財務報告品質： 應計總額
收益可以分解為現金和權責發生制。研究發現，權責發生制成分（合計應計）的持久性低於現金成分，因此：（1）在其他條件相同的情況下，權責發生制成分較高的收益比權責發生制成分較小的收益的持久性較差;（2）收益的現金部分在評估公司業績時應獲得更高的權重。
基於資產負債表的權責發生率
Uber Technologies Inc.、資產負債表計算應計總額
百萬美元
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 經營性資產 | ||||||
| 總資產 | 51,244) | 38,699) | 32,109) | 38,774) | 33,252) | |
| 少： 現金和現金等價物 | 5,893) | 4,680) | 4,208) | 4,295) | 5,647) | |
| 少： 短期投資 | 1,084) | 727) | 103) | —) | 1,180) | |
| 少： 受限制現金及現金等價物 | 545) | 805) | 680) | 631) | 250) | |
| 經營性資產 | 43,722) | 32,487) | 27,118) | 33,848) | 26,175) | |
| 經營負債 | ||||||
| 總負債 | 28,768) | 26,017) | 23,605) | 23,425) | 19,498) | |
| 少： 長期債務的流動部分 | 1,150) | 25) | 27) | 27) | 27) | |
| 少： 融資租賃負債，流動 | 136) | 156) | 115) | 191) | 177) | |
| 少： 長期債務，扣除流動部分 | 8,347) | 9,459) | 9,265) | 9,276) | 7,560) | |
| 少： 融資租賃負債，非流動負債 | 174) | 322) | 284) | 43) | 120) | |
| 經營負債 | 18,961) | 16,055) | 13,914) | 13,888) | 11,614) | |
| 淨營業資產1 | 24,761) | 16,432) | 13,204) | 19,960) | 14,561) | |
| 基於資產負債表的應計項目合計2 | 8,329) | 3,228) | (6,756) | 5,399) | —) | |
| 財務比率 | ||||||
| 基於資產負債表的權責發生率3 | 40.44% | 21.78% | -40.74% | 31.28% | — | |
| 基準 | ||||||
| 基於資產負債表的權責發生率競爭 對手4 | ||||||
| FedEx Corp. | 3.63% | 3.85% | 0.91% | 6.93% | — | |
| Union Pacific Corp. | 1.61% | 3.95% | 3.63% | — | — | |
| United Airlines Holdings Inc. | 0.97% | 15.54% | 3.50% | -2.74% | — | |
| United Parcel Service Inc. | -5.51% | 5.00% | 21.85% | 29.53% | — | |
| 基於資產負債表的權責發生率扇形 | ||||||
| 運輸 | 5.40% | 7.66% | 1.50% | 200.00% | — | |
| 基於資產負債表的權責發生率工業 | ||||||
| 工業 | 4.97% | -1.04% | 0.29% | 200.00% | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
淨營業資產 = 經營性資產 – 經營負債
= 43,722 – 18,961 = 24,761
2 2024 計算
基於資產負債表的應計項目合計 = 淨營業資產2024 – 淨營業資產2023
= 24,761 – 16,432 = 8,329
3 2024 計算
基於資產負債表的權責發生率 = 100 × 基於資產負債表的應計項目合計 ÷ 平均營業資產淨額
= 100 × 8,329 ÷ [(24,761 + 16,432) ÷ 2] = 40.44%
4 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 淨營業資產
- 淨營業資產在觀察期間呈現波動趨勢。2022年相較於2021年大幅下降，隨後在2023年有所回升，並於2024年達到最高點。整體而言，從2021年至2024年，淨營業資產呈現增長趨勢，但增長並非線性。
- 基於資產負債表的應計合計專案
