償付能力比率分析
償付能力比率也稱為長期債務比率，衡量公司履行長期義務的能力。
付費用戶區域
免費試用
本周免費提供Tesla Inc.頁面：
資料隱藏在後面： 。
這是一次性付款。沒有自動續訂。
我們接受：
償付能力比率（摘要）
Tesla Inc.、償付能力比率
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 負債率 | ||||||
| 債務與股東權益比率 | ||||||
| 負債股東權益比率（包括經營租賃負債） | ||||||
| 債務與總資本比率 | ||||||
| 債務與總資本比率（包括經營租賃負債） | ||||||
| 債務資產比率 | ||||||
| 負債比率（包括經營租賃負債） | ||||||
| 財務槓桿比率 | ||||||
| 覆蓋率 | ||||||
| 利息覆蓋率 | ||||||
| 固定費用覆蓋率 | ||||||
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31).
從提供的數據中，可以觀察到一系列與財務槓桿和償債能力相關的比率在一段時間內的變化趨勢。
- 債務與股東權益比率
- 該比率在觀察期內呈現波動下降的趨勢。從2021年的0.23下降至2022年的0.07，隨後略有上升至0.08和0.11，最後在2025年回落至0.1。這表明公司在股東權益方面相對於債務的比例有所提升，但近期趨勢顯示可能正在重新調整。
- 負債股東權益比率（包括經營租賃負債）
- 此比率的變化趨勢與上述比率相似，從2021年的0.29大幅下降至2022年的0.13，之後逐步上升至0.19，最後在2025年略微下降至0.18。 包含經營租賃負債的考量，顯示公司負債水平的更全面評估。
- 債務與總資本比率
- 該比率也呈現下降趨勢，從2021年的0.18下降至2022年的0.06，隨後略有回升至0.08和0.1，最後在2025年降至0.09。這意味著債務在公司總資本中所佔的比例在降低。
- 債務與總資本比率（包括經營租賃負債）
- 與上述比率類似，包含經營租賃負債的比率也顯示了從2021年的0.23到2025年的0.15的下降趨勢，儘管中間有波動。
- 債務資產比率
- 該比率從2021年的0.11下降至2022年的0.04，隨後逐步上升至0.07，最後在2025年降至0.06。這表明公司資產相對於債務的比例有所提高。
- 負債比率（包括經營租賃負債）
- 該比率呈現上升趨勢，從2021年的0.14上升至2025年的0.11，儘管增長幅度不大。
- 財務槓桿比率
- 該比率在觀察期內呈現穩定下降的趨勢，從2021年的2.06下降至2025年的1.68。這表明公司對財務槓桿的依賴程度有所降低。
- 利息覆蓋率
- 利息覆蓋率在2022年達到峰值72.83，隨後逐年下降至2025年的16.62。雖然仍然遠高於1，但下降趨勢表明公司償還利息的能力有所減弱。
- 固定費用覆蓋率
- 固定費用覆蓋率也呈現明顯下降趨勢，從2021年的7.36下降至2025年的3.51。這表明公司支付固定費用的能力也在減弱。
總體而言，數據顯示公司在早期階段降低了債務水平，提高了財務槓桿的安全性。然而，近年來，利息覆蓋率和固定費用覆蓋率的下降值得關注，可能表明公司盈利能力或成本結構發生了變化，需要進一步分析。
負債率
覆蓋率
債務與股東權益比率
Tesla Inc.、債務與股東權益比率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 債務和融資租賃的流動部分 | ||||||
| 債務和融資租賃，扣除流動部分 | ||||||
| 總債務 | ||||||
| 股東權益 | ||||||
| 償付能力比率 | ||||||
| 債務與股東權益比率1 | ||||||
| 基準 | ||||||
| 債務與股東權益比率競爭 對手2 | ||||||
| Ford Motor Co. | ||||||
| General Motors Co. | ||||||
| 債務與股東權益比率扇形 | ||||||
| 汽車及零部件 | ||||||
| 債務與股東權益比率工業 | ||||||
| 非必需消費品 | ||||||
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31).
