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International Business Machines Corp. (NYSE:IBM)

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經濟利潤

International Business Machines Corp.、經濟利潤計算

百萬美元

Microsoft Excel
截至12個月 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日 2019年12月31日
稅後淨營業利潤 (NOPAT)1
資本成本2
投資資本3
 
經濟利潤4

根據報告: 10-K (報告日期: 2023-12-31), 10-K (報告日期: 2022-12-31), 10-K (報告日期: 2021-12-31), 10-K (報告日期: 2020-12-31), 10-K (報告日期: 2019-12-31).

1 NOPAT. 查看詳情 »

2 資本成本. 查看詳情 »

3 投資資本. 查看詳情 »

4 2023 計算
經濟利潤 = NOPAT – 資本成本 × 投資資本
= × =

元件 描述 公司簡介
經濟利潤 經濟利潤是衡量公司業績的指標,計算方法是將投資資本回報率與資本成本之間的差額乘以投資資本。 2021-2022年, International Business Machines Corp. 的經濟利潤有所下降,但隨後從2022-2023年有所增加,超過了2021年的水準。

稅後淨營業利潤 (NOPAT)

International Business Machines Corp., NOPAT計算

百萬美元

Microsoft Excel
截至12個月 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日 2019年12月31日
歸屬於IBM的凈利潤
遞延所得稅費用(福利)1
票據和應收賬款預期貸方損失準備金的增加(減少)2
遞延收入增加(減少)3
增加(減少)產品保修責任4
權益等價物的增加(減少)5
利息支出
利息支出、經營租賃負債6
調整后的利息支出
利息支出的稅收優惠7
調整后的利息支出,稅後8
利息收入
稅前投資收益
投資收益的稅收費用(收益)9
稅後投資收益10
已終止業務的(收入)虧損,稅後淨額11
歸屬於非控制性權益的凈收益(虧損)
稅後淨營業利潤 (NOPAT)

根據報告: 10-K (報告日期: 2023-12-31), 10-K (報告日期: 2022-12-31), 10-K (報告日期: 2021-12-31), 10-K (報告日期: 2020-12-31), 10-K (報告日期: 2019-12-31).

1 消除遞延所得稅費用. 查看詳情 »

2 增加(減少)票據和應收賬款預期信貸損失準備金.

3 遞延收入增加(減少)的增加.

4 增加(減少)產品保修責任.

5 將權益等價物的增加(減少)添加到歸屬於IBM的凈收入中.

6 2023 計算
資本化經營租賃的利息支出 = 經營租賃負債 × 貼現率
= × =

7 2023 計算
利息支出的稅收優惠 = 調整后的利息支出 × 法定所得稅稅率
= × 21.00% =

8 將稅後利息支出添加到歸屬於IBM的凈收入中.

9 2023 計算
投資收益的稅收費用(收益) = 稅前投資收益 × 法定所得稅稅率
= × 21.00% =

10 消除稅後投資收入。

11 消除已終止的業務。

元件 描述 公司簡介
NOPAT 稅後淨營業利潤是經營收入,但扣除以現金為基礎計算的與營業收入相關的稅款后。 NOPATInternational Business Machines Corp.從2021年到2022年有所下降,但從2022年到2023年又有所增加,超過了2021年的水準。

現金營業稅

International Business Machines Corp.、現金營業稅計算

百萬美元

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截至12個月 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日 2019年12月31日
所得稅的持續經營準備金(從所得稅中獲益)
少: 遞延所得稅費用(福利)
更多: 從利息支出中節省稅款
少: 對投資收入徵收的稅款
現金營業稅

根據報告: 10-K (報告日期: 2023-12-31), 10-K (報告日期: 2022-12-31), 10-K (報告日期: 2021-12-31), 10-K (報告日期: 2020-12-31), 10-K (報告日期: 2019-12-31).

元件 描述 公司簡介
現金營業稅 現金營業稅是通過調整遞延所得稅費用和利息扣除的稅收優惠的變化來估算的。 2021-2022年和2022-2023年, International Business Machines Corp. 的現金營業稅有所增加。

投資資本

International Business Machines Corp.,投資資本計算 (融資方式)

百萬美元

Microsoft Excel
2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日 2019年12月31日
短期債務
長期債務,不包括當前到期債務
經營租賃負債1
報告的債務和租賃總額
IBM 股東權益總額
遞延所得稅(資產)負債淨額2
票據和應收賬款預期信貸損失準備金3
遞延收入4
產品保修責任5
權益等價物6
累計其他綜合(收入)虧損,稅後凈額7
非控制性權益
調整后的IBM股東權益總額
有價證券8
投資資本

根據報告: 10-K (報告日期: 2023-12-31), 10-K (報告日期: 2022-12-31), 10-K (報告日期: 2021-12-31), 10-K (報告日期: 2020-12-31), 10-K (報告日期: 2019-12-31).

1 增加資本化經營租賃。

2 取消資產和負債的遞延稅. 查看詳情 »

3 增加可疑應收賬款備抵。

4 遞延收入的增加.

