流動性比率分析
流動性比率（摘要）
Intel Corp.、流動性比率
| 2025年12月27日 | 2024年12月28日 | 2023年12月30日 | 2022年12月31日 | 2021年12月25日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 當前流動性比率 | 2.02 | 1.33 | 1.54 | 1.57 | 2.10 | |
| 快速流動性比率 | 1.31 | 0.72 | 1.01 | 1.01 | 1.38 | |
| 現金流動性比率 | 1.18 | 0.62 | 0.89 | 0.88 | 1.03 |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-25).
以下為對一系列財務比率的分析報告。
- 當前流動性比率
- 在觀察期間，當前流動性比率呈現先下降後上升的趨勢。從2021年的2.1下降至2024年的1.33，顯示短期償債能力有所減弱。然而，在2025年，該比率顯著回升至2.02，表明短期流動性狀況得到改善。整體而言，該比率的波動幅度較大，需要進一步分析其背後的原因。
- 快速流動性比率
- 快速流動性比率的變化趨勢與當前流動性比率相似，同樣呈現先下降後上升的模式。從2021年的1.38下降至2024年的0.72，反映了企業排除存貨後，立即變現能力降低。2025年，該比率回升至1.31，意味著企業的短期償債能力有所增強。此比率的下降幅度可能暗示存貨管理或應收帳款回收方面存在問題。
- 現金流動性比率
- 現金流動性比率的趨勢也與前兩者一致，從2021年的1.03下降至2024年的0.62，顯示企業現金償債能力持續下降。2025年，該比率大幅提升至1.18，表明現金流狀況得到顯著改善。此比率的變化直接反映了企業現金的產生和使用情況，其波動可能與營運活動、投資活動或融資活動有關。
總體而言，觀察期間的流動性比率均呈現下降後回升的趨勢。2024年各項流動性比率均處於較低水平，可能意味著企業在短期內面臨一定的財務壓力。然而，2025年的顯著回升表明企業採取了有效的措施，改善了其流動性狀況。需要注意的是，這些比率的變化可能受到多種因素的影響，因此需要結合其他財務數據和行業情況進行綜合分析。
當前流動性比率
Intel Corp.、當前流動性比率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月27日 | 2024年12月28日 | 2023年12月30日 | 2022年12月31日 | 2021年12月25日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 流動資產 | 63,688) | 47,324) | 43,269) | 50,407) | 57,718) | |
| 流動負債 | 31,575) | 35,666) | 28,053) | 32,155) | 27,462) | |
| 流動比率 | ||||||
| 當前流動性比率1 | 2.02 | 1.33 | 1.54 | 1.57 | 2.10 | |
| 基準 | ||||||
| 當前流動性比率競爭 對手2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 2.85 | 2.62 | 2.51 | 2.36 | 2.02 | |
| Analog Devices Inc. | 2.19 | 1.84 | 1.37 | 2.02 | 1.94 | |
| Applied Materials Inc. | 2.61 | 2.51 | 2.60 | 2.16 | 2.54 | |
| Broadcom Inc. | 1.71 | 1.17 | 2.82 | 2.62 | 2.64 | |
| KLA Corp. | 2.62 | 2.15 | 2.24 | 2.50 | 2.71 | |
| Lam Research Corp. | 2.21 | 2.97 | 3.16 | 2.69 | 3.30 | |
| Micron Technology Inc. | 2.52 | 2.64 | 4.46 | 2.89 | 3.10 | |
| NVIDIA Corp. | 4.44 | 4.17 | 3.52 | 6.65 | 4.09 | |
| Qualcomm Inc. | 2.82 | 2.40 | 2.33 | 1.75 | 1.68 | |
| Texas Instruments Inc. | 4.35 | 4.12 | 4.55 | 4.70 | 5.33 | |
| 當前流動性比率扇形 | ||||||
| 半導體和半導體設備 | 2.63 | 2.14 | 2.45 | 2.34 | 2.47 | |
| 當前流動性比率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 1.40 | 1.25 | 1.41 | 1.37 | 1.56 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-25).
