流動性比率分析
流動性比率（摘要）
Regeneron Pharmaceuticals Inc.、流動性比率
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 當前流動性比率 | 4.73 | 5.69 | 5.06 | 3.56 | 3.63 | |
| 快速流動性比率 | 3.86 | 4.82 | 4.16 | 2.98 | 2.86 | |
| 現金流動性比率 | 2.28 | 3.17 | 2.46 | 1.45 | 1.33 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
根據提供之財務比率資料，顯示Regeneron Pharmaceuticals Inc.在不同年度的流動性狀況變化具有一定的趨勢與波動。整體來看，各項流動性指標在2020年至2023年間呈現上升的趨勢，並在2024年略有下降，但仍維持較高的水準。
- 當前流動性比率
- 於2020年為3.63，至2022年明顯提升至5.06，隨後在2023年略降至5.69，2024年略降至4.73。此趨勢顯示公司在2022年前的流動資產較為充裕，但2024年則較前一年較為降低，仍維持在較高水準，展現公司短期償付能力穩健且有一定變動。
- 快速流動性比率
- 由2020年的2.86逐步增加到2022年的4.16，並在2023年進一步升至4.82，然後在2024年略降至3.86。該比率高於一，顯示公司在短期內能有效利用較少的流動資產應付短期負債，且流動性狀況在2022至2023年間改善顯著，但在2024年略微縮減，仍維持在較高水平之上。
- 現金流動性比率
- 由2020年的1.33攀升至2022年的2.46，並在2023年進一步提高至3.17，至2024年則略降至2.28。此指標反映公司現金或現金等價物相較於短期負債的承擔能力，整體呈現穩步增長，顯示公司現金償付能力在此期間有較為正面的改善，但2024年較2023年有所下降。
綜合上述分析，Regeneron Pharmaceuticals Inc.的短期償付能力在過去三年內呈現增強的趨勢，特別是在流動資產與現金流方面。然而，2024年度的流動性比率均較2023年度略有下降，可能反映出流動資產有一定的變動或短期現金狀況的調整。整體而言，公司在此期間內保持較為穩健的財務彈性，但需關注2024年度的略微縮減時間點，以評估未來短期流動性管理的持續狀況。
當前流動性比率
Regeneron Pharmaceuticals Inc.、當前流動性比率計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 流動資產 | 18,660,900) | 19,479,200) | 15,884,100) | 14,014,900) | 9,779,100) | |
| 流動負債 | 3,944,300) | 3,423,400) | 3,141,300) | 3,932,500) | 2,697,400) | |
| 流動比率 | ||||||
| 當前流動性比率1 | 4.73 | 5.69 | 5.06 | 3.56 | 3.63 | |
| 基準 | ||||||
| 當前流動性比率競爭 對手2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 0.66 | 0.87 | 0.96 | 0.79 | 0.84 | |
| Amgen Inc. | 1.26 | 1.65 | 1.41 | 1.59 | 1.81 | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 1.25 | 1.43 | 1.25 | 1.52 | 1.58 | |
| Danaher Corp. | 1.40 | 1.68 | 1.89 | 1.43 | 1.86 | |
| Eli Lilly & Co. | 1.15 | 0.94 | 1.05 | 1.23 | 1.40 | |
| Gilead Sciences Inc. | 1.60 | 1.43 | 1.29 | 1.27 | 1.40 | |
| Johnson & Johnson | 1.11 | 1.16 | 0.99 | 1.35 | 1.21 | |
| Merck & Co. Inc. | 1.36 | 1.25 | 1.47 | 1.27 | 1.02 | |
| Pfizer Inc. | 1.17 | 0.91 | 1.22 | 1.40 | 1.35 | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 1.66 | 1.75 | 1.48 | 1.50 | 2.13 | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 2.69 | 3.99 | 4.83 | 4.46 | 4.33 | |
| 當前流動性比率扇形 | ||||||
| 製藥、生物技術和生命科學 | 1.24 | 1.27 | 1.30 | 1.36 | 1.37 | |
| 當前流動性比率工業 | ||||||
| 保健 | 1.21 | 1.23 | 1.23 | 1.31 | 1.30 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
當前流動性比率 = 流動資產 ÷ 流動負債
= 18,660,900 ÷ 3,944,300 = 4.73
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據所提供的財務資料，對於Regeneron Pharmaceuticals Inc.的流動資產、流動負債及當前流動性比率的趨勢進行如下分析：
