 | 0.44 | 0.45 | 0.46 | 0.45 | 0.44 | 0.43 | 0.43 | 0.44 | 0.45 | 0.45 | 0.47 | 0.49 | 0.43 | 0.44 | 0.45 | 0.45 | 0.37 | 0.36 | 0.39 | 0.38 | |||||||
| 基準 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 債務與總資本比率競爭 對手2 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | 1.39 | 1.39 | 1.45 | 1.35 | 1.36 | 1.35 | 1.30 | 1.36 | 1.40 | 1.40 | 1.24 | 1.23 | 1.33 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Caterpillar Inc. | 0.67 | 0.70 | 0.70 | 0.70 | 0.69 | 0.70 | 0.69 | 0.69 | 0.70 | 0.71 | 0.72 | 0.74 | 0.72 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Eaton Corp. plc | 0.34 | 0.34 | 0.36 | 0.37 | 0.37 | 0.34 | 0.36 | 0.44 | 0.40 | 0.35 | 0.36 | 0.37 | 0.37 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| GE Aerospace | 0.41 | 0.47 | 0.49 | 0.48 | 0.46 | 0.47 | 0.63 | 0.65 | 0.68 | 0.68 | 0.70 | 0.71 | 0.71 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Honeywell International Inc. | 0.53 | 0.54 | 0.49 | 0.52 | 0.51 | 0.51 | 0.54 | 0.54 | 0.54 | 0.56 | 0.55 | 0.55 | 0.48 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Lockheed Martin Corp. | 0.62 | 0.63 | 0.49 | 0.50 | 0.54 | 0.52 | 0.55 | 0.65 | 0.66 | 0.67 | 0.72 | 0.77 | 0.79 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| RTX Corp. | 0.32 | 0.31 | 0.32 | 0.31 | 0.30 | 0.30 | 0.30 | 0.31 | 0.31 | 0.31 | 0.32 | 0.33 | 0.54 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-Q (報告日期： 2018-09-30), 10-Q (報告日期： 2018-06-30), 10-Q (報告日期： 2018-03-31).
1 Q1 2023 計算
債務與總資本比率 = 總債務 ÷ 總資本
= 4,830,100 ÷ 10,866,200 = 0.44
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據所提供的季度財務資料，對 Trane Technologies plc 的財務結構進行分析，以下為主要觀察結果與趨勢摘要：
- 總債務變動情況
- 在2018年初，公司的總債務約為43億美元，之後數據顯示出（2019年）明顯上升的趨勢，最高點接近56億美元。進入2020年後，總債務逐步下降，至2023年第一季約為48億美元，顯示公司在近期逐步降低負債規模，可能反映出負債管理或資本結構調整的策略。整體而言，總債務經歷了由上升到較穩定水平的變化。
- 總資本變動情況
- 公司資本在2018年至2023年期間，呈現較為波動的狀況，從約11.4億美元的低點增加到高點約13.0億美元，之後逐步下降至約10.86億美元。除少數期間外，資本量在此期間內整體呈現略為下降的趨勢，可能反映出公司資產的調整或股東權益的變動。
- 財務比率分析（債務與總資本比率）
- 該比率在2018年末約為0.37，且在之後的期間中逐步上升至約0.46，顯示公司在此階段的負債比重逐漸增加。特別是在2019年和2020年間，該比率曾達到0.45左右，表明公司在此期間進行了較為積極的負債融資或財務杠桿擴張。然而，在2021年後，這個比率稍微有些波動，但整體仍維持在0.43-0.46範圍內，顯示負債比重保持較高水準，反映出公司仍較依賴外部融資以支持營運與成長。
- 整體趨勢與潛在意涵
- 整體而言，該公司在2018年至2023年期間，經歷了負債總量的增加及部分調整，並伴隨著負債比例的逐步升高。這可能顯示公司在成長階段積極運用外部融資來擴展業務，但伴隨著較高的財務杠桿，亦可能增加財務風險。公司資本規模則呈現微幅波動，下行趨勢或顯示資產負債表的結構調整或股東權益變動。
債務資產比率
Trane Technologies plc、資產負債率、計算 （季度數據）
| 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 短期借款和長期債務的當前到期日 | 348,300) | 1,048,000) | 1,049,900) | 1,049,800) | 350,400) | 350,400) | 350,400) | 475,400) | 475,400) | 775,600) | 775,100) | 649,900) | 949,700) | 650,500) | 650,500) | 829,200) | 374,400) | 350,600) | 350,600) | 599,600) | 605,200) | |||||||