- 基於資產負債表的應計合計專案的數值在各年之間變化顯著。2022年呈現負值，表明該年度的應計項目對公司財務狀況產生了負面影響。2023年轉為正值，顯示情況有所改善。2024年進一步增長，表明應計項目的影響持續向好。
- 資產負債表應計比率
- 資產負債表應計比率與基於資產負債表的應計合計專案的趨勢相符。2022年呈現負值，表明應計項目的影響佔淨營業資產的比例較高，且為負向影響。2023年轉為正值，比例下降，2024年則大幅上升，接近2021年的水平。這表明應計項目的影響在2024年變得更加顯著。
綜上所述，資料顯示公司在淨營業資產方面經歷了波動，但整體呈現增長趨勢。應計項目的變化對公司的財務狀況產生了顯著影響，尤其是在2022年和2024年。應計比率的變化反映了應計項目對淨營業資產的相對影響，並隨著時間推移而變化。
基於現金流量表的應計比率
Uber Technologies Inc.、應計專案總額的現金流量表計算
百萬美元
| 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | 2020年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 歸屬於Uber Technologies， Inc.的凈收益（虧損） | 9,856) | 1,887) | (9,141) | (496) | (6,768) | |
| 少： 經營活動提供（用於）的現金凈額 | 7,137) | 3,585) | 642) | (445) | (2,745) | |
| 少： 投資活動中使用的現金凈額 | (3,177) | (3,226) | (1,637) | (1,201) | (2,869) | |
| 基於現金流量表的應計項目合計 | 5,896) | 1,528) | (8,146) | 1,150) | (1,154) | |
| 財務比率 | ||||||
| 基於現金流量表的應計比率1 | 28.63% | 10.31% | -49.13% | 6.66% | — | |
| 基準 | ||||||
| 基於現金流量表的應計比率競爭 對手2 | ||||||
| FedEx Corp. | 3.01% | 3.32% | 2.12% | 3.01% | — | |
| Union Pacific Corp. | 1.55% | 3.67% | 2.53% | — | — | |
| United Airlines Holdings Inc. | -13.64% | 7.35% | 38.00% | -10.59% | — | |
| United Parcel Service Inc. | -12.64% | 11.02% | 17.11% | 7.63% | — | |
| 基於現金流量表的應計比率扇形 | ||||||
| 運輸 | 0.04% | 6.33% | 4.81% | 2.42% | — | |
| 基於現金流量表的應計比率工業 | ||||||
| 工業 | 5.29% | 1.67% | -2.31% | -17.52% | — | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31), 10-K (報告日期： 2020-12-31).
1 2024 計算
基於現金流量表的應計比率 = 100 × 基於現金流量表的應計項目合計 ÷ 平均營業資產淨額
= 100 × 5,896 ÷ [(24,761 + 16,432) ÷ 2] = 28.63%
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 淨營業資產
- 淨營業資產在觀察期間呈現波動趨勢。2022年相較於2021年大幅下降，從19960百萬美元降至13204百萬美元。然而，2023年出現回升，達到16432百萬美元。此趨勢在2024年持續，淨營業資產進一步增長至24761百萬美元，達到觀察期內最高點。整體而言，儘管經歷短暫的下降，淨營業資產呈現顯著的增長趨勢。
- 基於現金流量表的應計項目合計專案
- 基於現金流量表的應計項目合計專案的數值在各年度間變化顯著。2021年為正值1150百萬美元，但在2022年轉為負值，並大幅下降至-8146百萬美元。2023年回升至正值1528百萬美元，而2024年則進一步增長至5896百萬美元。此數值的波動可能反映了應計項目的管理策略或營運週期的變化。
- 基於現金流量表的應計比率
- 基於現金流量表的應計比率與應計項目合計專案的趨勢相呼應。2022年出現顯著下降，從2021年的6.66%降至-49.13%。2023年回升至10.31%，並在2024年大幅增長至28.63%。負值比率表示應計項目對現金流量的影響為負面，而正值比率則表示為正面。比率的增長可能表明公司在應計項目管理方面有所改善，或營運現金流量的產生能力增強。