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Tesla Inc. (NASDAQ:TSLA)

選定的財務數據 
自 2010 年以來

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損益表

Tesla Inc.、損益表中的選定專案、長期趨勢

百萬美元

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根據報告: 10-K (報告日期: 2024-12-31), 10-K (報告日期: 2023-12-31), 10-K (報告日期: 2022-12-31), 10-K (報告日期: 2021-12-31), 10-K (報告日期: 2020-12-31), 10-K (報告日期: 2019-12-31), 10-K (報告日期: 2018-12-31), 10-K (報告日期: 2017-12-31), 10-K (報告日期: 2016-12-31), 10-K (報告日期: 2015-12-31), 10-K (報告日期: 2014-12-31), 10-K (報告日期: 2013-12-31), 10-K (報告日期: 2012-12-31), 10-K (報告日期: 2011-12-31), 10-K (報告日期: 2010-12-31).


收入
從2010年至2024年間,特斯拉的收入展現出顯著的成長趨勢。初期收入在2010年底約為1.17億美元,經過數年的持續累積,到2013年底突破了30億美元大關,並在2014年進一步擴大。2016年開始,收入快速攀升至超過100億美元,並在2017年底突破200億美元。之後,收入持續快速增長,至2021年底已達到約967億美元,2022年更接近1兆美元,顯示出公司在市場擴展及產品銷售方面的穩健成長。2023年收入略有微幅提升,達到97億美元水平。
經營活動收入(虧損)
公司在早期階段(2010年至2014年)持續經營虧損,且虧損幅度逐年擴大,2012年達到約3.94億美元,但在2013年虧損略微下降至6,100萬美元,之後2014年再次擴大。從2015年開始,經營虧損幅度甚至更為明顯,2015年至2017年間持續虧損超過16億美元。然後,2020年起虧損逐步收斂,2019年仍虧損約8.62億美元,2020年開始轉為盈利,2021年達到約13.66億美元盈利,並在2022年進一步改善至約8.89億美元盈利。這顯示出公司在經營效率及盈利能力方面取得了明顯改善,但仍存在波動。
歸屬於普通股股東的淨利潤(虧損)
類似於經營虧損情況,早期公司淨利潤數值為負,2010年至2014年間連續虧損,且虧損金額逐年擴大,於2012年底約為3.96億美元,2014年達到近2.94億美元的虧損。從2015年開始,淨虧損幅度進一步擴大,波動較大,2017年虧損達到約19.61億美元。到了2021年,公司出現重大轉折點,淨利潤轉為正向,並在2021年底達到約15億美元的盈利。2022年淨利更進一步提升至約15億美元的盈利水平,展現出盈利能力的顯著實現。2023年淨利略有回落,但仍為正向。

資產負債表:資產

Tesla Inc.,從資產中選定的專案、長期趨勢

百萬美元

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根據報告: 10-K (報告日期: 2024-12-31), 10-K (報告日期: 2023-12-31), 10-K (報告日期: 2022-12-31), 10-K (報告日期: 2021-12-31), 10-K (報告日期: 2020-12-31), 10-K (報告日期: 2019-12-31), 10-K (報告日期: 2018-12-31), 10-K (報告日期: 2017-12-31), 10-K (報告日期: 2016-12-31), 10-K (報告日期: 2015-12-31), 10-K (報告日期: 2014-12-31), 10-K (報告日期: 2013-12-31), 10-K (報告日期: 2012-12-31), 10-K (報告日期: 2011-12-31), 10-K (報告日期: 2010-12-31).