1 2025 計算
當前流動性比率 = 流動資產 ÷ 流動負債
= 63,688 ÷ 31,575 = 2.02
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 流動資產
- 從資料顯示，流動資產在2021年至2023年間呈現逐年下降的趨勢。2021年的數值為57718百萬美元，至2023年降至43269百萬美元。然而，在2024年，流動資產出現回升，達到47324百萬美元，並在2025年進一步增長至63688百萬美元。整體而言，流動資產呈現先降後升的變化。
- 流動負債
- 流動負債在2021年至2024年間呈現上升趨勢。從2021年的27462百萬美元增長至2024年的35666百萬美元。但在2025年，流動負債略有下降，降至31575百萬美元。儘管如此，2025年的流動負債仍高於2021年的水平。
- 當前流動性比率
- 當前流動性比率的變化與流動資產和流動負債的變化密切相關。2021年的比率為2.1，表明短期償債能力較強。隨後，比率在2022年和2023年連續下降，分別為1.57和1.54，顯示短期償債能力有所減弱。2024年，比率進一步下降至1.33，表明短期償債壓力增大。然而，在2025年，當前流動性比率顯著回升至2.02，表明短期償債能力得到改善。整體而言，比率呈現波動的趨勢，從高點下降後又回升。
總結而言，資料顯示在觀察期間內，資產負債狀況經歷了變化。流動資產和流動負債的變化導致了當前流動性比率的波動。2025年的數據顯示，流動資產的增長和流動負債的減少共同推動了當前流動性比率的顯著改善。
快速流動性比率
Intel Corp.、速動流動性比率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月27日 | 2024年12月28日 | 2023年12月30日 | 2022年12月31日 | 2021年12月25日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 現金和現金等價物 | 14,265) | 8,249) | 7,079) | 11,144) | 4,827) | |
| 短期投資 | 23,151) | 13,813) | 17,955) | 17,194) | 23,586) | |
| 應收賬款，淨額 | 3,839) | 3,478) | 3,402) | 4,133) | 9,457) | |
| 速動資產合計 | 41,255) | 25,540) | 28,436) | 32,471) | 37,870) | |
| 流動負債 | 31,575) | 35,666) | 28,053) | 32,155) | 27,462) | |
| 流動比率 | ||||||
| 快速流動性比率1 | 1.31 | 0.72 | 1.01 | 1.01 | 1.38 | |
| 基準 | ||||||
| 快速流動性比率競爭 對手2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 1.78 | 1.56 | 1.51 | 1.57 | 1.49 | |
| Analog Devices Inc. | 1.57 | 1.24 | 0.76 | 1.34 | 1.24 | |
| Applied Materials Inc. | 1.72 | 1.74 | 1.63 | 1.17 | 1.64 | |
| Broadcom Inc. | 1.26 | 0.82 | 2.34 | 2.18 | 2.27 | |
| KLA Corp. | 1.65 | 1.36 | 1.33 | 1.57 | 1.81 | |
| Lam Research Corp. | 1.49 | 1.93 | 1.95 | 1.72 | 2.11 | |
| Micron Technology Inc. | 1.71 | 1.59 | 2.53 | 1.92 | 2.17 | |
| NVIDIA Corp. | 3.67 | 3.38 | 2.61 | 5.96 | 3.56 | |
| Qualcomm Inc. | 1.84 | 1.64 | 1.51 | 1.01 | 1.34 | |
| Texas Instruments Inc. | 2.17 | 2.55 | 3.12 | 3.67 | 4.45 | |
| 快速流動性比率扇形 | ||||||
| 半導體和半導體設備 | 1.84 | 1.41 | 1.62 | 1.62 | 1.79 | |
| 快速流動性比率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 1.09 | 0.96 | 1.12 | 1.09 | 1.31 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-25).