| 長期債務，不包括當期債務 | 4,481,800) | 3,788,300) | 3,787,500) | 3,786,700) | 4,492,600) | 4,491,700) | 4,490,700) | 4,489,800) | 4,496,300) | 4,496,500) | 4,494,200) | 4,618,200) | 4,624,800) | 4,922,900) | 4,921,900) | 4,920,600) | 5,226,500) | 3,740,700) | 3,739,800) | 3,738,900) | 3,745,500) | |||||||
| 總債務 | 4,830,100) | 4,836,300) | 4,837,400) | 4,836,500) | 4,843,000) | 4,842,100) | 4,841,100) | 4,965,200) | 4,971,700) | 5,272,100) | 5,269,300) | 5,268,100) | 5,574,500) | 5,573,400) | 5,572,400) | 5,749,800) | 5,600,900) | 4,091,300) | 4,090,400) | 4,338,500) | 4,350,700) | |||||||
| 總資產 | 17,897,400) | 18,081,600) | 17,739,800) | 17,680,800) | 17,636,900) | 18,059,800) | 18,202,200) | 18,369,400) | 17,824,800) | 18,156,700) | 17,939,400) | 17,223,600) | 17,635,600) | 20,492,300) | 20,306,900) | 20,667,600) | 19,781,000) | 17,914,900) | 18,304,500) | 18,377,900) | 18,365,100) | |||||||
| 償付能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 債務資產比率1 | 0.27 | 0.27 | 0.27 | 0.27 | 0.27 | 0.27 | 0.27 | 0.27 | 0.28 | 0.29 | 0.29 | 0.31 | 0.32 | 0.27 | 0.27 | 0.28 | 0.28 | 0.23 | 0.22 | 0.24 | 0.24 | |||||||
| 基準 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 債務資產比率競爭 對手2 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | 0.41 | 0.42 | 0.42 | 0.42 | 0.43 | 0.42 | 0.43 | 0.43 | 0.42 | 0.42 | 0.38 | 0.38 | 0.27 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Caterpillar Inc. | 0.44 | 0.45 | 0.45 | 0.46 | 0.46 | 0.46 | 0.46 | 0.46 | 0.47 | 0.47 | 0.50 | 0.50 | 0.49 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Eaton Corp. plc | 0.25 | 0.25 | 0.26 | 0.28 | 0.27 | 0.25 | 0.27 | 0.33 | 0.30 | 0.25 | 0.26 | 0.27 | 0.27 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| GE Aerospace | 0.14 | 0.17 | 0.17 | 0.18 | 0.18 | 0.18 | 0.27 | 0.27 | 0.29 | 0.30 | 0.31 | 0.32 | 0.32 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Honeywell International Inc. | 0.32 | 0.31 | 0.28 | 0.31 | 0.31 | 0.30 | 0.33 | 0.33 | 0.34 | 0.35 | 0.35 | 0.35 | 0.28 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Lockheed Martin Corp. | 0.29 | 0.29 | 0.22 | 0.22 | 0.23 | 0.23 | 0.23 | 0.23 | 0.24 | 0.24 | 0.25 | 0.26 | 0.26 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| RTX Corp. | 0.21 | 0.20 | 0.21 | 0.20 | 0.20 | 0.20 | 0.20 | 0.20 | 0.20 | 0.20 | 0.20 | 0.20 | 0.33 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-Q (報告日期： 2018-09-30), 10-Q (報告日期： 2018-06-30), 10-Q (報告日期： 2018-03-31).