流動資產的變化趨勢
從2010年起,Tesla的流動資產呈現穩健的成長趨勢,並且在2013年之後出現較明顯的爆發性增加。2010年至2012年間,流動資產逐步增加,2013年達到約1266百萬美元,並於2014年再度升高至約3199百萬美元。之後,增長速度逐漸加快,尤其是2015年至2018年間,流動資產由2792百萬美元增至2018年的約12103百萬美元,顯示公司規模迅速擴大。近期數據中,2023年流動資產約為58360百萬美元,較2022年約為49616百萬美元,表明近年來仍持續增長,但增速稍有放緩。這種趨勢反映公司資產配置逐漸擴展,且流動資產的增加能夠支撐公司日常運營的擴張需求。
總資產的變化趨勢
Tesla的總資產從2010年的約386百萬美元快速成長,顯示公司規模在短時間內迅速擴大。2012年,總資產已突破1000百萬美元大關,至2013年約為2417百萬美元,2014年進入了突破守門員的階段,增至約5849百萬美元。隨後幾年,總資產持續稳步上升,2015年約為8092百萬美元,2016年進一步增至約22664百萬美元,之後一直保持較高增速,到2020年達到約52148百萬美元。2022年,總資產突破百億美元,達到約122070百萬美元,凸顯公司規模的飛躍。整體來看,Tesla的總資產呈現指數級的增長,反映出公司資金和資產配置的快速擴展,伴隨其商業策略的積極擴張。

資產負債表:負債和股東權益

Tesla Inc.,從負債和股東權益中選出專案、長期趨勢

百萬美元

Microsoft Excel

根據報告: 10-K (報告日期: 2024-12-31), 10-K (報告日期: 2023-12-31), 10-K (報告日期: 2022-12-31), 10-K (報告日期: 2021-12-31), 10-K (報告日期: 2020-12-31), 10-K (報告日期: 2019-12-31), 10-K (報告日期: 2018-12-31), 10-K (報告日期: 2017-12-31), 10-K (報告日期: 2016-12-31), 10-K (報告日期: 2015-12-31), 10-K (報告日期: 2014-12-31), 10-K (報告日期: 2013-12-31), 10-K (報告日期: 2012-12-31), 10-K (報告日期: 2011-12-31), 10-K (報告日期: 2010-12-31).


從所提供的財務資料中 можна觀察到,Tesla Inc. 在過去十三年間呈現出顯著的成長趨勢。特別是在資產負債結構和股東權益方面,整體展現出逐年擴大的現象。

流動負債方面,從2010年的86百萬美元穩步增加,至2024年達到28,821百萬美元,期間幾乎呈現指數成長,尤其在2014年後增速顯著。此一趨勢可能反映公司在快速擴張過程中,對短期資金需求的增加。

總負債亦同樣呈現持續性的顯著成長,從2010年的179百萬美元增加到2024年的48,390百萬美元。值得注意的是,負債的擴張速度大於流動負債,顯示公司在資金運作中逐漸依賴較長期的融資渠道,也可能是公司積極進行資本支出與研發的結果。

在債務和融資租賃總額方面,2010年為73百萬美元,於2024年升至8,213百萬美元。此項數據與總負債同步增長,說明公司主要透過較多的負債方式融資,持續進行擴張與資產投資。特別是在2014年之後,增長速度更加明顯,反映公司在市場擴展階段的資金需求增加。

股東權益方面,從2010年的207百萬美元提升到2024年的72,913百萬美元,呈現出持續且加速的增長。這顯示公司累積的淨值不斷提高,反映其經營績效改善與資產價值的擴大。尤其是在2019年後,股東權益的增長幾乎呈指數級擴張,可能伴隨著營收的成長與盈餘的累積,強化了公司帳面價值與投資者信心。

綜合而言,Tesla的財務結構展現出強烈的成長動能與資本擴張策略,但伴隨著負債的高速成長,也引發對其財務風險的關注。持續監控其負債比例與償債能力,將成為投資評估的重要指標。整體而言,公司的資產負債表呈現出一個由快速擴張轉向穩健成長的過程,反映其業務規模與市場地位的強化。


現金流量表

Tesla Inc.、現金流量表中的選定專案、長期趨勢

百萬美元

Microsoft Excel

根據報告: 10-K (報告日期: 2024-12-31), 10-K (報告日期: 2023-12-31), 10-K (報告日期: 2022-12-31), 10-K (報告日期: 2021-12-31), 10-K (報告日期: 2020-12-31), 10-K (報告日期: 2019-12-31), 10-K (報告日期: 2018-12-31), 10-K (報告日期: 2017-12-31), 10-K (報告日期: 2016-12-31), 10-K (報告日期: 2015-12-31), 10-K (報告日期: 2014-12-31), 10-K (報告日期: 2013-12-31), 10-K (報告日期: 2012-12-31), 10-K (報告日期: 2011-12-31), 10-K (報告日期: 2010-12-31).