- 流動資產
- 從2020年底的9,779,100千美元逐步增加至2023年底的19,479,200千美元，期間呈現持續成長的趨勢，但在2024年底略微下降至18,660,900千美元。整體來看，公司的流動資產在三年間經歷了顯著升高，反映出公司在流動資產方面的擴充，但2024年出現微幅縮減，可能與資金調度或其他資產結構變化相關。
- 流動負債
- 流動負債從2020年底的2,697,400千美元上升至2024年底的3,944,300千美元，總體呈現增加趨勢。雖然負債持續增加，但較於流動資產的增長，負債比例相對較低，顯示公司能保持一定的償付能力，並且在負債擴張的同時，流動資產的擴充可能有助於支持負債的增加。
- 當前流動性比率
- 該比率由2020年的3.63逐步下降至2021年的3.56，之後在2022年大幅上升至5.06，並在2023年進一步攀升至5.69。2024年比率略降至4.73，但仍保持在較高水平。這些變化反映出公司在2020年至2023年期間，流動資產相較於流動負債的充裕程度持續改善，特別是在2022年和2023年期間，流動性比率明顯提升，顯示公司具備較高的短期償債能力。2024年比率的略微下降可能表明流動資產的相對減少或流動負債的略增，但整體流動性仍較為充足。
快速流動性比率
Regeneron Pharmaceuticals Inc.、速動流動性比率計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 現金和現金等價物 | 2,488,200) | 2,730,000) | 3,105,900) | 2,885,600) | 2,193,700) | |
| 有價證券 | 6,524,300) | 8,114,800) | 4,636,400) | 2,809,100) | 1,393,300) | |
| 應收賬款，淨額 | 6,211,900) | 5,667,300) | 5,328,700) | 6,036,500) | 4,114,700) | |
| 速動資產合計 | 15,224,400) | 16,512,100) | 13,071,000) | 11,731,200) | 7,701,700) | |
| 流動負債 | 3,944,300) | 3,423,400) | 3,141,300) | 3,932,500) | 2,697,400) | |
| 流動比率 | ||||||
| 快速流動性比率1 | 3.86 | 4.82 | 4.16 | 2.98 | 2.86 | |
| 基準 | ||||||
| 快速流動性比率競爭 對手2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 0.43 | 0.63 | 0.69 | 0.56 | 0.60 | |
| Amgen Inc. | 0.81 | 0.99 | 0.95 | 1.06 | 1.30 | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 0.91 | 1.04 | 0.87 | 1.20 | 1.28 | |
| Danaher Corp. | 0.83 | 1.18 | 1.30 | 0.89 | 1.36 | |
| Eli Lilly & Co. | 0.59 | 0.52 | 0.63 | 0.80 | 0.85 | |
| Gilead Sciences Inc. | 1.20 | 1.06 | 0.99 | 0.95 | 1.08 | |
| Johnson & Johnson | 0.78 | 0.82 | 0.71 | 1.04 | 0.91 | |
| Merck & Co. Inc. | 0.84 | 0.68 | 0.93 | 0.73 | 0.58 | |
| Pfizer Inc. | 0.74 | 0.50 | 0.80 | 1.00 | 0.78 | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 1.14 | 1.27 | 1.06 | 1.00 | 1.63 | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 2.17 | 3.60 | 4.46 | 4.04 | 4.02 | |
| 快速流動性比率扇形 | ||||||
| 製藥、生物技術和生命科學 | 0.82 | 0.85 | 0.91 | 0.98 | 0.98 | |
| 快速流動性比率工業 | ||||||
| 保健 | 0.88 | 0.90 | 0.93 | 1.00 | 0.99 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
快速流動性比率 = 速動資產合計 ÷ 流動負債
= 15,224,400 ÷ 3,944,300 = 3.86
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
根據所提供的財務資料，Regeneron Pharmaceuticals Inc. 在2020年至2024年間展現出一定程度的流動資產成長。其速動資產合計從2020年的7,701,700千美元逐步增加至2024年的15,224,400千美元，顯示公司在此期間成功擴充了其短期流動資產，這可能反映出營運規模的擴展或資金管理策略的改善。
在流動負債方面，數據呈現出較為波動的趨勢：在2020年為2,697,400千美元，之後於2021年上升至3,932,500千美元，然後在2022年下降至3,141,300千美元，並於2023年與2024年分別回升至3,423,400千美元和3,944,300千美元。整體而言，雖有波動，但流動負債的水平在此期間內仍維持在較高水準，展現公司在短期負債管理上具有一定的彈性。