1 Q1 2023 計算
債務資產比率 = 總債務 ÷ 總資產
= 4,830,100 ÷ 17,897,400 = 0.27
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
從資料中可以觀察到，Trane Technologies plc 在2018年至2023年期間的總債務水準 顯示一定程度的波動。整體來看，2018年第一季的總債務約為4,351,700千美元，之後在2019年逐步上升，到2019年第二季達到約5,749,800千美元的高點。此後，總債務在2020年有所下降，並在2021年至2023年期間大致維持於4,830,000千美元左右的水準，說明公司在此期間較為穩定的負債規模。
在總資產方面，數據顯示公司在2018年逐步增加資產規模，2019年底達到約20,492,300千美元的高點。之後，資產規模經歷一定的波動，2020年受到市場或經營狀況影響，資產有所縮減，但在2021年後再次維持於約17,600,000到18,300,000千美元之間，反映出公司資產負債管理的相對穩健。尤其在2020年期間，雖然總資產出現較大波動，但整體呈現穩定趨勢，未見明顯下滑或大幅成長的持續趨勢。
債務資產比率作為財務杠桿的指標，顯示公司在2018年至2023年間持續維持約0.27至0.28之間，說明公司在資產與負債管理上採取較為穩健的策略。這一比率的穩定，反映公司在不同時期均能平衡負債與資產，並未出現明顯的杠桿擴張或減少趨勢，表明其財務風險控制較為穩健。
綜合來看，Trane Technologies plc 在此期間經歷了資產與債務的調整，而其債務比率保持相對穩定，顯示公司財務策略偏向穩健經營。資料中並未顯示出明顯的負債增加或資產縮水的極端情況，反映出其在資金運用與風險控制方面維持了一定程度的平衡。
財務槓桿比率
Trane Technologies plc、財務槓桿率、計算 （季度數據）
| 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 總資產 | 17,897,400) | 18,081,600) | 17,739,800) | 17,680,800) | 17,636,900) | 18,059,800) | 18,202,200) | 18,369,400) | 17,824,800) | 18,156,700) | 17,939,400) | 17,223,600) | 17,635,600) | 20,492,300) | 20,306,900) | 20,667,600) | 19,781,000) | 17,914,900) | 18,304,500) | 18,377,900) | 18,365,100) | |||||||
| 特靈科技有限公司股東權益總額 | 6,036,100) | 6,088,600) | 5,858,300) | 5,723,500) | 5,998,600) | 6,255,900) | 6,475,100) | 6,457,300) | 6,296,700) | 6,407,700) | 6,366,700) | 5,936,900) | 5,772,600) | 7,267,600) | 7,237,600) | 7,130,500) | 6,885,800) | 7,022,700) | 7,308,100) | 6,787,100) | 7,080,700) | |||||||
| 償付能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 財務槓桿比率1 | 2.97 | 2.97 | 3.03 | 3.09 | 2.94 | 2.89 | 2.81 | 2.84 | 2.83 | 2.83 | 2.82 | 2.90 | 3.06 | 2.82 | 2.81 | 2.90 | 2.87 | 2.55 | 2.50 | 2.71 | 2.59 | |||||||
| 基準 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 財務槓桿比率競爭 對手2 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Caterpillar Inc. | 4.61 | 5.16 | 5.19 | 5.16 | 4.82 | 5.02 | 4.85 | 4.85 | 4.87 | 5.11 | 5.13 | 5.57 | 5.35 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Eaton Corp. plc | 2.04 | 2.06 | 2.14 | 2.15 | 2.12 | 2.07 | 2.14 | 2.39 | 2.27 | 2.13 | 2.14 | 2.14 | 2.17 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| GE Aerospace | 5.20 | 5.16 | 5.75 | 5.35 | 4.92 | 4.93 | 6.33 | 7.09 | 7.30 | 7.13 | 7.64 | 7.62 | 7.43 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Honeywell International Inc. | 3.54 | 3.73 | 3.40 | 3.55 | 3.45 | 3.47 | 3.60 | 3.56 | 3.53 | 3.68 | 3.51 | 3.50 | 3.25 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Lockheed Martin Corp. | 5.66 | 5.71 | 4.35 | 4.53 | 5.15 | 4.64 | 5.38 | 7.99 | 8.15 | 8.43 | 10.25 | 13.22 | 14.29 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| RTX Corp. | 2.22 | 2.19 | 2.25 | 2.26 | 2.20 | 2.21 | 2.23 | 2.23 | 2.24 | 2.25 | 2.37 | 2.40 | 3.54 | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-Q (報告日期： 2018-09-30), 10-Q (報告日期： 2018-06-30), 10-Q (報告日期： 2018-03-31).