經營活動提供(用於)的現金凈額
從2010年至2013年,該項數值呈現出較大幅度的波動,但整體趨勢維持於負值,顯示公司在經營活動中的現金流較為緊張。2014年開始,數值出現明顯轉折,轉為正值,且持續上升,尤其自2018年起,數值大幅增加,代表公司經營效率及盈利能力顯著改善,並能用經營產生的現金支付投資與籌資活動,展現出良好的現金流狀況。
投資活動中使用的現金凈額
此項在2010年至2018年間持續遞增,大部分年份為負值,代表公司在投資方面持續大量投入資金,可能是擴展產能或併購等策略。2019年後,投資支出仍然偏高,且幅度較大,顯示公司持續進行大量資本支出,可能反映公司在資產拓展與技術升級上的長期戰略。
籌資活動提供(用於)的現金凈額
該數值呈現較大波動。2010年至2013年間,籌資活動維持在較低的正值,但從2014年開始,數值大幅上升,尤其在2019年前後,達到高峰,顯示公司在此期間進行大量資金募集或負債融資。而在2019年出現明顯的負值,表明在該年度公司進行了較大規模的償債或股東回饋措施。2020年後,籌資數值回升,顯示公司在資金管理方面出現調整,並可能再次進行資金籌措。
整體趨勢與洞見
經由數據可見,Tesla在2010年出現經營現金流為負,較長時間內資金主要依賴籌資或投資活動支撐。2014年起,經營現金流轉為正,並於2018年後呈大幅提升,代表公司營運表現及盈利能力出現明顯改善。高額投資活動反映公司的擴展與技術投入策略,籌資活動則表明公司在不同時期調整資金來源以因應資金需求。整體而言,Tesla逐步建立起較為穩健的現金流與資金管控能力,反映其在資本運作與業務擴展方面的策略調整。

每股數據

Tesla Inc.,每份選定的數據、長期趨勢

美元

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根據報告: 10-K (報告日期: 2024-12-31), 10-K (報告日期: 2023-12-31), 10-K (報告日期: 2022-12-31), 10-K (報告日期: 2021-12-31), 10-K (報告日期: 2020-12-31), 10-K (報告日期: 2019-12-31), 10-K (報告日期: 2018-12-31), 10-K (報告日期: 2017-12-31), 10-K (報告日期: 2016-12-31), 10-K (報告日期: 2015-12-31), 10-K (報告日期: 2014-12-31), 10-K (報告日期: 2013-12-31), 10-K (報告日期: 2012-12-31), 10-K (報告日期: 2011-12-31), 10-K (報告日期: 2010-12-31).

1, 2, 3 數據針對拆分和股票股息進行了調整。


從資料中可以觀察到,Tesla Inc.在2010年至2024年的財務狀況呈現顯著的變化與成長趨勢。

基本每股收益(EPS)
在2010年至2015年間,基本每股收益持續為負值,顯示公司尚處於初期投入與成長階段,尚未實現盈餘。然而,從2016年起,有所扭轉,尤其在2020年達到正值1.87美元,之後持續上升至2022年的最高點4.73美元,顯示公司營收與獲利能力大幅改善。儘管2023年略有下降,但仍保持正值,反映出 Tesla在近年已轉型為盈餘公司。
稀釋每股收益(Diluted EPS)
類似基本每股收益的趨勢,稀釋每股收益也於2010年至2015年間為負值,代表公司尚處於擴張初期,股本稀釋情況下仍未盈利。2016年後逐漸轉為正值,2020年達到最高的3.62美元,與基本每股收益同步顯示公司經營狀況改善。2023年值為2.04美元,略低於2022年,在整體趨勢中仍屬於穩定成長狀態。
每股股息
該項資料未提供,可能表示Tesla在2010年至2024年間未進行股息分配,符合許多高成長科技公司常見的策略,重點放在收益再投入以促進長期成長。

綜合來看,Tesla的財務表現由負轉正,股東價值逐步提升,反映其業務模式成功轉型並獲得市場認可。未來情況則需持續關注營運獲利能否持續穩定成長,以支撐其高市值與持續擴張的策略。