Gilead Sciences Inc. (NASDAQ:GILD)

Gilead Sciences Inc. 財務比率分析摘要

根據所提供的資料，Gilead Sciences Inc. 在近五年的財務表現展現出若干顯著的趨勢和變化。以下為逐年分析與關鍵指標的概要概述：

資產回報率（ROA）

在2020年，ROA為0.18%，反映出較低的資產盈利能力。至2021年，ROA大幅提升至9.16%，顯示公司在該年度的資產運用效率顯著改善。至2022年，ROA仍維持在較高的水準為7.27%，略低於前一年。至2023年，ROA回升至9.12%，再次展現其資產使用效率的提升，但到2024年，ROA急劇下降至僅0.81%，呈現顯著的下滑趨勢， sugger可能資產盈利能力遭受較大挑戰。

財務槓桿比率

此比率於2020年為3.76，逐年呈現下降趨勢，至2022年降至2.97，至2023年稍微降低至2.72，反映公司逐漸降低負債槓桿，可能是在調整資本結構或降低財務風險。在2024年，財務槓桿比率回升至3.05，顯示公司在該年度略有增加的負債水平，可能為配合業務擴展或其他財務策略調整。

股東權益回報率（ROE）

2020年的ROE為0.68%，顯示較低的股東資金回報率。2021年，ROE激增至29.55%，顯示股東投入的資金獲得較高的回報，可能與該年度業務表現改善或股東權益的結構調整有關。2022年ROE下降至21.62%，仍屬較高水準，2023年稍微回升至24.81%，展現出相對穩定的高回報表現。然而，2024年的ROE降至2.48%，極端降低，暗示公司在該年度股東回報顯著下滑，可能受到盈利下降或資本結構變動的影響。

整體而言，Gilead Sciences Inc. 在早期期間（2020年）表現較為低迷，但在2021年達到顯著的改善，特別是在ROA與ROE層面。然而，隨後年度呈現波動，2024年指標皆出現大幅下滑，尤其是ROE的突然下降，反映公司可能面對財務狀況、盈利能力或資產運營方面的挑戰。財務槓桿的變動亦顯示公司可能在調整其負債策略，試圖平衡槓桿與風險。在未來的觀察中，有必要密切關注公司如何應對這些財務指標的下降，以及其背後的原因與可行的調整策略。

淨獲利率

在2020年，淨獲利率較低僅為0.51%，此後於2021年出現顯著跳升至23.05%，顯示公司獲利能力大幅提升。雖然在2022年稍微回落至17.02%，但仍維持較高水準，展現穩定的獲利能力。2023年再度回升至21.03%，dale得較佳的獲利績效。然而，2024年的數值大幅下降至1.68%，可能反映出一定的財務或營運挑戰，或是特殊的一次性因素。總體來看，淨獲利率經歷了一段高低起伏，反映公司獲利波動較大。

資產周轉率

資產周轉率由2020年的0.36逐年攀升至2024年的0.48，呈上升趨勢，顯示公司在資產運用效率方面逐步改善。特別是2021年至2024年期間，資產周轉率持續提升，說明企業在資產利用效率上有正面進步，可能是資產管理或營運策略調整的結果。

財務槓桿比率

財務槓桿比率在2020年為3.76，之後逐步下降至2022年的2.97，反映公司在此期間採取較為保守的融資策略或降低負債比重。2023年稍微回升至2.72，2024年再度上升至3.05，顯示公司在槓桿運用方面有所調整，或資本結構策略的變動。整體來看，財務槓桿呈現出降低再略微回升的趨勢，用以平衡融資成本與財務風險。

股東權益回報率（ROE）

ROE在2020年極低為0.68%，但在2021年大幅提升至29.55%，顯示公司在該年度達成了非常高的股東報酬水平。此後，ROE略為回落至2022年的21.62%及2023年的24.81%，仍展現出良好的股東權益回報能力。然而在2024年，ROE大幅降至2.48%，如同期淨獲利率的表現，可能是受到特殊因素或非經常性損益影響，導致股東回報率顯著下降。整體來說，ROE波動巨大，反映公司盈利能力歷經多次大幅變動。