1 Q1 2023 計算
財務槓桿比率 = 總資產 ÷ 特靈科技有限公司股東權益總額
= 17,897,400 ÷ 6,036,100 = 2.97
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 總資產趨勢分析
- 從2018年第一季度至2023年第一季度，Trane Technologies plc的總資產呈現波動性變化。整體而言，資產在此期間經歷了上升與下降的周期。特別是在2020年，資產總值由約17,935,400千美元略為降低至約17,623,600千美元，之後在2021年至2023年逐步回升，至2023年第一季度達到約17,897,400千美元。這表明公司資產規模在此期間維持較穩定，但亦受到宏觀經濟環境或公司策略調整的影響而有所波動。
- 股東權益變動分析
- 股東權益總額在整體上顯示出逐步下降的趨勢，從2018年第一季度的約7,080,700千美元下降至2023年第一季度的約6,036,100千美元。此趨勢指示公司在期間內的保留盈餘或資本積累略有不足，或是在公司再投資、分紅及其他資本運作方面面臨一定的挑戰。儘管如此，2020年時股東權益曾達到高點約7,263,600千美元，之後逐步回落，並於2021年維持相對穩定後繼續略微下降。
- 財務槓桿比率分析
- 財務槓桿比率自2018年起逐步上升，從2.59增長至2023年第一季度的2.97。這一趨勢代表公司在資本結構中借款比例有所增加，藉由提高財務槓桿來放大股東權益的回報，但同時也增加了財務成本與償債風險。在疫情期間（2020年度），槓桿比率由約2.82略升至接近3.09，顯示公司可能為維持運營或因資金需求而進行了一定的資金調度。整體而言，槓桿比率的逐步升高反映出公司或許在積極利用財務杠桿策略來促進成長，但亦需留意相關的風險管理。
- 綜合分析
- 三個主要指標合併分析，指出公司資產規模雖保持相對穩定，但股東權益略有下降，加上財務槓桿逐年升高，顯示公司可能在加大負債比重以支持營運或資本運作。這種態勢需要密切監控，以防負債過度增加嚴重影響財務穩定性。此外，2020年疫情期間，總資產的短暫下降和槓桿比率的上升，反映出公司在經濟不確定時期的資金壓力與調整策略。未來若公司能在維持合理槓桿水準的同時提升股東權益，將有助於改善整體財務狀況與抗風險能力。
利息覆蓋率
Trane Technologies plc、利息覆蓋率、計算 （季度數據）
| 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | 2021年6月30日 | 2021年3月31日 | 2020年12月31日 | 2020年9月30日 | 2020年6月30日 | 2020年3月31日 | 2019年12月31日 | 2019年9月30日 | 2019年6月30日 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 | 2018年9月30日 | 2018年6月30日 | 2018年3月31日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 特靈科技公司應佔凈收益（虧損） | 307,100) | 439,100) | 547,900) | 509,300) | 260,200) | 317,800) | 405,700) | 464,700) | 235,200) | 244,700) | 400,600) | 238,800) | (29,200) | 296,100) | 458,800) | 456,100) | 199,900) | 254,000) | 515,100) | 448,100) | 120,400) | |||||||
| 更多： 歸屬於非控制性權益的凈利潤 | 4,000) | 4,900) | 4,500) | 5,600) | 3,200) | 3,300) | 3,000) | 4,300) | 2,600) | 4,500) | 4,000) | 3,300) | 3,300) | 5,000) | 4,600) | 4,200) | 3,800) | 7,400) | 4,300) | 4,500) | 3,700) | |||||||
| 少： 非持續經營業務，稅後 | (5,500) | (5,000) | (7,900) | (1,600) | (7,000) | (8,000) | (13,300) | (200) | 900) | (1,000) | (5,500) | (36,200) | (78,700) | 23,900) | 24,400) | (5,600) | (2,100) | 5,500) | (11,700) | (5,900) | (9,400) | |||||||
| 更多： 所得稅費用 | 73,200) | 73,500) | 104,700) | 136,600) | 61,100) | 65,500) | 96,800) | 122,800) | 48,400) | 72,400) | 89,900) | 83,500) | 51,000) | 74,500) | 112,900) | 123,300) | 43,000) | 121,400) | (1,100) | 128,000) | 33,000) | |||||||
| 更多： 利息支出 | 57,600) | 55,800) | 55,800) | 55,900) | 56,000) | 56,000) | 57,700) | 59,300) | 60,700) | 61,900) | 62,400) | 61,300) | 63,100) | 63,300) | 64,100) | 64,700) | 50,900) | 49,000) | 48,500) | 50,300) | 72,900) | |||||||
| 息稅前盈利 （EBIT） | 447,400) | 578,300) | 720,800) | 709,000) | 387,500) | 450,600) | 576,500) | 651,300) | 346,000) | 384,500) | 562,400) | 423,100) | 166,900) | 415,000) | 616,000) | 653,900) | 299,700) | 426,300) | 578,500) | 636,800) | 239,400) | |||||||