快速流動性比率由2020年的2.86逐步提升至2022年最高的4.16，之後在2023年有所回落，至2024年為3.86。此比率的升高代表公司短期償債能力在2022年前後達到較佳狀態，即公司獲得流動資產來應付流動負債的能力較為充裕。然而，2023年和2024年的比率略有下降，可能意味著短期償債能力略微減弱，但仍然保持在較高水平，顯示公司具有較好的流動性安全裕度。
總結
- 資產成長：
- 公司速動資產持續成長，反映出強健的營運規模擴展或資金管理策略，但亦需配合負債政策以維持財務平衡。
- 負債管理：
- 流動負債呈一定波動，但整體水平較為穩定，表明公司能在不同經營階段調整短期資金需求。
- 流動性狀況：
- 快速流動性比率的變化反映出公司短期償債能力的提升與一定程度的波動，整體仍維持良好的財務安全度，尤其在2022年前後達到較高水準。
現金流動性比率
Regeneron Pharmaceuticals Inc.、現金流動性比率計算、與基準測試的比較
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (以千美元計) | ||||||
| 現金和現金等價物 | 2,488,200) | 2,730,000) | 3,105,900) | 2,885,600) | 2,193,700) | |
| 有價證券 | 6,524,300) | 8,114,800) | 4,636,400) | 2,809,100) | 1,393,300) | |
| 現金資產總額 | 9,012,500) | 10,844,800) | 7,742,300) | 5,694,700) | 3,587,000) | |
| 流動負債 | 3,944,300) | 3,423,400) | 3,141,300) | 3,932,500) | 2,697,400) | |
| 流動比率 | ||||||
| 現金流動性比率1 | 2.28 | 3.17 | 2.46 | 1.45 | 1.33 | |
| 基準 | ||||||
| 現金流動性比率競爭 對手2 | ||||||
| AbbVie Inc. | 0.14 | 0.34 | 0.31 | 0.28 | 0.30 | |
| Amgen Inc. | 0.52 | 0.60 | 0.59 | 0.66 | 0.91 | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 0.46 | 0.55 | 0.42 | 0.78 | 0.83 | |
| Danaher Corp. | 0.31 | 0.71 | 0.71 | 0.32 | 0.82 | |
| Eli Lilly & Co. | 0.12 | 0.11 | 0.13 | 0.26 | 0.29 | |
| Gilead Sciences Inc. | 0.83 | 0.64 | 0.57 | 0.56 | 0.65 | |
| Johnson & Johnson | 0.49 | 0.50 | 0.42 | 0.70 | 0.59 | |
| Merck & Co. Inc. | 0.48 | 0.28 | 0.54 | 0.34 | 0.30 | |
| Pfizer Inc. | 0.48 | 0.27 | 0.54 | 0.73 | 0.47 | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 0.42 | 0.58 | 0.50 | 0.33 | 1.00 | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 1.72 | 3.16 | 3.93 | 3.51 | 3.55 | |
| 現金流動性比率扇形 | ||||||
| 製藥、生物技術和生命科學 | 0.45 | 0.47 | 0.52 | 0.58 | 0.59 | |
| 現金流動性比率工業 | ||||||
| 保健 | 0.46 | 0.50 | 0.54 | 0.60 | 0.60 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
現金流動性比率 = 現金資產總額 ÷ 流動負債
= 9,012,500 ÷ 3,944,300 = 2.28
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
- 現金資產總額
- 從2020年至2024年，Regeneron Pharmaceuticals Inc.的現金資產呈現持續成長的趨勢。2020年為3.59億美元，至2024年達到9.01億美元，期間增長較為顯著，尤其在2021年和2022年，增幅較大。此趨勢顯示公司在經營活動或融資活動中持續累積現金，可能反映公司擴張或償付策略的調整。
- 流動負債
- 流動負債在2020年至2024年間，波動較為平穩，整體呈現輕微上升的趨勢。2020年為2.70億美元，至2024年略增至3.94億美元。此趨勢暗示公司在負債管理方面保持相對穩定，但隨著現金資產的增加，公司可能增加短期負債以支持運營或資本支出。
- 現金流動性比率
- 該比率由2020年的1.33上升至2023年的3.17，並在2024年略降為2.28。比率的上升顯示公司流動資產對流動負債的覆蓋能力在提升，表示公司短期償債能力增強。2023年的高點可能反映公司提升了現金和短期資產的儲備，但2024年的下降則提醒短期流動性雖仍然充裕，但增幅有所收斂，值得持續監控以維持穩健的償債能力。