1 2025 計算
快速流動性比率 = 速動資產合計 ÷ 流動負債
= 41,255 ÷ 31,575 = 1.31
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為財務資料的分析報告。
- 速動資產合計
- 在觀察期間，速動資產合計呈現波動趨勢。2021年到2023年，速動資產合計逐步下降，從37870百萬美元降至28436百萬美元。然而，2024年降至25540百萬美元後，2025年大幅增加至41255百萬美元。此變化可能反映了資產配置策略的調整或特定期間的現金流入。
- 流動負債
- 流動負債在2021年到2024年期間呈現上升趨勢，從27462百萬美元增加到35666百萬美元。2025年則出現下降，降至31575百萬美元。此趨勢可能與營運資金需求、短期借款或應付帳款的變化有關。
- 快速流動性比率
- 快速流動性比率的變化與速動資產合計和流動負債的變化密切相關。2021年的比率為1.38，表示公司具備較強的短期償債能力。2022年和2023年的比率下降至1.01，顯示短期償債能力有所減弱。2024年快速流動性比率進一步下降至0.72，表明短期流動性風險增加。然而，2025年快速流動性比率顯著回升至1.31，表示短期償債能力得到改善。整體而言，快速流動性比率的波動幅度較大，需要進一步分析其背後的原因。
總體而言，觀察期間的財務數據顯示，公司的短期流動性狀況經歷了變化。速動資產合計和流動負債的變化相互影響，導致快速流動性比率的波動。2025年的數據顯示，公司在短期流動性方面有所改善，但仍需持續關注相關指標的變化趨勢。
現金流動性比率
Intel Corp.、現金流動性比率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月27日 | 2024年12月28日 | 2023年12月30日 | 2022年12月31日 | 2021年12月25日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 現金和現金等價物 | 14,265) | 8,249) | 7,079) | 11,144) | 4,827) | |
| 短期投資 | 23,151) | 13,813) | 17,955) | 17,194) | 23,586) | |
| 現金資產總額 | 37,416) | 22,062) | 25,034) | 28,338) | 28,413) | |
| 流動負債 | 31,575) | 35,666) | 28,053) | 32,155) | 27,462) | |
| 流動比率 | ||||||
| 現金流動性比率1 | 1.18 | 0.62 | 0.89 | 0.88 | 1.03 | |
| 基準 | ||||||
| 現金流動性比率競爭 對手2 | ||||||
| Advanced Micro Devices Inc. | 1.12 | 0.70 | 0.86 | 0.92 | 0.85 | |
| Analog Devices Inc. | 1.13 | 0.79 | 0.30 | 0.60 | 0.71 | |
| Applied Materials Inc. | 1.07 | 1.12 | 0.93 | 0.35 | 0.86 | |
| Broadcom Inc. | 0.87 | 0.56 | 1.92 | 1.76 | 1.94 | |
| KLA Corp. | 1.10 | 0.97 | 0.87 | 0.94 | 1.19 | |
| Lam Research Corp. | 0.97 | 1.35 | 1.28 | 0.77 | 1.25 | |
| Micron Technology Inc. | 0.90 | 0.88 | 2.01 | 1.24 | 1.34 | |
| NVIDIA Corp. | 2.39 | 2.44 | 2.03 | 4.89 | 2.95 | |
| Qualcomm Inc. | 1.36 | 1.27 | 1.18 | 0.54 | 1.04 | |
| Texas Instruments Inc. | 1.55 | 2.08 | 2.58 | 3.04 | 3.79 | |
| 現金流動性比率扇形 | ||||||
| 半導體和半導體設備 | 1.28 | 1.00 | 1.23 | 1.15 | 1.30 | |
| 現金流動性比率工業 | ||||||
| 資訊技術 | 0.64 | 0.57 | 0.71 | 0.67 | 0.89 | |
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-27), 10-K (報告日期： 2024-12-28), 10-K (報告日期： 2023-12-30), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-25).
1 2025 計算
現金流動性比率 = 現金資產總額 ÷ 流動負債
= 37,416 ÷ 31,575 = 1.18
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 現金資產總額
- 在觀察期間，現金資產總額呈現波動趨勢。2021年至2023年期間，該數值從28413百萬美元逐步下降至25034百萬美元。然而，2024年降至22062百萬美元後，2025年大幅增加至37416百萬美元，顯示現金持有量出現顯著增長。
- 流動負債
- 流動負債在2021年至2024年期間呈現上升趨勢，從27462百萬美元增加至35666百萬美元。但在2025年，流動負債略有下降，降至31575百萬美元，顯示短期債務壓力可能有所緩解。
- 現金流動性比率
- 現金流動性比率的變化與現金資產總額和流動負債的變化相互影響。2021年的比率為1.03，隨後在2022年和2023年分別下降至0.88和0.89。2024年比率進一步下降至0.62，表明短期償債能力受到壓力。然而，2025年該比率顯著回升至1.18，表明短期流動性狀況得到改善，且有足夠的現金來償還短期債務。
總體而言，資料顯示在2024年之前，短期流動性狀況呈現惡化趨勢，但在2025年出現顯著改善。現金資產的增加和流動負債的減少共同推動了現金流動性比率的上升。需要進一步分析這些變動的原因，以評估其對整體財務狀況的影響。