5 增加產品保修責任.

6 將等值權益添加到IBM股東權益總額中.

7 剔除累計其他綜合收益。

8 有價證券的減去.

元件 描述 公司簡介
投資資本 資本是投資於持續經營商務活動的所有現金的經濟賬麵價值的近似值。 2021-2022年 International Business Machines Corp. 投資資本有所下降,但隨後從2022-2023年增加,超過2021年的水準。

資本成本

International Business Machines Corp.、資金成本計算

資本(公允價值)1 權重 資本成本
股東權益2 ÷ = × =
債務3 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
經營租賃負債4 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
總:

根據報告: 10-K (報告日期: 2023-12-31).

1 百萬美元

2 股東權益. 查看詳情 »

3 債務. 查看詳情 »

4 經營租賃負債. 查看詳情 »

資本(公允價值)1 權重 資本成本
股東權益2 ÷ = × =
債務3 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
經營租賃負債4 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
總:

根據報告: 10-K (報告日期: 2022-12-31).

1 百萬美元

2 股東權益. 查看詳情 »

3 債務. 查看詳情 »

4 經營租賃負債. 查看詳情 »

資本(公允價值)1 權重 資本成本
股東權益2 ÷ = × =
債務3 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
經營租賃負債4 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
總:

根據報告: 10-K (報告日期: 2021-12-31).

1 百萬美元

2 股東權益. 查看詳情 »

3 債務. 查看詳情 »

4 經營租賃負債. 查看詳情 »

資本(公允價值)1 權重 資本成本
股東權益2 ÷ = × =
債務3 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
經營租賃負債4 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
總:

根據報告: 10-K (報告日期: 2020-12-31).

1 百萬美元

2 股東權益. 查看詳情 »

3 債務. 查看詳情 »

4 經營租賃負債. 查看詳情 »

資本(公允價值)1 權重 資本成本
股東權益2 ÷ = × =
債務3 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
經營租賃負債4 ÷ = × × (1 – 21.00%) =
總:

根據報告: 10-K (報告日期: 2019-12-31).

1 百萬美元

2 股東權益. 查看詳情 »

3 債務. 查看詳情 »

4 經營租賃負債. 查看詳情 »


經濟利差比率

International Business Machines Corp.、經濟利差率計算,與基準比較

Microsoft Excel
2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日 2019年12月31日
部分財務數據 (百萬美元)
經濟利潤1
投資資本2
性能比
經濟利差比率3
基準
經濟利差比率競爭 對手4
Accenture PLC
Adobe Inc.
Intuit Inc.
Microsoft Corp.
Oracle Corp.
Palo Alto Networks Inc.
Salesforce Inc.
ServiceNow Inc.
Synopsys Inc.

根據報告: 10-K (報告日期: 2023-12-31), 10-K (報告日期: 2022-12-31), 10-K (報告日期: 2021-12-31), 10-K (報告日期: 2020-12-31), 10-K (報告日期: 2019-12-31).

1 經濟利潤. 查看詳情 »

2 投資資本. 查看詳情 »

3 2023 計算
經濟利差比率 = 100 × 經濟利潤 ÷ 投資資本
= 100 × ÷ =

4 按兩下競爭對手名稱以查看計算結果。

性能比 描述 公司簡介
經濟利差比率 經濟利潤與投資資本的比率,也等於投資資本回報率(ROIC)和資本成本之間的差額。 2021年至2022年, International Business Machines Corp. 的經濟利差率有所下降,但隨後在2022年至2023年有所改善,超過了2021年的水準。

經濟獲利率

International Business Machines Corp.、經濟獲利率計算,與基準比較

Microsoft Excel
2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日 2020年12月31日 2019年12月31日
部分財務數據 (百萬美元)
經濟利潤1
 
收入
更多: 遞延收入增加(減少)
調整后收入
性能比
經濟獲利率2
基準
經濟獲利率競爭 對手3
Accenture PLC
Adobe Inc.
Intuit Inc.
Microsoft Corp.
Oracle Corp.
Palo Alto Networks Inc.
Salesforce Inc.
ServiceNow Inc.
Synopsys Inc.

根據報告: 10-K (報告日期: 2023-12-31), 10-K (報告日期: 2022-12-31), 10-K (報告日期: 2021-12-31), 10-K (報告日期: 2020-12-31), 10-K (報告日期: 2019-12-31).

1 經濟利潤. 查看詳情 »

2 2023 計算
經濟獲利率 = 100 × 經濟利潤 ÷ 調整后收入
= 100 × ÷ =

3 按兩下競爭對手名稱以查看計算結果。

性能比 描述 公司簡介
經濟獲利率 經濟利潤與銷售額的比率。它是公司的獲利率,涵蓋收入、效率和資產管理。經濟獲利率不偏向於資本密集型商業模式,因為任何增加的資本都是經濟獲利率的成本。 2021-2022年, International Business Machines Corp. 的經濟獲利率有所下降,但隨後有所改善,超過2021年的水準。