1 2025 計算
債務與股東權益比率 = 總債務 ÷ 股東權益
= ÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為財務資料的分析報告。
- 總債務
- 總債務在報告期間呈現波動趨勢。2021年末為6834百萬美元，隨後在2022年末大幅下降至3099百萬美元。2023年末略有上升至5230百萬美元，但在2024年末顯著增加至8213百萬美元，並在2025年末進一步增加至8376百萬美元。整體而言，雖然初期呈現下降趨勢，但近年來債務水平呈現上升趨勢。
- 股東權益
- 股東權益在報告期間持續增長。從2021年末的30189百萬美元增長至2022年末的44704百萬美元，2023年末進一步增長至62634百萬美元，2024年末達到72913百萬美元，並在2025年末達到82137百萬美元。股東權益的增長趨勢表明公司財務狀況的改善。
- 債務與股東權益比率
- 債務與股東權益比率反映了公司的財務槓桿程度。該比率在報告期間呈現下降後上升的趨勢。2021年末為0.23，2022年末大幅下降至0.07，2023年末略微上升至0.08，2024年末進一步上升至0.11，並在2025年末降至0.1。儘管近年來有所上升，但整體比率仍然相對較低，表明公司的財務風險相對可控。比率的變化與總債務和股東權益的變化趨勢相符，股東權益的快速增長在一定程度上抵消了債務的增加。
負債股東權益比率（包括經營租賃負債）
Tesla Inc.、債務與股東權益比率（包括經營租賃負債）計算、與基準測試的比較
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 債務和融資租賃的流動部分 | ||||||
| 債務和融資租賃，扣除流動部分 | ||||||
| 總債務 | ||||||
| 經營租賃負債，流動部分 | ||||||
| 經營租賃負債，扣除流動部分 | ||||||
| 債務總額（包括經營租賃負債） | ||||||
| 股東權益 | ||||||
| 償付能力比率 | ||||||
| 負債股東權益比率（包括經營租賃負債）1 | ||||||
| 基準 | ||||||
| 負債股東權益比率（包括經營租賃負債）競爭 對手2 | ||||||
| Ford Motor Co. | ||||||
| General Motors Co. | ||||||
| 負債股東權益比率（包括經營租賃負債）扇形 | ||||||
| 汽車及零部件 | ||||||
| 負債股東權益比率（包括經營租賃負債）工業 | ||||||
| 非必需消費品 | ||||||
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31).
1 2025 計算
負債股東權益比率（包括經營租賃負債） = 債務總額（包括經營租賃負債） ÷ 股東權益
= ÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為財務資料的分析報告。
- 債務總額
- 從資料顯示，債務總額在2021年至2022年期間大幅下降，從88.73億美元降至57.48億美元。然而，2023年開始，債務總額呈現上升趨勢，至2024年達到136.23億美元，並在2025年進一步增加至147.19億美元。整體而言，觀察期內債務總額呈現先降後升的變化。
- 股東權益
- 股東權益在觀察期內持續增長。從2021年的301.89億美元增長至2025年的821.37億美元，顯示公司在股東權益方面表現出穩定的增長趨勢。增長幅度在各個年份間略有差異，但整體方向為上升。
- 負債股東權益比率
- 負債股東權益比率在2021年為0.29，2022年大幅下降至0.13。2023年略微回升至0.15，隨後在2024年上升至0.19，並在2025年回落至0.18。此比率的變化與債務總額和股東權益的變化相互影響。儘管債務總額在後期有所增加，但股東權益的增長速度更快，因此比率的上升幅度受到抑制。整體而言，此比率在觀察期內維持在相對穩定的水平，但呈現波動。
綜上所述，資料顯示公司在股東權益方面表現強勁，但債務總額在近期呈現上升趨勢。負債股東權益比率的變化反映了債務和股東權益之間的動態平衡。
債務與總資本比率
Tesla Inc.、債務與總資本比率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 債務和融資租賃的流動部分 | ||||||
| 債務和融資租賃，扣除流動部分 | ||||||
| 總債務 | ||||||
| 股東權益 | ||||||
| 總資本 | ||||||
| 償付能力比率 | ||||||
| 債務與總資本比率1 | ||||||
| 基準 | ||||||
| 債務與總資本比率競爭 對手2 | ||||||
| Ford Motor Co. | ||||||
| General Motors Co. | ||||||
| 債務與總資本比率扇形 | ||||||
| 汽車及零部件 | ||||||
| 債務與總資本比率工業 | ||||||
| 非必需消費品 | ||||||
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31).