根據所提供的財務資料，Gilead Sciences Inc. 在2020年至2024年間的主要財務比率呈現出一些值得注意的趨勢與變化：

稅負比率：

此比率自2020年的0.07大幅上升至2021年的0.75，之後逐步增加至2022年的0.79，並在2023年略微上升至0.82，然而在2024年則下降至0.7。此變化可能反映出公司稅務負擔的波動，尤其在2021年有明顯提升，之後則趨於穩定並略有波動。

利息負擔比率：

此比率在2020年為0.63，之後逐步升高至2021年和2022年的約0.86和0.88，表示公司在此段期間的利息支出相對於利息支出較高。2023年微微降低，但在2024年大幅降低至0.41，可能暗示公司降低了利息負擔或利息支出比例的調整。

息稅前獲利率：

該比率從2020年的11.03%顯著提升至2021年的34.45%，然後逐年下降至2022年的25.11%，且在2023年稍微回升至29.16%，但在2024年急劇下降至5.83%。

此趨勢反映公司在2021年大幅提升盈利能力，之後面臨盈利壓力，特別是2024年的明顯降低，顯示盈利能力顯著下降或成本增加。

資產周轉率：

資產周轉率從2020年的0.36逐步增加至2024年的0.48，表示公司在運用資產產生收入的效率逐年改善，資產利用效率呈現正向的成長趨勢。

財務槓桿比率：

此比率由2020年的3.76下降到2022年的2.97，之後在2023年微升至2.72，再至2024年略增至3.05，暗示公司財務杠桿整體趨於較低水平，反映出公司可能有意降低財務風險，但仍維持一定的負債水平以支持經營。

股東權益回報率（ROE）：

ROE在2020年僅為0.68%，而在2021年激增至29.55%，表示股東回報大幅提升，此後略有下滑，至2022年為21.62%，並在2023年回升至24.81%，然而2024年ROE顯著降低至2.48%，可能暗示近年盈利能力與股東回報受到較大壓力，尤其是在2024年顯著下降的情況下。

總結來看，Gilead Sciences Inc. 在2021年經歷了盈利能力的顯著提升，特別是在息稅前獲利率和ROE方面，但隨後面臨盈利壓力，2024年的指標顯示公司盈利能力出現明顯下降，可能受到經營環境變化或成本結構變動的影響。另一方面，其資產運用效率持續改善，財務槓桿則維持在較為穩定的水平，顯示公司在試圖平衡盈利能力與財務風險。

經分析Gilead Sciences Inc.於不同財務年度的關鍵比率數據，可發現若干重要趨勢與變化。首先，淨獲利率在2020年較低為0.51%，但在2021年大幅提升至23.05%，顯示公司在該年度內實現了顯著的獲利改善。然而，該比率在2022年略有下降為17.02%，之後在2023年再次上升至21.03%。然而，2024年淨獲利率降至1.68%，遠低於前幾個年度的水平，暗示在該年度公司可能面臨盈利壓力或非經常性損失。

資產周轉率則呈現逐步上升的趨勢，從2020年的0.36改善至2024年的0.48，表明公司資產利用效率逐年提升。特別是在2022年和2023年，資產周轉率穩步提高至0.43，反映公司在運營效率方面有持續的改善，可能是經營策略或資產管理調整的結果。

資產回報率（ROA）亦展現出類似的波動與趨勢。2020年較低的0.18%在2021年大幅增加至9.16%，之後雖然在2022年回落至7.27%，但在2023年再次回升至9.12%。然而，2024年ROA顯著下降至0.81%，顯示公司在該年度內的整體資產產生的淨利益大幅縮減。這種下降可能與淨獲利率的波動有關，反映財務績效不穩定或潛在經營困難。