| 償付能力比率 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 利息覆蓋率1 | 10.91 | 10.72 | 10.14 | 9.41 | 9.02 | 8.66 | 8.17 | 7.96 | 6.97 | 6.18 | 6.27 | 6.44 | 7.26 | 8.17 | 8.73 | 9.19 | 9.77 | 8.52 | — | — | — | |||||||
| 基準 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 利息覆蓋率競爭 對手2 | ||||||||||||||||||||||||||||
| Boeing Co. | -0.53 | -0.98 | -2.54 | -1.40 | -1.31 | -0.88 | -2.29 | -2.55 | -4.26 | -5.71 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Caterpillar Inc. | 21.33 | 20.80 | 22.05 | 20.08 | 19.10 | 17.88 | 14.11 | 11.79 | 9.28 | 8.80 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Eaton Corp. plc | 19.85 | 21.22 | 21.33 | 24.31 | 22.57 | 21.11 | 20.08 | 15.71 | 11.87 | 12.72 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| GE Aerospace | 6.73 | 1.88 | -1.66 | -1.16 | -1.49 | -0.96 | 2.15 | 1.11 | 0.65 | 2.59 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Honeywell International Inc. | 14.34 | 16.41 | 20.95 | 20.60 | 21.35 | 22.09 | 20.98 | 18.89 | 16.79 | 17.75 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
| Lockheed Martin Corp. | 10.58 | 11.72 | 13.31 | 10.88 | 14.12 | 14.27 | 13.67 | 15.97 | 15.44 | 14.93 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | |||||||
根據報告： 10-Q (報告日期： 2023-03-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-Q (報告日期： 2022-09-30), 10-Q (報告日期： 2022-06-30), 10-Q (報告日期： 2022-03-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-Q (報告日期： 2021-09-30), 10-Q (報告日期： 2021-06-30), 10-Q (報告日期： 2021-03-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31), 10-Q (報告日期： 2020-09-30), 10-Q (報告日期： 2020-06-30), 10-Q (報告日期： 2020-03-31), 10-K (報告日期： 2019-12-31), 10-Q (報告日期： 2019-09-30), 10-Q (報告日期： 2019-06-30), 10-Q (報告日期： 2019-03-31), 10-K (報告日期： 2018-12-31), 10-Q (報告日期： 2018-09-30), 10-Q (報告日期： 2018-06-30), 10-Q (報告日期： 2018-03-31).
1 Q1 2023 計算
利息覆蓋率 = (EBITQ1 2023
+ EBITQ4 2022
+ EBITQ3 2022
+ EBITQ2 2022)
÷ (利息支出Q1 2023
+ 利息支出Q4 2022
+ 利息支出Q3 2022
+ 利息支出Q2 2022)
= (447,400 + 578,300 + 720,800 + 709,000)
÷ (57,600 + 55,800 + 55,800 + 55,900)
= 10.91
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 息稅前盈利（EBIT）
- 從2018年3月的239,400千美元逐步增加至2021年，並在2022年達到高點709,000千美元後略有波動，至2023年3月仍維持較高水平447,400千美元。這顯示公司整體的營運獲利能力在期間呈現成長趨勢，尤其在2021年之前有明顯的上升，可能反映出營運效率或市場需求的改善。然而，2022年高點之後略有下降，顯示盈利波動性增大，需密切關注後續變化。
- 利息支出
- 利息支出於2018年為72,900千美元，逐年小幅波動至2023年約57,600千美元，呈現逐步下降的趨勢。此趨勢暗示公司可能在降低負債成本，改善資金結構或有效控制融資成本，有助於提升整體的財務穩定性和獲利能力。
- 利息覆蓋率
- 利息覆蓋率（EBIT除以利息支出）在2018年尚未提供數據，但從2019年開始逐步增加，從8.52攀升至2023年約10.91，顯示公司用來支付利息的盈餘能力持續改善。這代表公司的盈利覆蓋其財務成本的能力逐步增強，反映公司的盈利質量穩健，風險管理較為有效。特別是在2021年之後，利息覆蓋率有所提升，可能與盈利能力的提升及負債成本的降低同步作用。