1 2025 計算
債務與總資本比率 = 總債務 ÷ 總資本
= ÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為財務資料的分析報告。
- 總債務
- 從資料顯示，總債務在2021年至2022年期間大幅下降，從6834百萬美元降至3099百萬美元。然而，在2023年，總債務呈現回升趨勢，達到5230百萬美元。此後，總債務持續增加，在2024年達到8213百萬美元，並在2025年略微增加至8376百萬美元。整體而言，總債務呈現先降後升的趨勢。
- 總資本
- 總資本在各個年度均呈現增長趨勢。從2021年的37023百萬美元增長至2022年的47803百萬美元，2023年進一步增長至67864百萬美元。此增長趨勢在2024年和2025年持續，分別達到81126百萬美元和90513百萬美元。總資本的持續增長表明公司規模的擴大。
- 債務與總資本比率
- 債務與總資本比率在2021年為0.18，在2022年大幅下降至0.06。2023年，該比率略微回升至0.08，隨後在2024年上升至0.1。在2025年，該比率略微下降至0.09。整體而言，該比率在各個年度的波動相對較小，且維持在較低水平，表明公司財務結構相對穩健，債務風險可控。雖然總債務有所增加，但總資本的增長速度更快，因此債務與總資本比率的整體水平保持穩定。
債務與總資本比率（包括經營租賃負債）
Tesla Inc.、債務與總資本比率（含經營租賃負債）計算、與基準測試的比較
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 債務和融資租賃的流動部分 | ||||||
| 債務和融資租賃，扣除流動部分 | ||||||
| 總債務 | ||||||
| 經營租賃負債，流動部分 | ||||||
| 經營租賃負債，扣除流動部分 | ||||||
| 債務總額（包括經營租賃負債） | ||||||
| 股東權益 | ||||||
| 總資本（包括經營租賃負債） | ||||||
| 償付能力比率 | ||||||
| 債務與總資本比率（包括經營租賃負債）1 | ||||||
| 基準 | ||||||
| 債務與總資本比率（包括經營租賃負債）競爭 對手2 | ||||||
| Ford Motor Co. | ||||||
| General Motors Co. | ||||||
| 債務與總資本比率（包括經營租賃負債）扇形 | ||||||
| 汽車及零部件 | ||||||
| 債務與總資本比率（包括經營租賃負債）工業 | ||||||
| 非必需消費品 | ||||||
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31).
1 2025 計算
債務與總資本比率（包括經營租賃負債） = 債務總額（包括經營租賃負債） ÷ 總資本（包括經營租賃負債）
= ÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為財務資料的分析報告。
- 債務總額
- 從資料顯示，債務總額在2021年至2022年期間大幅下降，從88.73億美元降至57.48億美元。然而，在2022年至2023年期間，債務總額呈現回升趨勢，增至95.73億美元。此後，債務總額持續增加，在2024年達到136.23億美元，並在2025年進一步增長至147.19億美元。整體而言，觀察期內債務總額呈現先降後升的趨勢。
- 總資本
- 總資本在觀察期內持續增長。從2021年的390.62億美元增長至2022年的504.52億美元，2023年進一步增長至722.07億美元。此增長趨勢在2024年和2025年持續，分別達到865.36億美元和968.56億美元。總資本的持續增長表明公司規模的擴大。
- 債務與總資本比率
- 債務與總資本比率在2021年為0.23，在2022年大幅下降至0.11。2023年，該比率略微回升至0.13。隨後，在2024年，比率進一步上升至0.16，並在2025年小幅回落至0.15。儘管比率在觀察期內有所波動，但整體而言，該比率維持在相對穩定的水平，表明公司財務槓桿的變化幅度有限。比率的波動與債務總額和總資本的變化趨勢相互影響。
總結而言，資料顯示公司總資本持續增長，而債務總額則呈現先降後升的趨勢。債務與總資本比率的變化反映了公司在財務結構上的調整，但整體而言，財務槓桿水平維持相對穩定。
債務資產比率
Tesla Inc.、資產負債率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 債務和融資租賃的流動部分 | ||||||
| 債務和融資租賃，扣除流動部分 | ||||||
| 總債務 | ||||||
| 總資產 | ||||||
| 償付能力比率 | ||||||
| 債務資產比率1 | ||||||
| 基準 | ||||||
| 債務資產比率競爭 對手2 | ||||||
| Ford Motor Co. | ||||||
| General Motors Co. | ||||||
| 債務資產比率扇形 | ||||||
| 汽車及零部件 | ||||||
| 債務資產比率工業 | ||||||
| 非必需消費品 | ||||||
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31).