根據所提供的財務比率數據，可以觀察到Gilead Sciences Inc.在2020年至2024年間的財務狀況變化趨勢。以下為詳細分析：

稅負比率

該比率在2020年較低（0.07），之後於2021年迅速攀升至0.75，並在2022年及2023年持續上升至0.79及0.82，顯示公司稅負負擔逐步增加。然而，2024年稅負比率回降至0.7，反映出稅務負擔有些許緩和或稅務策略調整的可能性。

利息負擔比率

利息負擔比率在2020年為0.63，2021與2022年間上升至0.89和0.86，稍微略有下降後，2023年略微回升至0.88。2024年大幅下降至0.41，顯示公司在最新財年中大幅改善了利息支出比例，有可能是透過降低負債或改善負債結構來實現的。

息稅前獲利率

此指標在2020年為11.03%，之後於2021年顯著提升至34.45%， 表示當年公司獲利能力大幅改善。2022年下跌至25.11%，接著在2023年回升至29.16%。然而，2024年大幅縮減至5.83%，顯示公司在最新年度的獲利水平大幅下降，可能受到市場環境、成本上升或營收減少等因素影響。

資產周轉率

該比率於2020年為0.36，逐年穩定提升至2024年的0.48，反映公司運用資產的效率逐步改善，能夠用較少的資產創造更多的營收，顯示營運效率提升的趨勢。

資產回報率（ROA）

ROA在2020年為0.18%，2021年躍升至9.16%，2022年則下滑至7.27%，2023年再次回升至9.12%，顯示在2021年與2023年，公司的整體盈利能力較為強勁，能有效運用資產產生利潤。2024年ROA降至0.81%，大幅降低，反映出在最新年公司整體獲利能力大幅退化，可能與營收、成本或其他財務因素變化有關。

綜合分析，Gilead Sciences Inc.在2021年曾展現出強勁的獲利能力與資產運用效率，但該優勢在2024年出現明顯縮減。利息負擔在2024年大幅改善，突顯財務結構的調整；稅負比率的變動也提示稅務策略的調整或稅負環境的變化。整體來看，公司的財務表現顯示短期內獲利能力與盈利質量有所下降，需進一步針對2024年的變異因素進行深入分析，以評估未來的經營前景與財務風險。

綜合分析Gilead Sciences Inc.的年度財務資料，可以觀察到若干重要的趨勢與變化。首先，稅負比率在2020年顯著較低，但在2021年之後持續增加，至2023年達到最高的0.82，顯示公司逐年攤提較高的稅負，稍微在2024年有些許下降至0.7。這可能反映出稅務策略或稅負實際負擔的變動。

在利息負擔比率方面，2020年為0.63，之後逐步升高，至2021年達到0.89，代表公司在那段期間的財務杠桿負擔較高。2022年略微下降至0.86，2023年又回升至0.88，但到2024年顯著大幅降低至0.41，顯示公司在2024年大幅減少債務或利息支出，降低了負債負擔，反映出較為保守的融資策略或調整了資本結構。

息稅前獲利率在2020年為11.03%，此後在2021年大幅提升至34.45%，顯示公司盈餘效率的顯著改善。2022年有所回落（25.11%），但仍高於2020年水準，2023年則再次提高至29.16%，展現穩定的獲利能力。2024年則下降至5.83%，可能與營運或市場環境的變化相關，反映出獲利能力大幅降低的情況。

淨獲利率則呈現較為劇烈的波動，2020年僅0.51%，顯著低於後續年份。2021年大幅躍升至23.05%，顯示公司在此年內的獲利大幅改善。隨後，2022年略微下降至17.02%，2023年再次上升至21.03%。然而，2024年則大幅滑落至1.68%，與息稅前獲利率同步，表明在最新年度公司面臨較大的獲利壓力或特殊非經常性損益，導致淨利率顯著下滑。