1 2025 計算
債務資產比率 = 總債務 ÷ 總資產
= ÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為財務資料的分析報告。
- 總債務
- 從資料顯示，總債務在2021年至2022年期間大幅下降，從6834百萬美元降至3099百萬美元。然而，在2023年，總債務呈現回升趨勢，達到5230百萬美元。此後，總債務持續增加，在2024年達到8213百萬美元，並在2025年略微增加至8376百萬美元。整體而言，總債務呈現先降後升的趨勢。
- 總資產
- 總資產在各期間均呈現持續增長趨勢。從2021年的62131百萬美元增長至2022年的82338百萬美元，增長幅度顯著。此後，總資產繼續增長，在2023年達到106618百萬美元，2024年進一步增長至122070百萬美元，並在2025年達到137806百萬美元。資產的增長速度在各期間略有不同，但整體趨勢為持續擴大。
- 債務資產比率
- 債務資產比率反映了公司的財務槓桿程度。從資料來看，該比率在2021年為0.11，在2022年大幅下降至0.04。2023年，該比率略微上升至0.05，隨後在2024年上升至0.07。在2025年，該比率略微回落至0.06。整體而言，該比率在各期間的波動相對較小，且維持在較低水平，表明公司的財務風險相對可控。雖然2024年有所上升，但仍處於相對穩健的範圍內。
綜上所述，資料顯示公司資產持續增長，而債務在經歷初期下降後呈現回升趨勢。債務資產比率維持在相對較低的水平，表明公司的財務結構相對健康。
負債比率（包括經營租賃負債）
Tesla Inc.、資產負債率（含經營租賃負債）計算、與基準測試的比較
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 債務和融資租賃的流動部分 | ||||||
| 債務和融資租賃，扣除流動部分 | ||||||
| 總債務 | ||||||
| 經營租賃負債，流動部分 | ||||||
| 經營租賃負債，扣除流動部分 | ||||||
| 債務總額（包括經營租賃負債） | ||||||
| 總資產 | ||||||
| 償付能力比率 | ||||||
| 負債比率（包括經營租賃負債）1 | ||||||
| 基準 | ||||||
| 負債比率（包括經營租賃負債）競爭 對手2 | ||||||
| Ford Motor Co. | ||||||
| General Motors Co. | ||||||
| 負債比率（包括經營租賃負債）扇形 | ||||||
| 汽車及零部件 | ||||||
| 負債比率（包括經營租賃負債）工業 | ||||||
| 非必需消費品 | ||||||
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31).
1 2025 計算
負債比率（包括經營租賃負債） = 債務總額（包括經營租賃負債） ÷ 總資產
= ÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為財務資料的分析報告。
- 債務總額
- 在觀察期間，債務總額呈現波動趨勢。2022年大幅下降，從2021年的88.73億美元降至57.48億美元。然而，2023年債務總額回升至95.73億美元，並在2024年和2025年持續增加，分別達到136.23億美元和147.19億美元。整體而言，雖然經歷過一階段的降低，但債務總額在後續期間呈現增長趨勢。
- 總資產
- 總資產在觀察期間持續增長。從2021年的621.31億美元增長至2022年的823.38億美元，2023年進一步增長至1066.18億美元。此增長趨勢在2024年和2025年延續，分別達到1220.70億美元和1378.06億美元。總資產的持續增長表明公司規模的擴大。
- 負債比率
- 負債比率在觀察期間呈現先降後穩的趨勢。2022年大幅下降，從2021年的0.14降至0.07。2023年略微回升至0.09，隨後在2024年和2025年保持相對穩定的水平，分別為0.11。儘管債務總額在後期有所增加，但由於總資產增長速度更快，負債比率維持在相對較低的水平。
綜上所述，資料顯示公司總資產持續增長，而債務總額則呈現波動性增長。負債比率在經歷初期大幅下降後，趨於穩定。這些數據共同表明公司在擴大規模的同時，維持了相對穩健的財務結構。
財務槓桿比率
Tesla Inc.、財務槓桿率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 總資產 | ||||||
| 股東權益 | ||||||
| 償付能力比率 | ||||||
| 財務槓桿比率1 | ||||||
| 基準 | ||||||
| 財務槓桿比率競爭 對手2 | ||||||
| Ford Motor Co. | ||||||
| General Motors Co. | ||||||
| 財務槓桿比率扇形 | ||||||
| 汽車及零部件 | ||||||
| 財務槓桿比率工業 | ||||||
| 非必需消費品 | ||||||
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31).
1 2025 計算
財務槓桿比率 = 總資產 ÷ 股東權益
= ÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為對年度財務資料的分析報告。
- 總資產
- 總資產在觀察期間呈現持續增長趨勢。從2021年的62,131百萬美元增長至2025年的137,806百萬美元，顯示公司規模不斷擴大。增長速度在2022年和2023年較為顯著，之後增長幅度略為放緩，但整體仍保持正向趨勢。
- 股東權益
- 股東權益亦呈現顯著增長。從2021年的30,189百萬美元增長至2025年的82,137百萬美元。股東權益的增長速度與總資產的增長趨勢相符，表明公司在擴張的同時，也增強了自身的財務實力。股東權益的增長，也可能反映了盈利能力的提升和股東投入的增加。
- 財務槓桿比率
- 財務槓桿比率在觀察期間呈現下降趨勢。從2021年的2.06下降至2025年的1.68。這意味著公司對債務的依賴程度逐漸降低，財務風險相對減小。儘管初期下降幅度較大，但2024年和2025年的降幅趨於平緩，顯示槓桿比率的改善可能接近一個穩定水平。整體而言，財務槓桿比率的下降，表明公司財務結構更加穩健。
綜上所述，資料顯示公司在觀察期間經歷了規模擴大、財務實力增強以及財務風險降低的過程。總資產和股東權益的持續增長，以及財務槓桿比率的下降，共同表明公司財務狀況良好，並具有持續發展的潛力。
利息覆蓋率
Tesla Inc.、利息覆蓋率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 歸屬於普通股股東的凈利潤 | ||||||
| 更多： 歸屬於非控制性權益的凈利潤 | ||||||
| 更多： 所得稅費用 | ||||||
| 更多： 利息支出 | ||||||
| 息稅前盈利 （EBIT） | ||||||
| 償付能力比率 | ||||||
| 利息覆蓋率1 | ||||||
| 基準 | ||||||
| 利息覆蓋率競爭 對手2 | ||||||
| Ford Motor Co. | ||||||
| General Motors Co. | ||||||
| 利息覆蓋率扇形 | ||||||
| 汽車及零部件 | ||||||
| 利息覆蓋率工業 | ||||||
| 非必需消費品 | ||||||
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31).
1 2025 計算
利息覆蓋率 = EBIT ÷ 利息支出
= ÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為財務資料的分析報告。
- 息稅前盈利 (EBIT) 趨勢
- 息稅前盈利在報告期間呈現波動趨勢。2022年相較於2021年大幅增長，但隨後在2023年略有下降。2024年繼續下降，而至2025年則呈現較顯著的下滑。整體而言，雖然初期呈現強勁增長，但近兩年盈利能力呈現衰退趨勢。
- 利息支出趨勢
- 利息支出在報告期間持續增加。從2021年的3.71億美元增長至2025年的3.38億美元。雖然增長幅度相對較小，但顯示公司在財務槓桿方面可能有所增加。
- 利息覆蓋率趨勢
- 利息覆蓋率與息稅前盈利的趨勢密切相關。2022年利息覆蓋率大幅提升，反映了EBIT的顯著增長。然而，隨著EBIT的下降，利息覆蓋率也隨之下降。2025年的利息覆蓋率為16.62，相較於2022年的72.83，下降幅度顯著，表明公司償還利息的能力有所減弱。儘管仍高於1，但持續下降的趨勢值得關注。
- 整體觀察
- 資料顯示，公司在報告期初期盈利能力強勁，但隨後盈利能力開始下降，同時利息支出持續增加。這導致利息覆蓋率的下降，表明公司償還利息的能力受到影響。需要進一步分析導致盈利能力下降的原因，以及利息支出增加的潛在風險。
固定費用覆蓋率
Tesla Inc.、固定費用覆蓋率計算、與基準測試的比較
| 2025年12月31日 | 2024年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 選定的財務數據 (百萬美元) | ||||||
| 歸屬於普通股股東的凈利潤 | ||||||
| 更多： 歸屬於非控制性權益的凈利潤 | ||||||
| 更多： 所得稅費用 | ||||||
| 更多： 利息支出 | ||||||
| 息稅前盈利 （EBIT） | ||||||
| 更多： 經營租賃費用 | ||||||
| 固定費用和稅項前的利潤 | ||||||
| 利息支出 | ||||||
| 經營租賃費用 | ||||||
| 固定費用 | ||||||
| 償付能力比率 | ||||||
| 固定費用覆蓋率1 | ||||||
| 基準 | ||||||
| 固定費用覆蓋率競爭 對手2 | ||||||
| Ford Motor Co. | ||||||
| General Motors Co. | ||||||
| 固定費用覆蓋率扇形 | ||||||
| 汽車及零部件 | ||||||
| 固定費用覆蓋率工業 | ||||||
| 非必需消費品 | ||||||
根據報告： 10-K (報告日期： 2025-12-31), 10-K (報告日期： 2024-12-31), 10-K (報告日期： 2023-12-31), 10-K (報告日期： 2022-12-31), 10-K (報告日期： 2021-12-31).
1 2025 計算
固定費用覆蓋率 = 固定費用和稅項前的利潤 ÷ 固定費用
= ÷ =
2 按兩下 competitor name （競爭對手名稱） 以查看計算。
以下為財務資料的分析報告。
- 整體利潤趨勢
- 在報告期間，固定費用和稅項前的利潤呈現波動趨勢。從2021年到2022年，利潤大幅增長，由7341百萬美元增加至14708百萬美元。然而，2023年利潤開始下降，降至11282百萬美元，並在2024年進一步下降至10840百萬美元。至2025年，利潤降至7382百萬美元，接近2021年的水平。
- 固定費用分析
- 固定費用在報告期間持續增加。從2021年的998百萬美元，逐年增加至2025年的2104百萬美元。這表明公司在運營方面投入了更多資源，或者成本結構發生了變化。
- 固定費用覆蓋率分析
- 固定費用覆蓋率反映了利潤覆蓋固定費用的能力。覆蓋率從2021年的7.36大幅提升至2022年的14.87，與利潤的快速增長相符。然而，隨著利潤的下降，覆蓋率也隨之下降，從2023年的8.62降至2024年的5.86，並在2025年降至3.51。這表明公司利潤覆蓋固定費用的能力正在減弱，需要關注成本控制和利潤增長策略。
- 綜合觀察
- 儘管利潤在初期呈現顯著增長，但後續幾年出現了明顯的下降趨勢。固定費用持續增加，而固定費用覆蓋率的下降表明公司在維持利潤水平方面面臨挑戰。整體而言，資料顯示公司盈利能力受到一定程度的壓力，需要進一步分析以確定具體原因並制定相應的應對措施。